Selle strateegia eesmärk oli jääda ellu seal, kus enamik momentumisüsteeme läbi kukub, lisades uue sisenemisreegli asemel müratõrjefiltri: Kaufmani efektiivsussuhe hoiaks strateegia külgsuunalistes AVAX režiimides positsioonita ja kaupleks ainult siis, kui hind liigub puhta suunajoonena. Eesmärk oli vältida strateegiatehase kaht suurimat hukutajat: üle sobitamist ja kuludest väiksemat eelist. Kuid usaldusväärse 146-tehingu, 872-päevase valimi põhjal jäi tulemus kahjumlikuks — kasumitegur 0.81, Sharpe'i suhtarv -0.21 ja negatiivne tootlus tehingu kohta jäid kauplemiskulude alampiirist allapoole — ning tulemused halvenesid igal aastal. 32% võidumäär näitas, et efektiivsuse filter, kogu hüpoteesi tuum, ei suutnud valida režiime, millel oleks tegelik suunaeelis. Analüütik loobus sellest tagasitestimise ülevaatuse etapis enne igasugust optimeerimist, hinnates, et ükski parameetrite häälestamine ei suuda nii püsivat negatiivset oodatavat tootlust ümber pöörata. Seetõttu ei jõudnud strateegia 3-faasi optimeerijani, riskihindamiseni ega paberkauplemiseni.
LONG-SHORT üksiku instrumendi puhas-OHLCV trendi järgiv kauplemisstrateegia AVAXUSD.HYPERLIQUID tähtajatutel futuuridel. See kuulub ONLY strateegiate hulka, mis on siin optimeerimise üle elanud (suunamomentum/trend, pikk-lühike, puhas OHLCV — BTC kahe ajaraami kooskõla Sharpe’iga ~1.99), kuid eristub NOISE FILTER abil, mitte uue sisenemisreegliga: see arvutab Kaufmani efektiivsussuhte (ER = |netoliikumine N küünla jooksul| / küünlapõhiste absoluutsete liikumiste summa N küünla jooksul) ja võtab suunapositsiooni……Näita rohkemNäita vähem
LONG-SHORT üksiku instrumendi puhas-OHLCV trendi järgiv kauplemisstrateegia AVAXUSD.HYPERLIQUID tähtajatutel futuuridel. See kuulub ONLY strateegiate hulka, mis on siin optimeerimise üle elanud (suunamomentum/trend, pikk-lühike, puhas OHLCV — BTC kahe ajaraami kooskõla Sharpe’iga ~1.99), kuid eristub NOISE FILTER abil, mitte uue sisenemisreegliga: see arvutab Kaufmani efektiivsussuhte (ER = |netoliikumine N küünla jooksul| / küünlapõhiste absoluutsete liikumiste summa N küünla jooksul) ja võtab suunapositsiooni ainult siis, kui ER on HIGH — ehk hind liigub puhtalt, püsivalt ja vähese müraga — ning püsib FLAT, kui ER on madal (kõikuv ja järskude tagasipööretega režiim). See ründab otseselt selle strateegiatehase peamisi hävitajaid #1 ja #2: üleoptimeeritud 249x, fee_edge 193x. Enamik momentum- ja läbimurdmisstrateegiaid kukub läbi, sest kaupleb edasi kõikuvates režiimides, kus järskude tagasipöörete kahjum ja tasude mõju kaaluvad üles harvad puhtad trendid. ER filter surub kauplemise just sellistes režiimides struktuurselt maha, nii et strateegia maksab tasusid ainult siis, kui päris suunaliikumine on käimas. See erineb sisuliselt kolmest strateegiast, mis on juba strateegiatehase töövoos: see NOT ole kanali läbimurre (SOL HL Donchian), NOT ole RSI tagasitõmbumisega sisenemine (ETH HL jätkuliikumine) ega NOT kahe signaali momentum-kinnitus (BTC kahe TF) — tehingufilter mõõdab trendi puhtust ja kasutab uut vara (AVAX) kõige vähem esindatud, andmete poolest sobival kauplemiskohal (HYPERLIQUID tasemel 5.9%, võrreldes 20% kvoodiga). Täidab long_short suuna lünga (13.7% sihi suhtes). Kasutab Hyperliquidi 4H küünlaid (~2.3 aastat kasutatavat küünlaajalugu — üle HL tunnisisese ajaloo piirangu), puhast OHLCV, lisavoogudeta (kõige paremini säilinud märgendipere tasemel 4%). Väldib struktuurselt kõiki hiljutisi läbikukkumise põhjuseid: optsioonide lõppemise ajastus, kauplemiskohtadeülene skeemide ühendamise/hetkehinna otsingu viga, rahastamistasu alampiir, 90-päevase likvideerimisvoo piirang ja COIN-M broneerimisviga.
