BTC COIN-M apgrieztā perpetual līguma Donchian kanāla izlaušanās trend-following stratēģija, garā un īsā pozīcija ar apstādināšanu un apgriešanu (BINANCE_CM, dienas sveces, 2 parametri)

Neto virziena, viena instrumenta, vidēja termiņa TREND-FOLLOWING stratēģija ar BTCUSD_PERP.BINANCE_CM (ar BTC nodrošinātu inverso beztermiņa līgumu), izmantojot DAILY sveces un tikai OHLCV. Tā ir klasiska dubultā Donchian stopa un virziena maiņas stratēģija: ieiet LONG pozīcijā, kad cena izlaužas virs aptuveni 55 dienu maksimuma, mainīt virzienu uz SHORT pozīciju, kad cena izlaužas zem aptuveni 55 dienu minimuma; šaurāks aptuveni 20 dienu pretējais kanāls kalpo kā sekojošais izejas vai virziena maiņas signāls. Stratēģija izmanto ONE priekšrocību, ko šī platforma ir vairākkārt apstiprinājusi: NET-DIRECTIONAL, vidēja termiņa (~50-60 dienu) tendences lielākajos aktīvos. Tā papildina jau apstiprināto garās pozīcijas un naudas pozīcijas CoinM BTC Donchian stratēģiju ar SHORT-SIDE-ENABLED: analītiķis vairākos atteikumos ir uzsvēris, ka tieši īsā pozīcija (neto īsā pozīcija lāču tirgū) nodrošina REAL aizsardzību pret tirgus sabrukumu (garās pozīcijas vai naudas filtra varianti zaudēja -42.8% 2022; neto īsā garās un īsās pozīcijas versija deva +33.6%), savukārt esošā garās pozīcijas un naudas pozīcijas versija lāču tirgū piedalās ZERO. Tā izstrādāta, lai AVOID izvairītos no visām dzinēja kļūmēm, kas sabojāja šo stratēģiju kopu: tā ir DISCRETE ar vienu ieeju un vienu izeju, kā arī SINGLE-POSITION (bez nepārtrauktas katras sveces pozīcijas līdzsvarošanas radītas inflācijas — šī kļūda radīja avg_position 244% pretstatā 64% limitam un neiespējamas +117% dienas gan tūlītējā tirgus AND USD-M); tā nav NOT vairāku pozīciju grozs (nav uzvarētāja pozīcijas palielināšanas līdz 383% parabolisku cenu kāpumu laikā), NOT tūlītējā tirgus stratēģija (nav CASH pārpildes kļūdas), NOT opciju stratēģija (nav Deribit apjoma noteikšanas un vērtēšanas šķēršļa), NOT pretēji vērsta vai reversijas stratēģija (pret prognozējošo signālu), NOT dolāros neitrāla relatīvā impulsa stratēģija (ar zūdošu efektu), NOT ar svārstīguma mērķi (hipotēze atspēkota) un NOT 200 dienu stratēģija (pārāk lēna). Tā aizpilda vismazāk pārstāvēto ENGINE-CLEAN tirgus vietu (BINANCE_CM 2.1% pretstatā vismaz 5%; apstiprinātie CoinM Donchian varianti pierāda, ka to var novērtēt), kā arī nepietiekami pārstāvēto long_short grupu; tajā ir tikai TWO parametri, lai mazinātu šajā stratēģiju kopā novēroto pārmērīgo pielāgošanu. Inversais līgums rada BTC denominētu, inversi konveksu ienesīguma plūsmu, kuras portfelī nav.

