Strategie

Týdenní rotace podle momenta relativní síly altcoinů se střední kapitalizací, pouze na dlouhou stranu, s filtrem absolutního momenta (8 likvidních perpetualů USD-M mimo hlavní aktiva: LTC/ETC/DOT/ATOM/NEAR/FIL/ALGO/EOS, držet nejlepších Top-3 podle výnosu za 30 dní, při klesajícím trendu přejít do hotovosti, 3 parametrů)

Výsledek: Zrušeno

MidCapAltRelativeStrengthMomentumWeeklyRotationLong

Souhrn výsledků

MidCapAltRelativeStrengthMomentumWeeklyRotationLong přenesla nejlépe ověřenou výhodu této továrny pouze na dlouhou stranu — týdenní rotaci podle relativní síly napříč průřezem trhu — na nepřekrývající se koš osmi likvidních perpetualů se střední kapitalizací, přičemž předpokládala, že jejich větší rozptyl odvrátí úhyn výhody kvůli poplatkům, který ničí užší koše. Backtest proběhl čistě (213 obchodů, bez likvidace, průměrný výnos na obchod 8.19%), ale jeho nápadný výnos +741% byl převážně nerealizovaným oceněním otevřených pozic, faktor zisku byl jen těsně nad 1.0 a Sharpe CI zahrnoval nulu. Navíc maximální pokles o 81.6% překročil pevnou hranici pro ukončení 50% a výnos závisel výhradně na býčích letech altcoinů 2021 a 2024, zatímco v každém z posledních dvou let ztratil přibližně -70%. Analytik ji opustil při kontrolní fázi vyhodnocení backtestu a usoudil, že jde o pákovou betu altcoinů, nikoli o trvalou alfu, a že problém nelze napravit laděním zpětného období / top-n / filtru.

Zpráva o strategii

Hypotéza

LONG-ONLY cross-sekční momentová rotace, která aplikuje jediný nejrobustnější ověřený mechanismus továrny — týdenní rotaci založenou na relativní síle, nasazený 8-majors koš při Sharpe 2.6 — na DELIBERATELY NON-OVERLAPPING univerzum osmi likvidních MID-CAP USD-M perpetuálních kontraktů (LTCUSDT, ETCUSDT, DOTUSDT, ATOMUSDT, NEARUSDT, FILUSDT, ALGOUSDT, EOSUSDT), z nichž se žádný neobjevuje v propagovaném majors koši. Podle L24 se NOT nejedná o převážení stejných majors (což spadá do duplicitního segmentu) — je to odlišný tržní segment s materiálně LARGER cross-sekční disperzí, což je přesně to, co odstraňuje fee_edge smrt, která zabíjí užší koše. Záměrně se vyhýbá každé nedávno selhané třídě: ne funding carry (SOL cross-venue carry právě potvrdil, že alt funding je příliš tenký po odečtení báze; carry funguje pouze na BTC), ne cenová sázka na jedno jméno (která overfituje nebo vybuchne), ne opce (trade-count zeď), ne likvidace (datová zeď), ne kointegrační pár (SOL-AVAX -82%). Sází na ONE long-only cenovou výhodu, která skutečně přežila optimalizaci v této továrně. Pouze 3 parametrů (momentový lookback, top-K, absolutní momentový filtr), aby se vyhnula 235-smrt overfit hřbitovu, a absolutní momentová brána drží knihu v hotovosti během širokých medvědích režimů, aby se zabránilo držení padajících nožů.

Iterace 2 řeší překročení limitu reálného času sandboxu ve vrstvě -3 nejmenší možnou změnou: náročný engine rebalancování (_maybe_rebalance -> sestavuje slovník výnosů, řadí a prochází positions_open přes 8 složek) se nyní spustí ONLY, když _update_history zaznamená skutečně NEW denní závěr, místo aby se volal při každé události svíčky z obou calculate_signal a on_extra_bar. U svíček ze stejného dne / v rámci období se náklady na svíčku snižují na jediný dotaz na koncový výnos O(1), takže celková práce už neroste s počtem svíček ve smoke testu. Konfigurace je pevně nastavena na 1-DAY svíček pro všech osm složek (správně pro týdenní rotaci na výnosech za 30 dní a minimální počet svíček), což dále omezuje objem svíček v smoke testu. Veškeré chování, které prošlo dřívějšími vrstvami, zůstává zachováno: importy, univerzum, příprava signálu, dimenzování pozic i logika rotace pouze na dlouhé pozice jsou beze změny — upravena byla pouze ochranná podmínka omezující volání a denní bar_type. Signál vracený funkcí calculate_signal zůstává průběžným momentem primární složky za klouzavé období (mění se s každou svíčkou); vlastní rotace se jako dříve provádí uvnitř enginu rebalancování pomocí _submit_entry_instrument/_submit_exit_position.

