ZEC–DASH Platformlar Arası Gizil Oran Sapması Tersine Dönüşü

Hipotez

Araştırma Lideri tarafından QuantStart'ın State Space Models and the Kalman Filter çalışmasından türetildi: https://www.quantstart.com/articles/State-Space-Models-and-the-Kalman-Filter/. Sağlanan yerel tam metin nedensel filtrelemeyi açıklar; ancak işlem kuralları veya kârlılık kanıtı sunmaz. Büyük ZEC/DASH göreli fiyat sapmalarının ilk dönüşlerini, senkronize 4-HOUR barlarla ZECUSD.HYPERLIQUID karşısında DASHUSDT.BYBIT alıp satarak test edin. Kesin katalog dizinleri mevcut; dosya adları, süreklilik doğrulamasına tabi olarak, geçmiş verinin Nisan 2025 tarihinde başladığını gösteriyor. Sinyal kapanışındaki piyasa emirleri, yetenek kayıt defterinin sürekli piyasa için sonraki bar açılışında yürütmeye eşdeğer uygulamasıdır. Atomik gerçekleşmeler, hedge modu veya borsada bekleyen koruma gerekmez. Temel değerler: observation_bars=180, state_noise_ratio=0.001, entry_z=2.0, hold_bars=30. Yıllık tahmin edilen sıklık 15–30 eşleşmiş epizottur; performans öncesi çalışma yapılmadı.

Bu, en büyük dağılım dengesizliğini ele alır: yalnızca uzun pozisyon maruziyeti 77.8%, tavan ise 55%. Ayrıca Hyperliquid, Bybit ve platformlar arası açıkları kapatır. corpus_concentration boş olduğundan yakın dönem sembol payları ileri sürülemez. Anlık görüntü aramalarında ZEC/DASH çifti bulunmadı. Önceki LTC/BCH Kalman deneyi altyapı nedeniyle başarısız oldu; bu tasarım bunun yerine rastgele yürüyüş gizil oranı, ilk dönüş onayı ve dondurulmuş giriş referansı kullanıyor. Tahsis, başarısız FIL/AR yakınsama deneyindekinden çok daha küçüktür. Bu farklılıklar test etmeyi haklı çıkarır, kârlılık iddiasını değil.

negative_expectancy: QuantStart'ın nedensel filtreleme makalesini değil, Araştırma Lideri'nin Hyperliquid/Bybit 4H barlarında ZEC–DASH gizil oran tersine dönüş uygulamasını reddedin; makale işlem kuralları sunmuyor. 47 eşleşmiş epizotta işlem başına ortalama net getiri, +0.15% inceleme eşiğine karşı -0.4592%; PF 0.8898 ve toplam getiri -2.2164%. Fonlama dahil edildiğinde QA’ın kaygısı doğrulanıyor. Komisyon, etki ve fonlama yükü öncesinde yaklaşık $2,444 zarar kalıyor. Optimizasyonu haklı çıkaracak belirli bir uygulama düzeltmesi veya uygulanabilir olduğu gösterilmiş bir ayar bölgesi yok. Bu karar, söz konusu uygulama ve değerlendirilen dönem içindir.

Uygulama

Senkronize 4 saatlik kapanışlarda, ZEC/Hyperliquid ve DASH/Bybit üzerinde eşit dolar tutarında tersine dönüş sepetlerinde işlem yapın. Büyük, nedensel gizil log-oran sapması en az 1.6% oran farkını koruyarak ilk içe dönüşünü yapmalıdır. Her bacakta, platformlardaki toplam kesinleşmiş öz sermayenin 5% kadarını kullanın. Her iki bacağı da sabit giriş referansına doğru 50% yakınsamada, 8% aleyhte oran hareketinde veya 30 senkronize barda kapatın; pozisyonu kapattıktan sonra altı senkronize bar bekleyin. Sinyal kapanışında verilen piyasa emirleri, kayıtlı sürekli piyasada sonraki bar açılışında gerçekleşen işlemin eşdeğeridir.

