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Notizen aus der Strategiefabrik
Der Dollar in eurem Backtest war USDC. Am 11. März notierte er bei 87 Cent.
Wir haben die Equity-Kurve in Dollar beschriftet. Das Konto war in USDC, und an diesem Samstag war USDC kein Dollar.
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Wie wärmt man einen Backtest auf, ohne den Lookback als Performance zu zählen?
Unfertige Indikatoren, beschnittene Kurven, die ihre Positionen behalten, und 30-Tage-Warmups auf 8-Stunden-Features. Der Neustart-Check, der sie erwischt.
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Wir haben auf Binance backgetestet und auf Bybit im Paper gehandelt. Der Edge war der Lag.
Wir haben BTC auf Binance recherchiert und auf Bybit im Paper gehandelt. Der Backtest war nicht zu optimistisch. Er hat ein schnelleres Tape beobachtet.
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Die Absicherung verdoppelte unsere Backtest-Handelskosten
Die Optionsgeschäfte waren selten. Der Hedge wurde bei jeder Regung des Basiswerts gehandelt. So haben wir die fehlenden Kosten in einem Options-Backtest gefunden.
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Der Short in deinem Backtest lag im Plus. Auto-Deleveraging hat ihn trotzdem geschlossen.
Liquidation ist, was passiert, wenn deine Margin ausgeht. ADL ist, was passiert, wenn ihre ausgeht – und du warst derjenige, der Geld verdient hat.
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Das Signal lag richtig. Unser Options-Backtest kaufte den falschen Verfall.
Das Signal sprach für einen Call-Spread. Im Rückblick wählte der Backtest einen Verfall, der liquide aussah. Wir führten die Abweichung auf einen unauffälligen Kalender-Join zurück.
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Ihr Options-Backtest nutzte einen Midpreis, zu dem nie gehandelt wurde
Ein Midpreis kann ein sinnvoller Wertansatz und zugleich eine untaugliche Ausführungsannahme sein. Hier sind drei Wege, wie dieser Unterschied unbemerkt die Performance von Options-Backtests schönt.
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Warum ersetzt mein Backtest ständig seine Optionsdaten?
Dieselbe Optionsstrategie kann auf „derselben“ Historie unterschiedliche Ergebnisse liefern. So findest du heraus, ob sich der Markt in deinem Archiv geändert hat und was du speichern solltest, damit sich der nächste Lauf erklären lässt.
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Die Sharpe Ratio Ihres Backtests kann steigen, wenn Sie weitere Märkte hinzufügen
Ein breiteres Marktuniversum sieht nach Diversifizierung aus. Bei der Strategiesuche kann es aber auch eine weitere Runde von Versuchen bedeuten. So erkennen Sie den Unterschied.
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Warum sieht mein Backtest bei häufigerer Neugewichtung besser aus?
Eine tägliche Neugewichtung kann ein Signal früher umsetzen – und dabei den erzielten Vorteil wieder aufzehren. So messen Sie, ob sich der zusätzliche Handel lohnt.
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Die Sharpe Ratio deiner Strategie kann steigen, wenn die Daten schlechter werden
Ein verdächtiger Tick kann ein fehlerhafter Kurs sein – oder genau die Beobachtung, die die Anfälligkeit deiner Strategie offenlegt. Datenbereinigung braucht einen Prüfpfad, nicht nur eine hübschere Equity-Kurve.
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Wir haben einen Backtest neu aufgebaut, nachdem ein Datenanbieter seine Historie geändert hatte
Derselbe Strategiecode und derselbe Zeitraum ergaben sechs Wochen später eine andere Equity-Kurve. Wir führten die Abweichung auf revidierte Marktdaten zurück und bauten das Experiment anschließend neu auf, damit wir nachvollziehen konnten, was sich geändert hatte.
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Deine Strategie durchlief 240 Tests. Wie viele Backtests hast du wirklich durchgeführt?
Du hast 240 Parametersätze ausprobiert und den Gewinner behalten. Sein Sharpe liegt bei 2.1. Entscheidend ist, wie viele Gelegenheiten du dem Zufall gegeben hast, wie ein Vorteil auszusehen.
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Die Strategie funktionierte, bis wir ihr den Roll einer Futures-Position in Rechnung stellten
Unser Calendar Spread sah sauber aus, bis der Frontmonat auslief. Dann rollte der Backtest eine Position zu einem Preis, zu dem niemand handeln konnte.
