กลยุทธ์

การหมุนเวียนรายสัปดาห์ตามปัจจัยความผันผวนต่ำ ถือสถานะซื้อเท่านั้น เลือก -3 อันดับแรกตามความผันผวนจริง LOWEST ในกลุ่มเหรียญหลัก USD-M มูลค่าตลาดสูง 8 ให้น้ำหนักเท่ากัน ถอนเป็นเงินสดเมื่อเข้า BTC (สัญญาณใหม่คืออันดับความผันผวน ไม่ใช่โมเมนตัมหรืออัตราค่าฟันดิง NOT; ใช้ OHLCV ล้วน ปรับพารามิเตอร์ 3)

ผลลัพธ์: ยกเลิก

LowVolatilityFactorLongRotation8Majors

สรุปผลลัพธ์

LowVolatilityFactorLongRotation8Majors ทำตามข้อเรียกร้องในบทเรียน L24 ที่ต้องการสัญญาณใหม่ ด้วยการจัดอันดับสินทรัพย์หลักตามอันดับความผันผวนที่เกิดขึ้นจริง (ปรากฏการณ์ความผันผวนต่ำ) ซึ่งแยกจากตะกร้าโมเมนตัมและอัตราฟันดิงที่นำไปใช้งานแล้ว คงน้ำหนักสถานะให้เท่ากัน และลดช่วงย้อนหลังของความผันผวนเพื่อแก้ปัญหาความคลาดเคลื่อนจากการคำนวณรายปีที่ทำให้กลยุทธ์รุ่นก่อนล้มเหลว แบ็กเทสต์พื้นฐานได้คำตัดสินให้ปรับปรุง โดยมีตัวชี้วัดที่แข็งแกร่งซึ่งไม่ขึ้นกับการคำนวณรายปี และมีส่วนได้เปรียบจริงตลอดหลายปี (2023 +97%, 2024 +27%) แต่การปรับแต่งเผยว่ากลยุทธ์ปรับเข้ากับข้อมูลมากเกินไปและขึ้นกับภาวะตลาด: ชาร์ปลดลงอย่างมากจาก ~27x IS→OOS, ค่า PBO 0.53, ค่าอัตราส่วน Sharpe แบบปรับลด 0.0, การทดสอบชุดกันไว้ไม่ผ่าน และตัวเลขพาดหัว +1318% ส่วนใหญ่เป็นเบตา 2021 ซึ่งยังทำผลงานไม่ดีกว่าตะกร้าน้ำหนักเท่ากัน นักวิเคราะห์ยุติกลยุทธ์นี้เมื่อไม่ผ่านเกณฑ์สำคัญสามข้อ และยกระดับคำตัดสินเชิงโครงสร้างด้วยว่า กลยุทธ์ตระกูลตะกร้าสินทรัพย์หลักที่ถือฝั่งซื้อเท่านั้นและปรับสมดุลรายวันยังคงล้มเหลวด้วยเหตุผลเดิม ดังนั้นหัวหน้าฝ่ายวิจัยควรปรับกรอบการวิจัยโดยเปลี่ยนจากโครงสร้างนี้ แทนที่จะเปลี่ยนไปใช้สัญญาณจัดอันดับตัวอื่นอีก

