Strategije

Preboj kompresije in nadaljevanje širitve volatilnosti, long-short (en instrument DOGEUSDT.BINANCE USD-M perp, sveče 15m; trguj usmerjeni preboj stisnjenega razpona z nizko volatilnostjo z okvirjem FIXED 2:1 razmerja donos:tveganje, ATR; 3 parametrov) | Stratmill

Izid: Opuščeno

DogeCompressionBreakoutExpansionLS

Povzetek izida

Ta strategija je namenoma obrnila strukturo strategij proti gibanju z majhnim ciljem dobička in širokim stopom, ki so se večkrat izkazale za neuspešne; namesto tega je čakala na kompresijo volatilnosti pri DOGE na svečah 15m in trgovala v smeri preboja razpona s fiksnim razmerjem med donosom in tveganjem 2:1. Teza je bila ovržena z lastnimi rezultati v odločilnem vzorcu 1,594 poslov: povprečni realizirani dobički ($152) so bili manjši od povprečnih izgub ($186), uspešnost je bila le 27.7%, faktor dobička pa 0.31 — račun je bil likvidiran na 2021-10-25 s skupnim donosom -100% in drawdownom 100%, zlom pa so povzročili skrajni repni dogodki (asimetrija -31, sploščenost 1030). Analitik jo je opustil ob pregledu backtesta po strogem pravilu pri drawdownu >50% in zaradi negativnega praga provizije na posel; opozoril je, da optimizacija parametrov ne more spremeniti negativne pričakovane vrednosti ali povrniti likvidiranega računa, temveč bi le preveč prilagodila obdobje pred zlomom.

Poročilo o strategiji

Hipoteza

LONG-SHORT, prebojna strategija z enim instrumentom znotraj dneva na DOGEUSDT.BINANCE (perpetualna pogodba USD-M, sveče na 15m). Prednost izhaja iz povratka volatilnosti k povprečju pri TIME, ne iz cene: obdobjem neobičajno ozkega razpona (nizka realizirana volatilnost oziroma stiskanje) nesorazmerno pogosto sledi velik usmerjen premik, ko se razpletejo nakopičene pozicije. Strategija počaka na režim stiskanja, nato trguje DIRECTION preboja razpona z vnaprej določenim ugodnim razponom med nagrado in tveganjem. Namenoma je NOT drugačna od strategije, ki vstopa proti gibanju pri povratku k povprečju posamezne delnice (ta vrsta strategij je v tej seji večkrat propadla zaradi obrnjenega razmerja med tveganjem in nagrado: majhen TP + širok ATR stop => majhni dobički, velike izgube). Tu je struktura namenoma obrnjena — ciljna cena je 2x razdalje do stopa, zato strategija zmaguje redkeje, vendar je vsaka zmaga večja od vsake izgube, kar pri zmernem deležu zmag okoli ~40% daje pozitivno pričakovano vrednost. DOGE je izbran, ker je njegova realizirana volatilnost na 15m dovolj visoka, da cilj 2-ATR pomeni približno 0.6-1.2% premik, kar zlahka preseže provizijo za povratno trgovanje s terminskimi pogodbami v višini 0.10%, hkrati pa je v našem portfelju precej manj zastopan kot BTC/ETH.

Udejanja povratek volatilnosti k povprečju skozi čas: pristna kompresija nizke volatilnosti (nedavna vrednost ATR <= osnovna vrednost 0.70 x ATR, izmerjena EXCLUDING trenutne sveče, da sveča širitve sama ne bi prikrila kompresije) predhodi nesorazmerno velikim usmerjenim širitvam, preboj pa trgujemo WITH gibanja. Struktura je namenoma obrnjena glede na strategije proti gibanju z majhnim TP in širokim stopom, ki so se večkrat izkazale za neuspešne zaradi obrnjenega razmerja med donosom in tveganjem: tukaj je cilj dobička FIXED razdalje stopa, pri 2x te razdalje (rr_mult=2), zato je vsak dobiček večji od vsake izgube, pričakovana vrednost pa pozitivna pri zmernem deležu zmag — to je osrednja teza. Realizirana volatilnost DOGE 15m je dovolj visoka, da cilj 2-ATR pomeni premik okoli 0.6-1.2%, kar večkrat preseže približno 0.10% provizije USD-M za povratni posel; DOGE pa je v primerjavi z BTC/ETH premalo zastopan. Nadzor tveganja upošteva nauke iz sorodne prebojne strategije SOL, ki je bila likvidirana: vstop se sproži le, ko ni odprte pozicije (osnovni varovalni pogoj in izrecno preverjanje, brez dodajanja pozicij), position_size pa omeji TOTAL bruto izpostavljenost (neto podpisana nominalna vrednost + novo naročilo) na max_notional_mult x kapitala = 0.5x pri vzvodu 1.0, zato izguba ob dosegu stopa znaša okoli risk_per_trade kapitala in ne more povzročiti likvidacije. Za en instrument se osnovni on_bar/dispatch uporablja nespremenjen; calculate_signal vrača zvezno oceno pozicije v kanalu, ki se spreminja vsako svečo, obenem pa predpomni logični vrednosti kompresije in preboja ter fiksne ravni razpona 2:1; should_exit izvaja razpon cilj/stop/čas, vezan na vstop in nastavljen z vzorcem _was_in_pos. Pogoj kompresije in začetno ogrevanje osnovnega obdobja 100 sveč predstavljata majhen delež tisočev sveč 15m v časovnem oknu, režim kompresije (~20-30% časa) pa pogosto preide v preboj, zato je število poslov merljivo (več sto). Število uglašenih parametrov je omejeno na natanko 3 (compression_ratio, breakout_len, stop_atr), da se zmanjša prevelika prilagoditev; razmerje 2:1, okna ATR/squeeze, omejitev trajanja pozicije in omejitve tveganja so določene strukturne izbire."\n}

