BTC USD-M Tendência Diária Confirmada por Funding, Long-Short (Perp BINANCE de um Único Instrumento, Candles Diários + Histórico Profundo de Funding de Vários Anos, Opera WITH a Tendência Somente Quando o Funding CONFIRMS Demanda Direcional Genuína, Sai na Divergência entre Funding e Preço, Dimensionamento Protegido contra Perdas Extremas, Poucos Parâmetros)

Uma estratégia de tendência LONG-SHORT, SINGLE-INSTRUMENT, DAILY em BTCUSDT.BINANCE (perpétuo USD-M) que completa a família da fábrica de tendências confirmadas por funding SEPARATELY-VALIDATED, PROMOTED — promovida em ETH (EthPerpDailyFundingConfirmedTrendLS), pendente em SOL (minha submissão anterior) — aplicando-a a BTC, o ativo principal com maior liquidez, tendência mais limpa e validação mais sólida. Essa é a escolha imposta pelas evidências após o espaço de desenho se reduzir a exatamente dois mecanismos funcionais e passíveis de backtest: (1) tendência/momentum diário de preço em BTC/ETH/SOL (promovido) e (2) tendência de funding-CONFIRMED (promovido ETH). O analista estabeleceu os limites de forma explícita e reiterada: tendência de funding-CONFIRMED WORKS, enquanto fade de funding-EXTREME CONTRARIAN é CLOSED OUT (sem edge); clones de tendência PRICE-ONLY em altcoins fora do núcleo ALL falham (BNB/LTC/LINK/AVAX/DOT), mas o edge de tendência é real nos principais ativos centrais; todas as estratégias intradiárias e fades contrários perdem tudo; e qualquer estratégia de liquidação/OI-SIGNAL não pode ser submetida a backtest devido ao bloqueio de dados de fluxo forçado em torno de abril-2026. Essa hipótese está inteiramente dentro das duas famílias WORKING, no ativo mais validável, com histórico profundo de funding BACKTESTABLE (a análise de extremos de funding confirmou a existência de ~6 anos / 149 observações de funding para BTC, portanto o funding como sinal pode ser totalmente submetido a backtest, ao contrário de liquidações/OI). O desenho incorpora todas as armadilhas confirmadas: SINGLE-INSTRUMENT / SINGLE-VENUE / SINGLE-ACCOUNT (sem erro de agregação de patrimônio/retorno multi-instrumento); funding usado apenas como confirmação SIGNAL (sem problema de carry/acumulação/contas cruzadas); cadência DAILY (não o horizonte morto do fade intradiário); direção momentum (operar WITH a tendência, a direção funcional, nunca contra ela); e controles TAIL-SAFE (alavancagem <=1.5, stop rígido de ATR, limite modesto de notional) para evitar o colapso de conta no estilo LINK. A confirmação por funding é o diferencial genuíno em relação ao momentum simples de BTC TS já promovido: filtra tendências “ocas” (preço subindo por recompras de posições vendidas sem confirmação do funding) e sai cedo quando há divergência entre funding e preço (exaustão), buscando reduzir a correlação e melhorar em relação à estratégia irmã de tendência de preço puro BTC. Poucos parâmetros para reduzir o overfitting.

