Стратегії

SOL Спотовий відскок після капітуляції та повернення до середнього, внутрішньоденна торгівля лише довгими позиціями (один інструмент SOLUSDT.BINANCE_SPOT, свічки 15 хв — гра на EXHAUSTION вимушених продавців: купівля різкого розпродажу на піку обсягу лише у висхідному тренді, вихід на поверненні ціни або за часовим стопом, параметрів: 3)

Результат: Відхилено

SolSpotCapitulationBounceReversionLong

Підсумок результатів

Ця стратегія мала відкрити для фабрики новий механізм — грати на виснаженні вимушених продавців на спотовому ринку SOL, купуючи різкі капітуляційні розпродажі на піку обсягу в межах висхідного тренду. Її обрали через значні абсолютні відскоки SOL та щоб заповнити недостатньо представлені спотові й короткострокові категорії. Побудова сигналу була чистою (безрозмірні z-оцінки, фільтр режиму висхідного тренду, коректна деградація за відсутності потоку даних тейкерів), але бектест виявився беззаперечно провальним: рахунок ліквідували, дохідність становила -100%, а просадка — 100%; стратегія втрачала гроші щороку з 2020 до 2025, а перевага на угоду була нижчою за поріг комісій, із перевернутим співвідношенням малих прибутків і великих збитків. На додачу до від'ємного очікуваного результату базового механізму, розмір позиції був розрахований неправильно: неможлива середня позиція 438% на спотовому рахунку з обмеженням готівкою спричинила ліквідацію й абсурдні місячні показники наприкінці історії. Аналітик відмовився від стратегії під час перевірки бектесту як від катастрофічного, неоптимізовуваного представника сімейства одноінструментних стратегій на повернення до середнього, що неодноразово зазнавало невдачі; не варто витрачати години на оптимізацію переваги, яка програє в кожному режимі.

Звіт про стратегію

Гіпотеза

Стратегія повернення до середнього: LONG-ONLY, один інструмент, INTRADAY, на SOLUSDT.BINANCE_SPOT; вона грає на FORCED-SELLER EXHAUSTION, а не на імпульсі ціни. Механізм мікроструктурний, а не звичайна купівля просадки за RSI/Bollinger: сигнал виникає лише за справжньої капітуляції FLUSH — різкої просадки на кількох свічках із піком обсягу (сплеском z-оцінки обсягу) і, коли доступний потік тейкерів, вираженої переваги тейкер-SELL, що починає нормалізуватися (агресивні продавці вичерпуються). Вимушені продавці й продавці, що панікують, надмірно рухають внутрішньосвічкову ціну ліквідного волатильного активу, а постачальники ліквідності, які поглинають цей потік, отримують премію за повернення ціни. Фільтр довгострокового режиму тренду (ціна вище повільної ковзної середньої) обмежує входи просадками WITHIN висхідного тренду: стратегія купує поглинальні розпродажі на бичачих ринках і залишається осторонь під час структурних спадних трендів, не ловлячи ніж, що падає. Це NOT імпульс (BTC-perp OHLCV класи L9/L38/L41), NOT парна торгівля чи торгівля співвідношенням (L40), NOT фінансування/опціони (інші мої гіпотези в черзі); торгівля ведеться на одному майданчику одним інструментом, тож немає міжмайданчикової позиції, яку можна замінити (саме це погубило три попередні ідеї в QA). Одночасно заповнює три недостатньо представлені категорії: BINANCE_SPOT майданчик (12.0% проти цілі ≥15%), короткий горизонт (8.9% проти ≥10%, свічки 15 хв) і новий MECHANISM (повернення після капітуляції), відсутній серед гіпотез у черзі, зосереджених на фінансуванні/опціонах. SOL обрано через значний абсолютний розмір капітуляційних розпродажів ABSOLUTE (відскоки регулярно перевищують 0.6-1.5%), що дає реальний запас понад поріг комісії спотової торгівлі 0.25%. Це абсолютний відскок одного активу, а не торгівля співвідношенням із захистом бетою.