Račun je bil likvidiran (padec od vrha 100%, -100% skupni donos) na 2021-10-25; pričakovana vrednost na posel je bila negativna v odločilnem vzorcu 1594 poslov (avg_trade_return_pct -0.153%, PF 0.31, Sharpe -1.33). Tezo 2:1 o preboju po kompresiji ovržejo njeni lastni realizirani rezultati: avg_win $152 je SMALLER kot avg_loss $186, zato predvideni ugodni razpon med ciljem in stopom ni bil nikoli dosežen (cilji so bili redko doseženi, stopi pa izvršeni po slabši ceni) — enako obrnjeno razmerje med donosom in tveganjem, ki je v tej seji pokopalo sorodne strategije za posamezne instrumente, vendar po drugi poti. Z optimizacijo compression_ratio/breakout_len/stop_atr ni mogoče spremeniti negativne pričakovane vrednosti ali povrniti likvidiranega računa; preveč bi prilagodili le obdobje pred zlomom. Opusti strategijo po strogem pravilu za opustitev pri >50% DD in zaradi negativnega praga provizije avg_trade_return_pct, namesto da porabiš 2 ur za optimizacijo.

Implementacija

Intraday strategija long-short, ki trguje preboj kompresije na DOGEUSDT.BINANCE (perp USD-M), sveče 15m, zgolj OHLCV. Aktivira se samo, ko je trg stisnjen — povprečni pravi razpon v zadnjih 20 svečah (brez trenutne sveče) je <= compression_ratio (0.70) x osnovno povprečje TR v zadnjih 100 svečah — nato trguje v smeri preboja razpona: zaključek nad najvišjo vrednostjo prejšnjih 20 sveč -> long, pod najnižjo -> short. Vsak posel uporablja vstopno zasidran okvir FIXED z razmerjem med donosom in tveganjem 2:1 (cilj = rr_mult=2 x stop_atr=1 x ATR, stop = stop_atr x ATR) in časovno omejitev 32 sveč (~8h) — dobički so dvakrat večji od izgub, zato je strategija dobičkonosna pri ~40% deležu zmag. Vstopi samo, ko ni odprte pozicije (brez dodajanja pozicij); velikost pozicije tvega 1% kapitala do stopa in je omejena tako, da skupna bruto izpostavljenost ne presega 0.5x kapitala (vzvod 1.0, varnostna rezerva kritja). 3 umerjeni parametri (compression_ratio, breakout_len, stop_atr).

Rezultati preverjanja

Opusti pri backtest_review; pretekla obdobja in stop ne morejo dvigniti deleža zmag pri prebojih 32% nad 33.3%, prebojna strategija zgolj OHLCV pa je slepa ulica.

STRONG ABANDON RECOMMENDATION (ne gre za napako kode QA). Odločno negativen rezultat na velikem vzorcu: 296 poslov, total_return -31.73%, Sharpe -2.48 CI v celoti pod ničlo [-6.40, -2.01], PF 0.54, win_rate 0.32, avg_trade_return_pct ~0.0019% (pod 0.10% za povratno transakcijo), promet 187 / vpliv $17,946. Tudi popoln razpon 2:1 prinese pričakovano vrednost NEGATIVE pri 32% uspešnosti (2:1 za prag rentabilnosti potrebuje >33.3%; hipoteza je predpostavila ~40%). Resničen neuspeh prednosti, brez znakov degeneriranega vzorca — analitik priporoča opustitev.

Če strategijo ponavljaš, uporabi dejanske stop_market + limitna naročila za razpon, da uveljaviš tveganje 1-ATR znotraj sveče — vendar to ne bo odpravilo deleža zmag pod -33%, zato je opustitev še vedno verjetno pravilna odločitev.

