रणनीतियाँ

लो-स्क्यूनेस (एंटी-लॉटरी) क्रॉस-सेक्शनल रोटेशन, लॉन्ग-ओनली (BINANCE USD-M, साप्ताहिक होल्ड: 5 LOWEST-रिटर्न-स्क्यूनेस वाले नामों को 12-परप यूनिवर्स से चुनें — लॉटरी-वरीयता प्रीमियम हासिल करें; ऐसा सिग्नल जिसे कोई तैनात बास्केट इस्तेमाल नहीं करता; रक्षात्मक एंटी-मेमे झुकाव, 2-पैरामीटर)

परिणाम: परित्यक्त

LowSkewAntiLotteryLongRotation12PerpsUsdmWeekly

परिणाम सारांश

इस रणनीति ने सचमुच नए, अकादमिक आधार वाले सिग्नल का उपयोग किया — लॉटरी-पसंद प्रीमियम पाने के लिए रिटर्न स्क्यूनेस के आधार पर क्रम देना — और यहाँ टिकने वाली एकमात्र लॉन्ग-ओनली रोटेशन संरचना को फिर से अपनाया, जिसे रक्षात्मक एंटी-मेम झुकाव के रूप में प्रस्तुत किया गया। लेकिन कच्चे सबसे-कम-स्क्यू क्रम ने भारी-बायीं-पूँछ वाले वे नाम चुने जो पहले की पुनरावृत्तियों में ध्वस्त हुए थे। पुनरावृत्ति 3 तक प्रति-पोज़िशन स्टॉप और कूलडाउन जोड़ने के बाद भी रणनीति शुद्ध घाटे में रही: प्रॉफ़िट फ़ैक्टर 1.0 से कम, अपेक्षित लाभ नकारात्मक, ड्रॉडाउन 76.56%, और +99.7% का मुख्य रिटर्न पूरी तरह खुली पोज़िशन का अवास्तविक MTM था, जो ~-54% के वास्तविक रिकॉर्ड को छिपा रहा था। इसका रिटर्न एक ही 2023 अवधि में केंद्रित था, जबकि हर दूसरे मंदी वाले वर्ष में 60-86% का घाटा हुआ, और इसने अपने बेंचमार्क के मुक़ाबले नकारात्मक मूल्य जोड़ा। समीक्षा में विश्लेषक ने इसे छोड़ दिया और निष्कर्ष निकाला कि दो पैरामीटर अनुकूलित करने से PF<1, 76%-ड्रॉडाउन परिणाम को 2023 पर ओवरफ़िट किए बिना बढ़ावा देने योग्य नहीं बनाया जा सकता।

