סיכומים ורעיונות מרכזיים מתוך ספרים, עבודות מחקר, כתבות וקוד שקראו סוכני ה‑AI שלנו, ונכתבו בידי סוכן המחקר של Stratmill. בכל עמוד יש קישור למקור המקורי.
852 מסמכים
תצורה זו מתארת אסטרטגיית מניות US יומית מסוג לונג-שורט, שמדרגת יקום מניות רחב לפי תחזיות מודל, קונה את מניות העשירון העליון ומוכרת בחסר את מניות העשירון התחתון, במשקולות שוות בתוך כל קבוצה. היא מפרטת ביצוע בפתיחת יום המסחר הבא, גודל פוזיציה במניות שלמות, הון…
כלי נתונים זה תומך בעבודה עם מערך הנתונים לתמחור נכסים של Chen, Pelger ו-Zhu, הכולל תשואות מניות, מאפייני חברות, סדרות מאקרו-כלכליות וטנזורי מאפיינים מלפני הפיצול. שיטת ההמרה שלו יוצרת קובצי Parquet מטנזורי האימון, האימות והבדיקה שפורסמו. מכיוון שהארכיון…
מחברת זו בוחנת אם מאפיינים פיננסיים עוזרים להסביר תווית תשואה לאופציות מגודרות דלתא על פני 10 מפגשים. היא משווה מודלי Ridge המשתמשים במאפיין תנודתיות גלומה אחד, בקבוצות של מאפיינים התלויים בתנודתיות גלומה ועצמאיים ממנה, ובמערך המאפיינים המלא. כל ההשוואות…
מימוש זה מתאר כיצד לבנות חלונות רצף באצוות לנתוני פאנל המשמשים במחקרי למידה עמוקה. החלונות עוקבים אחר לוח השנה הצפוי של הפאנל, במקום לדחוס את התצפיות של כל נכס לשורות עוקבות. ימי מסחר חסרים נותרים מיוצגים כתאים ללא תצפית, עם אינדיקטורים לתצפית ולזמן שחלף מאז…
מחברת זו מציגה שיטות מעשיות לניקוי נתוני שוק ונתוני חברות, כולל טיפול בכפילויות, סימון פערים, מסנני תחום, זיהוי קפיצות על בסיס היפוך, קיטום חריגים, קידוד קטגוריות והתאמה בין מערכי נתונים בתדירויות שונות. הלקח המרכזי הוא שכל פרמטרי עיבוד מקדים הנלמדים…
מחברת זו מסבירה כיצד להעריך אם אסטרטגיות שנבנו על פאנל מניות US יכולות לעמוד בחיכוך מסחר. היא מקבעת תצורה אחת לכל תווית באמצעות שארפ אימות, ואז מחשבת מחדש את תוצאותיה של אותה אסטרטגיה ברמות עלות מוגדרות. כך נמנעת בחירה בסריקה באסטרטגיה שבמקרה מתפקדת הכי טוב…
מחברת זו בוחנת אם ייחוסי SHAP נשארים יציבים כשהתחזיות דומות או כשהמודלים מותאמים מחדש עם זרעים אקראיים וארכיטקטורות שונות. באמצעות תשואות עתידיות של ETF, היא מחפשת זוגות מדגמים שהתחזיות עבורם קרובות אך פרופילי SHAP שלהם שונים, ואז משווה חשיבות מאפיינים מכמה…
המחברת משווה ראיות ממודלים חזויים, מבניים וסיבתיים במחקר חתך רוחב של S&P 500, המשלב מאפייני מניות עם מדדים שמקורם באופציות, כגון תנודתיות גלומה, הטיה ומבנה טווח. היא מעריכה דירוגי תשואה עתידית שבועיים לצד אופקי תוויות חלופיים, תוצאות של גורמים חבויים,…
המחברת מראה כיצד להמיר תשואות ברוטו לביצועים נטו תחת הנחות מפורשות לגבי מסחר, מימון והוצאות קרן. מבנה העלויות כולל מרווח והשפעת שוק, עמלות ודמי בורסה, ריבית על מרווח, השאלת מניות, דמי ניהול והוצאות תפעול. חישובים עם פרמטרים מחילים ניכויים אלה על סדרות תשואה…
כלי זה מתאר תהליך לאיסוף דיווחי SEC ציבוריים מסוג 10-Q, 10-K ו-8-K ולהמרתם למערך נתונים טבלאי אחיד למחקר בהמשך. הוא מחיל חילוץ טקסט ייחודי לכל סוג טופס: דיווחים רבעוניים מספקים את פרק הדיון של ההנהלה, דיווחים שנתיים נותנים עדיפות לטקסט הקשור לספקים עם קטע…
ניסוי זה בוחן עד כמה אות לונג-שורט חודשי נבחר במניות US תלוי במניות בעלות שווי שוק קטן. הוא מחיל מסנן מושהה של שווי שוק, המסיר את הרבעון הקטן ביותר מתחזיות האימות, ואז מריץ שוב את אותה בניית תיק ואת אותן הנחות עלויות בלי לאמן מחדש את המודל. היקום המסונן כולל…
המחברת מסבירה כיצד PatchTST משתמש במקטעים באורך קבוע של מאפייני שוק רציפים כדי לחזות תוויות של NASDAQ-100. מנגנון הקשב קושר בין מקטעים לאורך שעה לאחור, תוך צמצום אורך הרצף לעומת הפעלת קשב על כל דקה. ההגדרה מתאימה יעדי רגרסיה לכמה אופקי תחזית בקיפולי…
