Patikrinkite bendrą poziciją
Koreliacijų matrica atskleidžia kartu judančias strategijas. Efektyvūs statymai padeda atskirti strategijų skaičių nuo nepriklausomos pozicijos dydžio.
Portfelio konstravimas
Kurkite portfelį, o ne strategijų krūvą.
Dirbtinio intelekto portfelio agentas peržiūri kandidates atsižvelgdamas į esamą portfelį. Portfelio analitika lygina grąžų sąsajas, kapitalo paskirstymo pasirinkimus ir indėlį į riziką, naudodama turimus bendro laikotarpio istorinius duomenis.
Portfelio konstravimo vidus.
Sužinokite, kaip šis etapas prisideda prie DI prekybos strategijų gamyklos.
Palyginkite paskirstymo schemas
Susipažinkite su vienodų svorių, atvirkščiai proporcingų kintamumui svorių ir rizikos pariteto metodais. Kiekvienas jų keičia kapitalo ir rizikos pasiskirstymą istoriniame portfelyje.
Peržiūrėkite visą knygą
Portfelio Sharpe rodiklį, nuosmukį, diversifikaciją ir indėlį į riziką vertinkite kartu. Perkeliant strategiją į kitą etapą taip pat atsižvelgiama į esamas strategijas ir turimus simuliuojamos prekybos pajėgumus.
Vertinkite kandidatą kartu su knyga.
Portfelio analizei reikia pakankamai bendro laikotarpio grąžos duomenų. Įrodymų trūkumas turi likti matomas, o ne virsti pasitikėjimą keliančiu diversifikacijos įverčiu.
Suderinkite istorijas
Palyginkite strategijas per bendrą stebėjimo laikotarpį.
Išmatuokite sutapimą
Išnagrinėkite koreliacijas ir efektyvius nepriklausomus statymus.
Palyginkite svorius
Kartu išnagrinėkite paskirstymą ir rizikos indėlius.
Peržiūrėkite priėmimą
Sujunkite įrodymus su DI portfelio peržiūra ir išleidimo patikromis.
Daugiau strategijų vis tiek gali reikšti tą patį statymą.
Prieš interpretuodami bendrą grąžą, išnagrinėkite ryšius. Koreliacija ir rizikos indėlis apibūdina skirtingas portfelio dalis.
Palyginkite nepriklausomumą su paskirstymu
Šioje iliustracijoje A ir B grąžos elgsena iš esmės panaši. Pridėjus C, rizikos pozicijų derinys pasikeičia, tačiau kiekvienos pozicijos indėlį į riziką vis tiek lemia svoriai ir individualus kintamumas.
Skirtingi svoriai atsako į skirtingus klausimus.
Portfelio parinkiklis keičia analitinį palyginimą. Schemos pasirinkimas nepateikia pavedimų biržai ir nesuteikia leidimo naudoti kapitalą realiojo laiko prekyboje.
Slinkite horizontaliai, kad pamatytumėte visus stulpelius.
| Schema | Kaip paskirstoma | Interpretacija |
|---|---|---|
| Vienodi svoriai | Kiekvienai strategijai suteikia vienodą kapitalo svorį. | Paprastas kapitalo balansas nereiškia vienodos rizikos. |
| Atvirkštinis kintamumas | Mažesnio kintamumo strategijoms suteikia didesnį svorį. | Naudoja individualų kintamumą; koreliacijos vis tiek veikia bendrą riziką. |
| Rizikos paritetas | Siekia subalansuoti indėlius į portfelio dispersiją. | Priklauso nuo įvertintos kovariacijos ir prieinamos istorijos. |
Klausimai ir atsakymai.
Daugiau klausimų ir atsakymųKur galiu peržiūrėti savo portfelį?
Prisijungus pasiekiamame darbo aplinkos skyriuje „Portfelis“ analizuojamos jūsų ankstesnius vertinimo etapus įveikusios strategijos. Prasmingiems portfelio statistiniams rodikliams apskaičiuoti reikia pakankamai bendro laikotarpio istorinių grąžos duomenų.
Ar pakeitus paskirstymo parinkiklį mano paskyra perbalansuojama?
Ne. Perskaičiuojama istorinė portfelio analizė. Biržos paskyra nekeičiama, pavedimai neteikiami ir leidimas naudoti kapitalą realiojo laiko prekyboje nesuteikiamas.
Kas yra efektyvūs statymai?
Efektyvus nepriklausomų investicinių pozicijų skaičius apibendrina, kiek nepriklausomos variacijos yra koreliacijos matricoje. Kelios stipriai koreliuojančios strategijos savo elgsena gali būti kur kas panašesnės į vieną investicinę poziciją nei į kelias nepriklausomas pozicijas.
Kodėl vienodas kapitalas gali sukurti nevienodą riziką?
Kintamumas ir koreliacijos lemia, kaip kiekviena strategija prisideda prie portfelio dispersijos. Nedidelis kapitalo paskirstymas vis tiek gali sudaryti didelę rizikos dalį.
Ar portfelio peržiūra garantuoja diversifikavimą?
Ne. Ji įvertina prieinamus įrodymus. Įtemptomis sąlygomis koreliacijos ir nuostoliai gali keistis, todėl istorinis diversifikavimas negarantuoja būsimos apsaugos.
Kaip tai susiję su signalų knygomis?
Signalų rinkiniai sujungia prognozes vienoje strategijoje. Portfelio analizė sujungia kelių strategijų grąžą. Jie apima skirtingus rizikos pozicijų lygmenis, todėl juos reikėtų vertinti kartu.
Ištirkite susietą darbo eigą.
Sužinokite, kaip DI agentai, testavimo varikliai ir vykdymo kontrolės priemonės veikia kartu visoje strategijų gamykloje.
Stratmill yra DI prekybos strategijų platforma, o ne finansinis patarimas ar brokeris. Atgalinio testavimo ir prekybos imitavimo rezultatai yra hipotetiniai. Prekyba susijusi su nuostolių rizika.