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Das Rebalancing wirkte günstig, bis wir den Spread einrechneten
Im Backtest fielen 4 Basispunkte Gebühren an. Spread und Markteinfluss trieben das Rebalancing auf über 20. So fanden wir die fehlenden Kosten.
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Wie backteste ich eine Strategie, die auf ein tägliches Signal handelt?
Ein Tagesbalken liefert einen Kurs und ein Datum, aber nicht den Zeitpunkt, zu dem Ihre Strategie den Schlusskurs kannte. So backtesten Sie tägliche Signale, ohne eine unmögliche Ausführung anzunehmen.
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Wir ließen einen KI-Rechercheagenten eine Strategie optimieren. Das Tagebuch war weniger beeindruckend.
Der Agent fand eine Strategie mit einem Sharpe von 4.1. Dann zählten wir die Versuche, froren die Suche ein und sahen zu, wie das Ergebnis auf etwas schrumpfte, das wir tatsächlich bewerten konnten.
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Dein KI Research Agent hat den Testsatz gesehen: 3 Wege, wie der Score verfälscht wird
Ein Testsatz ist kein Test mehr, sobald seine Ergebnisse das nächste Experiment beeinflussen. Hier sind 3 Wege, wie Research-Agenten unbemerkt daraus lernen – und wie du den Score unverfälscht hältst.
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Wie testet man, ob der Vorteil einer Strategie höhere Handelskosten übersteht?
Frag nicht, ob deine Strategie „realistische Kosten“ übersteht. Miss, wie viel Kosten sie verkraftet, welche Annahmen entscheidend sind und ab wann der Vorteil verschwindet.
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Warum Ihr Backtest ein Delisting-Ledger braucht
Verschwindet ein Unternehmen aus Ihrem Backtest, ist womöglich auch seine Schlussrendite verschwunden. 3 gängige Abkürzungen machen aus toten Aktien unsichtbare Gewinner.
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Ihr Backtest zeigt einen Edge von 20 %. Wie viel davon stammt von einem einzigen fehlerhaften Zeitstempel?
Ein Backtest-Edge von 20 % kann auf einer Zahl beruhen, die damals niemand kennen konnte. So finden Sie heraus, ob Revisionen, verspätete Veröffentlichungen oder nachträgliche Datenlieferungen für Sie handeln.
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Wir haben einen Prediction-Market-Backtest auseinandergenommen, der den falschen Kontrakt kaufte
Der Backtest kaufte „Wird das Gesetz verabschiedet?“ Aber um welches Gesetz geht es, bis zu welcher Frist und wer entscheidet über die Auflösung? Wir analysieren die Fehler bei der Kontraktidentität, die aus einem sauberen Prediction-Market-Replay eine ganz andere Wette machen.
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Die Funding-Zahlung, die einen profitablen Perp-Trade ins Minus brachte
Ein BTC-Perpetual-Trade lag mit der Richtung richtig und verlor trotzdem Geld. Hier ist das Buchungsjournal, Zahlung für Zahlung, und die Abrechnungsprüfungen, die erklären, warum.
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Woran erkennt man, ob der Edge einer Strategie auch in einem anderen Marktregime besteht?
Die durchschnittliche Rendite einer Strategie kann einen fragilen Handel mit nur einer Marktart verbergen. So finden Sie heraus, ob ihr Edge auch in anderen Regimes besteht.
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Ein besserer Backtest kann Ihre Strategieforschung verschlechtern
Mit einem Backtest können Sie eine schlechte Idee verwerfen. Nutzen Sie ihn, um die beste von 500 Ideen auszuwählen, ist der Gewinner vielleicht einfach derjenige mit dem meisten Glück. So bleibt der Forschungsprozess ehrlich.
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Warum wird meine Limit-Order im Backtest ausgeführt, obwohl der Markt ihren Preis nie erreicht hat?
Dein Limitpreis lag innerhalb der Kerzenspanne, also verbuchte der Backtest einen Fill. Das ist eine Preisberührung, kein Beleg dafür, dass du den Trade bekommen hättest.
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Deine Strategie hat den Walk-Forward-Test bestanden. Warum wichen die Paper-Trading-Ergebnisse ab?
