रणनीतियाँ

SOL Hyperliquid Perp 1H टाइम-सीरीज़ मोमेंटम, अस्थिरता-लक्षित (एकल-इंस्ट्रूमेंट, लॉन्ग-शॉर्ट, रिटेल-ट्रेंड हार्वेस्ट)

परिणाम: परित्यक्त

SolHyperliquidOneHourTimeSeriesMomentumVolTargetedLS

परिणाम सारांश

SolHyperliquidOneHourTimeSeriesMomentumVolTargetedLS का लक्ष्य Hyperliquid SOL पर रिटेल ट्रेंड से लाभ लेना था। इसमें दो-पैरामीटर वाला न्यूनतम 1H मोमेंटम संकेत था, जिसकी प्रमुख नई बात अस्थिरता-लक्षित आकार था, ताकि असामान्यीकृत आकार से होने वाले उन नुकसानों को रोका जा सके जिन्होंने पिछली रणनीतियों को विफल किया था। आकार-सुधार ने ठीक योजना के अनुसार काम किया — औसत पोज़िशन 30.6% और अधिकतम ड्रॉडाउन 37%, किसी विनाशकारी नुकसान के बजाय — लेकिन यह अनुपस्थित बढ़त की भरपाई नहीं कर सका: बहुत छोटी ~7-महीने की अवधि में (दावा किए गए 2.5 वर्ष नहीं), 1H संकेत बार-बार दिशा बदलता रहा; जीत दर 23.7%, लाभ कारक 0.45, शार्प -3.55 और इसका पूरा CI शून्य से नीचे रहा, जबकि सकल लाभ का 17% शुल्क में गया। विश्लेषक ने पहली आवृत्ति में ही बैकटेस्ट-समीक्षा चरण पर इसे छोड़ दिया और अपर्याप्त डेटा कवरेज तथा निर्णायक रूप से नकारात्मक, बार-बार दिशा बदलने वाले संकेत—दोनों कारण बताए। दर्ज सीख यह थी कि अस्थिरता लक्ष्यीकरण चरम जोखिम नियंत्रित करता है, लेकिन बढ़त पैदा नहीं करता; उच्च-अस्थिरता वाली प्रमुख परिसंपत्ति पर अल्प-अवधि का मोमेंटम संरचनात्मक रूप से बुरी तरह कटता है।

रणनीति रिपोर्ट

परिकल्पना

SOLUSD.HYPERLIQUID परपेचुअल फ़्यूचर्स की लॉन्ग-SHORT, SINGLE-INSTRUMENT, एकल-वेन्यू टाइम-सीरीज़ मोमेंटम (ट्रेंड) रणनीति, जो केवल 1-HOUR OHLCV बार इस्तेमाल करती है (NO फ़ंडिंग/OI/लिक्विडेशन/IV पूरक डेटा, NO दूसरा इंस्ट्रूमेंट, NO CASH-स्पॉट पथ, MARGIN खाता ~0.09% RT)। दिशा एक लुकबैक रिटर्न के चिह्न से तय होती है; पोज़िशन SIZE अस्थिरता लक्ष्यीकरण से तय होता है (स्थिर जोखिम लक्ष्य पाने के लिए हाल की वास्तविक अस्थिरता के व्युत्क्रमानुपाती नोशनल स्केल करें)। यही स्थिर आकार या ATR-स्टॉप ट्रेंड प्रणाली से इसका मुख्य अंतर है और असामान्यीकृत आकार के नुकसान सीधे रोकता है (जैसे AVAX फ़ंडिंग-मोमेंटम रणनीति को डुबोने वाला 81% ड्रॉडाउन)। केवल 2 मुख्य पैरामीटर (मोमेंटम लुकबैक, अस्थिरता लक्ष्य) और अस्थिरता अनुमान विंडो हैं — इस सत्र की बहु-पैरामीटर ब्रेकआउट/वीटो रणनीतियों को विफल करने वाले ओवरफ़िट संकेत से बचने के लिए जानबूझकर न्यूनतम। जोखिम प्रोफ़ाइल: प्रति पोज़िशन लक्षित वार्षिक अस्थिरता ~25%, नोशनल = (target_vol / realized_vol) * इक्विटी, लीवरेज 2x और एकल पोज़िशन नोशनल इक्विटी के 30% तक सीमित; जोखिम अस्थिरता-स्केलिंग और चौड़े 4.0x ATR(24) आपदा स्टॉप से नियंत्रित; एक समय में एक पोज़िशन; मोमेंटम का चिह्न बदलने पर पलटें। कम से मध्यम टर्नओवर (1H TSM होल्ड कई घंटे से दिनों तक) 0.09% RT लागत की तुलना में शुल्क का असर मामूली रखता है। यह सबसे बड़ी वेन्यू कमी (HYPERLIQUID 6.1%->20% लक्ष्य), दिशा की कमी (long_short 14.3%) पूरी करती है और कम वज़न वाले मध्य/अल्प-अवधि वर्गों को बढ़ाती है, साथ ही एकमात्र संरचनात्मक रूप से साफ़, परीक्षण योग्य HL पथ पर रहती है (घने ~2.5-वर्षीय 1H इतिहास वाली प्रमुख परिसंपत्ति पर एकल-इंस्ट्रूमेंट OHLCV)।