Rakendab hüpoteesi otse: Kaufmani efektiivsussuhe trendi puhtuse filtrina 4H AVAXUSD.HYPERLIQUID jaoks, pikk-lühike, puhas OHLCV, ATR jälitav, kolm häälestatavat parameetrit. Neli märkust. (1) Mehhanism taandub ONE pidevaks otsustusmuutujaks, mitte filtrite kombinatsiooniks: efektiivsussuhte märgi säilitamisel näitab suurus veendumust ja märk suunda, seega on sisenemistingimus üks lävend. See on oluline, sest kuhjatud liitfiltrid põhjustavad selles strateegiatehases kõige sagedamini nulltehinguga kontrollimise……Näita rohkemNäita vähem
Rakendab hüpoteesi otse: Kaufmani efektiivsussuhe trendi puhtuse filtrina 4H AVAXUSD.HYPERLIQUID jaoks, pikk-lühike, puhas OHLCV, ATR jälitav, kolm häälestatavat parameetrit. Neli märkust. (1) Mehhanism taandub ONE pidevaks otsustusmuutujaks, mitte filtrite kombinatsiooniks: efektiivsussuhte märgi säilitamisel näitab suurus veendumust ja märk suunda, seega on sisenemistingimus üks lävend. See on oluline, sest kuhjatud liitfiltrid põhjustavad selles strateegiatehases kõige sagedamini nulltehinguga kontrollimise ebaõnnestumisi — siin pole sõna otseses mõttes midagi kuhjata ning signaal tagastatakse igal küünlal loomulikes ühikutes [-1,1] töötlemata, ilma piiramise või filtriga seatud vaikeväärtuseta. (2) Kalibreerisin lävendi enne avaldamist pärisandmetel, selle asemel et valida ümmargune arv: AVAXUSD.HYPERLIQUID-s on 5,124 4H küünalt kuni kuupäevani 2024-02-07 ning parameetri er_window=20 korral on |signaali| jaotus mediaaniga 0.21 / 75. protsentiilil 0.34. Seega lubab vaikimisi 0.35 läbi ligikaudu puhtaima veerandi režiimidest, jättes 236 pikka ja 383 lühikest sobivat küünalt 365-päevases Layer-3 aknas. Piisavalt valiv, et toimida päris filtrina, kuid mitte ligilähedaseltki nulltehinguga. (3) See strateegia kasutab üht andmevoogu — ainult 4H küünlad, lisainstrumente, teist ajavahemikku ega lisaandmeid pole — mis kõrvaldab terve rikete klassi, kus lisanduv andmevoo osa jäetakse vaikselt kõrvale või joondatakse valesti, ning hoiab küünlapõhise kulu tasemel O(1) (jooksvad summad nii efektiivsuse nimetaja kui ka ATR jaoks, koos perioodilise fsum-i uuesti algväärtustamisega ujukoma triivi vastu). (4) Riskikontrollid lähtuvad liitkasvust tingitud hävingu õppetunnist: tehingu kohta riskitakse 1% omakapitalist algse 3-ATR stopiga, brutonimiväärtuse kõva ülempiir on 1x omakapitalist, finantsvõimendust ei määrata ega mainita ning kordussisenemise ooteaeg arvestatakse küünla ajatemplist, mitte küünalde loenduriga, nii et see on taaskäivituskindel ja tagasitestimisel ning paberkauplemisel identne. Analüütikule üks aus mööndus: efektiivsuse filter annab režiimi kohta viitajaga hinnangu — see kinnitab puhta trendi alles pärast N küünalt — seega toimub sisenemine juba konstruktsiooni tõttu hiljem kui läbimurdel. Eeldus on, et parem signaali ja müra suhe kaalub üles halvema täitmishinna, ja er_window on esimene parameeter, mida uuriksin, kui see nii pole.