Eine Strategie bestand die Walk-Forward-Validierung, doch im Paper-Trading wichen die Ergebnisse ab. Der erste Verdacht sollte vielleicht dem Übergang von der Forschung zur Ausführung gelten, nicht dem Markt.
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Warum wurde mein Backtest zu einem Preis ausgeführt, den der Markt nie angezeigt hat?
Wenn dein simulierter Fill besser ist als jeder Preis in der Bar, liegt das Problem vielleicht bei deinen Ausführungsannahmen und nicht beim Signal. So findest du heraus, woher dieser Preis stammt.
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Der Backtest ergab 12 % jährlichen Turnover. Das Konto handelte 38 %.
Ein Backtest kann 12 % jährlichen Turnover ausweisen, während das Konto 38 % handelt. Der Unterschied beginnt oft damit, was „Turnover“ im Code bedeutet.
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Wie hält man einen KI-Strategieagenten davon ab, Informationen von morgen in heute durchsickern zu lassen?
Eine Strategie kann jede Syntaxprüfung bestehen und trotzdem die Zukunft kennen. Hier zeigen wir, auf welche unauffälligen Arten Forschungsagenten Informationen durchsickern lassen und welche Prüfungen das aufdecken.
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Wie backtestet man eine Strategie, die rund um einen Handelsstopp handelt?
Ein Handelsstopp ist kein Balken mit null Volumen. Er verändert, was der Markt deiner Strategie ermöglicht. Bei der Wiedereröffnungsauktion kann sich der Kurs, zu dem du handeln wolltest, grundlegend ändern.
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Dein Edge ist nach der Änderung der Gebührenstufe verschwunden. Ist die Strategie kaputt oder das Konto?
Die Bruttotrades deiner Strategie blieben gleich, aber mit dem Handelsvolumen deines Kontos änderte sich die Gebührenstufe. So findest du heraus, ob sich der Edge oder das Konto verändert hat.
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Das Rebalancing, das die Gewinner von morgen verkaufte: Eine Turnover-Analyse
Eine Rangliste ist noch keine Handelsstrategie. Dazu müssen daraus Aufträge werden. Verfolge ein monatliches Rebalancing von den Zielgewichtungen über Turnover und Gebühren bis hin zu den Annahmen, die einen Backtest zu glatt aussehen lassen können.
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Dein Backtest liebte die beste Stunde. Kannst du sie nach der Zeitumstellung noch handeln?
Deine Strategie verdient in der ersten Stunde Geld – bis sich diese Stunde verschiebt. Ein praktischer Leitfaden zum Testen der Intraday-Saisonalität bei Zeitumstellungen und geänderten Handelszeiten.
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Dein Backtest hat dasselbe Kapital zweimal ausgegeben: Ein Leitfaden zur Portfoliobuchhaltung
Eine Position kann auf dem Papier profitabel sein und trotzdem dafür sorgen, dass dir das Geld für die nächste Order fehlt. Drei verbreitete Buchhaltungsabkürzungen erklären, wie Backtests unbemerkt dasselbe Kapital zweimal ausgeben.
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Deine Paper-Trading-Strategie startete mit einer anderen Position neu: Ein Brief zur Zustandswiederherstellung
Du hast den Prozess neu gestartet, aber wurde auch die Strategie neu gestartet? So findest du heraus, ob ihre Erinnerung an Positionen, offene Orders und Signale mit dem Paper-Konto übereinstimmt.
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Der Backtest war erfolgreich. Bei der Paper-Strategie blieben 37 % der Orders aus.
Unsere Paper-Strategie gab 100 Orders auf und erhielt 63 Ausführungen. Im Backtest waren es 91. Die Abweichung ging auf Orderstatus, Timing und Annahmen zurück, die eine Sharpe Ratio nicht zeigen konnte.
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Wir haben versucht, den Backtest einer Strategie zu reproduzieren. Dabei sind die Zahlen abgewichen.
Wir haben eine gespeicherte Strategie erneut ausgeführt und eine andere Equity-Kurve erhalten. Innerhalb weniger Tage haben wir die Abweichungen auf Datenrevisionen, Abhängigkeitsversionen und eine überraschend kleine Standardeinstellung zurückgeführt.
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Woran erkenne ich, ob die Marktdaten eines Backtests tatsächlich handelbar waren?
