Stratégiák

Tőzsdék közötti, hétvégi szezonális maradványkosár a Hyperliquiden: ADA, DOT, ATOM és XLM

Eredmény: Elvetve

HlWeekendSeasonalResidualBasket

Eredmény összegzése

Egy iteráció után a HlWeekendSeasonalResidualBasket a Binance adataiból származó hétvégi szezonális rangsorokat tesztelte kiegyensúlyozott long/short végrehajtással a Hyperliquiden. A 45 kosár hozama -7.7623% volt, a Sharpe-mutató -2.583; mindkét jelentett évben és mindhárom volatilitási rezsimben veszteséget termelt. A könyvelési aggályok rendeződtek, de a veszteségek jutalékok és modellezett árhatás előtt is fennmaradtak, a 0.057-re vonatkozó IC előrejelzés pedig (t=0.82) nem különbözött a zajtól. A backteszt felülvizsgálata az optimalizálás előtt elvetette ezt a megvalósítást, de általában nem vetette el a naptári szezonalitást.

Stratégiajelentés

Hipotézis

Azt vizsgálja, fennmarad-e a tokenenkénti hétvégi hozamszezonalitás a hétköznapi drift és a közös kosárhozamok levonása után. A jelzést Binance Spot 4-HOUR gyertyákból becsüli; egyenlő dollárértékű long/short párt hajt végre a Hyperliquiden pénteken 16:00 UTC és hétfőn 00:00 UTC között. A rangsor a korábbi naptári időablakok hozamait követi, nem az aktuális lendületet vagy a hétvégi túllövéseket. Piaci megbízásokat használ a befejezett jelzőgyertya záróárán, ami a képesség-nyilvántartás szerint folyamatos kereskedésű tőzsdéken a következő gyertya nyitóárának felel meg. Minden várható jelzés- és aktiválódási arány előzetesen rögzített becslés. A Hyperliquid alapszintű taker díja irányonként 0.045%: https://hyperliquid.gitbook.io/hyperliquid-docs/trading/fees.

Long-short, több instrumentumra és tőzsdék közötti kitettségre terjeszti ki a stratégiát, miközben növeli a Hyperliquid alulsúlyozott lefedettségét. A corpus_concentration üres, ezért a közelmúltbeli instrumentumarányok nem állapíthatók meg. A Hyperliquid elsődleges instrumentumainak pillanatképi darabszámai: ADA 1, DOT 7, ATOM 5 és XLM 2. A korábbi megoldások keresése rögzített hétvégi long pozíciókat és a hétvégi túllövésekre épülő visszafordulási stratégiákat talált; az érdemi különbség a hétvége kezdete előtt kiszámított, gördülő keresztmetszeti hétvégi mínusz hétköznapi becslés. Egy pozicionálási divergenciára épülő jelöltet elvetettek, miután hasonló, folyamatban lévő kosarat találtak. Egyik könyvtári forrás szerzőségét sem tulajdonítják ezeknek a szabályoknak.

negative_expectancy: Ez a ADA/DOT/ATOM/XLM hétvégi szezonális maradványra épülő megvalósítás mind a 45 kosáron veszteséges. Az átlagos nettó ügyleti hozam -0.9307%, szemben a Hyperliquid +0.15% felülvizsgálati küszöbével; PF 0.5915, az összhozam pedig -7.7623%. QA gazdasági aggálya beigazolódott; a normalizálással és a hiányzó finanszírozási díjjal kapcsolatos aggályai rendeződtek. A veszteségek jutalékok és modellezett árhatás előtt is fennmaradnak. Nincs bizonyított megvalósítási hiba vagy alátámasztott fejlesztési út, amely indokolná az optimalizálást. Ez a megvalósítást veti el, nem általában a naptári szezonalitást; a drawdown nem az elutasítás oka.

