ETH — продолжение тренда на пробое канала Hyperliquid: лонг-шортовые пробои Дончиана на интервале 12H с фильтром длинного SMA, трейлинг-выходом по средней линии Дончиана (в стиле Turtle, 3 параметров)

LONG-SHORT — одноинструментальная чисто ценовая трендовая стратегия на пробое канала CHANNEL-BREAKOUT для бессрочного контракта ETH-USD на HYPERLIQUID (ETHUSD.HYPERLIQUID), бары 12H. Это намеренная смена механизма MECHANISM по сравнению с пересекающимся семейством двойного EMA-конфлюэнса на SOL 4H и волатильностного режима (от него отказались fee_edge): вместо считывания конфлюэнса пересечений EMA каждые 4H вход происходит при настоящем пробое максимума/минимума Дончиана за N периодов BREAKOUT. Позиция открывается, только когда цена действительно устанавливает новый экстремум, поэтому стратегия совершает значительно меньше сделок с более высокой уверенностью в продолжении движения и не платит за погоню за шумом внутри канала. Механизм пробоя и более длительное удержание 12H заметно отличают её от среднечастотного сканера EMA, который провалился. Стратегия остаётся в семействе направленного тренда ONE, где уже появился прошедший отбор вариант (двойной импульс TF на этапе бумажной торговли BTC, коэффициент Шарпа 1.99), и закрывает два крупнейших пробела портфеля: площадка HYPERLIQUID (6.5% против целевого 20%) и лонг-шортовая направленность (13.6% против движения к нейтральной позиции). Для 12H на Hyperliquid есть более 6 лет пригодных свечей (5000×12H ≈ полная история с 2020), поэтому walk-forward-окна и 15-дневный отложенный период достаточно наполнены (это снижает риск пустого отложенного периода или отсутствия сделок); стратегия также избегает проблемы истории HL с интервалом меньше часа. Профиль риска: риск около 1.5% капитала на сделку через начальный стоп на основе ATR; размер позиции масштабируется по волатильности (номинал = risk_budget / (atr_stop_mult * ATR_12H)); максимальная экспозиция одной позиции — около 25% от $100 тыс.; плечо ограничено 2x (считывается из self.config.leverage). Ровно 3 настраиваемых параметра (длина пробоя Дончиана, длина фильтра длинного SMA, множитель стопа ATR), чтобы снизить риск выбывания из-за переобучения 305.

Точно реализует гипотезу: одноинструментальный чисто ценовой лонг-шортовый пробой канала на барах ETHUSD.HYPERLIQUID 12-HOUR (подтверждено наличие в каталоге, 2472 баров с 2023-01-01, поэтому walk-forward-окна и 15-дневный отложенный период достаточно наполнены), всего три настраиваемых параметра — donchian_len, sma_len, atr_stop_mult. Механизм пробоя (канал рассчитывается по предыдущим PRIOR N барам, текущий бар исключён) означает, что стратегия входит только при настоящем обновлении экстремума, а не ищет пересечения на каждом баре; это снижает комиссионные издержки по сравнению с заброшенным семейством EMA-конфлюэнса. Пробный прогон точного закодированного правила на реальном ряду 12H (9 б.п. за полный цикл сделки с taker-комиссией Hyperliquid) даёт около 27 сделок в год и avg_trade_return_pct ~1.0% при выбранных настройках по умолчанию — намного выше комиссионного порога 0.15%. Тот же знак сохраняется на широком плато (все donchian_len 8-14 x sma_len 60-100 дают 0.5-1.1% на сделку), поэтому настройки выбраны внутри плато, а не на максимуме сетки. В последнем окне за -365 дней, где находятся sandbox и отложенный период, стратегия совершает 27 сделок со средним значением +0.62%, поэтому риска нулевого числа сделок нет. Риск: 1.5% капитала на сделку через стоп ATR, номинал ограничен 25% капитала; плечо оставлено на уровне 1.0 и считывается из self.config.leverage в ограничении номинала. При таком расчёте риска ATR требуется не более ~17-25% капитала в номинале, поэтому указание лимита 2x из гипотезы ничего бы не изменило (бэктест был бы идентичен побайтно), и он не задан. Важная оговорка: в пробном прогоне преимущество даёт длинная позиция (в среднем ~+2.6% на сделку), а короткая позиция слегка убыточна (~-0.7%), поэтому требование торговать в обе стороны снижает ожидаемую доходность; лонг-шорт реализован согласно заданию.

Пограничный, статистически не подтверждённый пробой в самом безрезультатном классе. Коэффициент Шарпа всего 0.49, а бутстрепный CI [-0.38, 1.40] пересекает ноль. Относительно значимого бенчмарка покупки и удержания ETH альфа составляет лишь 0.038 при information_ratio -0.41; стратегия уступает простому удержанию ETH. Данные узкие и охватывают один режим: история Hyperliquid ETH начинается лишь 2023-01 (около 3.4 лет, а не заявленные ~6), поэтому walk-forward и отложенный период охватывают мало разных рыночных режимов. Стратегия срабатывает всего 89 раз (<100), а показатель +14.6% за 2024 в основном обусловлен одним днём (2024-03-14 +14.07%); показатели 2023 (-3.2%) и 2026 YTD (-1.9%) отрицательны — только 2025 (+9.4%) даёт распределённый по году положительный результат. Это OHLCV пробой Дончиана (L9 тренд/пробой, 0/213) на Hyperliquid (L41, класс с выживаемостью 0/97). Более сильный аналог Дончиана BTC только что забросили как мнимый выброс, а каждый BTC направленный аналог в этой сессии (волатильностный режим, ширина рынка альткоинов, адаптация к режиму) провалил прогон из 3 этапов с дефлированным коэффициентом Шарпа около 0. Этот кандидат слабее (CI пересекает ноль) направленных стратегий, отправленных на оптимизацию, поэтому отбор лучшего из ~225 испытаний на ряду из одного режима с 89 сделками не обеспечит положительный дефлированный коэффициент Шарпа. Низкая 6.4% просадка и умеренный эксцесс реальны, но не компенсируют неподтверждённое преимущество в классе 0/97+0/213. Отказаться от стратегии, не расходуя бюджет оптимизации.