Optimeerimiseks eelist pole. Otsustava 146 tehingu valimi põhjal on ER-filtriga momentumistrateegia kahjumlik: profit_factor 0.81, avg_trade_return_pct -0.282% (negatiivne, kulude alampiirist madalam), oodatav tootlus -$75/tehing, Sharpe'i suhtarv -0.21 (CI [-1.17, 0.89] hõlmab nulli), total_return -10.3%. Tulemused halvenevad järjepidevalt — 2024 +6.2%, 2025 -4.4%, 2026 -12.4%, jooksev Sharpe'i suhtarv lõpeb nulli lähedal (-8) — seega puudub eelis püsivalt, mitte ainult ühes halvas režiimis. Kaufmani……Näita rohkemNäita vähem
Optimeerimiseks eelist pole. Otsustava 146 tehingu valimi põhjal on ER-filtriga momentumistrateegia kahjumlik: profit_factor 0.81, avg_trade_return_pct -0.282% (negatiivne, kulude alampiirist madalam), oodatav tootlus -$75/tehing, Sharpe'i suhtarv -0.21 (CI [-1.17, 0.89] hõlmab nulli), total_return -10.3%. Tulemused halvenevad järjepidevalt — 2024 +6.2%, 2025 -4.4%, 2026 -12.4%, jooksev Sharpe'i suhtarv lõpeb nulli lähedal (-8) — seega puudub eelis püsivalt, mitte ainult ühes halvas režiimis. Kaufmani efektiivsussuhte filter oli kogu hüpotees (kaubelda ainult „puhaste” trendidega, et vältida külgsuunalist liikumist ja tasusid); vaatamata soodsale tehingute tasuvusprofiilile (avg_win $992 > avg_loss $582) näitab 32% võidumäär, et filter ei vali režiime, kus AVAX suunaprognoos on õige. See kuulub puhtasse OHLCV momentum-/trendiklassi (ellu ei jäänud ükski strateegia), mille eelis tehingu kohta on pärast kulusid negatiivne. er_window/er_threshold/atr_trail_mult häälestamine ei pööra ümber negatiivset oodatavat tootlust, mis püsib 146 tehingu ja iga hiljutise aasta lõikes; see sobitaks üle ainsa positiivse 2024 perioodi ning kukuks läbi walk-forward-testimisel OOS/kontrollvalimil. Loobu strateegiast, selle asemel et kulutada optimeerimisele 2 tundi.
