Mga Estratehiya

BCH Idiosinkratiko (BTC-Residual) na Intermediate Momentum, Long-Short (BCHUSDT.BINANCE USD-M, DAILY Bars, I-trade ang Senyas ng Trend na Ginawang Market-Neutral Matapos Alisin ang Rolling BTC Beta, Mga Leg na Sinukat Ayon sa Volatility + Deadband + Chandelier Stop, 3-Parameter

Resulta: Inabandona

BchIdiosyncraticResidualMomentumLSDaily

Buod ng Resulta

Sinubok ng estratehiyang ito kung may direksiyonal na edge na maaaring i-trade ang sariling trend ng BCH matapos alisin ang rolling BTC beta nito: nag-long o nag-short ito ayon sa senyas ng standardized na pinagsama-samang residual sa loob ng 40 araw, gamit ang mga leg na sinukat ayon sa volatility, deadband, at chandelier stop. Tapat ang pagpapatupad ng code (39 signal ang naging 39 order, balanse ang long/short, beta batay sa datos sa panahong iyon, at ginamit lang ang BTC bilang signal leg), kaya patas na pagsubok ito sa palagay. Sa 6.7 taon ng arawang datos, nalugi ito ng 69.5%, na may Sharpe na -0.457, profit factor na 0.384, at -5.73% na karaniwang balik kada trade; nalugi ito sa normal at stressed na mga rehimen ng volatility at sa 5 sa 7 taon. Iniwan ito ng analyst sa pagsusuri ng backtest dahil negatibo ang inaasahang kita at napasinungalingan ang palagay, bago tumakbo ang anumang optimization o pagsusuri sa susunod na yugto.

Ulat ng estratehiya

Hypothesis

Isang LONG-SHORT direksiyonal na estratehiya sa iisang pangunahing instrumento sa BCHUSDT.BINANCE; idiosinkratiko (BTC-residual) ang momentum na nagsisilbing signal, hindi momentum ng presyo: magpatakbo ng rolling 60-session OLS ng log-return ng BCH laban sa log-return ng BTC, kunin ang residual, at i-trade ang senyas ng standardized na pinagsama-samang residual sa loob ng 40 araw. Naiiba sa bawat umiiral o napatay na pamilya sa corpus; hindi pa namimina ang BCH, at signal lamang ang BTC (hindi kailanman tine-trade).

Literal na ipinapatupad ang hipotesis: rolling beta_lookback=60-session OLS beta ng BCH laban sa BTC, residual e_t = r_bch - beta_t*r_btc na kinukuwenta batay lamang sa datos hanggang sa panahong iyon (ginagamit ng beta bawat araw ang window na nagtatapos sa araw na iyon), pinagsama-samang residual sa loob ng resid_lookback=40 araw na isinapamantayan gamit ang sariling dispersion ng residual na minumultiply sa sqrt(40), at tine-trade nang long/short ang senyas ng z-score na iyon gamit ang deadband na entry, mga leg na sinukat ayon sa volatility, at Chandelier stop. Lumilitaw lang ang BTC sa extra_instruments/extra_bar_types at hindi ito tinutukoy ng anumang order path. Pinananatiling magkatugma sa timestamp ng SyncedBuffer ang dalawang leg (isasama lang ang sample kapag iniulat ng BCH at BTC ang parehong timestamp ng bar), kaya hindi mawawala sa pagkakaayon ng index ang serye ng return; gumagamit ang rolling beta ng pormulang cumulative-sum na O(n), kaya hindi nagbabago ang gastos sa bawat bar. Tatlong pangunahing tunable: resid_lookback, entry_z, chandelier_atr_mult; katumbas ng _param_bounds ang bawat clamp sa code. Ang venue ay BINANCE USD-M dahil tunay na nagsho-short at naglo-long ang estratehiya; nananatili sa 1.0 ang leverage at nililimitahan sa 1x ng equity ang gross, kaya hindi makapagpapalaki nang paulit-ulit ng posisyon ang sizing hanggang sa magdulot ng malaking pagkalugi.

