LONG-ONLY, одноінструментна SPOT стратегія таймінгу трендового режиму на ETHUSDT.BINANCE_SPOT (денні бари). Правило: утримувати повну ETH позицію лише тоді, коли денне закриття вище за її 200-денний SMA AND 20-денний моментум (закриття проти завертя 20 барів тому) є позитивним; утримувати 100% готівку в іншому випадку. Це повторна спроба раніше відкинутої гіпотези, відмова від якої була ENGINE BUG (зіпсований коефіцієнт Шарпа на денній прибутковості за датою закриття, виправлено в коміті 2026-07-24 59c8a73 — коефіцієнт Шарпа/волатильність тепер на основі капіталу по барах MTM), а не вердикт щодо стратегії; QA приписав код. Це ETH аналог комірки BtcSpot200SmaLongFlatRegimeTiming у конвеєрі, що відрізняється активом і другим етапом підтвердження моментуму. Вона навмисно й суттєво відрізняється від лонг-SHORT 200-MA perp та лонг-шорт аналогів Дончіана, які загинули в цьому сеансі через перенавчання/PBO/однорежимність: (1) це LONG/FLAT, не лонг/шорт — хибний ведмежий сигнал відмовляється від зростання (залишатися в готівці), ніколи симетричний шорт-збиток у розхитуванні, саме механізм, що роздув PBO і нестабільність OOS аналогів; (2) це UNLEVERED SPOT — без маржі, без другого інструменту, без фінансування, тож не може відхилити через ризик неймовірних прибутків чи викидати недіагностичні високо-волатильні артефакти; (3) це 2 PARAMETERS (200-денне вікно SMA, 20-денний ретроспективний період моментуму), стійкий до перенавчання, у сімействах low_parameter / no_supplementary_data з найкращими шансами; (4) чистий щоденний OHLCV на інструменті з глибокою історією — не може впиратися в стіну даних як аналоги ліквідації/опціонів. Обґрунтування специфічне для ETH: нижній хвіст ETH товщий за хвіст BTC (~-94% 2018, ~-80% 2022 проти BTC ~-84%/-77%), і ці обвали розгорнулися майже повністю нижче 200-денної SMA, тож фільтр режиму прибирає LARGER частку реалізованої дисперсії на ETH — більше покращення коефіцієнта Шарпа/просадки на одиницю втраченого потенціалу зростання. Ціннісна пропозиція — NOT сирий прибуток, але вищий коефіцієнт Шарпа та нижча максимальна просадка, ніж у ETH купи-тримай. Розмір = повний доступний капітал на споті (кредитне плече 1.0); вихід SMA/моментум — єдиний контроль ризику; максимальна експозиція 100% від капіталу за дизайном (єдиний безкредитний спот-актив).