BTC COIN-M US-Session na Seasonality ng Momentum-Continuation, Long-Short (Iisang Instrumento BTCUSD_PERP.BINANCE_CM, 1h na mga Bar, OHLCV Lang, Pumasok sa Direksyon ng Malakas na Early-US-Session Impulse at Samantalahin ang Intraday Continuation Hanggang Pagsara ng Session, 3 Parameter)

Isang LONG-SHORT na strategy sa kalendaryo/seasonality at iisang instrumento, sa Binance COIN-M inverse perpetual BTCUSD_PERP.BINANCE_CM (may margin na BTC, ~0.06% round-trip taker fee, OHLCV lang — iisang leg kaya naiiwasan ang COIN-M multi-leg/funding data_unavailable na bitag sa L20/L34; kumpleto ang kasaysayan ng katalogo ng BTC CM perp bars). Ang edge ay NOT mean-reversion, NOT range breakout, NOT funding, NOT liquidation, at NOT cross-sectional — isa itong intraday TIME-OF-DAY anomaly: malamang na magpatuloy sa US session ang direksiyonal na galaw na nabuo sa pagbubukas ng US-desk sa halip na PERSIST. Mekanismo: araw-araw, sinusukat ang return ng BTC sa nakapirming signal window sa unang bahagi ng US-session (13:00->15:00 UTC). Kung lampas sa entry threshold ang |return ng window| (sariwa at makabuluhang direksiyonal na galaw, hindi ingay), papasok sa pagsasara ng 15:00 UTC bar sa direksiyong SAME at sasabay sa continuation hanggang oras ng exit sa pagsasara ng session (21:00 UTC), na may hanggang isang posisyon bawat araw. Sadyang pinili ang COIN-M sa dalawang dahilan: (1) mas mababa ang ~0.10% CM na minimum na bayad kaysa sa minimum na 0.15% USD-M, kaya may kaunting dagdag na puwang ang katamtamang intraday continuation edge para matakpan ang mga gastos; (2) kulang ang kinakatawan ng BINANCE_CM (3.4% kumpara sa target na >=5%) at legal itong paggamit ng iisang leg na BTC-OHLCV CM ayon sa L20. 3 parameter lang (haba ng signal window, entry threshold, ATR-stop multiple) upang maiwasan ang mga pagkabigong dulot ng overfit na pumatay sa 248 na naunang hypothesis.

Ulit na iteration. Sinasabi ng feedback na artifact ng pipeline ang dating pag-abandona (maling pagkakaugnay ng staticmethod sa Layer-2, mga hatol sa performance ng QA batay sa hindi na-optimize na smoke test, kakulangan ng backtest slot), kaya hindi ginalaw ang mekanismo: parehong naka-latch na sanggunian ng -13:00-UTC, parehong entry sa direksyon ng continuation, parehong exit ayon sa kalendaryo, parehong whole-contract sizing na COIN-M, parehong tatlong naaayos at limitasyon. Dahil babagsak sa pagsusuri ng hindi nagbagong hash ang muling pagsusumite ng byte-identical na code, gumawa ako ng isang mahalagang pagbabago kung saan pinakamahina talaga ang code: sinusuri na ngayon ang protective ATR stop laban sa LOW/HIGH ng bar, sa halip na sa CLOSE lang. Sa mga bar na 1-oras ang haba, hindi gagana ang stop na batay lang sa pagsasara sa bar na lumampas sa antas at nagsara pabalik sa loob nito; kaya maaaring sumailalim ang naluluging session sa walang-takdang laki ng galaw hanggang sa exit nito ayon sa kalendaryo sa 21:00. Ito lang ang naglilimita sa panganib na iyon, at ang pagmamaliit dito ang mismong kabiguang dulot ng bar-close stop na binabalaan ng mga tuntunin sa coding. Nasa loob ng bar ang trigger; sa pagsasara pa rin ng bar isinasagawa ang exit sa pamamagitan ng market exit ng base template, kaya walang ipinapalagay na presyo ng intra-bar fill. Idineklara ko rin ang _param_bounds para sa tatlong parameter na nililimitahan ng code (signal_window_hours [1,5], entry_threshold [0.002,0.02], atr_stop_mult [1.0,4.0]) para hindi makapaghanap ang optimizer ng mga halagang tahimik na binabago ng code — ipinangako na ito ng docstring. Sinuri laban sa catalog para sa panahon ng sandbox (BTCUSD_PERP.BINANCE_CM na mga bar na 1-oras ang haba, huling ~830 araw): lumalampas sa 0.6% threshold ang impulse na 13:00->15:00 UTC sa 296 sa 726 araw, kaya madalas ang mga entry at hindi mauubusan ng trade ang run; higit na mataas sa ~0.10% CM round trip na kailangang malampasan ng continuation ang median absolute impulse na 0.46%.

