SOL Momentum på en tillgångs tidsserie, lång/kort på BINANCE dagligen (validering av tredje tillgången, Moskowitz-Ooi-Pedersen 2012, ett instrument)

Validering av mekanismklassen för tidsseriemomentum på en tillgång, vilket kompletterar stacken BTC + ETH + SOL för enskilda instrument TSM. Mina BtcSingleAssetTimeSeriesMomentumLongShort och EthSingleAssetTimeSeriesMomentumLongShort i pipeline klarade båda verifiering i iter-1 (den renaste vägen genom fabriken). SOL är den naturliga tredje valideringen: samma mall, annat underliggande instrument, och kompletterar stacken med 3 tillgångar på systemets uttryckliga säkra lista. Analytikerns strikta, förfinade tumregel kräver ”replikering av positiv förväntad avkastning på ett instrument med SECOND med samma implementation” — att utöka till ett instrument med THIRD (SOL) ger belägg från trippelvalidering. SOL har andra egenskaper än BTC och ETH: (a) högre volatilitet (annualiserad volatilitet ~95% mot ETH ~80%, BTC ~60%), (b) större påverkan från privatpersoner (DePIN, memecoin-kultur), (c) kortare trendcykler (narrativdrivna svängningar var 2-4 vecka jämfört med BTCs kvartalsvisa makrocykler). Skillnaderna ger ett CLEAN TEST kring huruvida TSM fungerar ONLY på tillgångar med lägre volatilitet och längre cykler (BTC, ETH) OR om det generaliserar till tillgångar med högre volatilitet och kortare cykler (SOL). Omfattningen med en tillgång innebär NO förbannelse vid översättning till flera tillgångar — 4H-översättningen som fällde versionen med 3 tillgångar kan inte påverka en hypotes med 1 tillgång. SOLUSDT.BINANCE 1D finns på systemets uttryckliga säkra lista. Bidrar till riktningskvoten (för närvarande 90.0% enbart lång — tillför positionering lång/kort/neutral). Om alla 3 hypoteser för TSM på en tillgång ger positiv Sharpe är mekanismklassen väl etablerad — framtida portföljsammansättningar kan köras oberoende för alla tre och kombineras i efterhand till en portfölj med flera tillgångar TSM, vilket uppnår det ursprungliga målet för flera tillgångar WITHOUT utan felkällan vid översättning av data.

Analytikern bekräftade ett övertag REAL (optimerad Sharpe 1.01 > turgränsen 0.89; walk-forward inte överanpassad och alla OOS fönster positiva [0.34,1.80,0.24]; positiv testperiod 0.42; sharpe_ci_low 0.30 > 0) som inte klarade ONLY de strikta gränserna för multipla tester/testperiod (DSR 0.646, PBO 0.626, kvot för testperiod 0.533), eftersom en sökning med 225 försök över SEVEN parametrar blåser upp PBO och deflaterar DSR. Optimeraren (walk_forward.py) bygger sökutrymmet från de numeriska nycklarna i config[parameters] och söker inom +-50% kring varje nyckel. Den minsta fixen, i linje med direktiven, är därför att minska parameterutrymmet: lås de fem parametrarna nära noll till värdena optimeraren hittade som kodens standardvärden (entry_threshold=0.355, exit_threshold=0.13, stop_loss_pct=7.55, per_leg_pct=0.156, min_notional=5 via grundinställning) och gör ONLY återblick och take_profit_pct tillgängliga i config[parameters]. Omoptimeringen söker nu i 2-D i stället för 7-D, sänker gränsen för förväntat maximum under brus och PBO, och för DSR närmare målen 0.95 / 0.70 / 0.5. All signal-, in- och utträdes-, hysteresis- och positionsstorlekslogik är byteidentisk med de godkända syskonen BTC/ETH (verklig replikering) — ingen regression i tidigare lager; importer oförändrade.