Šajā iterācijā izlabots tieši QA nosauktais defekts, nekas cits. QA noraidījums bija hipotēzes un konfigurācijas parametru neatbilstība: hipotēzē norādītas DAILY sveces un aptuveni 55 dienu/20 dienu vidēja termiņa trends, bet iterācijā 2 tika izmantotas 8–HOUR sveces, kas tos pašus 55/20 BAR atskata periodus pārvērta aptuveni 18 dienu/6.7 dienu horizontā — citā, 3x reižu ātrākā stratēģijā. Tāpēc config.bar_type ir atgriezts uz BTCUSD_PERP.BINANCE_CM-1–DAY-LAST-EXTERNAL, izmantojot pašas hipotēzes 55/20 dienas atskata periodus. Nav mainīta neviena tirdzniecības loģikas rinda (kanāli, apstādināšana un apgriešana, diskrēta viena pozīcija, veselu apgriezto līgumu pozīcijas lieluma aprēķināšana, nepārtrauktais signāls, _param_bounds — viss palicis identisks), tāpēc nekas no tā, kas jau izturēja 1-3 slāņus, nav apdraudēts; docstring tagad fiksē saskaņošanu, nevis frekvences paaugstināšanas pamatojumu. Sākotnēji paaugstināju frekvenci tikai tāpēc, lai izvairītos no šīs konstrukcijas pārāk mazā darījumu skaita dienas versijā, un QA ir taisnība, ka šis ir pētniecības vadītāja, nevis programmēšanas lēmums. HONEST SELF-ASSESSMENT: iesaku ABANDON. 8–HOUR izpilde bija vienīgā konfigurācija ar pietiekami daudz pozīciju, lai kaut ko novērtētu; tā uzrādīja alfa aptuveni 0.0033, information_ratio -0.70 un 0.908 korelāciju ar pirkšanu un turēšanu — +193% pārsvarā ir BTC beta ar negatīvu prasmju komponenti. Tas ir tāds pats nulles rezultāts, kas reģistrēts BTC-CM dienas Donchian, ETH-CM Donchian un CM divu EMA radniecīgajās stratēģijās. Hipotēzei atbilstošajā dienas intervālā šī stratēģijas forma papildus veic aptuveni 26 darījumus 5.8 gados, tāpēc stingrā pārbaude ar vismaz 10 darījumiem nav sasniedzama pēc uzbūves. Nevaru nosaukt koda izmaiņu, kas šeit radītu alfa.

Strukturāli neizmērāma COIN-M virziena trendu stratēģija bez alfa — nav vērts tērēt 2 optimizācijas stundas, un izstrādātājs iepriekš reģistrē atteikšanos. Hipotēzei atbilstošajā dienas intervālā stratēģija veic tikai 26 darījumus 5.8 gados (krietni zem aptuvenā 100 sliekšņa), no kuriem aptuveni 5 iekrīt pēdējā -20% periodā, tāpēc HARD vismaz 10 darījumu pārbaude nav sasniedzama pēc uzbūves un pakāpeniskās ārpusizlases pārbaudes periodus aizpildīt nevar. Esošā priekšrocība ir BTC beta, nevis prasme: alfa ir -0.036 (negatīva), beta 0.38, benchmark_correlation 0.80, information_ratio -0.88, un izstrādātāja paša frekvences paaugstināšanas eksperiments ar 8H uzrādīja identisku nulles rezultātu (alfa aptuveni 0.003, IR -0.70, korelācija 0.908) — tāds pats rezultāts jau reģistrēts BTC-CM dienas Donchian, ETH-CM Donchian un CM divu EMA radniecīgajās stratēģijās (L65). Statistiskā nozīmība nav konstatēta (Šarpe koeficients 0.55, CI [-0.32, 1.36] ietver nulli), un rezultātu nosaka viena diena (2021-05-17 +42.4%, ekscess 10.2), turklāt 2023 ir negatīvs un kapitāla kritums sasniedz 38.7%. avg_trade_return_pct 3.9% pārsniedz CM komisijas slieksni, tātad problēma nav komisijās — šim instrumentam mehānisms vienkārši nerada alfa, un parametru maiņa neradīs alfa COIN-M virziena OHLCV trendu saimē un neradīs darījumus, kas vajadzīgi, lai aizpildītu dienas 55/20 Donchian pārbaudes izlasi. Neveiksmes raksts: strukturāli neizmērāma + no_edge COIN-M virziena trendu stratēģija, BTC beta ar negatīvu alfa (L65).