Long-short na intraday time-of-day seasonality sa BTC COIN-M inverse perpetual (BTCUSD_PERP.BINANCE_CM, 1-oras na mga bar, OHLCV lang). Bawat UTC araw, itinatakda bilang sanggunian ng US-session ang pagsasara ng bar na nagtatapos sa 13:00 UTC; makalipas ang dalawang oras (bar na nagtatapos sa 15:00 UTC), sinusukat ang galaw sa unang bahagi ng US-session bilang close/reference - 1. Kapag lumampas ang laki nito sa entry_threshold (default ang 0.6%), pumapasok ang strategy sa direksiyong SAME — long kapag pataas ang galaw, short kapag pababa — para sumabay sa intraday continuation, hanggang isang pasok bawat UTC araw. Lalabas ito sa pagsasara ng US session (bar na nagtatapos sa 21:00 UTC), sa nakapirming stop na atr_stop_mult x ATR mula sa presyo ng pagpasok na sinusuri ngayon sa loob ng bar batay sa low/high nito, o sa max_hold_bars safety cap kung nawawala ang 21:00 bar. Tama ang sizing para sa inverse contract: hinahati ang risk_pct ng equity sa stop fraction para makuha ang notional na USD, nililimitahan sa max_gross_frac ng equity, at kino-convert sa WHOLE $100 kontrata gamit ang contracts_for_notional (hindi kailanman ang linear na pormulang equity/price). Tatlong tunable: signal_window_hours, entry_threshold, atr_stop_mult.

Negatibo ang hindi in-optimize na sandbox: total_return -22%, Sharpe na -0.55, avg_trade_return_pct -0.139% (mas mababa sa zero, hindi lang mas mababa sa minimum na bayad), profit_factor 0.79, at 19.16% ng gross ang komisyon sa 296 intraday trade. Ito ang klasikong palatandaang “hindi natatakpan ng round-trip cost ang intraday continuation edge” — nagsisilbing salaan sa pagpasok ang 0.6% signal impulse pero wala itong sinasabi tungkol sa aktuwal na continuation move; dito, negatibo ang netong return ng continuation bawat trade matapos ang ~0.06-0.10% CM na gastos at mataas na turnover. NOT ito depekto sa code (win_rate 0.43, PF 0.79, at Sharpe na -0.55 ay karaniwang mga numero, hindi palatandaan ng polarity/inverse-sizing bug). Ipinapakita ng regime_performance na lumilitaw lang ang edge sa “normal” na tercile ng volatility (+7.1%, Sharpe na 0.54) at matindi ang negatibo nito sa mahinahon/matinding kondisyon. Dapat tiyakin ng analyst sa buong kasaysayan kung may rehiyon ng parameter (entry_threshold, signal_window_hours) na nagbibigay ng return ng continuation bawat trade na malinaw na nakakahigit sa CM round trip; kung wala, walang suporta sa palagay na may continuation batay sa oras ng araw. Gabay lamang ito at hindi hadlang.

Nabigo ang beripikasyon (Layer 4 — pagsusuri sa QA) [class=premise_falsified]: - Napasinungalingan ang palagay ng momentum-continuation sa US-session: ang pagpasok ayon sa direksiyon ng 13:00-15:00 UTC impulse at paghawak hanggang pagsasara ng 21:00 ay nagbubunga ng netong LOSER. profit_factor 0.757 (<1), total_return -43.11%, avg_trade_return_pct -0.169% (negatibo), expectancy na -$105, Sharpe na -0.145, alpha na -0.107, sa 296 nasukat nang maayos na trade. win_rate 0.432 na may simetrikong payoff (avg_win $760 ~= avg_loss $765) — nagpapatuloy lang ang maagang US impulse nang ~43% ng mga pagkakataon, kaya wala (bahagyang baligtad pa) ang epektong inaasahang pakinabangan ng strategy; dahil sa ~0.10% CM na round-trip sa ~6h na paghawak, nalulugi ito. Pinapalala ito ng 2.0 leverage hanggang sa 61.7% drawdown (CI hanggang 90%). Tama ang pagkakagawa ng direksiyon (continuation gaya ng itinakda; walang polarity/sequencing bug), kaya tapat ang implementasyon ngunit pinasinungalingan ng datos ang palagay nito tungkol sa seasonality. - Pinalalaki ng 2.0 leverage na may avg_position ~87% ang pustang session na walang edge tungo sa 61.7% drawdown (CI hanggang 90.2%) at end_unrealized -11.9% — dagdag-panganib na may negatibong expectancy.