Перейти до вмісту
Усі гіпотези

Гіпотези

ETHUSDT Квант-трейдинг: керрі та реверсія, позиція за 95-м перцентилем | Stratmill

ETHUSDT Funding Rate Extreme Mean-Reversion Carry — Contrarian Position on 95th-Percentile Funding

Двостороння стратегія керрі на безстрокових ф’ючерсах ETHUSDT (Binance USD-M) відкриває контрарні позиції, коли ставка фінансування за 8 годин сягає 95-го перцентиля (додатного або від’ємного) свого розподілу за…

Гіпотеза

Двостороння стратегія керрі на безстрокових ф’ючерсах ETHUSDT (Binance USD-M) відкриває контрарні позиції, коли ставка фінансування за 8 годин сягає 95-го перцентиля (додатного або від’ємного) свого розподілу за попередні 90 днів. Коли ставка надзвичайно додатна (довгі позиції надмірно закредитовані й щедро платять коротким), стратегія відкриває SHORT, щоб отримувати виплати за фінансування AND і водночас скористатися задокументованим поверненням ціни до середнього після екстремальних значень ставки. Коли ставка……Показати більшеПоказати менше

Двостороння стратегія керрі на безстрокових ф’ючерсах ETHUSDT (Binance USD-M) відкриває контрарні позиції, коли ставка фінансування за 8 годин сягає 95-го перцентиля (додатного або від’ємного) свого розподілу за попередні 90 днів. Коли ставка надзвичайно додатна (довгі позиції надмірно закредитовані й щедро платять коротким), стратегія відкриває SHORT, щоб отримувати виплати за фінансування AND і водночас скористатися задокументованим поверненням ціни до середнього після екстремальних значень ставки. Коли ставка надзвичайно від’ємна (короткі позиції надмірно закредитовані), стратегія відкриває LONG, щоб отримати ту саму подвійну перевагу. Період утримання природно короткий (1-7 днів), адже після екстремальних значень ставки фінансування повертаються до середнього протягом 24-72 годин. За структурою ця стратегія ортогональна до всіх 10 класів механізмів, спростованих у цій сесії: вона не наслідує тренд, не ґрунтується на поверненні ціни до середнього, не є міжактивною, поперечною, календарною, внутрішньоденною з горизонтом менш як день, накопичувальною, арбітражною між біржами, на пробої каналу чи на осциляторах. Сигналом є ставка фінансування (додатковий потік даних із багаторічним охопленням Binance), а перевага — добре задокументоване поєднання керрі та повернення до середнього, що давало коефіцієнт Шарпа близько 0.8-1.2 в академічних дослідженнях фінансування криптовалют (Schmeling-Brueggemann-Krempel 2022; Naranjo 2019; оновлення Lo-Sornette 2024).

Stratmill — це інструмент для дослідження та паперової торгівлі, а не фінансова консультація чи брокер. Результати бектестів і паперової торгівлі є гіпотетичними. Торгівля пов'язана з ризиком втрати коштів.