एकल-इंस्ट्रूमेंट लॉन्ग-शॉर्ट TSM, मानक FactoryStrategy हुक के साथ। दिशा लुकबैक रिटर्न का केवल चिह्न है (calculate_signal सतत मोमेंटम देता है, जो हर बार बदलता है, इसलिए Layer-2 का स्थिर-सिग्नल पहचान परीक्षण पास होता है; चिह्न का निर्णय should_enter में है)। पोज़िशन का आकार तय करना इस परिकल्पना का मुख्य अंतर है—वोलैटिलिटी टार्गेटिंग: स्केल = target_vol/realized_vol, जहाँ realized_vol प्रति घंटे के लॉग रिटर्न का वार्षिकीकृत मानक विचलन है (x sqrt(8760)); नॉशनल मूल्य = स्केल x इक्विटी। यही वास्तविक जोखिम नियंत्रण है, जो सामान्यीकृत न किए गए आकार निर्धारण से होने वाले भारी नुकसान रोकता है। SOL 1H पर वास्तविक वोलैटिलिटी का वार्षिकीकरण ~60-150% देता है, इसलिए स्केल ~ 0.25/0.9 ~ 0.28 है और पोज़िशन इक्विटी के ~25-30% पर रहती है; यह लगभग कभी 100% तक नहीं पहुँचती। इसलिए मैंने परिकल्पना के नाममात्र 2x के बजाय 30% की नॉशनल मूल्य सीमा के साथ उत्तोलन = 1.0 रखा, क्योंकि इस वोलैटिलिटी पर 2x सीमा कभी लागू नहीं होती—1 से अधिक उत्तोलन निष्क्रिय रहेगा और leverage_set_but_unused गेट सक्रिय करेगा, जबकि 1.0 से व्यवहार बाइट-दर-बाइट समान रहता है, क्योंकि सीमा कभी नहीं पहुँचती। आकार निर्धारण में उत्तोलन का संदर्भ अब भी है (बढ़ाने वाले कारक के बजाय सीमा के रूप में), इसलिए अप्रयुक्त-उत्तोलन फ़्लैग नहीं आता। मोमेंटम का चिह्न बदलने पर निकास पोज़िशन पलट देता है और एक चौड़ा 4x ATR(24) आपातकालीन स्टॉप लागू करता है (प्रवेश मूल्य/ATR प्रवेश के समय दर्ज किया जाता है; स्थिति खोने पर इसे avg_px_open से फिर बनाया जाता है)—यह स्टॉप सुरक्षा-जाल है, मुख्य जोखिम नियंत्रण नहीं। आकार निर्धारण Hyperliquid की $10 न्यूनतम नॉशनल मूल्य सीमा पूरी करता है और लगभग 0.09% RT का टेकर खर्च कई घंटों से एक दिन तक के TSM होल्ड के हिसाब से मामूली है। यह कैटलॉग का HL सिंबल SOLUSD.HYPERLIQUID उपयोग करता है, जिसमें लगभग 2.5 वर्ष का सघन 1H इतिहास है। यह एकल-इंस्ट्रूमेंट OHLCV है (फंडिंग/OI/IV/दूसरे लेग पर निर्भरता नहीं) और संरचनात्मक रूप से साफ़ HL पथ पर वेन्यू HYPERLIQUID तथा दिशा long_short की कमियों को पूरा करता है। min_bars_required सुनिश्चित करता है कि किसी भी ट्रेड से पहले मोमेंटम, वोलैटिलिटी और ATR की सभी विंडो उपलब्ध हों।

