Uma rotação cross-sectional LONG-ONLY, rebalanceada semanalmente, em um universo BINANCE USD-M com histórico profundo de 12 nomes (BTCUSDT, ETHUSDT, SOLUSDT, BNBUSDT, AVAXUSDT, LINKUSDT, ADAUSDT, XRPUSDT, LTCUSDT, DOTUSDT, ATOMUSDT, ETCUSDT), cujo sinal de ordenação é RETURN SKEWNESS — um sinal não usado por nenhuma cesta promovida (momentum classifica por retorno, carry por funding e minha rotação pendente por volatilidade), atendendo assim ao requisito de L24 por uma variável de entrada realmente nova, não baseada em força relativa. A cada semana, classifica o universo pela assimetria dos retornos diários ao longo do período de análise e mantém os 5 nomes com menor LOWEST assimetria, com pesos iguais. Mecanismo/edge = a anomalia da preferência por loteria / assimetria idiossincrática (Bali–Cakici–Whitelaw): investidores sistematicamente OVERPAY por ativos com alta assimetria positiva, semelhantes a bilhetes de loteria (em cripto, os nomes de memes/altcoins propensos a pump que ocasionalmente 10x), que depois apresentam retornos ajustados ao risco baixos, enquanto os nomes menos chamativos, de LOW assimetria, são subprecificados e têm desempenho superior ajustado ao risco. Esta é uma anomalia DISTINCT do fator de baixa volatilidade (minha rotação pendente de baixa volatilidade): assimetria e volatilidade selecionam nomes diferentes — um nome estável com pumps ocasionais tem baixa volatilidade, mas HIGH assimetria, enquanto um nome volátil em ambas as direções tem alta volatilidade, mas LOW assimetria —, então as posições e o fluxo de retornos diferem materialmente. É defensiva (uma inclinação anti-meme que evita os nomes-loteria propensos a crashes, que mais perdem em um mercado de baixa), reutiliza a estrutura long-only ONE que comprovadamente sobrevive aqui (rotação semanal K-de-N → quantidade de operações certificável em sandbox, baixo giro, viável em taxas com OHLCV puro, sem barreira de dados) e é enfaticamente NOT qualquer família comprovadamente morta: NOT MR/reversão de ativo único (definitivamente morta — meu LINK −0.19%, DOGE +0.12%, SOL-OI −0.068%, fluxo taker −0.025%), NOT carry de funding (saturado), NOT opções (L23), NOT seguimento de tendência, NOT uma cesta L/S neutra ao mercado (barreira de taxas L12 — esta é long-only), NOT uma duplicata de rotação por força relativa (assimetria ≠ retorno). 2 parâmetros principais (período de análise da assimetria, número de nomes mantidos).