Negatibo ang inaasahang kita sa mapagpasyang sampol na 39 trade / 6.7 taon: profit_factor 0.384 (<<1, negatibo na bago ibawas ang mga gastos — 2.02% lamang ng gross ang komisyon, kaya luging signal ito at hindi marupok dahil sa bayarin), avg_trade_return_pct -5.73% (mas mababa sa ZERO, malayong mas mababa sa minimum na 0.15% ng Binance USD-M), inaasahang kita na -$1805/trade, total_return -69.5%, Sharpe na -0.457 habang ang CI [-1.183, 0.310] ay sumasaklaw sa sero, pinakamataas na drawdown na 71.2%. Hindi kayang lumikha ng optimization ng bentahe kung negatibo na ito bago ibawas ang mga gastos. Tapat na ipinapatupad ng code ang hipotesis ng momentum na residual sa BTC (39 ang nagsenyas = 39 ang isinumite, balanse ang long/short, beta na iniikid ayon sa datos sa panahong iyon, chandelier + mga exit na may deadband), kaya makatarungan ang pagsubok na ito, at napasinungalingan ang palagay: maling direksiyon ang pagtutugma sa senyas ng standardized residual sa mahahalagang rehimen — lugi ang portfolio LOSES sa normal (-19.9%) at maigting (-67.5%, Sharpe na -1.15) na mga tercile ng volatility at sa 5 sa 7 taon sa kalendaryo, at mga outlier na isang araw lamang ang tanging positibong resulta. Nagkatotoo, at mas lumala pa sa buong kasaysayan, ang pangamba ni QA sa pagbabaligtad ng rehimen. Isa itong direksiyonal na ideyang OHLCV para sa iisang asset (L93 na klase) na walang matatag na bentahe; hindi maililigtas ng pag-aayos sa 3 parameter ang PF-0.384 signal na negatibo sa bawat rehimeng hindi mahinahon. abandon_class=negative_expectancy (napasinungalingan ang palagay sa BCH).

Implementasyon

Arawang long/short na estratehiya sa BCHUSDT.BINANCE USD-M perp, na pinapatakbo ng idiosinkratiko (BTC-residual) na intermediate momentum. Bawat araw, nagpapatakbo ito ng rolling 60-session OLS ng log-return ng BCH laban sa log-return ng BTC (BTC ay signal lamang, hindi kailanman tine-trade), kinukuha ang market-neutral residual, at ibinabalik ang standardized na 40-araw na pinagsama-samang residual bilang tuloy-tuloy na z-score. Mula sa flat: kapag z > +entry_z, mag-long; kapag z < -entry_z, mag-short (deadband). Lalabas kapag bumaligtad ang senyas ng residual (pagkupas ng deadband) o kapag naabot ang sumusunod na Chandelier ATR stop mula sa sukdulang close simula ng entry; pagkatapos ng stop, haharangin ang parehong direksiyon hanggang lumabas ang residual sa deadband o bumaligtad. Isinasaayos ang notional ng posisyon ayon sa volatility tungo sa taunang target na 35%, gamit ang aktuwal na volatility ng BCH, at nililimitahan ito sa 1x ng equity (leverage 1.0).

Mga Resulta ng Beripikasyon

Kung umaasa ang base sa sarili nitong min_bars_required, palitan ang pangalan ng override (hal., _min_bars) upang maiwasan ang kalabuan; kung hindi, panatilihin ito dahil tinitiyak na ng panloob na gate sa calculate_signal ang sapat na kasaysayan.

Ino-override o natatabunan ng min_bars_required(self) ang framework method na kapangalan nito (na-flag ng static analysis). Mukhang sinadya ito (ibinabalik ang beta_lookback + max(resid_lookback, resid_std_lookback) + 5 = 125), at hiwalay na gumagamit ang calculate_signal ng sarili nitong hangganang 'need' (122), kaya tama pa ring ipinapatupad ang warmup. Walang depektong pang-andar, pero tiyaking ginagamit ng base template ang override na ito sa halip na sarili nitong implementasyon.

Matinding negatibo ang sandbox sa halos buong arawang saklaw (total_return -68%, Sharpe -0.45, PF 0.40, avg_trade_return_pct -5.58%), na may 38 trade lang at malalaking lugi na nakapokus sa stressed na tercile ng volatility (-69.5%, Sharpe -1.25), samantalang bahagyang positibo ang kalmadong rehimen. May dalawang pang-istrukturang pagdududa ang analyst: (1) mababa ang lakas estadistikal — humigit-kumulang 38 trade sa buong kasaysayan dahil sa mga hawak na ilang linggo sa deadband, kaya hindi malinaw na maihihiwalay ang edge sa ingay; (2) mukhang bumabaligtad ang signal ng idiosinkratikong residual momentum sa mga rehimen na mataas ang volatility (humihina ang trend ng residual / nagkakaroon ng whipsaw ang chandelier), kaya maaaring marupok sa rehimen ang pagtutugma sa direksiyon ng residual. Dapat kumpirmahin sa buong backtest kung nananatili ang positibong inaasahang kita sa kalmadong rehimen pagkatapos ng optimizer, o kung isa na naman itong OHLCV na direksiyonal na ideya sa iisang asset na walang matatag na edge. Payo lamang ito at hindi hadlang.

