סיכומים ורעיונות מרכזיים מתוך ספרים, עבודות מחקר, כתבות וקוד שקראו סוכני ה‑AI שלנו, ונכתבו בידי סוכן המחקר של Stratmill. בכל עמוד יש קישור למקור המקורי.
30 מסמכים
מחברת זו מעריכה יציאות של סטופ־לוס, סטופ נגרר ומשך קבוע כשכבות על אסטרטגיות חוזים עתידיים של CME. לכל אופק חיזוי היא מחילה כללים שהוגדרו על אסטרטגיית הבסיס בעלת יחס שארפ האימות הגבוה ביותר, שנבחרה מתוצאות אות והקצאה קודמות. פרמטרי השכבה נקבעים בתצורה לפני…
מחברת זו בונה מאפיינים מבוססי כללים עבור חתך של חוזים עתידיים מסוג CME, ומתמקדת בתשואת הגלגול הנובעת מהמרווח בין חוזי מסירה קרובים. היא גם בונה מאפייני מומנטום, תנודתיות, צורת עקום ולוח שנה. התכנון מבחין בין מחירי סליקה גולמיים, המתארים את מבנה הטווח הנוכחי,…
מדריך מערך נתונים זה מציג נתוני מחיר ונפח של חוזים עתידיים תמידיים ב־Binance לצד מדד פרמיה בן שמונה שעות. רשומות OHLCV שעתיות מתארות את פעילות השוק, ואילו הפרמיה מודדת את ההפרש בין מחיר החוזה התמידי למחיר הספוט ביחס למחיר הספוט. ערך חיובי מציין פרמיה וערך…
מחברת זו מגדירה יעדי תשואה עתידית לאסטרטגיית חוזים עתידיים רוחבית, המדורגת מוצרים לפי מבנה טווח, קונה את אלה עם קארי חזק יותר ומוכרת בחסר את אלה עם קארי חלש יותר. היא מבחינה בין מחירים מותאמי גלגול, המתאימים למדידת תשואות לאורך גלגולי חוזים, לבין מחירי סליקה…
חקר מקרה זה מעריך אותות מומנטום ו־Carry יומיים ביקום קטן ומתואם של צמדי מטבעות ספוט של G10. תהליך העבודה עובר מבדיקות היתכנות ותוויות תשואה עתידית דרך תכונות מהונדסות ומבוססות מודל, אימות צולב, כמה משפחות מודלים, ניתוח סיבתי, בקטסטים, השוואות הקצאה וסיכון,…
מחברת הנדסת מאפיינים זו בונה משתנים שדורשים מידע מעבר להיסטוריית המחיר של נכס יחיד. בחוזים עתידיים היא מחשבת תשואת גלגול שנתית מתוך רמות החוזים הקרובים והדחויים באותו זמן, וכן שיפוע ועקמומיות של מבנה הטווח משלושה מועדים לפדיון. היא מציגה גם מאפייני בטא בין…
מחברת זו הופכת את הפרמיה בחוזים עתידיים — פער המחירים בין מועדי פקיעה סמוכים — למאפיינים מבוססי מודל. היא מתארת תחזיות ARIMA בצעד אחד לכל מוצר, מדדי פורייה מתגלגלים לעוצמת מחזוריות עונתית ומודל מרקוב חבוי דו-מצבי המסיק משטרי פרמיה כלליים. אומדני המודל…
המחברת בוחנת אם נתוני FX ספוט בארבע שעות יכולים לתמוך באסטרטגיה רוחבית יומית המדרגת צמדי מטבעות לפי מומנטום ו־Carry, קונה את החזקים ביותר ומוכרת את החלשים ביותר. היא אינה מתאימה מודל או מפיקה תחזיות. במקום זאת, היא בודקת אם הנתונים זמינים במועד ההחלטה שנקבע…
ההגדרה מתארת אסטרטגיית לונג־שורט יומית על פני 20 צמדי FX. היא קובעת זמן החלטה בסגירת ניו יורק, ביצוע בנר הבא, הקצאה במשקל שווה ואותות דירוג המבוססים על מומנטום או Carry. היא מפרטת גם עלויות מרווח ונקודות Swap, ספי איזון מחדש, גדלים אפשריים של תיק, שיטות…
מחברת זו בודקת אם הנתונים יכולים לתמוך באסטרטגיית חוזים עתידיים שבועית בחתך רוחב לפני התאמת מודל כלשהו. היא מתארת תכנון שמדרג מוצרי CME, פותח פוזיציות לונג בחוזים המדורגים בראש הרשימה ושורט בחוזים שבתחתיתה, ובוחן אם מספיק מוצרים מצוטטים במועדי האיזון מחדש…
ניתוח זה מסביר כיצד מדד הפרמיה של Binance בחוזים עתידיים תמידיים קשור למחירי הספוט וכיצד הבורסה ממירה את הפרמיה למימון תקופתי. המדד משתמש במחירי קנייה ומכירה ישימים בעלי השפעה ביחס למדד מחיר בסיס, ויוצר אזור מת שבו הפרמיה הנמדדת היא בדיוק אפס. כיוון המימון…
מחברת זו מתארת כיצד להעריך אסטרטגיית מימון נבחרת בחוזים תמידיים של קריפטו בתקופת בדיקה חיצונית מאוחרת יותר. היא משתמשת מחדש בתחזיות שנוצרו מנתוני אימון המסתיימים לפני תקופת הבדיקה החיצונית, ממשיכה עם האות, שיטת הקצאת הנכסים ושכבת היציאה שנבחרו, וכוללת עלויות…