Verifikācija neizdevās (slāņa 4 — QA pārbaude) [klase=hypothesis_mismatch]: - [edge_concern] Neatkarīgi no laika intervāla problēmas, izstrādātāja paša vērtējums ir ABANDON, un smilškaste to atbalsta, pamatojoties uz priekšrocību: alfa ~0.0033, information_ratio -0.70, benchmark_correlation 0.908 salīdzinājumā ar pirkšanu un turēšanu, tātad +193% pārsvarā ir BTC beta ar negatīvu prasmju komponenti. Izstrādātājs norāda, ka šis pats nulles rezultāts jau reģistrēts BTC-CM dienas Donchian, ETH-CM Donchian un CM dual-EMA radniecīgajās stratēģijās, un ka šajā sesijā viņš jau veica tieši šo frekvences paaugstināšanas eksperimentu ar dual-EMA CM radniecīgo stratēģiju. Analītiķim jāņem vērā: pat ja laika intervāls tiek saskaņots, CM virziena-OHLCV trendu saime šeit alfa neuzrāda. - TIMEFRAME / HORIZON MISMATCH pret hipotēzi. Hipotēzes nosaukumā un aprakstā skaidri un atkārtoti norādītas DAILY sveces, un priekšrocība formulēta kā “ONE priekšrocība, ko šī stratēģiju izstrādes platforma vairākkārt validējusi — NET-DIRECTIONAL, vidēja termiņa (~50-60 dienu) trends”, ar “~55 dienu augstākā līmeņa izlaušanos” un “~20 dienu pretējo kanālu”. Taču config.bar_type ir 8-HOUR, un, saglabājot atskata periodus 55/20 BARS datiem ar 8h soli, iegūst ~18 dienu/~6.7 dienu horizontu — 3x reižu īsāku un būtiski atšķirīgu no ~50-60 dienu vidēja termiņa trenda, ko hipotēze pati nosauc par galveno validēto priekšrocību. Saskaņā ar pārbaudi 1, hipotēzē norādītajam laika intervālam MUST jāsakrīt ar config.bar_type (Daily != 8-HOUR), un norādītie kalendārie horizonti (55 dienas/20 dienas) nesakrīt ar koda faktiskajiem horizontiem (18 dienas/6.7 dienas). Laika intervāla maiņa bija apzināta un dokumentēta (lai novērstu pārāk mazu darījumu skaitu dienas versijā), tomēr iesniegtā stratēģija seko īstermiņa (~18 dienu) trendam, nevis vidēja termiņa trendam, par kura priekšrocību apgalvots hipotēzē. Pārējais kods ir pareizs — tā ir neatbilstība starp hipotēzi un konfigurāciju, nevis kļūda.

Verifikācija neizdevās (slānis 4 — QA pārbaude) [klase=no_edge]: - UNMEASURABLE + NO ALPHA norādītajā viena instrumenta dienas biežumā (tāds pats profils kā BTC/ETH CM dienas Donchian un divu EMA radniecīgajām stratēģijām). 26 darījumi 5.8 gados: stingrā ārpusizlases pārbaudei pēdējā -20% periodā vajag vismaz 10 darījumus, bet tur iekrīt aptuveni 5, tāpēc stratēģija jau pēc uzbūves nevar izturēt pārbaudi un optimizācija tur apstājas. BTC beta, nevis prasme: alfa -0.0249 (negatīva), IR -0.73, beta 0.38, benchmark_correlation 0.80. Šarpe koeficients 0.458 ar CI [-0.22, 1.15] ietver nulli (zem 0.5 OOS sliekšņa). Rezultātu nosaka izņēmuma novērojums: largest_win $51,857 pret avg_win $9,989 (aptuveni 5x), end_unrealized +24.1%, ekscess 10.9; PF 2.16 un avg_trade 5.37% ir nelielas izlases artefakti. Līdzdalība lāču tirgū ar īsajām pozīcijām ir reāla (11 īsās pozīcijas), taču alfa neveidojas. - Dzinēja drošības mērķi ARE ir sasniegti un tos ir vērts fiksēt: diskrēta viena pozīcija (bez katras sveces atkārtotas līdzsvarošanas radīta uzpūsta apjoma), avg_position_pct 32.5% (<= 100%, bez pārmērīgas ekspozīcijas), bez likvidācijas, pareiza apgriezto līgumu pozīcijas lieluma aprēķināšana ar contracts_for_notional. Kods tīri novērš artefaktus, uz kuriem reaģē hipotēze — vienkārši nav pietiekamas priekšrocības, lai to kā viena instrumenta dienas stratēģiju virzītu tālāk.