Механізм гіпотези реалізовано безпосередньо: (1) FLUSH — різке багатобарове падіння, виміряне як безрозмірний z-показник доходності за flush_lookback барів, тож тригер адаптується до режимів волатильності замість використання фіксованого абсолютного падіння (відповідно до висновку, що абсолютні пороги на будь-якому потоці даних призводять до виродженої кількості угод); (2) VOLUME CLIMAX — z-показник обсягу відносно тієї самої ковзної бази, тож сигнал проходять лише панічні бари з великим обсягом, а не спокійний дрейф ціни; (3) TAKER-SELL EXHAUSTION — частка продажів тейкерами за останній період PEAK, виражена як z-показник відносно бази та виміряна безпосередньо перед входом, щоб купувати після піку агресивних продажів, коли вони вже почали нормалізуватися. Важливо, що три компоненти SUMMED у пороговий бал ONE, а не об’єднані операцією AND у три незалежні фільтри — це усуває мультиплікативну вибірковість, яка неодноразово призводила до нульової кількості угод у короткому вікні Layer-3. Компонент тейкерів лише додається до бала і за відсутності потоку даних зводиться до 0.0 (спотові інструменти можуть не отримувати потік taker_ratio з ф’ючерсного ринку), тому стратегія не перемикає непомітно механізм переваги й не припиняє торгувати через відсутність даних. Фільтр ринкового режиму (ціна закриття > ковзне середнє за 192 барів SMA) захищає гіпотезу від купівлі на падінні без дна та є приблизним фільтром 50%, а не 80%+. Як і задано, торгівля відбувається на BINANCE_SPOT — лише довгі позиції, без плеча й залежності від фінансування, тож маршрутизація на спотовий ринок правильна, попри кругову комісію 0.20%; тейк-профіт 1.2% залишає приблизно 1.0% чистого прибутку з кожної виграшної угоди, що помітно вище за мінімум 0.25% на спотову угоду, а відскоки після різких падінь у SOL регулярно мають таку абсолютну величину. Розігрів триває 194 барів (приблизно 2 днів даних із періодом 15 хв), тобто займає малу частину будь-якого вікна тестового середовища, тож фільтр входу має достатньо часу спрацювати. Розмір позиції — фіксована обмежена частка капіталу з рівнем стопу 1.8% (під ризиком близько 0.6–0.95% капіталу на угоду), тож збитки не можуть призвести до нарощування розміру позиції.

Катастрофічна беззаперечна невдача за кількома незалежними критеріями — неоптимізовувана стратегія, непридатна для простого повторного запуску. Рахунок LIQUIDATED (ліквідовано=true, 2025-08-28); total_return -100%, max_drawdown 100% (за правилом жорсткої відмови >50%, L19), PF 0.67, коефіцієнт Шарпа -0.61, очікуваний результат -$126 на угоду та від'ємна дохідність кожного року 2020-2025. avg_trade_return_pct 0.10% нижче порогу спотової комісії 0.25% (L22), а співвідношення прибутку перевернуте (avg_win $455 < avg_loss $891 за частки прибуткових угод 57%; return_skew -5.3, ексцес 367). Механізм повернення після капітуляцій має від'ємне очікування в кожному режимі на SOL, оскільки фільтр висхідного тренду не заважає купувати розпродажі, які тривають (купівля активу, що падає). Ситуацію погіршує помилка розміру позиції: avg_position_pct 438% неможливий для стратегії на спотовому ринку лише з довгими позиціями, кредитним плечем -1 й обмеженням готівкою (спотовий рахунок із грошовим забезпеченням узагалі не можна ліквідувати); механізм масштабування за впевненістю/get_account_equity() нарощує номінал понад доступну готівку — це спричинило ліквідацію та абсурдні місячні показники наприкінці історії (2025-10 +620%, 2025-11 -142%), які є артефактами майже нульового капіталу. Оптимізувати нічого: навіть після виправлення помилки розміру позиції базовий механізм втрачає гроші щороку, а результат на угоду нижчий за поріг комісії, тож немає діапазону параметрів для налаштування. Це сімейство одноінструментних стратегій на повернення до середнього, яке неодноразово зазнавало невдачі. Відмовтеся від неї на етапі BACKTEST_REVIEW, замість того щоб витрачати 2 годин.

