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बीटा-तटस्थ क्रॉस-सेक्शनल मोमेंटम ओवरले, बाज़ार-तटस्थ लॉन्ग-शॉर्ट (BINANCE USD-M, मासिक: शीर्ष-2 3-महीने के मोमेंटम वाले मेजर्स में लॉन्ग + BETA-ADJUSTED BTC हेज में शॉर्ट, ताकि नेट बाज़ार एक्सपोज़र ≈ 0 रहे — मोमेंटम का RESIDUAL/ALPHA हासिल करें, उस बीटा का नहीं जिसने 2022 बेयर में हर लॉन्ग-ओनली बास्केट को तबाह कर दिया, 3-पैरामीटर)

Beta-Neutral Cross-Sectional Momentum Overlay, Market-Neutral Long-Short (BINANCE USD-M, Monthly: Long the Top-2 3-Month-Momentum Majors + Short a BETA-ADJUSTED BTC Hedge So Net Market Exposure ≈ 0 — Harvest the RESIDUAL/ALPHA of Momentum, Not the Beta That Made Every Long-Only Basket Blow Up in the 2022 Bear, 3-Parameter)

एक MARKET-NEUTRAL, MONTHLY लॉन्ग-शॉर्ट ओवरले, जो BINANCE USD-M मेजर्स पर जानबूझकर उस एक खामी को ठीक करता है जिसने इस सत्र में हर लॉन्ग-ओनली मोमेंटम बास्केट को बुरी तरह विफल किया (15 नामों वाला वोलैटिलिटी-स्केल्ड 75%…

परिकल्पना

एक MARKET-NEUTRAL, MONTHLY लॉन्ग-शॉर्ट ओवरले, जो BINANCE USD-M मेजर्स पर जानबूझकर उस एक खामी को ठीक करता है जिसने इस सत्र में हर लॉन्ग-ओनली मोमेंटम बास्केट को बुरी तरह विफल किया (15 नामों वाला वोलैटिलिटी-स्केल्ड 75% DD, लो-स्क्यू रोटेशन 76% DD, और 2022 के बेयर मार्केट में AVAX/ग्रिड का TOTAL LIQUIDATIONS): वे पोर्टफ़ोलियो पूरी तरह क्रिप्टो BETA पर निर्भर थे, इसलिए बुल मार्केट के बैकटेस्ट ने घातक बेयर मार्केट ड्रॉडाउन को छिपा दिया। लागू 8-मेजर रोटेशन मोमेंटम से लाभ लेता है, लेकिन हमेशा निवेशित लॉन्ग-ओनली रहता है……और दिखाएँकम दिखाएँ

एक MARKET-NEUTRAL, MONTHLY लॉन्ग-शॉर्ट ओवरले, जो BINANCE USD-M मेजर्स पर जानबूझकर उस एक खामी को ठीक करता है जिसने इस सत्र में हर लॉन्ग-ओनली मोमेंटम बास्केट को बुरी तरह विफल किया (15 नामों वाला वोलैटिलिटी-स्केल्ड 75% DD, लो-स्क्यू रोटेशन 76% DD, और 2022 के बेयर मार्केट में AVAX/ग्रिड का TOTAL LIQUIDATIONS): वे पोर्टफ़ोलियो पूरी तरह क्रिप्टो BETA पर निर्भर थे, इसलिए बुल मार्केट के बैकटेस्ट ने घातक बेयर मार्केट ड्रॉडाउन को छिपा दिया। लागू 8-मेजर रोटेशन मोमेंटम से लाभ लेता है, लेकिन हमेशा निवेशित लॉन्ग-ओनली रहता है और वही छिपा जोखिम उठाता है। इसके बजाय, यह क्रॉस-सेक्शनल मोमेंटम के RESIDUAL (बीटा-न्यूट्रल) घटक को अलग करता है—वह हिस्सा जो वास्तविक अल्फ़ा है, बाज़ार की दिशा नहीं। हर महीने यह 7-नाम वाले दीर्घ-इतिहास ब्रह्मांड (ETH, SOL, BNB, AVAX, LINK, ADA, XRP) में शीर्ष-2 मोमेंटम मेजर्स में LONG लॉन्ग पोज़िशन लेता है और BTCUSDT की BETA-ADJUSTED मात्रा SHORTS करता है, ताकि पोर्टफ़ोलियो का क्रिप्टो बाज़ार कारक के प्रति नेट एक्सपोज़र ≈ 0 रहे। हेज के रूप में यह BTC (सबसे अधिक लिक्विड और शॉर्ट-स्क्वीज़ का सबसे कम जोखिम वाला नाम) को शॉर्ट करता है—किसी खास 'लूज़र' मेजर को NOT करता है, जिससे क्रिप्टो मोमेंटम-शॉर्ट्स को जोखिमभरा बनाने वाला तेज़ शॉर्ट-स्क्वीज़ टलता है। बीटा-न्यूट्रल होने के कारण इसका प्रदर्शन अलग-अलग बाज़ार स्थितियों में वितरित रहता है: बुल, बेयर या उतार-चढ़ाव वाले बाज़ार में मोमेंटम विजेता बाज़ार से OUTPERFORM हों तो यह लाभ कमाता है, और संरचनात्मक रूप से पूरे 50%+ बाज़ार ड्रॉडाउन का सामना नहीं कर सकता। यह लागू लॉन्ग-ओनली, हमेशा निवेशित रोटेशन से NOT है (रिटर्न का स्रोत अलग: शुद्ध अल्फ़ा बनाम बीटा+अल्फ़ा; संरचना अलग: हेज किए हुए 2-लॉन्ग + BTC-शॉर्ट बनाम शीर्ष -3 लॉन्ग), NOT एक L12 डॉलर-न्यूट्रल N-नाम रैंक बास्केट से (कुल केवल 3 लेग, मासिक → न्यूनतम फ़ीस गिनती), NOT कैरी/ऑप्शंस/लिक्विडेशन/एकल-नाम रिवर्शन से। यह एक साथ उन तीन सबसे कम प्रतिनिधित्व वाले समूहों को शामिल करता है: मार्केट-न्यूट्रल (2%), लॉन्ग-शॉर्ट (14.8%), और मैक्रो/मासिक समयावधि (0.6%)। डेटा-सुरक्षित शुद्ध OHLCV; 3 मुख्य पैरामीटर (मोमेंटम लुकबैक, लॉन्ग की संख्या, बीटा लुकबैक)।

Stratmill एक रिसर्च और पेपर-ट्रेडिंग टूल है, वित्तीय सलाह या ब्रोकर नहीं। बैकटेस्ट और पेपर परिणाम काल्पनिक हैं। ट्रेडिंग में नुकसान का जोखिम होता है।