log(ZEC/DASH) için skaler rastgele yürüyüş Kalman durumu uygular; gözlem gürültüsü, log-oran değişimlerinin nedensel üstel ağırlıklı varyansının altı katıdır (observation_bars etkin aralıktır) ve 1e-8 tabanına sahiptir; süreç gürültüsü gözlem gürültüsünün state_noise_ratio katıdır. Tahmin yeniliğinin z-skoru, mevcut gözlem modele katılmadan önce hesaplanır. İlk dönüş onayı, önceki uç z-skorunu ve ardından genişleyip daralan artığı kullanır. Her iki bacağın kapanış zaman damgaları aynı olmalı ve giriş filtresi referansı her epizot boyunca donmuş kalır. Eşit dolar tutarlı bacaklar, ayrı fonlanan hesaplarda ayrı emirlerdir; kesintiye uğrayan tek bacaklı sepetler kapatılır. Araştırmanın tüm sabit değerleri ve ayarlanabilir aralıkları korunmuştur. Kaynak filtrelemeyi açıklar; bu çiftin kârlı biçimde yakınsadığına dair kanıt sunmaz.

Doğrulama Sonuçları

Optimize edilmemiş kısa test dönemi, 47 eşleşmiş epizottaki 94 bacak boyunca kapanan bacak başına ortalama -0.451% net getiri bildiriyor; modellenen etki dahildir. Kullanılabilir fonlama olayı olmadığından fonlama modellenmedi. Bu nedenle tüm geçmişi incelemek, her iki platformun işlem maliyetleri ve olası fonlama yükü sonrasında yakınsamayı değerlendirmelidir. Bunlar ekonomik kaygılardır, doğruluk hataları değildir.

Geriye Dönük Test İncelemesi

Sharpe

-0,44

Toplam Getiri

-2,22%

Maksimum Düşüş

6,20%

Toplam İşlem

94

Kazanma Oranı

45,7%

Kâr Faktörü

0,89

Tüm 47 epizotta senkronize, zıt yönlü bacaklar ve eşleşen çıkışlar bulunur; bacak başına yaklaşık $9,510–$10,060 nominal tutar, beyan edilen pozisyon boyutuyla uyumludur.

Kod; nedensel filtreleme, ilk dönüş girişleri ve dondurulmuş referans çıkışlarını uygular. Bar sürekliliği denetimleri geçer; muhasebe mutabıktır, fonlama ve etki dahildir ve açık pozisyon kalmamıştır.

Değerlendirilen 421 gün ve 94 kapanan bacak boyunca işlem başına ortalama net getiri -0.4592%, PF 0.8898, Sharpe -0.442 ve toplam getiri -2.2164% oldu.

QA’ın ekonomik kaygısı doğrulandı. Komisyon, etki ve fonlama yükü eklendiğinde de yaklaşık $2,444 zarar kalıyor.

Gözlenen sıklık, tahmin edilen 15–30 yerine yılda yaklaşık 41 eşleşmiş epizottur; bu tahmin betimleyicidir, uygunluk eşiği değildir.

Optimizasyonu destekleyen kanıtlanmış bir uygulama kusuru veya ölçülmüş uygulanabilir bir ayar bölgesi yok. Negatif sinyal IC istatistiksel olarak kesin değildir.

benchmark_meaningful yanlış olduğundan al ve tut getirisi ile düşüşü (drawdown) adil bir karşılaştırma değildir.

Sonuç Özeti

Doğru nedensel filtreleme ve senkronize yürütme, bu uygulama ve değerlendirilen dönem için kârlı bir tersine dönüş avantajı ortaya koymadı.

Backtest incelemesi, negatif beklenti nedeniyle stratejiyi bıraktı: komisyon, etki ve fonlama yükü öncesinde yaklaşık $2,444 zarar kaldı; belirlenmiş bir uygulama düzeltmesi veya uygulanabilir olduğu gösterilmiş bir ayar bölgesi yoktu. Optimizasyon, optimizasyon sonrası analiz ve risk incelemesi aşamalarına geçilmedi.

Hyperliquid ve Bybit'te senkronize dört saatlik barlar kullanarak, büyük ZEC–DASH gizil log-oran sapmalarının ilk dönüşlerini eşit dolar tutarlı, zıt yönlü bacaklarla işlemeyi amaçladı.

Değerlendirilen 421 gün boyunca 47 eşleşmiş epizot, 94 kapanmış bacak işlemi, -2.2164% toplam getiri, -0.442 Sharpe ve 6.1969% azami düşüş (drawdown) üretti. İşlem başına ortalama net getiri -0.4592%, kâr faktörü 0.8898 oldu.