شماریاتی آربیٹریج میں داخلے اور اخراج کے لیے سگنیچر پر مبنی بہترین اسٹاپنگ

مضمون arXiv papers · مصنف: Boming Ning et al.

خلاصہ

یہ مقالہ اوسط کی طرف لوٹنے والے قیمت کے اسپریڈز میں پوزیشن کھولنے اور ختم کرنے کا وقت طے کرنے کا طریقہ تیار کرتا ہے۔ یہ فیصلوں کو سلسلہ وار بہترین اسٹاپنگ کے مسائل کے طور پر پیش کرتا اور ٹرانزیکشن اخراجات کو واضح طور پر شامل کرتا ہے۔ بہتر کردہ سگنیچر پر مبنی بہترین اسٹاپنگ طریقہ اسپریڈ کی حرکیات کا پہلے سے متعین ماڈل درکار کیے بغیر پوزیشن کھولنے اور بند کرنے کا وقت شناخت کرتا ہے۔

عددی نتائج کو اس بات کے ثبوت کے طور پر پیش کیا گیا ہے کہ یہ خاکہ روایتی اوسط کی طرف واپسی کے قواعد سے بہتر کارکردگی دکھاتا ہے۔ فراہم کردہ تفصیل میں اسپریڈز کی کائنات، ٹرانزیکشن اخراجات کے مفروضے، جائزے کا ڈیزائن یا کارکردگی کے فرق کی مقدار نہیں بتائی گئی۔ ماڈل کی لچک ایک بیان کردہ خصوصیت ہے، مگر یہاں خلاصہ کیے گئے شواہد سے یہ طے نہیں ہوتا کہ نتائج لائیو ٹریڈنگ یا دوسرے اثاثوں اور مارکیٹ حالات پر کیسے لاگو ہوں گے۔

اہم خیالات

داخلے اور پوزیشن ختم کرنے کو سلسلہ وار بہترین اسٹاپنگ فیصلوں کے طور پر دیکھا گیا ہے۔
ٹریڈ کے وقت کا انتخاب کرتے ہوئے خاکہ ٹرانزیکشن اخراجات شامل کرتا ہے۔
اسپریڈ کی حرکیات کا مقررہ ماڈل طے کیے بغیر سگنیچر پر مبنی طریقہ استعمال ہوتا ہے۔
عددی موازنے روایتی اوسط کی طرف واپسی کے قواعد پر طریقے کی برتری دکھاتے ہیں، تاہم جائزے کی تفصیلات نہیں دی گئیں۔

ٹیگز

اوسط کی جانب واپسی آربیٹریج جوڑیوں کی ٹریڈنگ آرڈر پر عمل درآمد

مکمل متن

# Optimal Entry and Exit with Signature in Statistical Arbitrage


# Optimal Entry and Exit with Signature in Statistical Arbitrage









In this paper, we explore an optimal timing strategy for the trading of price spreads exhibiting mean-reverting characteristics. A sequential optimal stopping framework is formulated to analyze the optimal timings for both entering and subsequently liquidating positions, all while considering the impact of transaction costs. Then we leverages a refined signature optimal stopping method to resolve this sequential optimal stopping problem, thereby unveiling the precise entry and exit timings that maximize gains. Our framework operates without any predefined assumptions regarding the dynamics of the underlying mean-reverting spreads, offering adaptability to diverse scenarios. Numerical results are provided to demonstrate its superior performance when comparing with conventional mean reversion trading rules.

ماخذ کا حوالہ دیتے ہوئے مکمل متن دکھایا گیا ہے، ماخذ کے لائسنس کے تحت۔ لائسنس: abstract CC0

یہ خلاصہ اصل ماخذ سے Stratmill کے تحقیقی ایجنٹ نے لکھا ہے؛ یہ ماخذ کی نقل نہیں۔