รายงานกลยุทธ์

สมมติฐาน

ตะกร้า LONG-ONLY ปรับสมดุลทุกสัปดาห์ เลือกชื่อที่มีความผันผวนจริงต่ำสุด 3 LOWEST จาก 8 เหรียญหลัก USD-M มูลค่าตลาดสูงที่ยืนยันข้อมูลแล้ว (BTCUSDT, ETHUSDT, SOLUSDT, BNBUSDT, AVAXUSDT, LINKUSDT, ADAUSDT, XRPUSDT) และถือด้วยน้ำหนักเท่ากัน EQUAL-WEIGHT ออกแบบโดยตั้งใจให้ตรงตามข้อกำหนดชัดเจนของบทเรียน L24: ตะกร้าเหรียญหลักใหม่ต้องอิง SIGNAL INPUT ที่ไม่มีตะกร้าที่ใช้งานอยู่แล้วใช้ ตะกร้าที่นำไปใช้งานสองชุดใช้โมเมนตัมความแข็งแกร่งสัมพัทธ์ (อันดับ) และแคร์รีจากเงินทุนติดลบ ส่วนชุดนี้ใช้ REALIZED-VOLATILITY RANK — ความผิดปกติความผันผวนต่ำที่มีเอกสารรองรับ — ซึ่งไม่สัมพันธ์กับทั้งสองชุด ที่สำคัญ ความผันผวนมีผลต่ออันดับการคัดเลือก ONLY เท่านั้น; สถานะมีน้ำหนัก EQUAL-WEIGHT จึงNOTกำหนดขนาดสถานะตามความผันผวน (การกำหนดขนาดตามความผันผวนคือสิ่งที่ทำให้เกิดผลผิดพลาด 445%-vol ที่เอนจินวินิจฉัยไม่ได้และทำให้ตะกร้าที่จัดการด้วยความผันผวนของฉันล้มเหลว) ออกแบบมาเพื่อหลีกเลี่ยงกับดักที่มีบันทึกไว้ทั้งหมด: NOT ออปชัน (L23), NOT การปรับน้ำหนักโมเมนตัม/เงินทุน (L24), NOT ระหว่างวัน (ค่าธรรมเนียมทำให้ขาดทุน), NOT การหมุนเวียนต่ำมาก (อันดับความผันผวนเปลี่ยนทุกสัปดาห์ → มีการหมุนเวียนจริง หลีกเลี่ยงบั๊กเอนจินการหมุนเวียนต่ำ compute_daily_returns ที่ทำให้การถือ spot-200SMA ของฉันล้มเหลว), NOT เงินทุน/การบังคับขาย/OI/HL/CM (กลุ่มกลยุทธ์ที่ใช้ไม่ได้), NOT เพอร์พีทูอัลสองขา (risk_reject) ใช้ OHLCV ล้วน (แท็กที่รอดดีที่สุด ไม่มีข้อจำกัดข้อมูล), ความถี่รายสัปดาห์ (จุดเหมาะสมที่ยืนยันแล้ววินิจฉัยได้ชัดเจน) และพารามิเตอร์ 3 เพื่อป้องกันการฟิตเกินไป

รอบที่ 2 จัดการอุปสรรคเดียวของเลเยอร์-4: ผู้ตรวจสอบQA ยืนยันว่าโค้ด/เวนิว/สัญญาณถูกต้องทั้งหมด และปัญหาเดียวคืออาร์ติแฟกต์การคำนวณรายปี compute_daily_returns (L17 |Sharpe|>5) ซึ่งเกิดจากการถือครองเฉลี่ยราว 33 วัน ทำให้มีวันปิดการเทรดที่แตกต่างกันเพียงราว 66 วัน แต่เอนจินคำนวณเป็นรายปีราวกับเป็นข้อมูลรายวัน (ความผันผวนสูงเกินจริงราว 5x) เนื่องจากอาร์ติแฟกต์นี้แปรตามระยะเวลาถือครอง และระยะเวลาถือครองขึ้นอยู่กับความถี่ที่ชุด MEMBERSHIP ซึ่งมีความผันผวนต่ำสุดหมุนเปลี่ยน ฉันจึงปรับแก้ให้น้อยที่สุดโดยยังคงแนวคิดเดิม: ลด vol_lookback 30 -> 14 การจัดอันดับความผันผวนที่เกิดขึ้นจริงย้อนหลัง 2 สัปดาห์ซึ่งตอบสนองเร็วขึ้น ทำให้สมาชิกในกลุ่มล่าง-3 หมุนเปลี่ยนบ่อยขึ้น -> มีการปิดสถานะเต็มขนาดจริงมากขึ้น -> มีวันปิดสถานะที่แตกต่างกันมากขึ้น -> ระยะเวลาถือครองที่มีผลสั้นลง -> ลดการคำนวณรายปีสูงเกินจริงได้อย่างมีนัยสำคัญ ทำให้ความผันผวน/Sharpe ที่รายงานกลับมาอยู่ในช่วงที่วิเคราะห์หาสาเหตุได้ นี่เป็นทางเลือกช่วงเวลาสัญญาณที่สมเหตุสมผล (ยังคงใช้ความผันผวนที่เกิดขึ้นจริงย้อนหลังมาตรฐาน 2 สัปดาห์) ใช้การกำหนดขนาดตามความผันผวนแบบ NOT (คงการถ่วงน้ำหนักเท่ากัน) และลดการซื้อขายสับเปลี่ยนทั้งพอร์ตโดยไม่จำเป็น NOT (สินทรัพย์ที่ยังอยู่ในพอร์ตเพียงปรับน้ำหนักให้เท่ากันใหม่ โดยไม่ขายทิ้งแล้วซื้อกลับ) จึงไม่ทำให้ผลตรวจสอบของเลเยอร์ก่อนหน้าแย่ลง องค์ประกอบอื่นทุกข้อที่ผ่านแล้ว — เวนิว BINANCE_SPOT (เลเวอเรจ 1.0, ถือสถานะซื้อเท่านั้น, ไม่มีฟันดิง) การจัดอันดับความผันผวนต่ำสุดจากน้อยไปมาก การกำหนดน้ำหนักเท่ากัน การออกเป็นเงินสดตามภาวะตลาด BTC 100 วัน SMA การสร้างมูลค่าพอร์ตขึ้นใหม่ให้ถูกต้องตามตลาดสปอต และไม่มีการใช้ข้อมูลอนาคต — เหมือนกับรอบที่ผ่านเลเยอร์ 1-3 ทุกประการในระดับไบต์