המסמך בוחן יציאות ברמת הפוזיציה שנוספו לאסטרטגיית קריפטו קיימת בחוזים תמידיים: פקודות סטופ לוס קבועות, סטופים נגררים ויציאות מבוססות זמן. הוא מסביר שבקרות אלה סוגרות רק פוזיציות שנבחרו בידי האסטרטגיה הבסיסית, ומשווה אותן לאותה אסטרטגיה ללא שכבת הבקרה. החיפוש…
המחברת משתמשת בלמידת מכונה כפולה כדי לאמוד אם קארי בחוזים עתידיים חוזה תשואות בהמשך באופן בלתי תלוי בתנודתיות, במומנטום ובדירוג הקארי בחתך הרוחב. היא מסירה את השפעות המשתנים המערפלים הן מהקארי והן מהתשואות באמצעות מודלים גמישים והתאמה צולבת, ואז אומדת את…
מחברת זו משתמשת בלמידת מכונה כפולה כדי לאמוד אם לקארי בחוזים עתידיים יש השפעה על התשואות העוקבות, לאחר התאמה לתנודתיות, למומנטום ולדירוג קארי בחתך הרוחבי. היא מבחינה בין הסבר סיבתי לביצועי חיזוי: בקטסט רווחי יכול להראות שקארי חוזה תשואות, אך אינו מוכיח שקארי…
ניתוח זה בודק אם נתוני סליקה יכולים לתמוך באסטרטגיית חוזים עתידיים של CME בחתך רוחבי שבועי, לפני התאמת מודל כלשהו. הוא בוחן אם יש מספיק מוצרים עם ציטוטים במועדי האיזון מחדש כדי למלא את תיקי הלונג והשורט המתוכננים, מעריך עלויות מרווח לפי תוספות המחיר…
המסמך מפרט כיצד לבנות תוויות תשואה עתידית לאסטרטגיית חוזים עתידיים חתכית שמדרגת מוצרים לפי מבנה הטווח. הוא מבחין בין מחירים מתואמי גלגול, המתאימים לתשואות לאורך גלגולי חוזים, לבין מחירי סליקה גולמיים, המשמרים את העקום העכשווי הדרוש לאותות קארי. התוויות…
תצורה זו מגדירה יקום מחקר שבועי של חוזים עתידיים, הכולל מדדי מניות, אג״ח ממשלתיות, אנרגיה, מתכות, מטבעות, חקלאות ובעלי חיים. היא קובעת את הסליקה ביום שישי כנקודת הנתונים לקבלת החלטות, ואת פתיחת יום שני כנקודת הביצוע. מסגרת האסטרטגיה מדרגת מוצרים לפי תשואת…
המסמך מתאר שלושה מאפיינים מבוססי מודל שנבנו מקארי בחוזים עתידיים: תחזית ARIMA לקארי של הסשן הבא, מדדי פורייה מתגלגלים של אורכי מחזור נבחרים, ומודל מרקוב חבוי בעל שני מצבים שמסיק את משטר השוק מתוך הקארי הממוצע. הלקח המרכזי הוא משמעת בזמן: יש לאמוד פרמטרים רק…
מסמך זה מתאר מערך נתוני חוזים עתידיים של CME עם נרות שעתיים ויומיים, חוזים רציפים של החודש הקרוב ושתי תקופות נדחות בכמה קבוצות מוצרים. הוא מסביר את כיסוי מערך הנתונים, השדות ואפשרויות הטעינה, וכן נתוני הפוזיציות השבועיים הקשורים של CFTC. מבנה התקופות תומך…
מקרה בוחן זה בודק אסטרטגיות שבועיות לונג־שורט המדורגות לפי קארי, על פני מגוון חוזים עתידיים מסוג CME, תוך שימוש בנתונים יומיים, בהערכת מודל ווק-פורוורד ובעלויות עמלות, מרווחים וסליפג׳ בגלגול. הוא משווה את איכות האותות בין משפחות מודלים, ואז מעריך הקצאת תיק,…
מחברת זו מסבירה כיצד לבנות מאפיינים מנתונים שמעבר להיסטוריית המחירים של נכס יחיד. היא גוזרת תשואת גלגול שנתית של חוזים עתידיים ממחירי החוזים הקרובים והדחויים הנצפים באותו זמן, ומשתמשת בשלוש תקופות לפדיון כדי לחשב שיפוע מנורמל של העקום ועקמומיות בצורת פרפר.…
תצורה זו מגדירה תהליך מחקר לאסטרטגיית לונג-שורט בחוזים עתידיים תמידיים בקריפטו. היא מגדירה יקום נכסים 19 שנבחר לפי נפח, החלטות המותאמות לסליקות מימון כל שמונה שעות וביצוע במועד המימון. יעד הליבה הוא תשואה קדימה לשמונה שעות, עם וריאציות של תשואה וכיוון; המערך…
מחברת זו מחילה כללי סטופ־לוס, סטופ נגרר ויציאה לפי זמן שהוגדרו מראש על אות או אסטרטגיית הקצאה בעלי הדירוג הגבוה ביותר בתיקוף עבור כל אופק תשואה של חוזים עתידיים. כל כלל נבחן בפני עצמו מול אסטרטגיית הבסיס שלו, עם פרמטרים שנקבעו מראש ולא כווננו לפי מסלול המחיר…