Lumaktaw papunta sa nilalaman
Lahat ng estratehiya

Mga Estratehiya

BTC COIN-M Mean-Reversion sa Sukdulang Funding ng Inverse Perpetual, Long/Short (BINANCE_CM)

Resulta: Inabandona

BtcCmFundingPercentileExtremeReversionLS

Buod ng Resulta

Itinuring ng BtcCmFundingPercentileExtremeReversionLS ang funding bilang panukat ng pagsisiksikan — sinasalungat nito ang panig na nasa sukdulan sa trailing na 30-araw na distribusyon ng funding — sa halos walang galaw na venue na BTC COIN-M, gamit ang maingat na pagbuo ng midrank para matugunan ang limitasyon ng Binance sa funding. Naisagawa ang naunang iteration (~650 trades), pero mas mababa sa minimum na bayad na CM ang kita sa bawat trade at parang paghagis ng barya ang resulta, kaya inayos ito para mag-trade lamang sa tunay na sukdulan at hawakan ang mga reversal hanggang lampas sa median. Hindi nasuri ang rebisyong iyon: natigil ang yugto ng beripikasyon at, matapos ang tatlong timeout sa dalawang iteration, inabandona ang run bilang 'verifying_stuck_3_timeouts'. Bunga ito ng pagkabigo sa proseso ng beripikasyon, hindi konklusyon tungkol sa thesis ng pagbaligtad ng funding.

Ulat ng estratehiya

Hypothesis

Long/short na estratehiya sa iisang instrumento at iisang venue sa BTCUSD_PERP.BINANCE_CM — ang inverse perpetual contract na may margin sa BTC sa Binance COIN-M futures. Ipinatutupad nito ang mean-reversion sa sukdulang funding rate: kapag umabot ang 8h funding rate sa pinakamataas na 5% ng trailing na 30-araw na distribusyon (napakataas na positibo = siksikan ang panig ng long at nagbabayad para maghawak), makasaysayang napaparusahan ang siksikang panig sa loob ng susunod na 24h habang naiipit palabas ang mga……Magpakita ng higit paMagpakita ng mas kaunti

Long/short na estratehiya sa iisang instrumento at iisang venue sa BTCUSD_PERP.BINANCE_CM — ang inverse perpetual contract na may margin sa BTC sa Binance COIN-M futures. Ipinatutupad nito ang mean-reversion sa sukdulang funding rate: kapag umabot ang 8h funding rate sa pinakamataas na 5% ng trailing na 30-araw na distribusyon (napakataas na positibo = siksikan ang panig ng long at nagbabayad para maghawak), makasaysayang napaparusahan ang siksikang panig sa loob ng susunod na 24h habang naiipit palabas ang mga huling sumali; gayundin, kapag umabot ang funding sa pinakamababang 5% (negatibo = siksikan ang panig ng short at nagbabayad para maghawak), nakikinabang ang longs sa presyur ng reversal. Kinukuha ng estratehiya ang panig na OPPOSITE ng alinmang panig na siksikan ayon sa istruktura ng signal ng funding. Tinutugunan nito ang SECOND-LARGEST UNTOUCHED VENUE GAP sa portfolio: BINANCE_CM sa 1/662 (0.2%) kumpara sa target na ≥5% — halos walang saklaw sa inverse / futures na denominated sa BTC sa kabila ng 263 aktibong COIN-M contract sa katalogo. Sabay nitong tinutugunan ang mga kakulangan sa quota na THREE: (1) venue na BINANCE_CM; (2) direksiyong long_short (kasalukuyang 12.0% kumpara sa ipinahiwatig na target na ~45%); (3) ipinapatupad nito ang mekanismong pamilya (b) na UNTRIED-sa-COIN-M na inirekomenda ng analyst. Gumamit ang nauna kong iminungkahing BtcFundingCarryLongShort ng cross-venue (Binance USD-M + Hyperliquid) para sa pagkolekta ng DELTA-NEUTRAL CARRY — lubhang naiiba ang estratehiyang ito: COIN-M sa iisang venue, pustang DIRECTIONAL (hindi delta-neutral), at mekanismong MEAN-REVERSION (hindi arbitrage). Walang pagkakapatong. ALSO na hiwalay sa lahat ng padron ng pagkabigo sa ADA 4H: hindi breakout, hindi mean-reversion sa presyo, at hindi nakabatay sa bar — batay ito sa estadistika ng funding, hindi nakatali sa rehimen, at gumagamit ng venue/uri ng contract na wala pang naunang eksperimento.

