אסטרטגיית pairs של statistical-arbitrage דו-רגלית, ניטרלית-שוק, על perpetual-ים של Hyperliquid: סחור ביחס המחירים של ETHUSD/BTCUSD כאשר הוא סוטה מהממוצע הנע שלו, תוך החזקת זוג long-short מאוזן בטא כך שבטא הקריפטו הנטו הוא ~אפס. ETH ו-BTC הם שני המטבעות המובילים הקריפטו המתואמים ביותר, כך שיחס המחירים שלהם RATIO סטציונרי הרבה יותר מכל רגל בנפרד — סטיות יחסיות (המונעות על ידי זרימות רוטציה, קטליזטורים ספציפיים ל-ETH, או חוסר איזון זמני בנזילות) נוטות לחזור מכיוון ששני הנכסים חולקים את אותה בטא מאקרו. זה במכוון AVOIDS כל מצב כשל פעיל ביומן האחרון: זה NOT הימור כיווני/חזרה על שם-בודד (ETH שם-בודד על HL נכשל במומנטום, breakout, AND חזרה של VWAP — זה סוחר ביחס השארית, לא בכיוון של ETH); NOT funding-as-signal (כל משפחת ה-funding-directional היא בית קברות — זה משתמש ב-OHLCV בלבד); NOT נעול בנתונים משלימים (ללא OI/liquidations/options-IV, שמכסים רק פרוסה של ~1 חודשים אחרונים והופכים אסטרטגיות לבלתי-ניתנות לבדיקה); NOT options (מתחמק מבאג גודל ה-options של ~0 הון); ו-NOT CASH-spot (perps על בורסת MARGIN, מתחמק מהפגם במנוע ה-multi-instrument cash-overfill). זה ממלא שלושה דליי מכסה שאינם מיוצגים דיים בו-זמנית: HYPERLIQUID (7.6%->יעד 20%), היקף pairs, ו-long-short/ניטרלי-שוק (14%->יותר מרווח). רק 3 פרמטרי ליבה (z-window, entry-z, exit-z) כדי לעמוד מול ה-overfitting שחזר הפעם.