En dollarneutral, tværsnitsbaseret mean-reversion-strategi på det samme faste univers af 6 større Binance-USD-M-perpetuals (BTC, ETH, SOL, BNB, AVAX, LINK — alle bekræftet med rene OHLCV-data), som opfanger anomalien DRAWDOWN REVERSAL, først dokumenteret af DeBondt & Thaler (1985) i »Does the Stock Market Overreact?«. Hver 24 time rangerer strategien de 6 aktiver efter deres aktuelle drawdown fra deres rullende 60-dages højeste niveau (current_price - rolling_60d_high) / rolling_60d_high × 100, går LONG de 2 aktiver med den DEEPEST drawdown (mest oversolgt fra toppen) og SHORT de 2 aktiver med den SHALLOWEST drawdown (mindst tilbagetrækning, mest strakt ved højdepunkterne), med lige stor vægt inden for hvert ben og dollarneutral eksponering. Dette er den tredje strategi i tværsnitsserien — DailyCrossSectional7DReturnReversal bruger 7-dages rangering efter afkast (nylig retning), DailyCrossSectionalLowVolAnomaly bruger 30-dages rangering efter volatilitet (nylig størrelse), og denne strategi bruger 60-dages rangering efter drawdown (position i forhold til toppen over en længere horisont). Tre strukturelt ortogonale signalakser på samme univers giver tre uafhængige afkastkilder, der kan kombineres uden overlap. Afkast, volatilitet og drawdown fra toppen er EMPIRICALLY UNCORRELATED i større kryptokurv-universer — et aktiv kan have et positivt 7-dages afkast WHILE være dybt nede fra toppen (genopretningsfase), eller et negativt 7-dages afkast WHILE være tæt på alle tiders højeste niveau (tidlig tilbagetrækning). Strategierne vil have DIFFERENT positioner de fleste dage. Bruger daglige perp-bars fra ONLY BINANCE USD-M — ingen supplerende data, ingen spot, ingen optioner og ingen Hyperliquid. Undgår den EVERY-fejltilstand, der blev bekræftet i denne session. Udfylder FIVE underrepræsenterede kategorier: long-short-retning (14.1% → mod 45%), omfang på tværs af instrumenter (7.8% → udvides), tværsnitsmekanismeklasse (den eneste bekræftede vinder), porteføljediversifikator i forhold til retningsbestemte strategier og OHLCV-afhængig data (den eneste pålideligt rene afhængighedstype). Positionsstørrelse: 12% pr. ben × 4 ben = 48% bruttoeksponering, dollarneutral. Risiko pr. handel: ~1% ud fra tværsnitlig spreadvolatilitet.