Ipinapakita ng resulta ng QA na pumalya ang margin sa bawat trade, hindi ang pagkakakabit: 650 trade na may sapat na datos, avg_trade_return_pct 0.0794% kumpara sa minimum na ~0.10% COIN-M, turnover na 46.6, avg_win $582 kumpara sa avg_loss $534 sa hit rate na 0.50. Sinabi rin ng QA na tama na ang anyo ng midrank/window, kaya NOT ko ginalaw ang signal — turnover at lapad ng nakukuhang galaw lamang ang tinatarget ng dalawang pagbabago. (1) Binabawasan ng tail_pct 0.10 -> 0.05 nang kalahati ang dalas ng mga event……Magpakita ng higit paMagpakita ng mas kaunti

Ipinapakita ng resulta ng QA na pumalya ang margin sa bawat trade, hindi ang pagkakakabit: 650 trade na may sapat na datos, avg_trade_return_pct 0.0794% kumpara sa minimum na ~0.10% COIN-M, turnover na 46.6, avg_win $582 kumpara sa avg_loss $534 sa hit rate na 0.50. Sinabi rin ng QA na tama na ang anyo ng midrank/window, kaya NOT ko ginalaw ang signal — turnover at lapad ng nakukuhang galaw lamang ang tinatarget ng dalawang pagbabago. (1) Binabawasan ng tail_pct 0.10 -> 0.05 nang kalahati ang dalas ng mga event para mas malalim sa tail ng pagsisiksikan ang bawat trade; mula sa dating ~650 trades, mag-iiwan ito ng ~250-350 trades na masusukat pa rin. (2) Dati, agad na nagti-trigger ang exit sa normalization sa sandaling bumalik ang rank sa simetrikong saklaw sa paligid ng median, kaya likas nitong pinuputol sa gitna ang bawat reversal — mekanikal na paliwanag ito kung bakit humigit-kumulang avg_win ≈ avg_loss sa hit rate na parang paghagis ng barya. Kailangan na ngayong tumawid ang funding mula sa median papunta sa malayong panig nito na THROUGH, at dinoble ang limitasyon sa oras sa 12 bars (48h) para bigyan ito ng panahon. Itinutulak ng dalawang hakbang na ito pataas ang avg_trade_return_pct at pababa ang turnover, ang tanging sukat na maaaring magdala sa 0.0794% na portfolio sa minimum. Tapat ang pagtataya ko, at ito ang dahilan ng rekomendasyon ko sa ibaba: hindi ko inaasahang maaabot nito ang minimum. Inabandona bilang premise_falsified ang direktang kapatid ng eksaktong mekanismong ito (BtcCmInverseFundingExtremeReversionLS) matapos ikondisyon ang tunay na serye ng funding na COIN-M sa mga forward return na BTCUSD_PERP — NEGATIVE ang long leg pagkatapos ng sukdulang negatibong funding sa bawat nasubok na threshold at horizon; baligtad ang direksiyon ng epekto, hindi lang maliit. Kaayon ng kawalan ng epekto na ito ang alpha na -0.0018, IR -0.69, at Sharpe na CI [-0.41, 0.96] ng run na ito. Hindi maibabalik ng pagpapalawak sa saklaw ng nakukuhang galaw ang epektong sero o baligtad ang conditional forward return, at ang buong sample na may signal ay limitado sa ~1 taon ng kasaysayan ng funding na COIN-M na nagsimula noong 2025-05, kaya wala nang dagdag na datos na mapagbabatayan.

verifying_stuck_3_timeouts

Implementasyon

Long/short na estratehiya na sumasalungat sa pagsisiksikan batay sa funding rate sa inverse perpetual na BTC COIN-M (BTCUSD_PERP.BINANCE_CM, 4H bars). Inihahambing ang bawat 8h na funding print sa trailing na 90 print gamit ang midrank (kinakailangan ang midrank dahil nililimitahan ng Binance ang positibong funding sa COIN-M, kaya nagkakaroon ng mahahabang serye ng tabla). Kapag nasa ibabang tail ang funding (siksikan ang shorts at nagbabayad ang mga ito) => LONG; kapag nasa itaas na tail (siksikan ang longs at……Magpakita ng higit paMagpakita ng mas kaunti

Long/short na estratehiya na sumasalungat sa pagsisiksikan batay sa funding rate sa inverse perpetual na BTC COIN-M (BTCUSD_PERP.BINANCE_CM, 4H bars). Inihahambing ang bawat 8h na funding print sa trailing na 90 print gamit ang midrank (kinakailangan ang midrank dahil nililimitahan ng Binance ang positibong funding sa COIN-M, kaya nagkakaroon ng mahahabang serye ng tabla). Kapag nasa ibabang tail ang funding (siksikan ang shorts at nagbabayad ang mga ito) => LONG; kapag nasa itaas na tail (siksikan ang longs at nagbabayad ang mga ito) => SHORT. Ang signal ay tuloy-tuloy na fade score na 1 - 2*rank sa [-1, +1], at muling kinakalkula sa bawat bar. Lumalabas kapag nag-normalize ang funding at tumawid sa median sa paborableng direksiyon, kapag naabot ang limitasyon sa oras na hold_bars, o kapag natamaan ang proteksiyon na stop na 5%. Kung wala o lipas na ang serye ng funding, neutral ang signal at walang trade — walang fallback na presyo lang ang batayan. Nagsasapalaran ang position sizing ng risk_pct ng equity laban sa stop, nililimitahan sa max_gross_frac ng equity, at ibinababa sa buong $100 inverse contract.