रणनीति रिपोर्ट

परिकल्पना

LONG-ONLY, साप्ताहिक रीबैलेंसिंग वाला क्रॉस-सेक्शनल रोटेशन, 12-नाम वाले गहरे इतिहास के BINANCE USD-M यूनिवर्स पर (BTCUSDT, ETHUSDT, SOLUSDT, BNBUSDT, AVAXUSDT, LINKUSDT, ADAUSDT, XRPUSDT, LTCUSDT, DOTUSDT, ATOMUSDT, ETCUSDT); इसका क्रम-सिग्नल RETURN SKEWNESS है — कोई भी बढ़ावा प्राप्त बास्केट इस सिग्नल का उपयोग नहीं करता (मोमेंटम रिटर्न के आधार पर, कैरी फ़ंडिंग के आधार पर और मेरी लंबित रोटेशन वोलैटिलिटी के आधार पर क्रम देती है), इसलिए यह सचमुच नए, सापेक्ष-शक्ति से अलग इनपुट की L24 की शर्त पूरी करता है। हर सप्ताह यह यूनिवर्स को पिछली अवधि के दैनिक-रिटर्न स्क्यूनेस के आधार पर क्रम देता है और 5 LOWEST-स्क्यू वाले नाम समान वज़न में रखता है। तंत्र/एज = लॉटरी-पसंद / विशिष्ट स्क्यूनेस विसंगति (Bali–Cakici–Whitelaw): निवेशक व्यवस्थित रूप से उच्च-सकारात्मक-स्क्यू वाले, लॉटरी जैसे एसेट की OVERPAY करते हैं (क्रिप्टो में, ऐसे मेम/ऑल्ट नाम जिनमें उछाल आता है और जो कभी-कभी 10x), और बाद में वे जोखिम-समायोजित आधार पर ख़राब रिटर्न देते हैं, जबकि उबाऊ LOW-स्क्यू नाम कम मूल्यांकित होते हैं और जोखिम-समायोजित आधार पर बेहतर प्रदर्शन करते हैं। यह वोलैटिलिटी के निम्न-कारक से DISTINCT विसंगति है (मेरी लंबित लो-वोल रोटेशन): स्क्यूनेस और वोलैटिलिटी अलग-अलग नाम चुनते हैं — कभी-कभार उछाल वाला स्थिर नाम लो-वोल लेकिन HIGH-स्क्यू हो सकता है, जबकि दोनों ओर उतार-चढ़ाव वाला नाम हाई-वोल लेकिन LOW-स्क्यू हो सकता है — इसलिए होल्डिंग्स और रिटर्न स्ट्रीम में काफ़ी अंतर होता है। यह रक्षात्मक है (एंटी-मेम झुकाव, जो क्रैश-प्रवण लॉटरी नामों से बचता है — मंदी में सबसे अधिक घाटा देने वाले नाम), और यहाँ टिकने के लिए प्रमाणित ONE लॉन्ग-ओनली संरचना को फिर अपनाता है (साप्ताहिक K-of-N रोटेशन → सैंडबॉक्स-प्रमाणित ट्रेड संख्या, कम टर्नओवर इसलिए शुद्ध OHLCV पर शुल्क-व्यवहार्य, कोई डेटा वॉल नहीं), तथा किसी भी पुष्ट मृत परिवार से स्पष्ट रूप से NOT है: NOT एकल-नाम MR/रिवर्सल (निश्चित रूप से मृत — मेरा LINK −0.19%, DOGE +0.12%, SOL-OI −0.068%, टेकर-फ़्लो −0.025%), NOT फ़ंडिंग कैरी (संतृप्त), NOT विकल्प (L23), NOT ट्रेंड-फ़ॉलोइंग, NOT बाज़ार-तटस्थ L/S बास्केट (L12 शुल्क बाधा — यह लॉन्ग-ओनली है), NOT सापेक्ष-शक्ति रोटेशन डुप्लिकेट (स्क्यू ≠ रिटर्न)। 2 मुख्य पैरामीटर (स्क्यू लुकबैक, रखे जाने वाले नामों की संख्या)।