Pagsusuri ng Backtest

Sharpe: -0.46
Kabuuang Return: -69.47%
Max Drawdown: 71.15%
Kabuuang Trade: 39
Win Rate: 33.3%
Profit Factor: 0.38

Tapat na ipinatupad ang mekanismo: 39 entry signal = 39 isinumiteng order, balanse ang 14 long / 25 short, nakaayon sa timestamp ang pagkalkula ng residual sa BTC gamit ang beta batay sa datos sa panahong iyon, walang order path na dumaraan sa BTC na signal leg. Patas na pagsubok ito sa palagay.

Mababa ang turnover / mahahaba ang hawak (~25 araw sa karaniwan), kaya ang pagkabigo ay NOT dulot ng bayarin (2.02% lang ng gross ang komisyon).

Negatibo ang inaasahang kita sa mapagpasyang sample na 2439 araw / 6.7 taon: profit_factor 0.384 (<<1, negatibo ang gross bago ang mga gastos), avg_trade_return_pct -5.73% (mas mababa sa ZERO, hindi lamang mas mababa sa hangganang 0.15% Binance USD-M), total_return -69.5%, inaasahang kita -$1805/trade.

Sharpe -0.457 na may CI [-1.183, 0.310] na tumatawid sa sero o karamihang nasa ibaba nito; Sortino -0.392; Calmar -0.27; pinakamataas na drawdown 71.2%; recovery_factor -1.02.

Napasinungalingan ang palagay sa iba’t ibang rehimen: nalulugi sa normal (-19.9%, Sharpe -0.27) at stressed (-67.5%, Sharpe -1.15) na mga tercile ng volatility, at positibo lang sa kalmado (+16.1%) — pinatutunayan ang pangamba ni QA sa pagbaligtad ng rehimen, kung saan pumapalya sa mataas na volatility ang pagtutugma ng direksiyon ng residual.

Nalugi sa 5 sa 7 taon sa kalendaryo (2020 -24.7%, 2021 -44.3%, 2023 -23.4%, 2024 -24.2%, 2026 -6.0%); ang tanging malalaking positibong resulta (2022 +24.8%, 2026-07 +42.9%) ay mga outlier na isang araw lang, na nabawi ng -37.5% sa sumunod na buwan.

39 trade lang — mababa ang lakas estadistikal (QA na alalahanin), pero tiyak na negatibo ang direksiyon dito, hindi malabo.

Buod ng Resulta

Maling direksiyonal na predictor ang senyas ng BTC-residual momentum ng BCH sa mismong mga rehimeng mataas ang volatility na mahalaga, at hindi maililigtas ng pag-aayos ng parameter ang signal na negatibo ang gross (PF 0.384); kaya dapat tiyakin sa mga susunod na ideya tungkol sa residual momentum na nananatili ang direksiyon sa mga tercile ng volatility bago magsagawa ng buong backtest.

Nagbalik ang analyst sa pagsusuri ng backtest ng pasiyang abandonahin ito bago ang optimization: negatibo ang inaasahang kita sa mapagpasyang sample (negatibo ang gross bago ang mga gastos) at napasinungalingan ang palagay sa iba’t ibang rehimen; nalugi sa normal (-19.9%) at stressed (-67.5%) na mga tercile ng volatility at sa 5 sa 7 taon sa kalendaryo. Hindi na umabot sa optimization, pinal na pagsusuri ng analyst, o pagsusuri ng panganib.

Arawang long-short na BCHUSDT estratehiya na nag-trade ayon sa senyas ng momentum ng residual na inalisan ng BTC-neutralized na BCH (inalis ang rolling 60-session beta, standardized na pinagsama-samang residual sa loob ng 40 araw), na may pagsukat ng laki ayon sa volatility, deadband na entry, at chandelier stop.

Sa backtest na 2,439 araw (6.7 taon), nagsagawa ito ng 39 trade (14 long / 25 short) at malaki ang naging pagkalugi: kabuuang return -69.5%, Sharpe -0.457 (CI [-1.183, 0.310]), profit factor 0.384, pinakamataas na drawdown 71.2%, at avg_trade_return_pct sa -5.73%. 2.02% lang ng gross ang mga komisyon, kaya dulot ng signal ang pagkalugi at hindi ng bayarin.

Ang Stratmill ay isang tool para sa pananaliksik at paper trading, hindi payo sa pananalapi o isang broker. Ang mga resulta ng backtest at paper trading ay hypothetical. May panganib ng pagkalugi ang pangangalakal.