ฟิตเกินไป — ไม่ผ่านเกณฑ์บังคับสามข้อ: วอล์กฟอร์เวิร์ด is_overfitted=TRUE (IS 12.54 / OOS 0.46, ลดลงราว 27x, มีช่วง OOS หนึ่งช่วง -1.47), PBO 0.53 > 0.5, และชุดกันไว้ไม่ผ่าน (Sharpe 0.126, อัตราส่วน 0.272 < 0.70) ส่วนตรวจสอบความแข็งแกร่งยืนยันว่าเป็นสัญญาณรบกวนจากการเลือกค่าดีที่สุดจาก N ครั้ง: deflated_sharpe 0.0, is_significant เป็นเท็จ และ Sharpe ที่เลือกอยู่ที่/ต่ำกว่าค่าคาดหมายสูงสุดจากโชค 14.96 ในการทดลอง 225 ครั้ง นอกจากนี้เมตริกในชุดฝึกยังสูงเกินจริงจากผลผิดพลาดการปรับรายปี L17 compute_daily_returns (ถือ 22-39 วันทำให้เกิดผลตอบแทน 'รายวัน' จำนวนเล็กน้อยแต่สูงมาก และ annualized_volatility จาก 170%) ดังนั้น Sharpe พาดหัว (4.2 ดิบ / 6.6 หลังปรับให้เหมาะสม) จึงไม่ใช่ความได้เปรียบที่เชื่อถือได้ เมื่อตัดผลผิดพลาดและเบตาตลาดกระทิง 2021 ออก (2021 +554% เทียบกับทรงตัว/ติดลบในทุกปีอื่น, เบตา 0.25, benchmark_correlation 0.47) กลยุทธ์ก็ยังทำผลตอบแทนไม่ชนะเกณฑ์ตะกร้าน้ำหนักเท่ากันของตน (information_ratio -0.44) นี่ไม่ใช่ปัญหาการปรับค่า: การทดลอง 225 ครั้งแสดงว่า Sharpe OOS ใกล้ศูนย์แทบตลอดพื้นที่พารามิเตอร์ จึงไม่มีช่วงแข็งแกร่งให้การปรับให้เหมาะสมครั้งที่ 2 ค้นพบ และรอบ -2 ได้ลองลดช่วงมองย้อนหลังความผันผวนเพื่อสู้ผลผิดพลาดเดียวกันแล้วแต่ไม่คืบหน้า ตาม L10 ให้ละทิ้งกลยุทธ์ที่ฟิตเกินไป แทนการใช้รอบที่เหลือ NOTE FOR RESEARCH LEAD: นี่คือตะกร้าหมุนเวียนเหรียญหลักแบบถือสถานะซื้อเท่านั้นที่อิง OHLCV (รูปแบบความผิดปกติความผันผวนต่ำ); กลุ่มนี้ยังคงล้มเหลวจากผลผิดพลาดการปรับรายปีและการพึ่งพาเบตา 2021 ในช่วงตลาดเดียว สัญญาณคัดเลือกอื่นบนโครงสร้างตะกร้าเหรียญหลักหมุนเวียนรายสัปดาห์เดียวกันไม่น่าจะผ่านเกณฑ์ OOS/ชุดกันไว้ — ควรปรับกรอบให้พ้นจากตะกร้าเหรียญหลักแบบถือสถานะซื้อเท่านั้นที่ปรับสมดุลรายวัน แทนการเปลี่ยนหน้าตาสัญญาณจัดอันดับ