Korrekte Preise garantieren keinen aussagekräftigen Backtest. Prüfen Sie, wann jede Beobachtung nutzbar wurde, welchen Markt sie abbildet und ob Ihre Strategie darauf hätte reagieren können.
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Wir haben eine Paper-Trading-Strategie nach einem Neustart erneut abgespielt. Ihre Orders hatten sich geändert.
Wir haben eine Paper-Trading-Strategie mitten in einer Position neu gestartet und eine andere Abfolge von Orders erhalten. Das Signal war in Ordnung. Ihr Gedächtnis nicht.
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Was geschieht in einem Options-Backtest bei Verfall?
Bei Verfall ist der letzte Optionskurs oft die am wenigsten hilfreiche Zahl für deinen P&L. So modellierst du Abrechnung, Ausübung und Lieferung, ohne einen Fill zu erfinden.
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Dein kontinuierlicher Futures-Chart zeigt einen Kontrakt, den niemand handeln konnte
Am 20. April 2020 lagen die Abrechnungskurse zweier WTI-Kontrakte 58.06 $ auseinander. Werden sie unbedacht aneinandergehängt, verbucht dein Backtest 58,060 $, die keine Position erwirtschaftet hat.
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Starte deine Strategie mitten im Backtest neu. Weiß sie noch, was ihr gehört?
Eine Strategie kann jeden Markt in deinem Datensatz überstehen und trotzdem beim Neustart ihres Prozesses versagen. Stoppe die Wiedergabe auf halber Strecke und finde heraus, was sie vergessen hat.
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Dein Paper-Konto lehnt den Backtest-Fill ab: Ein Schreiben über Börsenfilter
Du hast die Order im Backtest korrekt dimensioniert, aber die Paper-Trading-Börse hat sie abgelehnt. So machst du Präzisionsregeln zum Bestandteil des Ausführungsmodells deiner Strategie.
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Tick-Daten retten deinen Backtest nicht – bei den meisten Strategien machen sie ihn schlechter
Mehr Auflösung bedeutet nicht mehr Wahrheit. Bei den meisten Strategien tauschen Tick-Daten ein echtes Problem – schlechte Annahmen zu Ausführungen und Kosten – gegen ein erfundenes ein: die Illusion, feinere Daten machten den Backtest aussagekräftiger.
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Das Rebalancing, das das Signal auffraß: Der erste Gang einer Strategie durch den echten Markt
Das Signal lag mit der Richtung richtig. Beim Rebalancing verlor das Portfolio trotzdem seinen Vorsprung – mit jedem dünnen Orderbuch und jeder übergroßen Order ein Stück mehr.
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Wie backtestet man einen Inverse Perpetual, ohne BTC und Dollar zu vermischen?
Ein Trade erzielt $10,000. Das Konto gewinnt $15,000. Beide Zahlen sind korrekt. Ihr Backtest muss die fehlenden $5,000 erklären.
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Dein Aktien-Backtest hat eine Short-Position gefunden. Hättest du die Aktien tatsächlich leihen können?
Deine Gap-Fade-Strategie geht bei jedem ausgewählten Titel short. Bei deinem Broker ist die Auswahl kleiner. Ein Schreiben über die fehlende Transaktion vor deinem Einstieg.
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Das Slippage-Modell deines Backtests sollte absichtlich falsch liegen
Ein Slippage-Modell soll nicht erraten, zu welchem Preis deine Order ausgeführt worden wäre. Es soll herausfinden, ob deine Strategie auch bei plausiblen Ausführungspreisen besteht, die sich aus historischen Bars nicht ablesen lassen.
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Dein Makro-Backtest handelte mit den revidierten Arbeitsmarktdaten
Du hast die historische Beschäftigungsreihe korrekt heruntergeladen. Trotzdem handelte deine Strategie mit Zahlen, die erst zwei Monate später verfügbar waren. So rekonstruierst du ihren damaligen Informationsstand.
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Wie viel Latenz solltest du einem Backtest hinzufügen? Wir haben jede Millisekunde unserer Latenz gemessen
195 ms Median. 2,970 ms beim 99. Perzentil. 840 ms Median in den Minuten, in denen dein Signal tatsächlich ausgelöst wird. Nur eine dieser Zahlen ist interessant.