Реалізація

Внутрішньоденна стратегія повернення до середнього після капітуляційного відскоку, лише довгі позиції на спотовому ринку SOLUSDT (Binance, свічки 15 хв). На кожній свічці обчислює безперервний бал капітуляції: інвертовану z-оцінку дохідності за останні 4 свічок (1 год), плюс зважену z-оцінку пікового обсягу, плюс необов'язкову z-оцінку домінування продажів тейкерів із потоку Binance taker_ratio (0.0; не впливає на роботу, якщо потік відсутній або застарів). Купує, коли бал перевищує entry_score, а ціна перебуває вище 192-періодної (2-денної) SMA — тобто після різкого розпродажу на піку обсягу у висхідному тренді; виходить за тейк-профітом 1.2% (відскок після повернення ціни), стоп-лосом 1.8% або часовим стопом через 24 свічок (6 год). Спотова торгівля на майданчику CASH, лише довгі позиції, кредитне плече 1; розмір обмежено часткою капіталу 35% (для найсильніших розпродажів збільшується до 1.5x, жорстке обмеження — 90%).

Результати перевірки

Під час перевірки бектесту з'ясуйте, чи перевищує фактична частка прибуткових угод за повне вікно приблизно 63%; якщо ні, слід налаштувати геометрію TP/SL (або вибірковість entry_score), щоб очікуваний результат був додатним після комісії за спотову операцію туди й назад 0.20%. Перевірте, чи збільшує ширший TP або суворіша умова входу захоплення руху на угоду понад поріг комісії.

Співвідношення прибутку до ризику обернене до фактичної частки виграшів. take_profit_pct=1.2% менше за SMALLER, ніж stop_loss_pct=1.8%, тому частка виграшів для беззбитковості BEFORE комісій становить 1.8/(1.2+1.8) = 60%, а після спотового кругового циклу з 0.20% — приблизно 63%. На тестовому середовищі частка виграшів становила лише 52.2%, тож математичне сподівання структурно від’ємне: avg_win $408 проти avg_loss $658, profit_factor 0.68, total_return -11.5%, коефіцієнт Шарпа -1.28, avg_trade_return_pct 0.086% (нижче спотової межі 0.25%). Профіль TP<SL сам по собі не є помилкою (стратегія середнього повернення цілком може мати багато невеликих виграшів і рідкісні більші збитки), але він REQUIRES відскоку ціни для конвертації понад 60% різких падінь, а на даних тестового середовища цього не відбувається. Це питання переваги та результативності для оцінювача бектесту, а не дефект коду, але саме воно є вирішальним ризиком цієї стратегії.

Перевірте, чи справді спотовий інструмент SOL отримує потік taker_ratio у повному бектесті. Якщо ні, компонент тейкера та два його параметри (taker_weight, taker_peak_window) зайві, а стратегію слід оцінювати лише як повернення після капітуляції на основі ціни й обсягу — цей клас стратегій має самостійно перевищувати поріг комісій спотової торгівлі.

Компонент виснаження агресивних продавців — один із трьох складників механізму, названих у гіпотезі, — майже напевно INACTIVE у цьому бектесті. taker_ratio — це потік Binance FUTURES, а інструмент — SOLUSDT.BINANCE_SPOT; тестове середовище показує funding_events_available=0, що вказує: додаткові ф’ючерсні потоки не підключені до цього спотового інструмента. Коли taker_z зафіксовано на рівні 0.0, ефективна перевага зводиться до купівлі падіння, зваженої за обсягом кульмінаційного піку, лише на OHLCV — тобто до суто класу стратегій середнього повернення за ціною й обсягом. Гіпотеза прямо дозволяє це («плавне погіршення ... ніколи не перемикати механізм переваги непомітно»), тож це NOT критична невідповідність — код робить саме те, що дозволяє автор гіпотези. Однак, оцінюючи, чи має механізм, що зберігся, реальну перевагу, рецензенту слід тлумачити результат як стратегію середнього повернення після кульмінаційного сплеску обсягу OHLCV, а не як мікроструктурну перевагу, підтверджену агресивними продавцями.

