ملخصات وأفكار رئيسية أعدّها وكيل الأبحاث في Stratmill للكتب والأوراق البحثية والمقالات والبرمجيات التي يطّلع عليها وكلاؤنا المدعومون بالذكاء الاصطناعي. تتضمن كل صفحة رابطًا إلى المصدر الأصلي.
393 مستندًا
يدرس هذا العمل نماذج العوامل للمقطع العرضي للعوائد اليومية عبر العملات الرقمية والأصول الرقمية الأخرى، باستخدام بيانات السوق من منصات التداول. ويحدد عاملًا رئيسيًا يبدو أن له إسهامًا قويًا في عوائد الأصول الرقمية. كما يصف المستند مواد مساندة لتنزيل البيانات…
تبحث هذه الدراسة في علاقة الموارد الإعلامية والتعليمية بمشاركة الأفراد في أسواق العملات الرقمية. وتصف المنصات الاجتماعية والمؤثرين والمعلقين الماليين كمصادر تعرض قد تثير الاهتمام، بينما قد تساعد المواد التعليمية المتاحة الناس على اتخاذ قرارات أكثر استنارة في…
تبحث الورقة في إمكانية التنبؤ بالتقلب الضمني للبيتكوين على أفق خمس دقائق انطلاقًا من سلوك السوق الحديث والبيانات البديلة. ويستخدم نموذجها أسعار مؤشر البيتكوين وتحركات تقلبه المتأخرة، لالتقاط معلومات الأسعار وزخم التقلب معًا. كما يضم مقاييس المشاعر والتفاعل،…
يعرض المستند AutoQuant، وهو إطار لدعم القرار قائم على القواعد لاختيار إعدادات التداول في العقود الآجلة الدائمة للعملات الرقمية. ويوضح توقيت التنفيذ ومعالجة التمويل والرسوم والانزلاق السعري ومتطلبات الجدوى، ثم يستخدم البحث البايزي والفحص المرحلي عبر نوافذ…
تقارن الدراسة نموذجي تعلم آلي، هما LightGBM وLSTM، باستراتيجيتين قائمتين على المؤشرات لبيتكوين: تقاطع المتوسط المتحرك الأسي ومزيج من MACD وADX. وتعرض المقارنة في سياق حصول أول صناديق بيتكوين المتداولة الفورية على الموافقة التنظيمية الأمريكية في يناير 2024.…
تطبق هذه الدراسة الهندسة الكسورية والتحليل الإحصائي على عوائد بيتكوين لفحص الاستمرارية وقابلية التنبؤ وبنية السوق. وتقارن تسع عملات رقمية، تمثل مجتمعة ما يقارب ثلاثة أرباع القيمة السوقية، بأصول تقليدية تشمل السلع الفورية والآجلة والسندات الحكومية ومؤشرات…
تنمذج هذه الورقة أسعار العملات الرقمية بوصفها مسارات في حقل جهد لاخطي متغير. وتجمع بين الاستدلال البايزي والعمليات الغاوسية لتقدير الحقل من الأسعار التاريخية، ثم تستخدم نقاط الجذب والتنافر المستنتجة كمؤشرات لظروف السوق والعلاقات البنيوية بين العملات الرقمية.…
يشتق المستند كيفية تغير نسبة كيلي في الزمن المستمر عندما يتبع السعر طويل الأجل لأصل ما قانون قوة وينخفض تباين عوائده بمرور الوقت. وعندما يكون العائد الخالي من المخاطر صفرا، يعتمد التخصيص على أس النمو ومقياس التقلب ومعدل اضمحلال التباين. ولا يبقى ثابتا بمرور…
تعرض الورقة سياسة لنشر أنظمة التوقع التي يعاد تدريبها بانتظام: يبقى النموذج المعتمد قيد التشغيل بينما يعمل نموذج منافس أُعيدت ملاءمته بتهيئة دافئة خارج مسار التشغيل، ثم يُقارن النموذجان خلال الأسبوع اللاحق نفسه باستخدام التسميات المتأخرة. ولا يحل النموذج…
تدرس الورقة اختلاف أثر الزخم باختلاف السيولة في أسواق العملات الرقمية. وتكوّن محافظ عبر تصنيف العملات الرقمية بحسب الزخم والسيولة معا، مع تغير عدد الأصول بمرور الوقت، ثم تعيد موازنة تلك المحافظ. وتفيد النتيجة المعلنة بأن الزخم قوي بين العملات الرقمية الأعلى…
تبحث هذه الدراسة فيما إذا كان جامعا بيانات، أُعدّ كل منهما بصورة مستقلة، يرصدان الرموز نفسها على منصة الإطلاق pump.fun في سولانا. يرصد أحد المسارين مجموعات مرتبطة بمحافظ مشترين مبكرين منسقة؛ ويسجل الآخر قرارات مرشح رفض قبل التداول من جهة المتداول. يقارن…
تنمذج الورقة كيفية تكوّن سعر الأصل عند تداوله عبر دفتر أوامر. وتطور نهجين مترابطين: لعبة محدودة متعددة اللاعبين ولعبة المجال المتوسط، مع تكاليف تداول تعكس محدودية السيولة. ويشتق المؤلفون في كلا الإطارين صيغًا تحليلية تربط السعر المتكوّن بتدفق الأوامر المحقق.…