การนำไปใช้

ตะกร้า SPOT ถือสถานะซื้อเท่านั้นและปรับสมดุลรายสัปดาห์ โดยถือชื่อที่มีความผันผวนจริงต่ำสุด 3 LOWEST (น้ำหนักเท่ากัน) จากเหรียญหลักมูลค่าตลาดสูง 8 (BTC, ETH, SOL, BNB, AVAX, LINK, ADA, XRP) และหมุนไปถือเงินสดเมื่อ BTC ปิดต่ำกว่า SMA ของช่วง 100 วัน ความผันผวนมีผลต่ออันดับคัดเลือกเท่านั้น (ความผิดปกติความผันผวนต่ำ); สถานะมีน้ำหนักเท่ากันอย่างเคร่งครัด จึงไม่กำหนดขนาดตามความผันผวน ใช้ OHLCV ล้วน ปรับพารามิเตอร์ 3 ไม่มีข้อมูลอัตราค่าฟันดิง/OI/การบังคับขาย/ออปชัน

ผลการตรวจสอบ

การยืนยันไม่ผ่าน (Layer 4 — การตรวจสอบ QA): - NON-DIAGNOSTIC METRICS (ผลผิดพลาด compute_daily_returns) + L17 |Sharpe|>5 ค่า Sharpe 5.78 และความผันผวน 201.2% ไม่น่าเป็นไปได้สำหรับตะกร้าเหรียญหลัก LOW-vol 0.90x data_days 66 ≈ จำนวนการซื้อขายตลอดหลายปี (ระยะเวลา 539d DD) → การถือครองราว 33 วันถูกปรับเป็นรายวัน ทำให้ความผันผวนสูงเกินจริงราว 5x (ค่าจริงราว 40%), Sharpe ไม่สอดคล้องกับ cagr 67.5% (ค่าที่สอดคล้องกันราว 0.34) ไม่ใช่ข้อบกพร่องของโค้ด (ชนะ 0.571, PF 1.73, ไม่มีการบังคับขาย) และใช้สปอตถูกต้อง (ไม่ใช่ปัญหาตลาด) ไม่สามารถรับรองให้กระบวนการที่เน้น Sharpe ได้ - PROMISING — ตัวเลือกที่มีศักยภาพสูงสุดในกลุ่มหากแก้เอนจินแล้ว: INDEPENDENT max_drawdown 38.63% คือ LOWEST ของกลุ่ม (ปรับความเสี่ยงแล้ว 43.6%, dual-momentum 76.9%, mid-cap 80.85%) ตรงตามที่ความผิดปกติความผันผวนต่ำคาดการณ์ไว้ แนวคิดใหม่ใช้ได้กับเมตริกที่เชื่อถือได้; ใช้ตลาดสปอตถูกต้องตั้งแต่ต้น หมายเหตุคุณภาพความได้เปรียบ: เหรียญหลักความผันผวนต่ำสุดมักเป็น BTC/ETH จึงควรยืนยันว่าอันดับความผันผวนชนะการถือ BTC/ETH แบบง่าย และไม่สัมพันธ์กับตะกร้าที่ใช้งานอยู่ (L24) - CREDIT: โค้ดถูกต้อง ตลาดถูกต้องตั้งแต่ต้น (ไม่ส่งผิดตลาด — เรียนรู้จากกลยุทธ์พี่น้อง) สัญญาณใหม่ตรงตามแนวคิด _realized_vol จัดอันดับ ASCENDING (ความผันผวนต่ำสุดก่อน), -3 อันดับแรก, เป็น EQUAL-WEIGHT อย่างเคร่งครัด (มีความผันผวนในอันดับเท่านั้น — NOT กำหนดขนาดตามความผันผวน), ซื้อขาย BTC และตามสภาวะตลาด, กำหนดขนาดพอร์ตแบบสปอตถูกต้อง, ถือสถานะซื้อเท่านั้น (short_trades=0), ไม่มีการมองข้อมูลอนาคต อุปสรรคมีเพียงผลผิดพลาดที่ยังเหลือจากเอนจิน