Nejde o odolnou výhodu a strategie překročila pevnou hranici pro ukončení z hlediska rizika. max_drawdown činí 81.6% (CI až 98.9%) a hlavní vykazovaný výnos +741% je zavádějící: end_unrealized_pct 589 znamená, že jde převážně o nerealizované ocenění otevřených pozic, zatímco profit_factor činí jen 1.024 a Sharpe 0.48 má interval CI [-0.18, 1.08], který zahrnuje nulu. Realizovaný výnos pochází výhradně ze dvou býčích let altcoinů (2021 +1622%, 2024 +531%); 5 z 7 let skončilo záporně a výsledky posledních let jsou katastrofální (2025 -69%, 2026 -70%) — mimo býčí režimy výhoda zeslábla / obrátila se a strategie nyní prodělává. Při benchmark_correlation 0.60 / betě 0.55 jde o pákovou betu altcoinů; „větší rozptyl“, který hypotéza prezentovala jako výhodu, se projevuje poklesem o 82%, nikoli trvalou alfou. Tato třída košů momenta napříč průřezem trhu / TSMOM opakovaně překračuje pevnou hranici pro ukončení při poklesu 50%+ a nikdy neobstojí při optimalizaci; ladění lookback_days/top_n/abs_mom_min nedokáže snížit pokles o 82% ani vytvořit konzistentnost z rozdělení tvořeného 2 býčími roky a jednou otevřenou pozicí. Ukončit, místo abychom tomu věnovali 2 hodin.

Implementace

Týdenní rotace momenta relativní síly napříč průřezem trhu, pouze na dlouhou stranu, nad univerzem 8 likvidních perpetualů USD-M se střední kapitalizací (LTC/ETC/DOT/ATOM/NEAR/FIL/ALGO/XLM; EOS nahrazeno za XLM, protože EOS USD-M bylo vyřazeno z obchodování a znamenalo by to opuštění koše). Používá svíčky 1-DAY, každých 7 dní řadí všechny složky podle celkového výnosu za posledních 30 dní, drží stejně vážené pozice v nejlepších top-3 a uplatňuje bránu absolutního momenta (abs_mom_min), která během plošných medvědích režimů převádí do hotovosti každou pozici bez rostoucího trendu. Pouze tři základní parametry (lookback_days, top_n, abs_mom_min).

Výsledky ověření

Ověření selhalo (vrstva 3 — backtest v sandboxu): smoke test překročil limit 300s reálného času. Téměř vždy to znamená práci na každé svíčce, jejíž náročnost roste s historií — například opakované procházení celé řady fundingových/doplňkových dat nebo sestavování seznamu a volání min()/sorted() uvnitř calculate_signal()/on_bar() na každé svíčce. V __init__ předpočítejte seřazená pole časových značek ONCE a použijte bisect, případně ukládání výsledků do mezipaměti s klíčem podle časové značky, aby náklady na jednu svíčku byly O(log n), nikoli O(n).

Analytik: ABANDON, neoptimalizovat — obrat 7.8 vylučuje poplatky; směrová výhoda je negativní.

Jednoznačně negativní výhoda: PF 0.10, avg_trade_return_pct -8.34%, total_return -56.8%, win_rate 0.214, obrácený poměr výnosů a ztrát (avg_loss 2.6× avg_win). Potvrzeno NOT, že nejde o chybu polarity pořadí — sorted(reverse=True)[:top_n] nakupuje aktiva s nejvyšším momentem, brána abs_mom drží pouze aktiva s kladným trendem. Jde o propad momenta u aktiv se střední kapitalizací a vysokým rozptylem: týdenní zpoždění způsobuje držení obracejících se aktiv, dokud neopustí top-3. Výsledek souvisí s výhodou / tržním režimem, nikoli s vadou kódu.

Informativní pro analytika / vedoucího výzkumu.

Pořadí momenta napříč průřezem trhu patří do pojmenované třídy s nulovým počtem přeživších (L7); změna parametrů pro aktiva se střední kapitalizací výsledek nezměnila — předpoklad, že „větší rozptyl odvrátí úhyn výhody kvůli poplatkům“, neplatí (strategie prodělává kvůli směru, nikoli poplatkům).

Potvrďte, že data XLMUSDT.BINANCE 1-DAY pokrývají celé období.

Univerzum se odchyluje od hypotézy: EOS→XLM. Je to zdokumentované a obhajitelné (EOS USD-M bylo vyřazeno z obchodování; mrtvá složka by znamenala opuštění celého koše); XLM je ekvivalentní likvidní instrument mimo hlavní aktiva, který zachovává tezi. Varování, nikoli kritický problém.

