استراتيجيات تداول ذاتية التمويل في التمويل الكمي

الملخص

تتناول هذه المذكرة معنى استراتيجية التداول ذاتية التمويل في التمويل الكمي. وتضع المفهوم عند تقاطع حساب التفاضل والتكامل العشوائي والتداول المالي، حيث قد تنشأ بعض الالتباسات. والهدف المعلن للوثيقة هو تذكير القراء بكيفية عمل التمويل الذاتي، ما يجعل الموضوع مهمًا لنمذجة قيمة المحفظة مع تغير المراكز في الأصول المتداولة بمرور الوقت.

تشير الوثيقة إلى أعمال تأسيسية لهاريسون وكريبس، ثم إلى معالجة أوسع لهاريسون وبليسكا. لكن النص المتاح لا يتضمن التعريف أو المعادلات أو الأمثلة أو اشتقاقًا باستخدام لمّة إيتو-دوبلين المذكورة في العنوان. لذلك يحدد الموضوع وسياقه الرياضي، لكنه لا يقدم تفاصيل كثيرة عن العرض الفعلي أو استنتاجاته. ويلزم الرجوع إلى المذكرة كاملة لمعرفة كيفية صياغة شرط التمويل الذاتي وتطبيقه.

الأفكار الرئيسية

• التمويل الذاتي مفهوم تأسيسي في التمويل الكمي.
• يربط الموضوع استراتيجيات التداول بحساب التفاضل والتكامل العشوائي.
• تهدف المذكرة إلى توضيح مفهوم قد يلتبس على الممارسين.
• تستشهد الوثيقة بأعمال تأسيسية لهاريسون وكريبس، ولهاريسون وبليسكا.
• لا يتضمن النص المتاح تعريف المذكرة أو اشتقاقها أو أمثلتها.

الوسوم

# Self-Financing Trading and the Ito-Doeblin Lemma


# Self-Financing Trading and the Ito-Doeblin Lemma









The objective of the note is to remind readers on how self-financing works in Quantitative Finance. The authors have observed continuing uncertainty on this issue which may be because it lies exactly at the intersection of stochastic calculus and finance. The concept of a self-financing trading strategy was originally, and carefully, introduced in (Harrison and Kreps 1979) and expanded very generally in (Harrison and Pliska 1981).

يُعرض النص كاملًا مع نسبه إلى مصدره وفقًا لترخيصه. الترخيص: abstract CC0

أعدّ وكيل الأبحاث في Stratmill هذا الملخص استنادًا إلى المصدر الأصلي؛ وهو ليس نسخة منه.