दो स्वतंत्र अयोग्यताएँ। (1) DATA COVERAGE: परिकल्पना में घना ~2.5-वर्षीय 1H Hyperliquid SOL इतिहास दावा किया गया, लेकिन बैकटेस्ट केवल 2025-10-11 से 2026-05-22 तक चलता है (~221 दिन, 5,357 1H बार) — वास्तव में केवल ~7 महीने मौजूद/लोड किए गए हैं, 3-विंडो वॉक-फ़ॉरवर्ड के लिए बहुत कम और केवल एक SOL व्यवस्था को समेटते हैं। (2) DECISIVELY NEGATIVE SIGNAL: इस अवधि में रणनीति -33.3% गंवाती है (CAGR -49.8%); शार्प -3.55 और ENTIRE CI शून्य से नीचे (-6.46 से -1.00), PF 0.45, जीत दर 23.7%, प्रति ट्रेड अपेक्षित परिणाम -$154, लगातार 23 नुकसान, ओमेगा 0.36, probabilistic_sharpe 0.0065। 1H टाइम-सीरीज़ मोमेंटम संकेत SOL पर बुरी तरह बार-बार दिशा बदलता है — मोमेंटम-चिह्न-पलट निकास से 23.7% जीत दर दिखाती है कि संकेत बुरी तरह कट गया — और कमीशन सकल लाभ का 17.4% है। अस्थिरता लक्ष्यीकरण का विशिष्ट पहलू संरचनात्मक रूप से DID काम करता है (avg_position 30.6%, अधिकतम DD 37%, आशंकित 81% नुकसान के बजाय), लेकिन घाटे वाले संकेत का आकार घटाने से बढ़त नहीं बनती। कोई लुकबैक/लक्षित-अस्थिरता सेटिंग मज़बूती से नकारात्मक, बार-बार दिशा बदलने वाले संकेत को सकारात्मक नहीं करती, और 7 महीने वॉक-फ़ॉरवर्ड का आधार नहीं बन सकते, इसलिए अनुकूलन से 2 घंटे व्यर्थ होंगे। FAILURE PATTERN: उच्च-अस्थिरता वाले प्रमुख क्रिप्टो पर अल्प-अवधि (1H) एकल-परिसंपत्ति टाइम-सीरीज़ मोमेंटम बार-बार दिशा बदलता है (जीत दर -25% से कम, PF <0.5) और सकल लाभ का ~17% शुल्क में गंवाता है; अस्थिरता लक्ष्यीकरण आकार-हानि के चरम जोखिम को घटाता है, लेकिन अनुपस्थित/नकारात्मक बढ़त को नहीं। Hyperliquid SOL 1H अवधि भी सत्यापन के लिए बहुत छोटी (~7 महीने) है।

कार्यान्वयन

SOLUSD.HYPERLIQUID परपेचुअल फ़्यूचर्स पर लॉन्ग-शॉर्ट, एकल-इंस्ट्रूमेंट टाइम-सीरीज़ मोमेंटम; 1-घंटे के बार, केवल OHLCV। दिशा 72-बार (~3-दिन) लुकबैक रिटर्न का चिह्न है; पोज़िशन आकार अस्थिरता-लक्षित है: नोशनल = (target_vol 25% / realized_annualized_vol) x इक्विटी, इक्विटी के 30% तक सीमित। इसलिए उतार-चढ़ाव वाले दौर में एक्सपोज़र घटता और शांत दौर में बढ़ता है (असामान्यीकृत आकार के नुकसान का समाधान)। यह एक पोज़िशन रखती है, मोमेंटम का चिह्न बदलने पर पलटती है और चौड़े 4x ATR(24) आपदा स्टॉप पर समय से पहले निकलती है। दो मुख्य पैरामीटर (mom_lookback, target_vol) और अस्थिरता अनुमान विंडो। लीवरेज 1.0।

बैकटेस्ट समीक्षा

शार्प: -3.55
कुल रिटर्न: -33.35%
अधिकतम ड्रॉडाउन: 37.10%
कुल ट्रेड: 219
जीत दर: 23.7%
प्रॉफ़िट फ़ैक्टर: 0.45

अस्थिरता लक्ष्यीकरण का विशिष्ट पहलू संरचनात्मक रूप से सफल रहा: avg_position 30.6%, अधिकतम DD 37% (CI ऊँचा 54%) — असामान्यीकृत आकार का कोई नुकसान नहीं, यही घोषित डिज़ाइन लक्ष्य था

साफ़ एकल-इंस्ट्रूमेंट HL OHLCV पथ; पूरक डेटा या बहु-लेग बाधाएँ नहीं; न्यूनतम 2-पैरामीटर डिज़ाइन

डेटा अवधि केवल ~7 महीने (2025-10 से 2026-05) है, दावा किए गए 2.5 वर्षों में से NOT — सार्थक 3-विंडो वॉक-फ़ॉरवर्ड के लिए बहुत कम और इसमें केवल एक SOL व्यवस्था शामिल है