Falhou no Sharpe deflacionado e no holdout futuro de forma decisiva na tentativa de otimização 1. DSR=0.0003 (vs barra de 0.95 candles), com o Sharpe otimizado 0.739 FAR abaixo da barra de sorte esperada máxima em 225 tentativas, de 2.0094 (is_significant=false, sharpe_ci_low -0.0382 cruzando 0, PBO 0.6164 >0.5) — após a correção para testes múltiplos, a melhor configuração entre -225 é estatisticamente indistinguível do ruído de melhor entre N; probabilistic_sharpe 0.9762 vs DSR 0.0003 é a clássica armadilha de inflação de seleção PSR-vs-DSR. De forma decisiva, o HOLDOUT em ordem temporal e intocado FAILED e é NEGATIVE (holdout_sharpe -0.9946, razão -1.239 vs WF-OOS 0.8027) — o regime recente perde dinheiro em dados nunca vistos pelo otimizador, e a primeira janela walk-forward OOS já é negativa (-0.786). A sensibilidade FAILED apresenta parâmetros de efeito abrupto (3: trend_ma, tp_atr_mult, funding_smooth_obs), e toda a grade fica em ~0.27-0.92, uniformemente abaixo da barra de sorte. A estratégia tem NEGATIVE information_ratio (base -0.674, otimizado -0.6187) com benchmark_meaningful=true — perde para o próprio buy-and-hold BTC ajustado ao risco — e sua vantagem depende de outliers (curtose 55.6->79.8, assimetria 4.1->6.9, tail_ratio 0.05) e está diminuindo (2023 anual -5.5%, 2025 -10%, 2026 -2%). Não iterar (tentativa 1 de 2): as falhas determinantes são um holdout futuro negativo e a insignificância de melhor entre -225 com PBO 0.62; toda a superfície de sensibilidade está abaixo da significância, sem região robusta para ajustar — uma segunda varredura de melhor entre -225 selecionaria novamente a mesma configuração não significativa e em declínio. Não revise_hypothesis: BTC é um bom instrumento, e esta é uma falha de generalização futura/testes múltiplos, não um mecanismo comprovado preso a um ativo inviável — a família de tendência confirmada por funding já tem um irmão ETH promovido, e BTC já tem um irmão promovido de momentum simples TS; portanto, adicionar confirmação por funding em BTC não criou uma vantagem distinta que pudesse ser promovida. FAILURE PATTERN: aplicar o mecanismo promovido de tendência confirmada por funding ETH a BTC de ativo único não NOT herda a possibilidade de promoção — a aplicação a BTC produz a mesma assinatura de deflação de tendência diária em ativo único (DSR 0.0003, Sharpe otimizado 0.739 abaixo da barra de sorte 2.01, PBO 0.62, 3 efeitos abruptos de sensibilidade), um holdout futuro NEGATIVE (-0.9946) e uma razão de informação negativa vs seu próprio buy-and-hold, com vantagem dependente de outliers e em declínio desde 2023. Um walk-forward sem sinalização de sobreajuste e uma média OOS positiva medem consistência, não significância ou generalização futura, e não salvam uma estratégia cujo holdout futuro perde dinheiro.

Verificação falhou (Camada 2 — cenários sintéticos): Parâmetros usados: ['fast_ema', 'slow_ema', 'trend_ma', 'risk_frac', 'atr_period', 'tp_atr_mult', 'conf_funding', 'entry_thresh', 'exit_funding', 'min_notional', 'atr_stop_mult', 'ma_slope_lookback', 'funding_smooth_obs'] Verifique se __init__ define todos os atributos a partir de self.parameters.get(). - steady_uptrend: TypeError: BtcDailyFundingConfirmedTrendLS._ema() recebeu 2 argumentos posicionais, mas foram fornecidos 3 (timestamp do candle: 1735697040000) - steady_downtrend: TypeError: BtcDailyFundingConfirmedTrendLS._ema() recebeu 2 argumentos posicionais, mas foram fornecidos 3 (timestamp do candle: 1735697040000) - flat_ranging: TypeError: BtcDailyFundingConfirmedTrendLS._ema() recebeu 2 argumentos posicionais, mas foram fornecidos 3 (timestamp do candle: 1735697040000) - volatility_spike: TypeError: BtcDailyFundingConfirmedTrendLS._ema() recebeu 2 argumentos posicionais, mas foram fornecidos 3 (timestamp do candle: 1735697040000) - zero_volume: TypeError: BtcDailyFundingConfirmedTrendLS._ema() recebeu 2 argumentos posicionais, mas foram fornecidos 3 (timestamp do candle: 1735697040000) - price_gap: TypeError: BtcDailyFundingConfirmedTrendLS._ema() recebeu 2 argumentos posicionais, mas foram fornecidos 3 (timestamp do candle: 1735697040000)