Osrednja teza 2:1 se je NOT uresničila: avg_win $392 proti avg_loss $347 (1.13, ne 2.0), skrajno debel levi rep (asimetrija -16.1, sploščenost 290, largest_loss 3.7x avg_loss). Vzrok: should_exit preverja svečo CLOSE, ne pa stop naročila znotraj sveče, zato volatilna sveča 15m DOGE pred zaprtjem preskoči stop 1-ATR in povzroči večkratne izgube v višini ATR. Ravni so strukturno pravilne (niso kritična težava), vendar tveganje pri 1 ATR ni omejeno — kar spodkopava tezo. To je skladno s standardnim vzorcem tovarne strategij, ki temelji na zaprtju sveče.

Blok compression/breakout/_last_trap omeji s pogojem self._open_position() is None, kot pri popravku BNB.

Manjša skrita pomanjkljivost: zapis _last_trap v calculate_signal ni pogojen s tem, da je pozicija zaprta (za razliko od sorodne strategije BNB, kjer je bilo to popravljeno). Če tudi sveča takoj po vstopu zazna preboj, preden _track_position nastavi razpon naročil, se lahko _last_trap prepiše, razpon pa nastavi glede na napačno svečo. Vpliv je tu majhen (izvršitev ob naslednjem odprtju ≈ ravni prepisane sveče; ponovna nastavitev le ob prvi sveči z odprto pozicijo), vendar gre za pomanjkljivost pravilnosti.

Pregled backtesta

Sharpe: -1,33
Skupni donos: -100,00%
Največji padec: 100,00%
Skupno poslov: 1594
Delež dobičkov: 27,7%
Faktor dobička: 0,31

Dobro vzorčeno (1594 poslov, 211k sveč), zato je rezultat statistično odločilen in ne naključen šum

Smer poslov se ujema s hipotezo (preboj za dolge in kratke pozicije, 823 dolgih / 771 kratkih, uravnoteženo)

Račun LIQUIDATED na 2021-10-25: total_return -100%, max_drawdown 100% — razlog za strogo opustitev (>50% DD)

avg_trade_return_pct -0.153% — negativna pričakovana vrednost na posel, pod pragom provizije

profit_factor 0.31, Sharpe -1.33, win_rate 0.277 — brez prednosti

Osrednja teza 2:1 o razmerju med donosom in tveganjem je ovržena: realizirano avg_win $152 < avg_loss $186, zato so dobički manjši od izgub (prav tista napaka z obrnjenim RR, za katero je hipoteza trdila, da jo odpravlja)

Katastrofalni repni dogodki (asimetrija -31, sploščenost 1030, largest_loss -$3,684) so povzročili zlom; model tveganja in velikosti pozicije ni preprečil likvidacije

4.5 let backtesta ni bilo nobene aktivnosti, ker je bil račun mrtev — brez smiselnega vzorca za optimizacijo

Povzetek izida

Zasnova razpona z razmerjem med donosom in tveganjem 2:1 na papirju ne zagotavlja takšnega rezultata v praksi — če so cilji redko doseženi, stopi pa izvršeni po slabši ceni, so lahko realizirani dobički še vedno manjši od izgub; model velikosti pozicije in tveganja mora dejansko preprečiti likvidacijo, negativne pričakovane vrednosti na posel v odločilnem vzorcu pa ni mogoče odpraviti z optimizacijo.

Analitik jo je opustil na kontrolni točki pregleda backtesta pred optimizacijo, po strogem pravilu za opustitev pri padcu od vrha >50% in ker je pričakovana vrednost na posel pod pragom provizije avg_trade_return_pct: predvideni ugodni razpon med ciljem in stopom se ni nikoli uresničil (cilji so bili redko doseženi, stopi pa izvršeni po slabši ceni), kar je povzročilo enako obrnjeno razmerje med donosom in tveganjem, ki je v tej seji pokopalo sorodne strategije za posamezne instrumente, poleg katastrofalnih repnih dogodkov (asimetrija -31, sploščenost 1030), ki so povzročili zlom.

Intradnevni preboj za dolge in kratke pozicije na enem instrumentu DOGEUSDT.BINANCE USD-M (perpetualne pogodbe, sveče 15m), ki čaka na režim kompresije nizke volatilnosti in nato trguje v smeri preboja razpona s fiksnim razmerjem med donosom in tveganjem 2:1 ATR; cilj je pozitivna pričakovana vrednost pri deležu zmag okoli ~40%, tako da so dobički večji od izgub.

Šlo je za katastrofalen neuspeh z odločilnim vzorcem: račun je bil likvidiran na 2021-10-25 s skupnim donosom -100% in največjim drawdownom 100% v 1,594 uravnoteženih poslih (823 dolgih / 771 kratkih); uspešnost je bila 27.7%, faktor dobička 0.31, Sharpe -1.33 in avg_trade_return_pct -0.153%. Osrednjo tezo 2:1 so ovrgli lastni podatki — realizirani povprečni dobiček $152 je bil manjši od povprečne izgube $186.

Stratmill je orodje za raziskave in simulirano trgovanje, ne finančno svetovanje ali borzni posrednik. Rezultati backtestov in simuliranega trgovanja so hipotetični. Trgovanje vključuje tveganje izgube.