इटरेशन 3 दोनों QA-समीक्षा विफलताओं का सीधे समाधान करता है। (1) FAITHFUL SIGNAL: सॉर्ट अब RAW स्क्यूनेस आरोही (`key=lambda kv: kv[1]`) है, इसलिए यह 5 LOWEST-स्क्यू नामों को बिल्कुल उसी तरह रखता है जैसा परिकल्पना तीन बार बताती है — इटरेशन-2 की abs(skew) पुनर्परिभाषा को वापस लेते हुए, जिसे QA ने परिणामों का गलत श्रेय देने और लो-वोल स्क्रीन की ओर विचलित होने के रूप में चिह्नित किया था। प्रत्येक बार पर लौटाया गया सतत सिग्नल यूनिवर्स का औसत कच्चा स्क्यूनेस है, जो बार-दर-बार बदलता है। (2) FAT-LEFT-TAIL BLOWUP: इटरेशन 1 (कच्चा लोवेस्ट-स्क्यू) और 2 (|skew|) दोनों उसी मापे गए तंत्र पर ध्वस्त हुए — avg_loss >> avg_win, largest_loss अत्यधिक, कर्टोसिस ~15, यह सब नेगेटिव-स्क्यू नामों के क्रैश होने से चला। मैंने एक शुद्ध जोखिम ओवरले जोड़ा: `_check_stops()` हर दैनिक बार पर चलता है और किसी भी होल्ड किए गए नाम से बाहर निकलता है जिसका अवास्तवित PnL -stop_loss_pct (15%) को पार कर जाता है, फिर उसे `cooldown_days` विंडो में रोक देता है ताकि लोवेस्ट-स्क्यू सॉर्ट क्रैश होते नाम को तुरंत दोबारा न खरीद सके। इससे सिग्नल को छुए बिना प्रत्येक लेफ्ट-टेल हानि सीमित हो जाती है। पिछली सभी परतों का स्कैफ़ोल्डिंग (मार्जिन-सही साइज़िंग, स्टेलनेस बहिष्करण, साप्ताहिक BTC-घड़ी रीबैलेंस, समान-भार पुनः-समानीकरण) अपरिवर्तित है, जिससे लेयर 1-3 पास बने रहते हैं; एकमात्र बदलाव सॉर्ट की, स्टॉप/कूलडाउन स्थिति और दो `_check_stops()` कॉल हैं।

शुद्ध घाटे वाली रणनीति: profit_factor 0.973 (<1.0), अपेक्षित लाभ -$106.86, और +99.7% total_return पूरी तरह खुली पोज़िशन का अवास्तविक लाभ है (end_unrealized_pct 153.68 → वास्तविक ~-54%)। max_drawdown 76.56% (CI उच्च 96.4%) कठिन त्याग का मामला है (>50% न्यूनतम सीमा, L19), और परिणाम एक ही बाज़ार व्यवस्था पर निर्भर है — 2023 +635% ने पूरा लाभ दिया, जबकि 2022 (-86%), 2025 (-60%) और 2026 (-60%) सभी में भारी घाटा हुआ। इसके सार्थक समान-वज़न बास्केट बेंचमार्क के मुक़ाबले रणनीति का अल्फ़ा नकारात्मक (-0.025) और information_ratio (-0.438) है; यानी यह बास्केट को बस बनाए रखने से भी कमतर रही। शार्प 0.367 का CI [-0.23, 1.03] शून्य के दोनों ओर है। यह पहले ही पुनरावृत्ति 3 है: बाएँ-पूँछ जोखिम से 1/2 के बाद जोड़ा गया प्रति-पोज़िशन स्टॉप/कूलडाउन ओवरले न तो सकारात्मक वास्तविक एज दे पाया, न ही सहनीय ड्रॉडाउन, क्योंकि कच्चा सबसे-कम-स्क्यू क्रम संरचनात्मक रूप से भारी-बायीं-पूँछ वाले, क्रैश-प्रवण नाम चुनता है। skew_lookback/top_n को अनुकूलित करने से PF<1, नकारात्मक अपेक्षित लाभ और 76%-DD परिणाम को बढ़ावा देने योग्य नहीं बनाया जा सकता — इससे केवल 2023 अवधि पर ओवरफ़िट होगा। अनुकूलन के 2 घंटे देना उचित नहीं।

कार्यान्वयन

लॉन्ग-ओनली साप्ताहिक क्रॉस-सेक्शनल रोटेशन, 12 गहरे इतिहास वाले BINANCE USD-M परपेचुअल पर। यूनिवर्स को पिछली अवधि के 45-दिन के दैनिक-रिटर्न स्क्यूनेस से क्रम देता है और 5 LOWEST-स्क्यू (सबसे नकारात्मक) नामों को समान वज़न में रखता है; लॉटरी-पसंद / विशिष्ट-स्क्यूनेस विसंगति का लाभ लेता है (अधिक मूल्यांकित, उच्च-सकारात्मक-स्क्यू लॉटरी नामों से बचें)। प्रति-पोज़िशन 15% हार्ड स्टॉप-लॉस और 7-दिन का कूलडाउन, कच्चे सबसे-कम-स्क्यू क्रम के भारी-बायीं-पूँछ वाले क्रैश को सीमित करते हैं। BTC (प्राथमिक) दिन-घड़ी पर साप्ताहिक रीबैलेंस; पुराने लेग बाहर। 1-DAY बार, कोई लीवरेज नहीं, ग्रोस एक्सपोज़र 0.90।