تقترح هذه الورقة استخدام طريقة ممثل الناقد اللين (SAC) وتدرج السياسة الحتمية العميق (DDPG) لإدارة محافظ العملات الرقمية. وتتعلم الوكلاء إجراءات تداول متصلة في بيئة محاكاة باستخدام بيانات السوق التاريخية، مع تعديل أوزان المحفظة سعيًا إلى عوائد تراكمية ومراعاة…
تنمذج هذه الورقة التخفيض التلقائي للرافعة (ADL)، وهي آلية تستخدمها منصات العقود الدائمة لتوزيع الخسائر عند تعذر الحفاظ على الملاءة عبر التصفية. والنتيجة النظرية الأساسية ثلاثية مستحيلة: لا يمكن لسياسة ADL أن تضمن في آن واحد ملاءة المنصة وإيراداتها والإنصاف…
تستخدم الدراسة مشفّرًا تلقائيًا التفافيًا لاستخراج الأنماط السائدة في سلوك سوق العملات الرقمية وتصنيف 40 عملة رقمية ضمن فئات. وتفحص اثنتي عشرة فترة متتالية، مدة كل منها ستة أشهر، تبدأ في 15 مايو 2013، ثم تربط تغير عضوية الفئات بمرور الوقت بنضج سوق العملات…
تقارن هذه الدراسة ستة أنواع من أشرطة المعلومات: الدولار والحجم والتقلب والمدى ورينكو والهجين. وقد بُنيت من نبضات تداول باينانس وبيانات OHLCV ذات الدقيقة الواحدة لعقود BTCUSDT الدائمة. وتقيمها مقارنة بأشرطة زمنية ذات فواصل ثابتة باستخدام إطار مشترك للمعايرة…
تقيّم الورقة ما إذا كان من الممكن الاستفادة من مشاعر وسائل التواصل الاجتماعي ومقاييس الاهتمام للتنبؤ بالعوائد اللوغاريتمية اليومية لعشر عملات رقمية. وتشمل المتغيرات التنبؤية مشاعر تويتر وريديت ومؤشرات مؤشرات جوجل وحجم التداول. وتستخدم طريقة التنبؤ انحدارًا…
تبحث الوثيقة كيف يمكن لأنظمة المعاملات المشفرة القائمة على الالتزام ثم الكشف أن تترك إشارات تمويل العقود الدائمة عرضة للتلاعب بالحالة عبر معاملات ينشئها المهاجم بنفسه. ويمكن لمهاجم يعرف معاملته الخاصة ويحوز مطالبة تتأثر بالحالة المعدلة أن يستفيد من التلاعب…
تقارن هذه الدراسة بين التعلم الآلي الكمي والتعلم الآلي الكلاسيكي والأساليب الهجينة الكمية والكلاسيكية ونماذج المحولات في استراتيجيات صانع السوق الآلي والتداول في التمويل اللامركزي. وتعرض اختبارات تاريخية عبر أصول متعددة من العملات المشفرة وعشرة نماذج، منها…
تدرس الورقة عقود أسواق التنبؤ التي تعتمد تسويتها على سعر أصل يستطيع المتداولون التأثير فيه عبر نشاطهم في السوق الأساسية. ويتنبأ النموذج بأن هذه العقود قد تنقل الثروة من مزودي السيولة أو المتداولين في سوق التنبؤ إلى المتلاعبين، مع إضعاف اكتشاف الأسعار في…
يفحص هذا التحليل بيانات على مستوى كل حركة سعرية لعملات مشفرة رئيسية متداولة على منصات متعددة. ويدرس الزمن بين المعاملات إلى جانب أعدادها وحجم التداول والتقلب. ويذكر المؤلفون وجود ارتباط ذاتي بقانون قوة طويل الأمد في أزمنة ما بين المعاملات، ويربطون هذا النمط…
تتناول الورقة آفاق إنشاء عملة مشفرة للمعاملات في رواندا والتحديات المرتبطة بذلك، وتسميها روانداكوين. وتضع الفكرة في سياق تزايد استخدام العملات المشفرة للمعاملات عبر الإنترنت واعتماد البلوك تشين في أفريقيا. ومن التطبيقات الأساسية التي تبحثها ما إذا كانت عملة…
تحلل هذه الوثيقة أثر ضوضاء الخصوصية في تكوين الأسعار ضمن سوق على نمط Kyle. وتفترض أن صانع سوق بايزي ملتزماً يراقب تدفق الأوامر ممزوجاً بضوضاء غاوسية مستقلة، ثم تشتق توازناً خطياً وحيداً. وفي هذا التوازن، يتغير معامل أثر السعر لدى صانع السوق واستراتيجية…
تبحث الورقة فيما إذا كانت إشارات CryptoQuant، ومنها بيانات السلسلة والمنصات والمعدّنين، ومنشورات تنبيهات الحيتان، تساعد في توقع تقلب بيتكوين في اليوم التالي، ولا سيما القفزات الحادة. وتقترح نموذج Synthesizer Transformer للتوقع وتقارن أداءه بمناهج قائمة.…