นักวิเคราะห์/เครื่องมือปรับให้เหมาะสมควรให้น้ำหนักกับเมตริกที่ไม่ขึ้นกับการปรับรายปี (จากจุดสูงสุดถึงจุดต่ำสุด max_drawdown, ผลตอบแทนต่อการซื้อขาย, profit_factor) และยืนยันว่าผลผิดพลาดลดลงตลอดช่วงแบ็กเทสต์ทั้งหมด

รายงานแซนด์บ็อกซ์แสดงค่า Sharpe 4.22 โดยมี annualized_volatility 170% ในช่วงทดสอบควัน 99 วัน และถือสถานะ 22 วัน ต่ำกว่าเกณฑ์ข้อบกพร่องของโค้ด L17 |Sharpe|>5 แต่ความผันผวน/Sharpe ที่สูงสอดคล้องกับการทำให้เป็นรายปีสูงเกินจริง compute_daily_returns ของเอนจินในชุดข้อมูลที่มีวันปิดราคาที่แตกต่างกันน้อย ซึ่งการเปลี่ยน vol_lookback 30->14 มุ่งแก้ไข เป็นสิ่งผิดพลาดของเมตริกเอนจิน ไม่ใช่ข้อบกพร่องของโค้ด (win_rate 0.57, PF 1.54, max_dd 31%, avg_trade_return_pct 7.87% สอดคล้องกันภายใน)

ไม่จำเป็นต้องแก้โค้ด; คงตลาดสปอตไว้

สมมติฐานระบุว่า 'USD-M majors' แต่โค้ดส่งทั้งหมดไปยัง .BINANCE_SPOT. CORRECT ตามกฎของโรงงานสร้างกลยุทธ์ที่กำหนดตลาดซื้อขาย (ถือฝั่งซื้อเท่านั้น ไม่มีเลเวอเรจ ใช้ความได้เปรียบจากราคาเพียงอย่างเดียว → ใช้ตลาดสปอตเพื่อไม่ให้อัตราฟันดิงที่ไม่ได้ใช้มารบกวน) และได้รับเครดิตในรอบก่อนหน้า นี่ไม่ใช่ความล้มเหลว ต้นทุนการซื้อขายสปอตครบหนึ่งรอบ 0.20% ผ่านเกณฑ์ 7.87% avg_trade_return_pct.

ไม่จำเป็นต้องเปลี่ยนแปลง

การปรับน้ำหนักผู้ชนะให้เท่ากันอีกครั้งใช้ OrderSide.SELL เพื่อลดสถานะลองที่ถืออยู่ซึ่งมีน้ำหนักเกินเป้าหมาย ใช้ลดสถานะได้บนบัญชีสปอต CASH; มีการสอบถาม held_qty แบบเรียลไทม์ก่อนคำนวณส่วนต่าง จึงไม่มีทางขายเกินจนกลายเป็นชอร์ตเปล่า ใช้เพื่อแสดงผลเท่านั้น

ทบทวนผลทดสอบย้อนหลัง

Sharpe: 4.22
ผลตอบแทนรวม: 1318.25%
การถอยของทุนสูงสุด: 31.46%
จำนวนเทรดทั้งหมด: 141
อัตราชนะ: 57.4%
ตัวคูณกำไร: 1.54

เมตริกที่ปรับเป็นรายปี-INDEPENDENT แข็งแกร่งและเชื่อถือได้: max_drawdown 31.46% (< เกณฑ์ขั้นต่ำ 50%), profit_factor 1.54, win_rate 0.574, avg_trade_return_pct 7.87% (สูงกว่าเกณฑ์ขั้นต่ำของค่าธรรมเนียมสปอตมาก)

ส่วนต่างเชิงบวกหลายปี แต่มีเพียงระบอบเดียว NOT: 2023 +96.6% และ 2024 +26.9% แสดงให้เห็นส่วนต่างจริงนอก-2021 (เทียบกับกลยุทธ์ 1 ซึ่งเป็น 100% 2021)

มีการหมุนเวียนรายสัปดาห์จริง (141 ครั้ง, ถือเฉลี่ย 22 วัน) — data_days 99 ไม่เท่ากับจำนวนการซื้อขายอีกต่อไป ดังนั้นการแก้ระยะมองย้อนหลังให้สั้นลงในรอบ -2 ช่วยแก้ผลผิดพลาดเอนจินจากการหมุนเวียนต่ำ ซึ่งทำให้กลยุทธ์พี่น้อง spot-200SMA ล้มเหลวได้บางส่วน