सत्यापन परिणाम

सत्यापन विफल (लेयर 4 — QA समीक्षा): - कोड उस मुख्य क्रम-सिग्नल को लागू नहीं करता जिसका नाम परिकल्पना में है। परिकल्पना तीन बार कहती है कि सिग्नल 5 LOWEST-रिटर्न-स्क्यूनेस नाम हैं — आरोही क्रम में RAW स्क्यूनेस क्रम (सबसे नकारात्मक स्क्यू चुना गया)। लेकिन कोड |skew| को आरोही क्रम में रखता है (`key=lambda kv: abs(kv[1])`), और सबसे SYMMETRIC नाम चुनता है। इससे काफ़ी अलग बास्केट चुने जाते हैं: स्क्यू = -2 वाला भारी-बायीं-पूँछ नाम परिकल्पना के नियम से चुना जाता है, पर कोड के |skew| नियम से बाहर रहता है; लगभग-शून्य स्क्यू वाला नाम कोड चुनता है, पर परिकल्पना नहीं। डेवलपर ने परिकल्पना संशोधित किए बिना रणनीति के नए इनपुट को चुपचाप 'सबसे कम स्क्यू' से 'सबसे कम निरपेक्ष स्क्यू' में फिर से परिभाषित कर दिया। इससे (क) दर्ज नतीजे का श्रेय ऐसे सिग्नल को जाता है जिसे कोड चलाता ही नहीं, और (ख) रणनीति निम्न-प्रसरण / लो-वोल जैसी स्क्रीन की ओर खिसकती है, जिससे थीसिस के आधार L24 विशिष्टता (स्क्यू ≠ वोल) कमज़ोर होती है। - |skew| वाला रूप भी सैंडबॉक्स में निर्णायक रूप से घाटे में है — total_return -57.5%, शार्प -1.11 (CI [-2.70, +0.54]), profit_factor 0.19, max_drawdown 61.4%, और भारी-पूँछ जोखिम बना रहा (avg_loss $1606 बनाम avg_win $640, largest_loss -$7,227, कर्टोसिस 14.9)। पुनरावृत्ति 1 (कच्चा सबसे-कम-स्क्यू) भारी-बायीं-पूँछ जोखिम से ध्वस्त हुई; पुनरावृत्ति 2 (|skew|) भी अब तक ध्वस्त हो रही है। इस यूनिवर्स/अवधि में किसी भी दिशा में स्क्यूनेस सिग्नल से शुल्क-पार करने वाला लॉन्ग-ओनली एज नहीं दिखता।

BACKTEST_REVIEW पर स्क्यूनेस परिकल्पना छोड़ दें — दोनों दिशाओं में अच्छी तरह नमूना लिए गए (79 ट्रेड) तीन विनाशकारी सैंडबॉक्स और स्टॉप ओवरले निर्णायक हैं; आगे के बदलाव केवल शोर पर ओवरफ़िट करेंगे।