Teostus
Pikk-lühike 4H trendikauplemine instrumendiga AVAXUSD Hyperliquidi tähtajatul futuuril; trendi kvaliteeti filtreeritakse uue sisenemissignaali asemel. Igal küünlal arvutatakse märgiga Kaufmani efektiivsussuhe — viimase 20 küünla hinnamuutus jagatuna hinnaliikumise tegeliku kogupikkusega. Seega mõõdab suurus vahemikus [0,1] liikumise puhtust/sirgust ning märk näitab suunda. Positsioon avatakse pikaks, kui väärtus on vähemalt +0.35, lühikeseks, kui see on kuni -0.35, ja muul ajal püsitakse positsioonita……Näita rohkemNäita vähem
Pikk-lühike 4H trendikauplemine instrumendiga AVAXUSD Hyperliquidi tähtajatul futuuril; trendi kvaliteeti filtreeritakse uue sisenemissignaali asemel. Igal küünlal arvutatakse märgiga Kaufmani efektiivsussuhe — viimase 20 küünla hinnamuutus jagatuna hinnaliikumise tegeliku kogupikkusega. Seega mõõdab suurus vahemikus [0,1] liikumise puhtust/sirgust ning märk näitab suunda. Positsioon avatakse pikaks, kui väärtus on vähemalt +0.35, lühikeseks, kui see on kuni -0.35, ja muul ajal püsitakse positsioonita (külgsuunaline, madala efektiivsusega režiim), nii et tasusid makstakse ainult tõelise suunaliikumise ajal. Positsioon suletakse 3x-ATR chandelier-jälitusega alates sisenemisest saavutatud äärmusest või siis, kui efektiivsussuhte märk pöördub positsiooni vastu; pärast iga sulgemist kehtib kalendriajaga seotud 12-tunnine ooteaeg. Positsiooni suurus määratakse nii, et algse stopi juures riskitakse 1% omakapitalist; brutonimiväärtuse ülempiir on 1x omakapitalist; finantsvõimendus 1.0. Täpselt kolm häälestatavat parameetrit (er_window, er_threshold, atr_trail_mult); ATR aken, riskimäär, nimiväärtuse ülempiir ja ooteaeg on fikseeritud konstandid.
Verifitseerimise tulemused
Hinda FULL umbes 2.3-aastase HL ajaloo põhjal; kuna avg_trade_return_pct jääb alampiirist sügavalt allapoole, ole valmis tasemel backtest_review loobuma, kui kogu aken ja er_window häälestamine ei tõsta võidumäära üle tasuvuspunkti.
CLEARLY NEGATIVE SANDBOX — HL partiist kõige nõrgem. total_return -11.7%, profit_factor 0.54, win_rate 24.6%, avg_trade_return_pct -0.88% (tunduvalt alla 0.15% alampiiri) 57 tehingu põhjal. Oluliselt kehvem kui sarnane Donchiani strateegia SOL (-0.276%, PF 0.86). NOT pole siiski statistiliselt otsustav: tehingupõhine SE ~0.66% annab t ~-1.3; Sharpe CI [-2.34, +1.10] hõlmab nulli — üks kehv 320-päevane aken jääb juhusliku kõikumise piiridesse. Tulu ja riski suhe on FAVORABLE (avg_win $987 vs avg_loss $595 = 1.66x), seega on väljumine põhjendatud; kogu puudujääk tuleneb võidumäärast (24.6% vs ~37.6% tasuvuspiiril).
Testi, kas lühem er_window (varasem kinnitus) või ER eraldi käivitaja filtrina suurendab võidumäära. Kui madal võidumäär püsib kogu ajaloo vältel, kinnitab filter trende kauplemiseks liiga hilja — loobu strateegiast, ära sobita seda üle.
PLAUSIBLE STRUCTURAL LATE-ENTRY FLAW. Kõrge |ER| (>= 0.35) tähendab, et trend on eelneva 20 küünla jooksul liikunud ALREADY kaugele ja puhtalt. Seega on trendi suunas sisenemine sel hetkel hiline, peaaegu ammendumise juures — see sobib kokku 24.6% võidumääraga. See pole koodiviga: arendaja juhtis sellele ausalt tähelepanu ja nimetas er_window esimeseks parameetriks, mida uurida. Ka Kaufman kasutab ER positsiooni suuruse määramiseks ja AMA silumiseks, mitte iseseisva sisenemissignaalina, mis kinnitab seda järeldust.
Enne edasiliikumist nõua tugevat walk-forward-testimist, kus Sharpe'i suhtarv OOS on selgelt üle nulli; ära tõlgenda kuivkäituse 236/383 sobivat BARS tehingute arvuna — mootor tegi 57 tehingut.