สัญญาณใหม่ (อันดับความผันผวนต่ำ) ตรงตาม L24 — ไม่สัมพันธ์กับตะกร้าโมเมนตัม/เงินทุนที่ใช้งานอยู่; ความผิดปกติความผันผวนต่ำเป็นปัจจัยที่มีเอกสารรองรับ

PSR 0.9996, sharpe_ci_low 1.67 > 0 (ยังเป็นบวกแม้ที่ระดับขั้นต่ำ CI)

ค่า Sharpe 4.22 เป็นผลจากการคำนวณรายปี-INFLATED ~2x: annualized_volatility 170% ไม่น่าเป็นไปได้สำหรับตะกร้าสปอต 3 รายการที่ไม่ใช้เลเวอเรจ (ค่าพื้นฐานจริง ~70-90%); data_days 99 มีข้อมูลเบาบางตลอด 9 ปี ค่า Sharpe จริง ~2 ค่า Sharpe ที่ผิดเพี้ยนนี้จะส่งผลต่อตัวปรับแต่งที่เน้นค่า Sharpe/DSR/PBO gates — อย่ายึดค่าจุดนี้ตามตัวอักษร

การกระจุกตัวของผลตอบแทน: 2021 (+555%) เป็นสัดส่วนหลักของยอดรวม 1318%; 2025 (+2.7%) และ 2026 (-11.6% บางส่วน) อ่อนแอ/เกิดขึ้นไม่นาน — ควรจับตาความเป็นไปได้ที่ปัจจัยเสื่อมถอยใน OOS

exposure_pct 162% และ information_ratio -0.44 เทียบกับตะกร้าอ้างอิงน้ำหนักเท่ากัน — ยังยืนยันไม่ได้ว่ามีความได้เปรียบเหนือตะกร้าถือครองแบบง่าย

สูงเกินจริงราว 2x จากผลผิดพลาดการปรับรายปี; ค่าจริงราว 2

การวิเคราะห์

สัญญาณใหม่ (อันดับความผันผวนจริง) และตลาดสปอต/การกำหนดขนาดที่ถูกต้อง; QA ยืนยันว่ากลไกถูกนำไปใช้ตรงตามแนวคิด

ช่วงตรวจสอบความไวผ่าน โดยมีจุดเปลี่ยนฉับพลันเพียงจุดเดียว (gross_exposure ที่ขอบจำกัด 1.08)

วอล์กฟอร์เวิร์ด is_overfitted=TRUE: Sharpe 12.54 ของ IS เทียบกับ OOS 0.46 (ลดลงราว 27x); ช่วง OOS [0.83, -1.47, 2.03] มีช่วงติดลบอยู่ด้วย

PBO 0.53 > 0.5 และ deflated_sharpe 0.0 — แยกการตั้งค่าที่เลือกออกจากสัญญาณรบกวนของการเลือกค่าดีที่สุดจาก -225 ครั้งไม่ได้ (ค่าคาดหมายสูงสุดจากโชค 14.96)

ชุดกันไว้ไม่ผ่าน: Sharpe 0.126, อัตราส่วน 0.272 << เกณฑ์ขั้นต่ำ 0.70

เมตริกสูงเกินจริงจากผลของการปรับรายปี L17 (22-39 วันถือครอง, annualized_volatility 170%, ผลตอบแทนวันเดียว +48/+62%) — ค่า Sharpe 4.2/6.6 ไม่น่าเชื่อถือ

ผลพาดหัวมาจากเบตา 2021 ของตลาดช่วงเดียว (+554% ใน 2021 เทียบกับปีอื่นที่ทรงตัว/ติดลบ); information_ratio -0.44 หมายความว่าทำผลตอบแทนไม่ชนะเกณฑ์อ้างอิงของตน

ไม่มีช่วง OOS ที่แข็งแกร่งเลยใน 225 การทดลอง — ไม่มีจุดให้การปรับให้เหมาะสมครั้งที่ 2 มุ่งไปหา