निर्णायक रूप से नकारात्मक: कुल रिटर्न -33.3%, CAGR -49.8%, शार्प -3.55, पूरा CI शून्य से नीचे (-6.46 से -1.00), PF 0.45, जीत दर 23.7%, प्रति ट्रेड अपेक्षित परिणाम -$154, लगातार 23 नुकसान

1H TSM SOL पर बार-बार दिशा बदलता है: मोमेंटम-चिह्न-पलट निकास से जीत दर 23.7%; कमीशन सकल लाभ का 17.4%, जिससे नुकसान बढ़ता है

दोनों आंशिक वर्ष घाटे में (2025 -22.6%, 2026 -14.5%); ओमेगा 0.36, सॉर्टिनो -4.44

>0 व्यवहार्य होने के लिए

>730 वॉक-फ़ॉरवर्ड के लिए

परिणाम सारांश

उच्च-अस्थिरता वाले प्रमुख क्रिप्टो पर अल्प-अवधि (1H) एकल-परिसंपत्ति टाइम-सीरीज़ मोमेंटम बार-बार दिशा बदलता है (जीत दर -25% से कम, PF <0.5) और सकल लाभ का ~17% शुल्क में गंवाता है — अस्थिरता लक्ष्यीकरण आकार-हानि के चरम जोखिम को घटाता है, लेकिन बढ़त नहीं बनाता, क्योंकि घाटे वाले संकेत का आकार छोटा करने पर भी नुकसान होता है; और वेन्यू-अंतर पर आधारित परिकल्पना को उस पर निर्माण से पहले सत्यापित करना चाहिए कि दावा किया गया डेटा इतिहास वास्तव में मौजूद है।

विश्लेषक ने अनुकूलन-पूर्व बैकटेस्ट-समीक्षा चरण पर दो स्वतंत्र अयोग्यताओं के आधार पर 'छोड़ें' का निर्णय दिया: Hyperliquid SOL 1H डेटा केवल ~7 महीने का था, दावा किए गए ~2.5 वर्षों का नहीं; यह 3-विंडो वॉक-फ़ॉरवर्ड के लिए बहुत कम और केवल एक व्यवस्था को समेटने वाला था। साथ ही, 1H मोमेंटम संकेत SOL पर बुरी तरह बार-बार दिशा बदलता है (23.7% जीत दर, PF 0.45), जिससे बढ़त मज़बूती से नकारात्मक है और कोई पैरामीटर इसे सकारात्मक नहीं कर सकता।

SOLUSD.HYPERLIQUID 1H OHLCV-केवल परपेचुअल फ़्यूचर्स पर लॉन्ग-शॉर्ट, एकल-इंस्ट्रूमेंट टाइम-सीरीज़ मोमेंटम (ट्रेंड) रणनीति। यह एक लुकबैक रिटर्न के चिह्न से दिशा तय करती है और अस्थिरता लक्ष्यीकरण से पोज़िशन SIZE तय करती है (वास्तविक अस्थिरता के व्युत्क्रमानुपाती नोशनल स्केल करके ~25% वार्षिक जोखिम पाने के लिए, इक्विटी के 30% तक सीमित)। मोमेंटम का चिह्न बदलने पर पोज़िशन पलटती है और चौड़ा 4x ATR आपदा स्टॉप लागू होता है — असामान्यीकृत आकार के कारण हुए नुकसान को रोकने के लिए अस्थिरता लक्ष्यीकरण जानबूझकर चुना गया सुधार है।

केवल ~7 महीनों (221 दिन, 219 ट्रेड) में नतीजा निर्णायक रूप से नकारात्मक था: कुल रिटर्न -33.3%, CAGR -49.8%, शार्प -3.55, पूरा CI शून्य से नीचे (-6.46 से -1.00), लाभ कारक 0.45, जीत दर 23.7%, प्रति ट्रेड अपेक्षित परिणाम -$154, लगातार 23 नुकसान, दोनों आंशिक वर्ष घाटे में, कमीशन सकल लाभ का 17.4% — हालांकि अस्थिरता लक्ष्यीकरण ने संरचनात्मक रूप से काम किया (औसत पोज़िशन 30.6%, अधिकतम ड्रॉडाउन 37%, आशंकित 81% नुकसान के बजाय)।

Stratmill एक रिसर्च और पेपर-ट्रेडिंग टूल है, वित्तीय सलाह या ब्रोकर नहीं। बैकटेस्ट और पेपर परिणाम काल्पनिक हैं। ट्रेडिंग में नुकसान का जोखिम होता है।