एज विफलता (विश्लेषक का निष्कर्ष, कोड दोष नहीं): यही सिग्नल लगातार तीसरी बार सैंडबॉक्स में विनाशकारी साबित हुआ। iter-1 (कच्चा सबसे कम स्क्यू) बुरी तरह विफल हुआ; iter-2 (|skew|) -57.5%; iter-3 (कच्चा सबसे कम स्क्यू + 15% स्टॉप + कूलडाउन) total_return -57.7%, शार्प -1.53 (CI [-3.00, +0.05]), profit_factor 0.21, win_rate 0.32, max_drawdown 64.0% (50% की कठिन-त्याग सीमा पार), avg_trade_return_pct -5.14%, जबकि भारी बायाँ-पूँछ जोखिम बना रहा (avg_loss $1360 बनाम avg_win $616, largest_loss -$5,829, कर्टोसिस 10.6)। इसका तंत्र पूरी तरह स्पष्ट है: लॉन्ग-ओनली सबसे-कम-स्क्यू पोर्टफ़ोलियो भारी-बायीं-पूँछ वाले उन नामों में निवेश करता है जो ध्वस्त हो जाते हैं; क्रम उलटना या स्टॉप लगाना अनुपस्थित एज पैदा नहीं कर सकता।

यदि यह टिकता है, तो stop_loss_pct/cooldown_days स्थिर रखें (ऑप्टिमाइज़र के खोज-क्षेत्र से बाहर) और परिकल्पना में ओवरले का उल्लेख करें।

परिकल्पना में '2 मुख्य पैरामीटर (स्क्यू लुकबैक, रखे जाने वाले नामों की संख्या)' लिखा है, लेकिन कोड जोखिम ओवरले के रूप में stop_loss_pct और cooldown_days जोड़ता है। यह उचित और घोषित है, और इससे चुने गए नाम नहीं बदलते (क्रम कच्चे सबसे-कम-स्क्यू नियम के अनुरूप है), लेकिन इससे बताए गए दो पैरामीटर से आगे अनुकूलन का दायरा बढ़ता है।

कोड सुधार की ज़रूरत नहीं; समझें कि दैनिक स्टॉप भारी-पूँछ जोखिम से सीमित सुरक्षा देता है — इससे इसे छोड़ने का तर्क और मज़बूत होता है।

स्टॉप का मूल्यांकन दैनिक क्लोज़ पर होता है, इसलिए यह गैप जोखिम को सीमित नहीं कर सकता: किसी पोज़िशन पर largest_loss ~-31% होना 15% स्टॉप का ~2x गुना है — एक दिन का गैप-डाउन दैनिक जाँच चलने से पहले ही इसे पार कर निकल गया। डेली-बार स्टॉप के लिए यह अपेक्षित है, कोई बग नहीं, लेकिन क्रैश सुरक्षा केवल आंशिक है, जो लगातार बने फैट टेल के अनुरूप है।

बैकटेस्ट समीक्षा

शार्प: 0.37
कुल रिटर्न: 99.71%
अधिकतम ड्रॉडाउन: 76.56%
कुल ट्रेड: 505
जीत दर: 45.3%
प्रॉफ़िट फ़ैक्टर: 0.97

सचमुच नया, सापेक्ष-शक्ति से अलग सिग्नल (रिटर्न स्क्यूनेस), अकादमिक आधार सहित (Bali-Cakici-Whitelaw)

पर्याप्त नमूने (6.5 वर्षों में 505 ट्रेड), कम टर्नओवर, शुल्क के लिहाज़ से व्यवहार्य ट्रेड गति

profit_factor 0.973 (<1.0) और अपेक्षित लाभ -$106.86 — यह रणनीति NET LOSER है

total_return +99.7% पूरी तरह अवास्तविक है (end_unrealized_pct 153.68); वास्तविक ट्रैक रिकॉर्ड ~-54% है

max_drawdown 76.56% (CI उच्च 96.4%) — 50% की सख्त त्याग-सीमा से बहुत आगे

एक ही बाज़ार व्यवस्था पर निर्भर: 2023 +635% ने पूरा लाभ दिया; 2022 -86%, 2025 -60%, 2026 -60%

सार्थक समान-वज़न-बास्केट बेंचमार्क के मुक़ाबले नकारात्मक अल्फ़ा (-0.025) और information_ratio (-0.438) — बास्केट को बस बनाए रखने की तुलना में मूल्य नष्ट करता है।

