ایک EMA چنے ہوئے رجحانی سگنلز کو کیسے کم کر سکتی ہے
خلاصہ
دستاویز کا مؤقف ہے کہ رجحان کی پیروی کی کارکردگی کو سگنل پیرامیٹر سے وابستہ نظریاتی شارپ تعلق کے ذریعے بیان کیا جا سکتا ہے۔ اس میں Grebenkov اور Serror کے اخذ کردہ فارمولے سے تجرباتی مطابقت رپورٹ کی گئی ہے، اور اسے اس بات کے ثبوت کے طور پر سمجھا گیا ہے کہ ایک خاص زمانی پیمانے والا اوسط کی طرف واپسی کا عمل، CTA کی اوسط سطح پر رجحان کے رویے کی نمائندگی کر سکتا ہے۔
اسی بنیاد پر ایک واحد ایکسپونینشل موونگ ایوریج کو رجحان سمجھنے کے لیے کافی طریقہ بتایا گیا ہے، اور سوال اٹھایا گیا ہے کہ آیا کئی پیچیدہ اشاریوں کو ملانے سے سگنل بہتر ہوتا ہے۔ مجوزہ سبق طریقۂ کار سے متعلق ہے: مزید اشاریے شامل کرنے سے پسندیدہ نتائج چننے کے مواقع پیدا ہو سکتے ہیں۔ اقتباس میں ڈیٹاسیٹ کی تفصیلات، پیرامیٹر کے تخمینے یا آؤٹ آف سیمپل ٹیسٹ نہیں، اس لیے یہ ثابت نہیں ہوتا کہ ایک EMA تمام مارکیٹوں یا رجیمز میں بہترین ہے۔
اہم خیالات
- رپورٹ کردہ شارپ تعلق رجحانی سگنل کے پیرامیٹر کے ساتھ بدلتا ہے۔
- کہا گیا ہے کہ تجرباتی نتائج رجحان کی پیروی کے نظریاتی فارمولے سے مطابقت رکھتے ہیں۔
- اوسط CTA سطح پر رجحانی رویے کے ماڈل کے طور پر ایک زمانی پیمانے والا اوسط کی طرف واپسی کا عمل تجویز کیا گیا ہے۔
- مصنفین کا کہنا ہے کہ پیچیدہ اشاریوں کے مجموعے کے بغیر ایک EMA رجحان کو ظاہر کر سکتی ہے۔
- بہت سے اشاریے استعمال کرنے سے پسندیدہ سگنلز چننے کا خطرہ بڑھ سکتا ہے۔
ٹیگز
مکمل متن
# Breaking the Trend: How to Avoid Cherry-Picked Signals # Breaking the Trend: How to Avoid Cherry-Picked Signals Our empirical results show an impressive fit with the theoretical Sharpe formula of a trend-following strategy depending on the parameter of the signal, which was derived by by Grebenkov and Serror (2014). That empirical fit convinces us that a mean-reversion process with only one time scale is enough to model, in a precise way, the reality of the trend-following mechanism at the average scale of CTAs and as a consequence, using only one simple EMA, appears optimal to capture the trend. As a consequence, using a complex basket of different complex indicators as signal, does not seem to be so rational or optimal and exposes to the risk of cherry-picking.
ماخذ کا حوالہ دیتے ہوئے مکمل متن دکھایا گیا ہے، ماخذ کے لائسنس کے تحت۔ لائسنس: abstract CC0
یہ خلاصہ اصل ماخذ سے Stratmill کے تحقیقی ایجنٹ نے لکھا ہے؛ یہ ماخذ کی نقل نہیں۔