ہم مربوط کرپٹو جوڑوں کی ٹریڈنگ کے لیے کاپولا اشارے

خلاصہ

یہ تحقیق باہمی انحصار کو ماڈل کرنے اور نسبتی غلط قیمت کی نشاندہی کے لیے کاپولا استعمال کرتے ہوئے، ہم مربوط کرپٹو کرنسی جوڑوں کی پیئرز ٹریڈنگ کا طریقہ تیار کرتی ہے۔ جوڑوں کا انتخاب خطی اور غیر خطی ہم انضمام کے ٹیسٹوں کو ارتباط کے پیمانے کے ساتھ ملاتا ہے۔ اسٹریٹیجی مختلف کاپولا خاندانوں کو فٹ کرتی ہے اور غلط قیمت کے اشاریے کے ذریعے ایک حوالہ اثاثے سے ٹریڈنگ اشارے اخذ کرتی ہے۔

مصنفین مختلف پوزیشن داخلہ محرکات کے ساتھ طریقے کا بیک ٹیسٹ کرتے ہیں اور منافع و خطرے دونوں کا جائزہ لیتے ہیں۔ ان کے مطابق یہ طریقہ منافع اور خطرے کے لحاظ سے ایڈجسٹ منافع میں خرید کر رکھنے کی اسٹریٹیجیوں سے بہتر ہے۔ بیان میں اثاثوں، ٹیسٹ کی مدت، کارکردگی کے تفصیلی پیمانوں، لین دین کی لاگت یا لائیو ٹریڈنگ کے ثبوت شامل نہیں۔ لہٰذا نتائج صرف تاریخی بیک ٹیسٹ کی کارکردگی دکھاتے ہیں؛ دستیاب بیان سے ان کی مضبوطی اور عملی طور پر قابلِ تجارت ہونے کا فیصلہ نہیں کیا جا سکتا۔

اہم خیالات

• اسٹریٹیجی، کاپولا پر مبنی باہمی انحصار کے ماڈلز سے ہم مربوط کرپٹو کرنسی جوڑوں کی ٹریڈنگ کرتی ہے۔
• جوڑوں کا انتخاب خطی اور غیر خطی ہم انضمام کے ٹیسٹوں کو ارتباط کے پیمانوں کے ساتھ ملاتا ہے۔
• حوالہ اثاثے سے اخذ کردہ غلط قیمت کا اشاریہ ٹریڈنگ اشارے پیدا کرتا ہے۔
• مختلف داخلہ محرکات کے بیک ٹیسٹ میں منافع اور خطرے کے لحاظ سے ایڈجسٹ منافع، خرید کر رکھنے سے بہتر بتایا گیا ہے۔

ٹیگز

# Copula-Based Trading of Cointegrated Cryptocurrency Pairs


# Copula-Based Trading of Cointegrated Cryptocurrency Pairs









This research introduces a novel pairs trading strategy based on copulas for cointegrated pairs of cryptocurrencies. To identify the most suitable pairs, the study employs linear and non-linear cointegration tests along with a correlation coefficient measure and fits different copula families to generate trading signals formulated from a reference asset for analyzing the mispricing index. The strategy's performance is then evaluated by conducting back-testing for various triggers of opening positions, assessing its returns and risks. The findings indicate that the proposed method outperforms buy-and-hold trading strategies in terms of both profitability and risk-adjusted returns.

ماخذ کا حوالہ دیتے ہوئے مکمل متن دکھایا گیا ہے، ماخذ کے لائسنس کے تحت۔ لائسنس: abstract CC0

یہ خلاصہ اصل ماخذ سے Stratmill کے تحقیقی ایجنٹ نے لکھا ہے؛ یہ ماخذ کی نقل نہیں۔