Misslyckades med deflaterad Sharpe och det framåtriktade holdout-testet vid försök 2 av 2, efter en iteration-2-justering som utformats specifikt för att åtgärda dem. DSR=0.3159 (mot 0.95 ribba) med den optimerade Sharpe-kvoten 0.781 BELOW den förväntade lyckoribban för maxvärdet vid brus i 225 försök på 0.9359 (is_significant=false, sharpe_ci_low 0.116 tätt intill 0, PBO 0.5304 >0.5) — efter korrigering för multipla tester går den valda konfigurationen statistiskt sett inte att skilja från brus från best-of-N. Den tidsordnade HOLDOUT FAILED (kvot 0.331 <0.70; holdout_sharpe 0.226 mot WF-OOS 0.684) och, avgörande nog, minskningen av parameterytan i iteration-2 (sökningen minskades från 7-D till 2-D, fem parametrar utan känslighetseffekt låstes till de funna värdena) utformades uttryckligen för att lyfta DSR till signifikans men lämnade DSR oförändrad (0.316) samtidigt som holdout-kvoten DEGRADED från 0.533 till 0.331 — avgörande belägg för att fördelen inte är signifikant, inte att sökningen varit felriktad. De gynnsamma signalerna (0-stup, walk-forward is_overfitted=false, samtliga OOS fönster positiva, PSR 0.9922) mäter konsekvens, inte signifikans — skillnaden mellan PSR/DSR (0.99 mot 0.32) är det typiska tecknet på urvalsinflation från best-of-225 — och fördelen bärs av extremvärden (kurtosis 77, skevhet 4.41, tail_ratio 0.046) med en nylig avmattning (2025 -0.46%, rullande Sharpe negativ in i slutet av -2025). Iterera inte: försök 2 av 2 är förbrukat, justeringen som riktades mot signifikans har redan misslyckats, och känslighetsytan är en plan platå med 0-stup utan någon robust region ovanför lyckoribban att justera mot. revise_hypothesis inte: daglig TSM för en enskild tillgång är ingen beprövad mekanism som fastnat på ett olämpligt mål (SOL är ett fullt dugligt instrument) — hela sessionens familj av daglig TSM för enskilda tillgångar (BTC volatilitetsmålinriktad DSR 0.15, ETH COIN-M, ETH HL dagligen) misslyckas upprepade gånger med detta identiska deflationsmönster. FAILURE PATTERN: mekanismen för tidsseriemomentum med en enskild tillgång och daglig frekvens NOT generaliseras till SOL med högre volatilitet och kortare cykler på en signifikant nivå — en ren bas utan överanpassning och med få stup ger en måttlig fördel på ~0.78 Sharpe, vars best-of-225-valda värde hamnar BELOW den förväntade lyckoribban för maxvärdet (DSR 0.316), med ett misslyckat framåtriktat holdout-test (kvot 0.331); en justering med parameterreduktion, uttryckligen avsedd att höja DSR, som lämnar den oförändrad och försämrar holdout-resultatet är avgörande bevis för att fördelen inte är signifikant, inte feljusterad. Detta är resultatet av valideringen på den tredje tillgången som hypotesen skulle pröva, och det bekräftar att mekanismklassen inte klarar deflationsribban på SOL.

Optimeringen förbättrade detta påtagligt (Sharpe 0.57->1.01, volatiliteten halverades, max_dd 33%->14%, PF 1.73) och fördelen är verklig: den optimerade Sharpe-kvoten 1.01 EXCEEDS ribban för förväntat maxvärde under brus (0.89), walk-forward is_overfitted=FALSE med samtliga OOS fönster positiva [0.34, 1.80, 0.24], känsligheten är ren (0 stup), holdout-resultatet är positivt (0.42) och sharpe_ci_low 0.30 utesluter noll. Den klarar ändå NOT inte befordran enligt de strikta ribborna för multipla tester och holdout: deflated_sharpe 0.646 (<0.95), is_significant=FALSE, PBO 0.6256, holdout-kvot 0.533 (<0.70). Grundorsaken är densamma som för syskonet ADA: sökningen med 225 försök över SEVEN parametrar blåser upp PBO och deflaterar DSR. Åtgärda detta genom att SHRINKING parameterytan: 1) FIX de nästan plana (irrelevanta) parametrarna till optimerarens funna värden — känslighetsrutnätet visar att deras Sharpe knappt rör sig: sätt per_leg_pct=0.156, stop_loss_pct=7.55, exit_threshold=0.13, entry_threshold=0.355, min_notional=5. Om de tas bort från sökningen sänks ribban för förväntat maxvärde under brus och PBO. 2) RE-OPTIMIZE ONLY lookback och take_profit_pct — de två parametrarna med en verklig Sharpe-reaktion i rutnätet. 3) Mål: DSR >= 0.95 AND holdout-kvot >= 0.70 AND PBO <= 0.5 (inte en högre rå Sharpe). Eftersom den nuvarande Sharpe-kvoten redan överträffar lyckoribban och samtliga OOS fönster är positiva, finns en reell möjlighet att minskningen av antalet effektiva försök lyfter DSR över gränsen. Om försök 2 fortfarande misslyckas med DSR/holdout efter minskningen av parameterytan, avbryt — men det positiva walk-forward-resultatet i alla fönster, Sharpe-kvoten över lyckoribban och den akademiskt välgrundade mekanismen MOP motiverar ett riktat nytt försök.