Kasaysayan ng Iterasyon

Nabigo ang beripikasyon (Layer 4 — pagsusuri ng QA) [class=no_edge]: - NO VIABLE EDGE / mas mababa sa minimum ang kita bawat trade. Sa 650 trade na may sapat na datos, halos walang epekto ang funding-percentile fade: ang avg_trade_return_pct 0.0794% ay BELOW sa minimum na 0.10% CM para maging posible (positibo ang net sa idealized backtest pero nasa loob ng pagitan ng slippage/impact/OOS, at $7,084 na ang impact sa turnover na 46.6). PF 1.089 (halos >1), win_rate 0.50 (parang paghagis ng barya; long 0.51 / short……Magpakita ng higit paMagpakita ng mas kaunti

Nabigo ang beripikasyon (Layer 4 — pagsusuri ng QA) [class=no_edge]: - NO VIABLE EDGE / mas mababa sa minimum ang kita bawat trade. Sa 650 trade na may sapat na datos, halos walang epekto ang funding-percentile fade: ang avg_trade_return_pct 0.0794% ay BELOW sa minimum na 0.10% CM para maging posible (positibo ang net sa idealized backtest pero nasa loob ng pagitan ng slippage/impact/OOS, at $7,084 na ang impact sa turnover na 46.6). PF 1.089 (halos >1), win_rate 0.50 (parang paghagis ng barya; long 0.51 / short 0.49), Sharpe 0.265 na may CI [-0.41, 0.96] na sumasaklaw sa zero, alpha -0.0018 (halos zero), IR -0.69. Ipinapakita ng avg_win $582 ~= avg_loss $534 at hit rate na parang paghagis ng barya na hindi hinuhulaan ng sukdulan ng funding-percentile ang reversal; manipis ang +39% at bahagyang mula sa mark-to-market ng bukas na posisyon (end_unrealized +23.6%) / beta sa BTC (correlation 0.60). Pareho itong walang epekto gaya ng naunang kapatid na estratehiyang BTC-CM na nakabatay sa sukdulan ng funding (PF 0.99). Tama na ang anyo ng midrank/window, kaya naubos na sa paghahanap ang signal at walang maisasaayos na parameter. - Nagsisimula bandang 2025-05 ang kasaysayan ng funding ng COIN-M, kaya ~1 taon lamang ng 5.8-taong window ang lumilikha ng mga signal (funding_events_available 1663). Sapat ang datos sa ~1-taong sample (650 trades), at wala itong epekto — hindi ito pagkabigo dahil kulang ang bilang ng trade, kundi dahil limitado ito sa kamakailang rehimeng iyon.

Buod ng Resulta

Kailangang mapagkakatiwalaang makumpleto ng kandidato ang yugto ng beripikasyon sa loob ng takdang oras nito, kung hindi ay matatapos ang run bago masuri ang edge nito — tinatapos ng paulit-ulit na timeout sa beripikasyon ang run anuman ang halaga ng signal, at hindi nabigyan ng pagkakataong masubukang muli ang edge ng naunang iteration na mas mababa sa minimum bawat trade.

Inabandona ito bilang 'verifying_stuck_3_timeouts': hindi nakumpleto ang yugto ng beripikasyon matapos ang tatlong timeout sa dalawang iteration, kaya hindi nakalusot sa beripikasyon ang estratehiya para sumailalim sa panibagong backtest, pagsusuri ng backtest, optimization o analysis. Pagkabigo ito ng imprastraktura/proseso ng beripikasyon, hindi hatol sa mekanismo.

Long-short na estratehiya sa mean-reversion ng sukdulang funding sa iisang instrumento at venue sa inverse perp na BTC COIN-M (BTCUSD_PERP.BINANCE_CM). Itinuring nito ang 8h funding rate bilang estadistika ng pagsisiksikan — niraranggo ang bawat print (midrank, para matugunan ang limitasyon ng Binance sa funding na +0.01%) laban sa trailing na 30-araw na window at sinasalungat ang siksikang panig (short sa itaas na tail, long sa ibabang tail); lumalabas kapag nag-normalize ang funding at tumawid sa median, kapag naabot ang limitasyon sa oras, o kapag natamaan ang stop.

Walang datos ng performance mula sa run na ito — hindi ito nakagawa ng kumpletong backtest. Ang tanging mga bilang ay mula sa naunang iteration na binanggit sa code: ~650 trades sa avg_trade_return_pct 0.0794% (mas mababa sa minimum na ~0.10% CM), at magkalapit ang avg win na $582 at avg loss na $534 sa hit rate na parang paghagis ng barya. Sinubukan itong ayusin ng iteration 2 sa pamamagitan ng paghihigpit sa tail sa 5% at paghawak sa mga reversal hanggang lampas sa median.

Ang Stratmill ay isang tool para sa pananaliksik at paper trading, hindi payo sa pananalapi o isang broker. Ang mga resulta ng backtest at paper trading ay hypothetical. May panganib ng pagkalugi ang pangangalakal.