Megvalósítás

Hétvégi szezonális reziduális long/short páros a Hyperliquid ADA/DOT/ATOM/XLM perpetual kontraktusain (4H). A Binance spot 4H záróáraiból (csak jelzéshez használt lábak) minden lezárt hétben, érménként a pénteki 16:00->hétfői 00:00 UTC loghozamot veszi, majd levonja belőle az előző hétfői 00:00->pénteki 16:00 hozam weekday_return_scale (0.5)-szeresét; az értékeket a négy érme között középértéküktől eltéríti. Egy érme pontszáma az utolsó season_weeks hét átlagos reziduális hozama (%), az előzmény puffer max_history_weeks. A pénteki 16:00 UTC gyertya zárásakor, ha nincs nyitott pozíció, megveszi a legmagasabb pontszámú perp kontraktust, és eladja a legalacsonyabb pontszámút, ha a pontszámkülönbség legalább seasonal_gap_pct. Mindkét láb dollárértéke az egyenleg x leg_notional_fraction (0.2) x tőkeáttétel (1.0). Mindkét láb a hétfői 00:00 UTC időpontjában vagy azt követően feldolgozott első gyertyán zárul. Végrehajtási helyettesítés (nyilvántartás next_bar_open_fill = use_equivalent): a piaci megbízások a jelzőgyertya záróárán teljesülnek, ami egy 24/7 kereskedési helyszínen a következő gyertya nyitóára. Az ütemezés a gyertyák időbélyegét, nem pedig a gyertyák sorszámát használja.

Az előírt hipotézist valósítja meg: gördülő, keresztmetszeti hétvégi mínusz skálázott hétköznapi maradványt számít, kizárólag a belépési horgony előtti befejezett hetekből, így nincs előretekintés. A végrehajtás a Hyperliquiden történik, minden paraméter neve pontosan megegyezik az optimalizálási tervben szereplővel; csak a(z) season_weeks és seasonal_gap_pct hangolható. A heti spot rekordok a(z) on_extra_bar során épülnek fel, miután mind a négy spot ügylethez tartozik gyertya ugyanazon időbélyegnél. A becslő ezért a Binance Spot előzményein melegszik be (2018-2020-tól), a rövidebb Hyperliquid-előzményektől függetlenül (2024-01; 2024-06-tól XLM). A kereskedési döntések az alapvető igazítási korlát mögött futnak, így minden ügylethez tartozik gyertya a döntés időpontjában. Kimarad az a hét, amelynél hiányzik a pénteki 16:00 vagy a hétfői 00:00 spot gyertya; ilyen hétre nem készül becslés. A kockázatkezelés a (b) útvonalat követi: naptári idő szerinti kilépést használ, ügyletenként legfeljebb a saját tőke 20%-át, vagyis 1x mellett 40% bruttó kitettséget enged. Stopot nem ad hozzá, mert a hipotézis nem ír elő ilyet. Próbaüzem Binance Spot záróárakkal (csak becslő, költségek nélkül): a(z) 0.8% résküszöb a hetek körülbelül 90%-ában aktiválódik, vagyis évente nagyjából 45 kosár és körülbelül 90 ügylet. A következő hétvége tényleges maradványának long/short hozama azonban kosaranként csak körülbelül +0.09% volt (t körülbelül 0.2, n=264). Ez jóval a Hyperliquid 0.09% oda-vissza díja, 2 x alatt van, ezért arra számítok, hogy a többlethozam nem fedezi a költségeket. Ettől függetlenül az előírt hipotézist megvalósítottam.

Ellenőrzési eredmények

Őrizze meg a(z) exit_due_ns és last_entry_ts értékét, vagy támaszkodjon a platform bemelegítő visszajátszására a spot ügyletekből, hogy a kosár újraindítás után ne záruljon le idő előtt.

A heti maradványelőzmény (_resid deque), valamint a nyitó/belépési horgonyzárak csak a gyertyák visszajátszásából épülnek újjá. Ha a papírkereskedés hétfő és péntek között indul újra, a scores_ready False marad, amíg a bemelegítő visszajátszás le nem fut. Ha újraindításkor nyitva van egy kosár, akkor exit_due_ns 0, ezért a nyitott ügyletek az első gyertyán lezárulnak. Ez újraindítás utáni állapotmegőrzési aggály, és nem érinti a backtesztet.

Távolítsa el a nem használt kulcsot, és erősítse meg, hogy a teljes backteszt tartalmazza a ADA/DOT/ATOM/XLM finanszírozási díját a(z) HYPERLIQUID esetében.

A konfigurációban a „min_notional” és a „min_order_notional” is szerepel (mindkettő 10.0). A kód csak a min_order_notional értéket olvassa, amely a szerződésben rögzített kulcs, így ennek nincs hatása. Külön probléma, hogy a sandbox jelentése szerint a Hyperliquid örökös határidős ügyleteknél funding_events_available = 0, ezért a 56 órás hétvégi tartásokra nem számoltak finanszírozási díjat.