Puhta OHLCV momentum-/trendiklassi varasem edukus (L7) on kehv (ükski ainult OHLCV strateegia pole ajalooliselt ellu jäänud). ER trendikvaliteedi filter on ellu jäänud momentumistrateegiate hulgas tõesti uus filter ning kood on korras, kuid klassi varasem edukus ja sügavalt negatiivne liivakastitulemus nõuavad kõrget OOS lävendit.
Tagasitesti ülevaatus
Sharpe
-0,21
Kogutootlus
-10,33%
Maksimaalne langus
17,50%
Tehinguid kokku
146
Võiduprotsent
32,2%
Kasumitegur
0,81
Puhas ja otsustav valim (146 tehingut, 872 päeva) — negatiivne tulemus on usaldusväärne, mitte müra
Tasakaalus pika ja lühikese positsiooni jaotus (69 pikk / 77 lühike) ja soodne tehingute tasuvusprofiil (avg_win $992 > avg_loss $582)
avg_trade_return_pct -0.282% — negatiivne eelis tehingu kohta, kauplemiskulude alampiirist madalam
Halveneb igal aastal: 2024 +6.2%, 2025 -4.4%, 2026 -12.4%; jooksev Sharpe'i suhtarv lõpeb taseme -8 lähedal
32% võidumäär tähendab, et efektiivsussuhte filter — kogu eristav mehhanism — ei suutnud valida režiime, millel oleks tegelik suunaeelis
OHLCV momentum-/trendiklass, kus PF < 1.2 (ajalooliselt pole ükski strateegia ellu jäänud)
Tulemuste kokkuvõte
Režiimivaliku filter, nagu efektiivsussuhte filter, ei loo iseenesest eelist — 32% võidumäär näitab, et filter ei suutnud eraldada režiime, kus suunaprognoos oli õige. Soodne võitude ja kaotuste suhe ei päästa negatiivse oodatava tootlusega momentumisüsteemi puhtas OHLCV trendiklassis, kus ükski strateegia pole ajalooliselt ellu jäänud.
Analüütik loobus sellest enne optimeerimist tagasitestimise ülevaatuse etapis, märkides otsuseks „loobu” ja järeldades, et optimeerimiseks eelist pole — negatiivne oodatav tootlus tehingu kohta püsis 146 tehingu ning iga hiljutise aasta lõikes ja häälestamine ei saanud seda ümber pöörata, vaid oleks strateegia üle sobitanud.
Pikk-lühike ühe instrumendi puhas-OHLCV trendistrateegia AVAXUSD.HYPERLIQUID 4H tähtajatutel futuuridel, mis kasutas Kaufmani efektiivsussuhte märki ja suurust suunamomendumi positsioonide võtmiseks ainult puhastes, vähese müraga trendirežiimides ning külgsuunalise liikumise ajal positsioonita püsimiseks; sellel oli ATR jälitav chandelier-stop ja vaid kolm häälestatavat parameetrit.
872-päevase tagasitestimise jooksul oli tulemus otsustava 146-tehingu valimi põhjal kahjumlik (69 pikka / 77 lühikest positsiooni): kogutootlus -10.3%, kasumitegur 0.81, Sharpe'i suhtarv -0.21 (CI [-1.17, 0.89]), oodatav tootlus -$75/tehing ja avg_trade_return_pct -0.282% (negatiivne, kulude alampiirist madalam). Vaatamata soodsale tehingute tasuvusprofiilile (avg_win $992 > avg_loss $582) näitasid 32% võidumäär ja järjepidev aastane langus (2024 +6.2%, 2025 -4.4%, 2026 -12.4%), et tegelik eelis puudus.
Stratmill on uurimis- ja paberikauplemise tööriist, mitte finantsnõustamine ega maakler. Tagatesti ja paberikauplemise tulemused on hüpoteetilised. Kauplemisega kaasneb kahjumi oht.