Огляд бектесту

Шарп: -0,61
Загальна дохідність: -100,00%
Максимальна просадка: 100,00%
Усього угод: 833
Частка прибуткових: 56,8%
Профіт-фактор: 0,67

Справді відмінний механізм (капітуляція та повернення після піку обсягу) з плавною деградацією потоку даних тейкерів; у вибірці угод недостатньо представлені спотові та короткострокові сегменти

Чиста побудова сигналу (безрозмірні z-оцінки, фільтр режиму висхідного тренду)

Рахунок LIQUIDATED (ліквідовано=true, 2025-08-28); total_return -100%, max_drawdown 100% — за межею жорсткої відмови >50% (L19)

Збиткова протягом EVERY року 2020-2025 (-17/-12/-35/-32/-36/-114%); PF 0.67, коефіцієнт Шарпа -0.61, математичне сподівання -$126/угоду, information_ratio -1.57 (L8)

avg_trade_return_pct 0.10% нижче порогу спотової комісії 0.25% (L22); перевернуте співвідношення прибутку до ризику (avg_win $455 < avg_loss $891), return_skew -5.3, ексцес 367 — малі прибутки, катастрофічні збитки

Розмір позиції BROKEN: avg_position_pct 438% для стратегії на спотовому ринку з довгими позиціями, кредитним плечем -1 й обмеженням готівкою неможливий; масштабування за впевненістю/капіталом нарощує номінал понад доступну готівку, спричиняючи ліквідацію та абсурдні місячні показники 2025-10 +620% / 2025-11 -142%

Стратегія на повернення до середнього одного активу після розпродажів: фільтр висхідного тренду не запобігає купівлі активу, що падає; розпродаж триває, а збиткова позиція доходить до стопа

Підсумок результатів

Фільтр режиму тренду не запобігає купівлі активу, що падає: розпродажі тривають, тому стратегія одного активу на капітуляційний відскок зі стопом дає малі прибутки й катастрофічні збитки. Масштабування за впевненістю чи капіталом, що дозволяє номіналу перевищувати доступну готівку, може ліквідувати навіть нібито такий, що не підлягає ліквідації, спотовий рахунок лише з довгими позиціями.

Стратегію відкинули на етапі BACKTEST_REVIEW через однозначну невдачу за кількома критеріями: ліквідація та дохідність -100% порушують правило жорсткої відмови за межі >50%, результат на угоду нижчий за поріг комісії, а перевага має від'ємне очікування в кожному режимі, бо фільтр висхідного тренду не заважає ловити ніж, що падає. Оптимізувати не було чого навіть без урахування помилки розміру позиції, тож стратегія не перейшла до оптимізації чи аналізу.

Внутрішньоденна стратегія повернення до середнього, лише довгі позиції, один інструмент на SOLUSDT.BINANCE_SPOT (свічки 15 хв), що грає на виснаженні вимушених продавців: купує різкі капітуляційні розпродажі на піку обсягу (за необов'язкового підтвердження виснаження продажів тейкерів) лише коли ціна вище повільної SMA — фільтра висхідного тренду; виходить за тейк-профітом на поверненні ціни, стоп-лосом або часовим стопом.

Катастрофічна невдача: рахунок ліквідували на 2025-08-28, загальна дохідність -100%, максимальна просадка 100%, фактор прибутку 0.67, коефіцієнт Шарпа -0.61, очікуваний результат -$126 на угоду за 833 угод; збитки щороку 2020-2025. avg_trade_return_pct становив 0.10% (нижче порогу спотової комісії 0.25%), співвідношення прибутку перевернуте (середній прибуток $455 проти середнього збитку $891 за частки прибуткових угод 57%, асиметрія дохідності -5.3), а розмір позиції розраховано неправильно: avg_position_pct 438% неможливий для спотового рахунку з обмеженням готівкою, лише довгими позиціями й кредитним плечем -1.

Stratmill — це інструмент для дослідження та паперової торгівлі, а не фінансова консультація чи брокер. Результати бектестів і паперової торгівлі є гіпотетичними. Торгівля пов'язана з ризиком втрати коштів.