Tőzsdék közötti finanszírozásiráta-különbözet kihasználása — Binance és Hyperliquid BTC delta-semleges carry, örök határidős kontraktusokkal (küszöbvezérelt, hosszú az alacsonyabb, rövid a magasabb finanszírozású pozíción)

Piacsemleges, tőzsdék közötti carry stratégia, amely a két Binance USD-M és Hyperliquid platformon jegyzett BTC örök határidős kontraktus közötti PERSISTENT FUNDING-RATE DIFFERENTIAL kihasználására törekszik. Mindkét kontraktus néhány bázispontos eltéréssel követi a BTC azonnali árfolyamát, finanszírozási rátájukat azonban egymástól független megbízási folyamatok határozzák meg, ezért rendszeresen eltérnek (más résztvevői összetétel, eltérő finanszírozási mechanizmusok — Binance: 8 óránként, Hyperliquid: óránként). Ha az A platform finanszírozási rátája érdemben meghaladja a B platformét, SHORT a magasabb finanszírozású platform örök határidős kontraktusát, és LONG az alacsonyabb (vagy negatív) finanszírozásúét, azonos névértékben. Minden időszakban beszeded a NET finanszírozásikülönbözetet, miközben a nettó BTC delta közel nulla. A pozíciót addig tartod, amíg a különbözet fennáll (jellemzően napokig), így a két pozíción felmerülő egyszeri oda-vissza taker költség sok finanszírozási jóváírás között oszlik meg. Tudatosan SIMPLE: egy belépési küszöb, egy kilépési küszöb, azonos névértékű pozíciók, eszközönkénti optimalizálási kör nélkül. A kevés paraméteres kialakítás közvetlen válasz a trend- és visszafordulási klaszterek túlillesztési kudarcaira. Mindkét platformon egyetlen, bizonyítottan likvid mögöttes eszköz (BTC) szerepel, elkerülve azokat az adatelérhetőségi hibákat, amelyek a közelmúlt keresztmetszeti és kointegrációs hipotéziseit meghiúsították.