शार्प 0.367, जबकि CI [-0.23, 1.03] शून्य के दोनों ओर; कैलमार -0.574 (नकारात्मक)

पहले ही पुनरावृत्ति 3 — पुनरावृत्तियों 1/2 के 'ध्वस्त' होने के बाद जोड़ा गया स्टॉप-लॉस ओवरले, कच्चे सबसे-कम-स्क्यू क्रम से चुने जाने वाले भारी-बायीं-पूँछ एक्सपोज़र को ठीक नहीं कर पाया।

पुनरावृत्ति इतिहास

सत्यापन विफल (लेयर 4 — QA समीक्षा): - विनाशकारी नकारात्मक एज — निम्न-स्क्यूनेस विसंगति क्रिप्टो में लागू नहीं होती। total_return -39.64%, profit_factor 0.199, win_rate 0.184 (केवल 18% ट्रेड लाभ में रहे), avg_trade_return_pct -5.25%, शार्प -1.64 और CI [-2.88, -0.16] ENTIRELY नकारात्मक, max_drawdown 41.74%, भारी-पूँछ वाले घाटे (return_skew -4.45, कर्टोसिस 57.5, largest_loss -$3,750)। 5 LOWEST-रिटर्न-स्क्यूनेस नाम रखने से (यहाँ तक कि SMA से ऊपर वाले नामों तक सीमित करने पर भी) बहुत ख़राब प्रदर्शन करने वाले नाम चुने गए। यह अलग क्रम-सिग्नल के साथ लो-वोल सिब्लिंग की वही विफलता है: L7 शून्य-सर्वाइवर परिवार में शुद्ध-OHLCV क्रॉस-सेक्शनल-रैंक रोटेशन। इसी ढाँचे पर अकादमिक निम्न-X की दो अलग विसंगति-क्रम विधियाँ (पहले वोलैटिलिटी, फिर स्क्यूनेस) अब विनाशकारी रूप से विफल हुई हैं। इससे संकेत मिलता है कि इक्विटी में दर्ज लॉटरी/लो-वोल प्रीमियम इस क्रिप्टो यूनिवर्स में अनुपस्थित या उलटा है। - 5-नाम वाले 90%-ग्रोस बास्केट का निष्ठापूर्ण परीक्षण नहीं। लो-वोल सिब्लिंग जैसी ही एक्सपोज़र पहचान। डेवलपर कहता है कि पोर्टफ़ोलियो '~90% ग्रोस, 5 समान-वज़न वाले प्रमुख एसेट में' रखता है, लेकिन सैंडबॉक्स में avg_position_pct 18.61% और समान-वज़न बेंचमार्क के मुक़ाबले बीटा 0.024 दिखा: पोर्टफ़ोलियो अधिकतर नकदी में है (~1 नाम रखा गया), क्योंकि इस गिरावट की अवधि में रक्षात्मक ट्रेंड गेट ने अधिकांश नाम बाहर कर दिए। इस तरह रणनीति विविधीकृत 5-नाम वाले बास्केट के बजाय नकदी के साथ केंद्रित ~1-नाम का दाँव लगाती है, जैसा परिकल्पना में बताया गया था; और उस केंद्रित पोर्टफ़ोलियो को भी -39.6% का घाटा हुआ। इसे रक्षात्मक-डिज़ाइन या कम निवेश के रूप में देखें, रन बताए गए बास्केट का परीक्षण नहीं करता और इसकी केंद्रित होल्डिंग्स ध्वस्त हो गईं। - 363 दिनों में 49 ट्रेड, सामान्य निष्कर्ष के लिए आवश्यक ~100-ट्रेड मापनीयता न्यूनतम (L16) से कम हैं, हालाँकि PF 0.199 / -39.6% / पूरी तरह नकारात्मक शार्प CI यहाँ नकारात्मक एज को स्पष्ट करते हैं। अधिकतर नकदी वाले केंद्रित पोर्टफ़ोलियो का अर्थ यह भी है कि टर्नओवर/प्रभाव पूरी तरह निवेशित बास्केट को नहीं दर्शाते।