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5 Sizing-Regeln, 1 Signal: Was in deinem Backtest wirklich die Arbeit macht
Der größte Teil der Schwankungen im Backtestergebnis hängt davon ab, wie groß deine Position ist, nicht davon, wann du einsteigst. Hier ist dasselbe Signal mit 6 Sizing-Regeln – samt Gebührenrechnung und Spitzenhebel, die im Report fehlten.
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Gleicher Code, gleiche Daten, zwei verschiedene Sharpes: Das Audit auf Nichtdeterminismus, das dein Backtest braucht
11,205 Bars bit-identisch, dann ein Gleichstand im Ranking, dann ein Sharpe-Abstand von 0.15. Wenn du das Jitter-Band deines Backtests nicht kennst, weißt du nicht, ob dein bestes Parameterset überhaupt etwas gewonnen hat.
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Dein Sharpe Ratio hat jeden Test bestanden. Trotzdem könnte es Zufall sein.
Ein Sharpe-Wert von 2 kann nach tausend Versuchen außergewöhnlich wirken. Die überraschende Zahl ist, auf wie vielen Wegen du versucht hast, dorthin zu gelangen.
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Warum das Volatilitätsziel deines Backtests das Risiko verfehlt, das es eigentlich steuern soll
Ein Volatilitätsziel von 10% ist eine Vorgabe für die Positionsgröße, keine Risikogarantie. Wir nehmen eine BTC-Perpetual-Strategie auseinander und zeigen, ab wann die Kennzahl nicht mehr beschreibt, wie viel das Konto verlieren kann.
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Der Funding-Satz wirkte günstig. Trotzdem verlor die Position laufend Geld.
Ein Perpetual zahlte alle 8 Stunden 0.01% Funding. Trotzdem verlor der Trade Geld. Hier sehen wir, wo der attraktive Carry des Backtests geblieben ist.
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Die Zeile, auf der Ihr Options-Backtest aufbaut: ein Deribit-BTC-Call, Feld für Feld
Der Ticker hat etwa zwanzig Felder. Zwei davon sind Preise, zu denen niemand gehandelt hat, drei stehen in Einheiten, die Ihr Backtest wahrscheinlich falsch interpretiert, und die Zahl, an der die meisten Optionsstrategien scheitern, steht überhaupt nicht im Payload.
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Sie haben Backtests mit $2,000 pro Trade durchgeführt und wollen jetzt $50,000 einsetzen: ein Brief über Kapazität
Ihr Edge beträgt brutto 22 bps pro Trade. Bei $2,000 zahlen Sie etwa 2 bps Impact. Bei $50,000 sind es 11. Die folgende Rechnung entscheidet, ob Sie eine Strategie oder nur einen Screenshot haben.
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Dein Backtest wurde nie liquidiert: Margin, Mark Price und die übersehene Hebelgrenze
Die Equity-Kurve fällt im April um 63% und erholt sich bis Juni. Auf der Börse wurde das Konto am 41. Tag geschlossen, und es blieb nichts übrig, womit es sich hätte erholen können.
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Stop und Kursziel lagen in derselben Kerze. Für welches hat sich dein Backtest entschieden?
Das Tief der Kerze liegt unter deinem Stop. Ihr Hoch liegt über deinem Kursziel. Eines davon wurde zuerst erreicht, aber aus der Kerze geht nicht hervor, welches. Trotzdem hat irgendetwas in deinem Code eine Entscheidung getroffen.
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Die Minuten, die es nicht gibt: Lücken, Handelsunterbrechungen und Balken ohne Volumen in OHLCV-Verläufen
Fehlende Balken sind nicht zufällig über deinen Verlauf verstreut. Sie häufen sich genau in den Minuten, die für deine Strategie wichtig sind, und die üblichen Korrekturen machen den Schaden unsichtbar.
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Deine Limit-Order wurde nicht ausgeführt: Ein Brief über Queue-Position, Maker-Backtests und die Sharpe Ratio, die du dir ausgedacht hast
Deine Ausführungsregel ist eine Zeile lang: Wenn das Tief der Kerze auf oder unter meinem Limit liegt, werde ich ausgeführt. Diese Zeile leistet mehr als deine gesamte Alpha-Strategie – und sie ist falsch.
