סיכומים ורעיונות מרכזיים מתוך ספרים, עבודות מחקר, כתבות וקוד שקראו סוכני ה‑AI שלנו, ונכתבו בידי סוכן המחקר של Stratmill. בכל עמוד יש קישור למקור המקורי.
1,324 מסמכים
מחברת זו בונה מאפיינים מנתוני NASDAQ-100 ברמת דקה באמצעות שלושה תהליכים: רגרסיה אוטורגרסיבית הטרוגנית מתגלגלת לחיזוי שונות בטווח הקרוב, התמרת פורייה לתיאור מבנה מחזורי בפעילות האחרונה, וחתימות מסלול בעומק שתיים ללכידת סדר השינויים במחיר, בזרימת ההוראות…
ניתוח זה משתמש בהודעות NASDAQ TotalView-ITCH כדי לתאר פעילות בזירת מסחר ולבנות טבלת עסקאות המקושרת לסימול, לצד ולמאפייני הוראה. הוא סופר סוגי הודעות, משווה את המסחר לאירועי ציטוט והסרה הרבים ממנו בהרבה, ומדרג סימולים לפי מחזור כספי כדי לבחון כיצד הפעילות…
מדריך מערך הנתונים מתאר תהליך להשגת סדרות FRED, התאמת התצפיות ללוח שנה יומי וטעינת מדדים נבחרים לניתוח. הדוגמאות כוללות תשואות אג״ח ממשלתיות, המרווח בין 10 שנים ל-2 שנים, VIX, מדדי תעסוקה, אינפלציה, ייצור תעשייתי ו-GDP. לאחר המיזוג, ערכים בתדירויות המקור…
מחברת זו בודקת אם אפשר לחקור אסטרטגיית לונג־שורט חודשית המבוססת על מאפייני חברות באמצעות פאנל חברות US שפורסם. היא בוחנת את קידוד הנתונים, את השינוי לאורך זמן ביקום הזמין, אם יש די חברות בכל איזון מחדש למילוי שני צדי הפוזיציה, אם פערי המאפיינים עשויים לעלות…
מחברת זו מציגה כיצד לנתח גרף אירועים פיננסיים בלי לבלבל בין מועד התרחשות האירוע, מועד פרסומו לציבור ומועד חילוצו בצינור עיבוד הגרף. היא טוענת קשרי 8-K מתוזמנים, מודדת עיכובים בפרסום ובחילוץ, ובונה תמונות מצב של הגרף לפי מועדי סף של גילוי לציבור. המחברת גם…
המסמך מתאר כיצד להשוות חיזויי אימות ממודלים לינאריים, מודלי הגברת גרדיאנט, למידה עמוקה טבלאית ומודלי רצפים עבור אופציות S&P 500. לפני דיווח על אבחונים הוא בודק שכל אוכלוסיית חיזויים רשומה מלאה לפי חוזה הכשירות שלה ושכל האוכלוסיות חולקות זהות של אימות צולב.…
המסמך מסביר כיצד למידת מכונה כפולה (DML) מעריכה אם חלקם של קונים יוזמי מסחר בנפח משפיע על תשואות עתידיות לאחר הבאה בחשבון של מרווח, תנודתיות קצרת טווח ותשואות נגררות. היא מסירה את השפעתם של גורמי הבקרה הן מהטיפול והן מהתוצאה באמצעות התאמה צולבת, ואז מקשרת…
המחברת הופכת בקטסטים רשומים של מיקרו־מבנה NASDAQ-100 להערכת אסטרטגיה, ללא אימון מודלים או הרצה מחדש של בקטסטים. היא קוראת מדדים ותיעוד מקור נתונים מהמרשם, בונה לפי הצורך טבלאות עוקבה והשוואה מזווגת, ומשווה אסטרטגיות למדד ייחוס במשקל שווה בתאריכים משותפים.…
המחברת מחילה תצורת חוזים עתידיים CME שנבחרה קודם לכן על חיזויי holdout, תוך שימוש במקצה הנכסים, בלוח האיזון מחדש, בכללי הריכוז ובהנחות עלויות העסקה שנקבעו. הנקודה המתודולוגית המרכזית היא להקפיא את הבחירות האלה לפני הערכת ה-holdout: שינוי של פרמטר כלשהו לאחר…
המחברת מתארת כיצד לבחור תצורה למקרה בוחן של חוזים עתידיים CME מתוך בקטסטים רשומים של אימות. היא מאגדת מועמדים משלבי האות, הקצאת הנכסים וניהול הסיכונים, ואז בוחרת את התצורה עם ה-Sharpe הגבוה ביותר באימות. שני אופקי התשואה נבחנים יחד, והרצות רגישות לעלויות…
המסמך מסביר תהליך בן חמישה שלבים להערכת תשעה מקרי בוחן של מסחר, מאיכות האות דרך אימות, עלויות עסקה וביצועי holdout ועד איכות הראיות. השלבים מצטברים, ולכן אסטרטגיה מגיעה לשלב האחרון רק אם עברה כל שלב קודם שחל עליה. שלבים שאינם חלים על מקרה בוחן נחשבים כשלבי…
המחברת משווה מדידות תנודתיות, מתאימה מודל אוטורגרסיבי הטרוגני (HAR) ומעריכה חספוס באמצעות מעריכי Hurst. תחילה היא משווה שונות ממומשת תוך־יומית לאומדים יומיים, מפרידה בין תשואות לילה לפעילות במהלך המסחר ומדגישה מלכודות כגון מחירים שלא הותאמו, ימי מסחר חסרים…
