دو مقاصد والی پیئر ٹریڈنگ سے مارکیٹ نیوٹرل کرپٹو آربٹریج

مضمون arXiv papers · مصنف: Hongshen Yang et al.

خلاصہ

یہ مطالعہ کرپٹو کرنسی پلیٹ فارم پر کثیر متغیر پیئر ٹریڈنگ کے لیے ایک بہترین ٹریڈنگ تکنیک متعارف کراتا ہے۔ یہ کرپٹو کرنسی سے منسلک فیاٹ کرنسیوں کا ایک گروہ منتخب کرکے آربٹریج کے مواقع کے لیے ان سب کی بیک وقت نگرانی کرتا ہے۔ باہم متضاد اشاروں کو ملانے کے لیے یہ طریقہ دو مقاصد والی محدب آپٹیمائزیشن استعمال کرتا ہے، جو منافع کو خطرے کی ترجیحات کے ساتھ متوازن کرتی ہے؛ اتار چڑھاؤ کے جرمانے اور کارروائی کی حدیں قابلِ ترمیم ہیں۔ بیان کردہ آربٹریج کے لیے بیرونی شارٹنگ یا آربٹریج کی مدت میں درمیانی اثاثہ رکھنے کی ضرورت نہیں۔

2020 سے 2022 تک کرپٹو کرنسی منڈیوں پر محیط تجربات، جن میں تیزی اور مندی کے ادوار شامل ہیں، 15.49% سالانہ منافع کی اطلاع دیتے ہیں۔ ضمیمے کے اضافی تجربات کووڈ کے بعد کے COVID دور میں دیگر بڑی کرپٹو کرنسیوں پر یہ طریقہ آزماتے ہیں۔ یہ نتائج مطالعے کے مخصوص تجربات تک محدود ہیں اور مستقبل کی کارکردگی ثابت نہیں کرتے؛ مصنفین کرپٹو کے اتار چڑھاؤ اور بھاری نقصان کے امکان پر بھی زور دیتے ہیں۔

اہم خیالات

یہ طریقہ کرپٹو کرنسی سے منسلک فیاٹ کرنسیوں کا ایک مجموعہ منتخب کرتا ہے تاکہ مواقع کی بیک وقت نگرانی ہو۔
دو مقاصد والی محدب آپٹیمائزیشن ٹریڈنگ اشاروں کے منافع اور خطرے کی برداشت میں توازن کرتی ہے۔
اتار چڑھاؤ کے جرمانے اور کارروائی کی حدیں اس طریقے کے قابلِ ترمیم اجزا ہیں۔
رپورٹ کردہ تجربات میں تیزی اور مندی کی منڈیوں کے حالات اور کرپٹو کرنسیوں پر اضافی اطلاقات شامل ہیں۔
مطالعہ 15.49% سالانہ منافع کی اطلاع دیتا ہے، ساتھ ہی خبردار کرتا ہے کہ کرپٹو کرنسی ٹریڈنگ میں بھاری نقصان ہو سکتا ہے۔

ٹیگز

کرپٹو آربیٹریج جوڑیوں کی ٹریڈنگ رسک مینجمنٹ بیک ٹیسٹنگ

مکمل متن

# Optimal market-neutral currency trading on the cryptocurrency platform

This research proposes a novel arbitrage approach in multivariate pair trading, termed the Optimal Trading Technique (OTT). We present a method for selectively forming a "bucket" of fiat currencies anchored to cryptocurrency for monitoring and exploiting trading opportunities simultaneously. To address quantitative conflicts from multiple trading signals, a novel bi-objective convex optimization formulation is designed to balance investor preferences between profitability and risk tolerance. We understand that cryptocurrencies carry significant financial risks. Therefore this process includes tunable parameters such as volatility penalties and action thresholds. In experiments conducted in the cryptocurrency market from 2020 to 2022, which encompassed a vigorous bull run followed by a bear run, the OTT achieved an annualized profit of 15.49%. Additionally, supplementary experiments detailed in the appendix extend the applicability of OTT to other major cryptocurrencies in the post-COVID period, validating the model's robustness and effectiveness in various market conditions. The arbitrage operation offers a new perspective on trading, without requiring external shorting or holding the intermediate during the arbitrage period. As a note of caution, this study acknowledges the high-risk nature of cryptocurrency investments, which can be subject to significant volatility and potential loss.

ماخذ کا حوالہ دیتے ہوئے مکمل متن دکھایا گیا ہے، ماخذ کے لائسنس کے تحت۔ لائسنس: abstract CC0

یہ خلاصہ اصل ماخذ سے Stratmill کے تحقیقی ایجنٹ نے لکھا ہے؛ یہ ماخذ کی نقل نہیں۔