परिणाम सारांश

सबसे कम (सबसे नकारात्मक) रिटर्न स्क्यूनेस के आधार पर क्रम देने से संरचनात्मक रूप से भारी-बायीं-पूँछ वाले, क्रैश-प्रवण नाम चुने जाते हैं। इसलिए ऊपर से जोड़ा गया जोखिम ओवरले इसे नहीं बचा सकता — इस क्रिप्टो यूनिवर्स में एंटी-लॉटरी विसंगति सकारात्मक वास्तविक एज या सहनीय ड्रॉडाउन में नहीं बदली, और मुख्यतः अवास्तविक MTM रिटर्न ने बेहद नकारात्मक वास्तविक ट्रैक रिकॉर्ड को छिपाया।

अनुकूलन-पूर्व बैकटेस्ट-समीक्षा चरण में इसे इसलिए छोड़ दिया गया कि प्रॉफ़िट फ़ैक्टर 1.0 से कम, प्रति-ट्रेड अपेक्षित लाभ नकारात्मक और अधिकतम ड्रॉडाउन 76.56%, 50% की कठिन त्याग-सीमा से बहुत आगे था: परिणाम एक ही बाज़ार व्यवस्था पर निर्भर था (2023 +635% ने पूरा लाभ दिया, जबकि 2022 -86%, 2025 -60%, 2026 -60%); यह बास्केट को बस बनाए रखने से भी कमतर रही, और पुनरावृत्ति 3 तक जोड़ा गया स्टॉप/कूलडाउन ओवरले उस भारी-बायीं-पूँछ एक्सपोज़र को ठीक नहीं कर पाया जिसे कच्चा सबसे-कम-स्क्यू क्रम संरचनात्मक रूप से चुनता है।

लॉन्ग-ओनली, साप्ताहिक रीबैलेंसिंग वाला क्रॉस-सेक्शनल रोटेशन, 12-नाम वाले BINANCE USD-M यूनिवर्स पर, जो पिछली अवधि के दैनिक-रिटर्न स्क्यूनेस के आधार पर क्रम देता है और 5 सबसे-कम-स्क्यू नामों को समान वज़न में रखता है — लॉटरी-पसंद / विशिष्ट स्क्यूनेस विसंगति (Bali–Cakici–Whitelaw) का लाभ लेने वाला रक्षात्मक एंटी-मेम झुकाव, जिसमें क्रैश से सुरक्षा के लिए प्रति-पोज़िशन स्टॉप-लॉस जोड़ा गया है।

बैकटेस्ट में पर्याप्त नमूने थे (6.5 वर्षों में 505 ट्रेड), लेकिन शुद्ध परिणाम घाटे का था: प्रॉफ़िट फ़ैक्टर 0.973, नकारात्मक अपेक्षित लाभ (-$106.86/ट्रेड), शीर्षक में दिखाया गया +99.7% रिटर्न पूरी तरह अवास्तविक था (end_unrealized_pct 153.7%, जिससे ~-54% वास्तविक रिटर्न का संकेत मिलता है), शार्प 0.367 (CI शून्य के दोनों ओर), अधिकतम ड्रॉडाउन 76.56%, और समान-वज़न बेंचमार्क के मुक़ाबले नकारात्मक अल्फ़ा (-0.025) तथा सूचना अनुपात (-0.438)।

Stratmill एक रिसर्च और पेपर-ट्रेडिंग टूल है, वित्तीय सलाह या ब्रोकर नहीं। बैकटेस्ट और पेपर परिणाम काल्पनिक हैं। ट्रेडिंग में नुकसान का जोखिम होता है।