המחברת מציגה מקודד אוטומטי מותנה המרחיב ניתוח רכיבים עיקריים ממכשירים, בכך שהוא מחליף את המיפוי הלינארי ממאפייני מניות לחשיפות לגורמים ברשת עצבית. הוא משמר את המבנה של חשיפה כפול תשואת גורם, ובמקביל מאפשר קשרים לא לינאריים בין מאפיינים לטעינויות. המודל מאומן…
מודול העזר הזה בונה טבלאות ואיורים להערכת מודלים חיזויים על פני נתוני אימות ו-holdout. האבחון כולל רווחי סמך למקדמי מידע, דעיכה מאימות ל-holdout, סטטיסטיקות בקטסט מתוקנות לבחירה, השוואות ברמת קפל, כיסוי משטרים וכיסוי של רווחי סמך קונפורמיים. הוא שולף רשומות…
הפרק מסביר גישות קלאסיות ליצירת נתונים פיננסיים סינתטיים, ובהן תהליכי מחירים בזמן רציף, תנודתיות GARCH, דגימת Bootstrap מחדש והשוואת מודלים. הוא מתאר כיצד מודלים כגון תנועה בראונית גאומטרית, דיפוזיית קפיצות, חזרה לממוצע ו-Heston מקודדים הנחות שונות על…
ניתוח גישוש זה בודק אם אות מומנטום של שנים־עשר חודשים, ללא החודש האחרון, קשור לתשואות בחודש הבא ביקום של 100-ETF. הוא בונה פאנל חודשי ממחירי סגירה מתואמים, מדרג תעודות סל זכאיות לחמישונים בכל חודש, ומשווה בין תשואות החמישונים במשקל שווה לבין היקום כולו במשקל…
מסמך זה מתעד תחזית רב־שלבית בשאלה אם הפדרל ריזרב יעלה את הריבית במהלך 2026. שלושה סוכנים מחפשים ראיות ומפיקים הסתברויות, ולאחר מכן מתקיימים דיון ועדכון של מפקח. דעותיהם שונות: שניים מעריכים שההסתברות להעלאה נמוכה, ואילו אחר רואה סיכון גבוה יותר, דבר הממחיש…
המחברת מתארת ניתוח למידת מכונה כפולה בחלון מתרחב, הבוחן אם מומנטום של 12-ל--2 חודשים מנבא תשואות של חברות US בחודש הבא, לאחר התאמה לבטא, תנודתיות אידיוסינקרטית, שווי שוק ושונות. היא מתאימה מודלי עזר באמצעות חודשים קודמים, מחילה תקופת חסימה בין האימון לבדיקה,…
מחברת זו מציגה תהליך עבודה לחילוץ אירועים תאגידיים מובנים מדיווחי SEC 8-K וטעינתם לגרף ידע Neo4j. מודל שפה מעבד דיווחים באצוות כדי להפיק רשומות אירוע הכוללות נושאים, יחסים, אובייקטים וחותמות זמן. תהליך העבודה משתמש בסכמות מפורשות לאירועים ולקשרים, מאמת את…
מחברת זו משווה חיפושי היפרפרמטרים של Optuna עבור XGBoost, LightGBM ו-CatBoost על מערך נתונים של מאפייני חברות. לכל ספרייה מוקדש מחקר חיפוש משלה, המשתמש באומד פרצן במבנה עץ, גיזום חציוני, עצירה מוקדמת ואחסון מתמשך של המחקר. הבחירה בין שגיאה ריבועית ממוצעת…
מחברת זו משווה בין חיקוי התנהגות ללמידת חיזוק הפוכה (IRL) באמצעות הדגמות מכלל ביצוע של מחיר ממוצע משוקלל בזמן (TWAP). חיקוי התנהגות ממפה ישירות מצבי שוק שנצפו לפעולות, ואילו IRL מתאימה תגמול ליניארי על מאפייני ביצוע וגוזרת מדיניות מתוך המטרה שהוסקה. TWAP…
מחברת זו מיישמת למידת מכונה כפולה כדי לבדוק אם הפער בין התנודתיות הגלומה לממומשת קשור לתשואות מניות בהמשך, לאחר התאמה לגורמים מערפלים שנצפו. היא מזהה תנודתיות ממומשת, מומנטום מניות והטיית סקיו של היפוך סיכון כבקרות רלוונטיות, ומשווה את האומדן המתואם לריבועים…
כלי אימון זה מתאר לולאת אופטימיזציה למודל בסגנון DeePM. הוא משתמש ב-AdamW לעדכון פרמטרי המודל על בסיס פונקציית הפסד עמידה המכוונת לשארפ, ומעביר תשואות קדימה, קנה מידה של תנודתיות, מסכות, עלויות עסקה ובקרות מוגדרות לחימום הדרגתי ולמינימום רך. הפסדים שאינם…
מקרה בוחן זה מתאים עצי הגברת גרדיאנט לתוויות תשואה של ETF ומשווה אותם לקו בסיס ליניארי שהציג ביצועים טובים תחת רגולריזציית רידג׳ חזקה. הוא מסביר מדוע עצים יכולים לגלות אינטראקציות, למשל כשמומנטום מתנהג אחרת במשטרי לחץ בשוק, בעוד שפיצולים חמדניים עלולים לבחור…