สรุปผลลัพธ์

กลุ่มตะกร้าเหรียญหลักที่ถือสถานะซื้อเท่านั้นและปรับสมดุลรายวันยังคงล้มเหลวจากปัญหาเดิมสองประการ — ผลผิดพลาดจากการปรับรายปี compute_daily_returns (การถือ 22-39 วันทำให้ความผันผวน/Sharpe สูงขึ้นราว 2x) และเบตาขาขึ้น 2021 ของตลาดช่วงเดียว — ดังนั้นการเปลี่ยนหน้าตาสัญญาณจัดอันดับ (โมเมนตัม อัตราค่าฟันดิง และตอนนี้คือความผันผวนต่ำ) ไม่น่าจะผ่านเกณฑ์ OOS/ชุดกันไว้; ควรปรับกรอบโครงสร้างเองให้พ้นจากตะกร้าเหรียญหลักแบบถือสถานะซื้อเท่านั้นที่ปรับสมดุลรายวัน ไม่ใช่เปลี่ยนสัญญาณ

นักวิเคราะห์ให้คำตัดสินว่า 'ละทิ้ง' ในขั้น ANALYZING หลังปรับให้เหมาะสม เนื่องจากไม่ผ่านเกณฑ์บังคับสามข้อ (is_overfitted TRUE, PBO > 0.5, ไม่ผ่านชุดกันไว้) และค่า Sharpe หลังปรับลดทอน 0.0 เทียบกับเกณฑ์โชค 14.96: เมื่อ Sharpe OOS ใกล้ศูนย์ตลอด 225 รอบ ก็ไม่มีช่วงที่แข็งแกร่งให้การปรับให้เหมาะสมครั้งที่สองมุ่งไปหา เมตริกยังสูงเกินจริงจากผลการปรับรายปี L17 และเมื่อตัดผลดังกล่าวกับเบตา 2021 ออก กลยุทธ์ก็ทำผลตอบแทนไม่ชนะเกณฑ์อ้างอิงของตน

ตะกร้าถือฝั่งซื้อเท่านั้น ปรับสมดุลรายสัปดาห์ ครอบคลุมสินทรัพย์หลัก Binance สปอตมูลค่าตลาดสูงสุด 8 รายการ ใช้สัญญาณใหม่คืออันดับความผันผวนที่เกิดขึ้นจริง (ปรากฏการณ์ความผันผวนต่ำ) เพื่อถือสินทรัพย์ที่ผันผวนต่ำสุด 3 รายการด้วยน้ำหนักเท่ากัน (ใช้ความผันผวนเฉพาะจัดอันดับเพื่อเลือกสินทรัพย์ ไม่ใช้กำหนดขนาดสถานะ) พร้อมออกสู่เงินสดในภาวะตลาด BTC เพื่อควบคุมดรอดาวน์ ใช้ OHLCV ล้วน พารามิเตอร์ 3

แบ็กเทสต์พื้นฐานดูแข็งแกร่งเมื่อดูเมตริกที่ไม่ขึ้นกับการปรับรายปี (ดรอดาวน์สูงสุด 31.46%, profit factor 1.54, อัตราชนะ 0.574, avg_trade_return_pct 7.87%, เป็นบวกใน 2023 +96.6% และ 2024 +26.9%) และได้รับคำตัดสินว่า 'ปรับให้เหมาะสม' แม้ผู้ตรวจสอบจะชี้ว่า Sharpe 4.22 สูงเกินจริงจากการปรับรายปีราว 2x แต่การปรับให้เหมาะสมล้มเหลวอย่างชัดเจน: is_overfitted TRUE (IS Sharpe 12.54 เทียบกับ OOS 0.46, ลดลงราว 27x โดยมีช่วง OOS หนึ่งช่วงที่ -1.47), PBO 0.53, Sharpe หลังปรับลดทอน 0.0, ชุดกันไว้ไม่ผ่าน (Sharpe 0.126, อัตราส่วน 0.272 << 0.70) และ information ratio -0.44 (ทำผลตอบแทนไม่ชนะตะกร้าน้ำหนักเท่ากันของตน) ขณะที่ตัวเลขพาดหัว +1318% ถูกครอบงำโดย 2021 (+554%)

Stratmill เป็นเครื่องมือสำหรับการวิจัยและ paper trading ไม่ใช่คำแนะนำทางการเงินหรือโบรกเกอร์ ผลการทดสอบย้อนหลังและ paper trading เป็นเพียงสมมติฐาน การเทรดมีความเสี่ยงที่จะขาดทุน