Nízký počet je důsledkem dlouhého držení pozic, nikoli chybou způsobenou příliš vzácným splněním podmínek.

Nízký počet obchodů (28 za 363 dní), pod přibližnou komfortní hranicí 100 — zde není nejednoznačnost, protože výsledek je jednoznačně negativní, ale potvrďte jej na větším vzorku v úplném backtestu.

Kontrola backtestu

Sharpe: 0,48
Celkový výnos: 741,81%
Maximální drawdown: 81,62%
Celkem obchodů: 213
Úspěšnost: 39,9%
Profit faktor: 1,02

Uplatňuje skutečně ověřený mechanismus (rotaci relativní síly napříč průřezem trhu, Sharpe nasazeného koše hlavních aktiv 2.6) na nepřekrývající se univerzum; brána absolutního momenta přepínající do hotovosti je rozumná.

avg_trade_return_pct 8.19% výrazně převyšuje poplatky (mechanismus není citlivý na poplatky) a kód běží čistě (213 obchodů, bez likvidace).

max_drawdown 81.6% (CI až 98.9%) — překračuje pevnou hranici pro ukončení 50%; jde o pákovou betu altcoinů (korelace 0.60, beta 0.55).

Hlavní vykazovaný výnos +741% je převážně nerealizovaný: end_unrealized_pct 589 — otevřená pozice nebyla uzavřena do konce backtestu, nejde o realizovanou výhodu.

profit_factor 1.024 (jen těsně nad 1) a Sharpe 0.48, přičemž interval CI [-0.18, 1.08] zahrnuje nulu — statisticky rozlišitelná výhoda neexistuje.

Odlehlý výsledek / závislost na tržním režimu: 2021 +1622% a 2024 +531% tvoří celý výsledek, zatímco 5 z 7 let je záporných (2025 -69%, 2026 -70%).

Nedávná realizovaná výkonnost je katastrofální (oba výsledky 2025/2026 činí přibližně -70%) — výhoda momenta altcoinů mimo býčí režimy zeslábla / obrátila se.

Souhrn výsledků

Opětovné použití mechanismu, který fungoval v jednom univerzu, nepřenáší jeho výhodu — na aktivech se střední kapitalizací s vyšším rozptylem se momentum napříč průřezem trhu projevilo jako páka na betu altcoinů s poklesem o 80%+; hlavní výnos ovládaný nerealizovaným oceněním otevřených pozic a dvěma býčími roky nepředstavuje trvalou výhodu odolnou vůči různým tržním režimům.

Analytik vydal verdikt „ukončit“ při kontrolní fázi vyhodnocení backtestu před optimalizací: maximální pokles o 81.6% výrazně překročil pevnou hranici pro ukončení 50%, hlavní zisk tvořila převážně neuzavřená otevřená pozice, nikoli realizovaná výhoda, a při faktoru zisku blízkém hodnotě -1 a Sharpe CI zahrnujícím nulu byla strategie vyhodnocena jako páková beta altcoinů se zesláblou / obrácenou výhodou, kterou ladění parametrů nedokáže zachránit.

Rotace momenta relativní síly napříč průřezem trhu, pouze na dlouhou stranu, která držela nejlepších top-3 z osmi likvidních perpetualů USD-M se střední kapitalizací (LTC/ETC/DOT/ATOM/NEAR/FIL/ALGO/XLM; nahrazující vyřazený EOS), seřazených podle výnosu za 30 dní, rebalancovala týdně a používala filtr absolutního momenta, který během plošných medvědích režimů drží portfolio v hotovosti — přenos ověřeného mechanismu koše hlavních aktiv této továrny na záměrně nepřekrývající se univerzum s vyšším rozptylem.

Během přibližně 2020–2026 fungovala čistě, s 213 obchody, bez likvidace a avg_trade_return_pct z 8.19% (po odečtení poplatků), ale její hlavní vykazovaný výnos +741% byl převážně nerealizovaný (end_unrealized_pct 589%), zatímco profit_factor činil jen 1.024 a Sharpe 0.48 (CI [-0.18, 1.08] zahrnoval nulu). Měla maximální pokles o 81.6% (CI až 98.9%), korelaci s benchmarkem 0.60 / betu 0.55 a výnosy soustředěné do dvou býčích let (2021 +1622%, 2024 +531%), zatímco 5 z 7 let skončilo záporně, včetně přibližně -69% v roce 2025 a přibližně -70% v roce 2026.

Stratmill je nástroj pro výzkum a paper trading, nikoli finanční poradenství ani broker. Výsledky backtestů a paper tradingu jsou hypotetické. Obchodování je spojeno s rizikem ztráty.