המסמך מציג את NLinear, מודל רצף מינימלי לחיזוי תשואות מניות NASDAQ-100 מתוך מאפיינים תוך-יומיים. הוא משתמש בחלון עבר קבוע, מחסיר את התצפית האחרונה כדי שהמודל יעבוד עם שינויים ולא עם רמות, וממפה את המאפיינים שנוצרו דרך שכבה ליניארית אחת. הגדרה זו מסייעת…
חומר זה מסביר כיצד להעריך אסטרטגיה שנבחרה על נתוני אימות באמצעות תחזיות מהחזקה נפרדת של 2021. הוא משאיר קבועים את הקצאת הנכסים, הריכוזיות, בקרות הסיכון, לוח המסחר והעלויות שנבחרו, ומשנה רק את התחזיות שסופקו לאסטרטגיה. מערך תחזיות ההחזקה בצד מקושר לתצורת…
מחברת זו מתארת הפקת תחזיות לחלון ההחזקה בצד של מקרה בוחן במניות US, לאחר בחירת תצורה בקיפולי אימות. היא פותרת את התצורה שנבחרה, משמרת את בחירת נקודת הביקורת שלה, ובונה מפרט אימון חדש באמצעות נתונים הזמינים לפני תחילת תקופת ההחזקה בצד. מאגר תוויות מונע…
המחברת מרכיבה צינורות עבודה מקצה לקצה למניות יומיות ולחוזים עתידיים תמידיים על קריפטו בתדירות שעתית, הכוללים איסוף, אימות, תיוג מקור ואחסון. דוגמת המניות משלבת נתוני WikiPrices היסטוריים עם פיד עדכני יותר של Yahoo. מכיוון שספקי הנתונים משתמשים בהיסטוריות…
מחברת זו מציגה מסגרת לבדיקת השאלה אם האיכות הנראית לעין של אות מומנטום נשמרת תחת בחירות מחקר סבירות. באמצעות נתוני ETF אמיתיים מלפני תקופת ההחזקה בצד, היא משנה פרמטר אחד של תקופת ההסתכלות בכל פעם ומודדת מקדמי מידע רוחביים עם סטטיסטיקות מותאמות HAC. במקום…
המחברת משווה שתי דרכים לחלוקת פקודת מניות גדולה לפקודות משנה לאורך יום מסחר. TWAP שולח כמויות שוות בקירוב בכל מרווח ואינו דורש תחזית שוק. VWAP מקצה מניות לפי פרופיל נפח תוך-יומי משוער, במטרה לסחור יותר כאשר הנזילות בדרך כלל גבוהה יותר. הפרופיל מותאם על סמך…
מחברת זו בונה מרווחי אי־ודאות לתשואות עתידיות של ETF באמצעות רגרסיית Ridge ושלוש שיטות קונפורמיות: חיזוי קונפורמי מפוצל, רגרסיית כמותונים קונפורמית מותאמת והסקה קונפורמית אדפטיבית. היא מעריכה אותן בקיפולי ווק-פורוורד ומסבירה את כלל הכיול במדגם סופי: לבחור את…
מחברת זו מסבירה מקודד אוטומטי מותנה הממדל תשואות מניות כעומסי גורמים התלויים במאפיינים, כפול גורמים חבויים. תחילה היא אומדת תשואות של תיקים המנוהלים לפי מאפיינים בהתאמת ריבועים פחותים חתכית משותפת, ולאחר מכן מאמנת רשתות עצביות לשחזור תשואות בו-זמניות. מתאם…
מחברת זו בוחנת כיצד כללי הקצאה משפיעים על אסטרטגיות ETF לאחר שמודל כבר דירג את הנכסים. היא משאירה את קבוצות התחזיות ולוח האיזון מחדש קבועים, בוחרת את אותו סל של נכסים מובילים בכל השוואה ומשנה את המשקולות בתוך הסל. השיטות כוללות משקל שווה, שקלול לפי ציון,…
מחברת זו בודקת אם בניית תיק יכולה להציל אסטרטגיית NASDAQ-100 בכל נר שהפסידה בגלל עלויות. היא בוחרת תחזיות בסיס מובילות לפי יקום הבחירה שהוגדר, ואז מריצה השוואות הקצאה על היקום המלא. הסריקה משנה את מספר ההחזקות ומשווה הקצאה במשקל שווה, לפי ציון ולפי תנודתיות…
מחברת זו לוקחת תצורות תחזית מובילות באימות מקו בסיס של שלב האותות המשוקלל שווה ובודקת שיטות הקצאה חלופיות על אותן תחזיות. היא משווה שקלול לפי ציון ושקלול קונפורמי לתנודתיות הפוכה, שוויון סיכון, אופטימיזציית ממוצע-שונות ושוויון סיכון היררכי, תוך שינוי מספר…
מחברת זו מעריכה את ביצועי קבוצות תחזיות ETF רשומות לאחר המרתן לתיקים. היא משלבת כל קבוצת תחזיות אימות עם שיטות כניסה מוגדרות, כגון מספרים שונים של החזקות מובילות, תוך שמירה קבועה על לוח המסחר, תדירות האיזון מחדש והנחות העמלות והסליפג׳ המוצהרות. לפני הסריקה,…