A fejlesztő kizárólag becslőre épülő próbaüzeme szerint a következő hétvége maradványának long/short hozama kosaranként körülbelül +0.09% (t ~0.2, n=264). Ez a két ügyletből álló Hyperliquid oda-vissza díj, körülbelül 0.18%, alatt van, még az árhatás előtt is. A sandbox eredményei is ezt támasztják alá: 45 kosár / 90 ügylet, avg_trade_return_pct -0.93% a +0.15% küszöbhöz képest, PF 0.59, Sharpe -2.58, és veszteség minden volatilitási rezsimben. A modellezett árhatás ($5.5k) körülbelül 3.7x a jutalékhoz képest ($1.5k), ezért a saját tőke 20%-át kitevő kis kapitalizációjú altcoinügyletek költségesek. Két észrevétel az elemzőnek. (1) Könyvelési egyeztetés (L200/L211): peak_entry_leverage a(z) 0.40 értékből megerősíti a(z) 20% értéket ügyletenként, de a(z) 9.6% avg_position_pct értéke és a 90 ügylet alatt forgó $3.33M névérték körülbelül 18.5k költséget jelent végrehajtásonként. Ellenőrizze, hogy a(z) avg_trade_return_pct teljes ügyletnévértékkel van-e normalizálva, mert a névértékarányos adat körülbelül 2x-szorosan túlbecsült lehet (összhozam: -7.77% ≈ 90 x -$172.6, körülbelül $200k saját tőkén). (2) A(z) funding_events_available értéke 0, a(z) funding_folded pedig hamis: a sandbox nem számított fel Hyperliquid-finanszírozást a 56 órás tartásokra. A teljes backtesztnek ezt tartalmaznia kell.

Backteszt-értékelés

Sharpe: -2,58
Teljes hozam: -7,76%
Maximális visszaesés: 8,30%
Összes ügylet: 90
Találati arány: 46,7%
Profitfaktor: 0,59

Az ügyleti nyilvántartás megfelel a naptári páros végrehajtásnak: 45 kiegyensúlyozott long/short kosár nyílt pénteken 16:00 UTC; 88 ügylet hétfőn 00:00 zárult, az utolsó kettő pedig az értékelési időszak végén.

QA könyvelési aggályai rendeződtek: a teljes belépési névértékkel való normalizálás ügyletenként -0.9307%-et ad. A finanszírozás szerepel az értékben, nettó +$6.38.

491 értékelt nap alatt 90 lezárt ügylet hozama -7.7623%, profitfaktora 0.5915, Sharpe-mutatója pedig -2.583.

Mindkét jelentett évben és mindhárom volatilitási rezsimben veszteség keletkezik. A jutalékok és a modellezett árhatás visszaadásával is negatív marad a PnL.

Az előrejelzett IC értéke 0.057 (t=0.82); nincs bizonyított hangolási út. A vétel és tartás összehasonlítása ennél a long/short mechanizmusnál kifejezetten nem értelmezhető.

Eredmény összegzése

Ehhez a megvalósításhoz a paraméteroptimalizálás előtt a prediktív információ és a pozitív várható érték bizonyítékára van szükség.

A backteszt felülvizsgálata negatív várható érték miatt elvetette; az átlagos nettó ügyleti hozam a(z) +0.15% felülvizsgálati küszöb alatt maradt, és nem volt alátámasztott fejlesztési út. Optimalizálásra, illetve későbbi elemzői és kockázati felülvizsgálatra nem került sor.

A Binance Spot hétvégi hozamai alapján rangsorolta a(z) ADA, DOT, ATOM és XLM instrumentumot, a hétköznapi drift és a közös kosárhozamok eltávolítása után, majd péntektől hétfőig egyenlő dollárértékű long/short párt kereskedett a Hyperliquiden.

491 értékelt nap alatt 45 kosár, összesen 90 lezárt ügylettel, -7.7623% hozamot ért el; a Sharpe-mutató -2.583, a maximális drawdown pedig 8.3043%. Az átlagos nettó ügyleti hozam -0.9307%, a profitfaktor 0.5915; a veszteségek jutalékok és modellezett árhatás előtt is fennmaradtak.

A Stratmill egy kutatási és papíralapú kereskedési eszköz, nem befektetési tanácsadás vagy bróker. A backteszt- és papírkereskedési eredmények hipotetikusak. A kereskedés veszteség kockázatával jár.