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Splitbereinigte Daten, auseinandergenommen: Was NVDA mit dem Split 10:1 in jeder Zeile anstellt
In der Zeile steht, der Schlusskurs habe bei $120.8781 gelegen. An diesem Tag zeigte der Ticker $1,208.88. Sechs Spalten liegen zwischen diesen beiden Zahlen, und die meisten Backtests lesen mindestens drei davon falsch.
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Was beim Backtest von Prognosemärkten schiefgeht: ein Tagebuch aus 8 Tagen
Das Instrument läuft aus. An einem Datum, das du nicht kontrollierst, zahlt es einmal einen Dollar oder nichts. Fast jede Annahme, die in einem renditebasierten Backtester steckt, ist hier falsch. Und so haben wir das der Reihe nach herausgefunden.
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Wie viele Trades braucht ein Backtest, bevor der Sharpe aussagekräftig ist?
Der Standardfehler eines annualisierten Sharpe liegt ungefähr bei 1 geteilt durch die Quadratwurzel der Anzahl deiner Datenjahre. Alles Unangenehme folgt aus dieser einen Zeile.
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Du hast eine Strategie gebaut, die nur um 00:00 UTC handelt – ein Brief über Funding-Zeit-Artefakte
Dein Sharpe liegt bei 2.9, und jeder Dollar davon kommt innerhalb von vier Minuten nach einer Funding-Abrechnung. Genau dieses Ergebnis habe ich vielleicht schon ein Dutzend Mal gesehen. So findest du heraus, welche Variante du vor dir hast.
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Warum Ihr Backtest einen Volatilitätssprung für ein neues Regime hält
Volatilitätssteuerung klingt adaptiv. Eine veraltete Schätzung, ein ungünstiger Mindestwert oder eine versteckte Rebalancing-Regel kann aus einer turbulenten Woche Monate mit zu wenig Marktexposure machen. So erkennen Sie die Folgen.
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Dein Symboluniversum ist eine Zeitmaschine: Survivorship Bias in Krypto-Perp-Backtests
Du hast dein Universum erstellt, indem du einmal heute exchangeInfo aufgerufen und nach status == TRADING gefiltert hast. Diese eine Zeile hat stillschweigend jede Coin entfernt, die ausgestiegen ist.
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Anatomie einer 1-Minuten-Kerze: alles, was OHLCV deinem Backtest verschweigt
Zwölf Werte in einem JSON-Array. Mindestens vier davon bedeuten etwas anderes, als deine Fill-Engine annimmt. Hier ist die ganze Kerze, auseinandergenommen.
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Dein Backtest hat 100 Trades. Warum ist der durchschnittliche Fill trotzdem nur eine Schätzung?
100 Trades, 0,04 % Gebühren und eine Slippage-Annahme von 0,02 % können präzise wirken. Doch der Fill bleibt eine Schätzung, bis du fragst, welche Ordergröße der Markt hätte aufnehmen können.
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Warum handelt mein Backtest häufiger als meine Paper-Strategie?
Ein Signal kann einmal „kaufen“ sagen, während das Ordersystem es drei Mal versucht und zwei Mal ausgeführt wird. So modellieren wir die Lücke zwischen den Trades im Backtest und der Orderhistorie eines Paper-Kontos.
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Dein Backtest hat ein Timing-Problem – auch wenn jeder Zeitstempel stimmt
Ein Quote und ein Signal können denselben Zeitstempel haben und trotzdem in unterschiedlicher Reihenfolge eintreffen. Diese kleine Unklarheit kann darüber entscheiden, ob deine Strategie überhaupt gehandelt hat.
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Warum offene Orders im Backtest eine Uhr brauchen
Eine Limit-Order kann das Signal überdauern, das sie ausgelöst hat. Drei häufige Gründe, warum Backtests offene Orders aus den Augen verlieren, und ein praxistaugliches Modell, das sie realistisch abbildet.
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Warum dein Backtest Dividenden falsch verbucht
Eine Dividende kann wie ein plötzlicher Verlust, eine Rendite zum Nulltarif oder ein Geldbestand wirken, den deine Strategie nie erhalten hat. 3 typische Modellierungsfehler erklären, warum.
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Drei Wege, eine Walk-Forward-Optimierung zu vermasseln, ohne es zu merken
Walk-Forward-Tests werden als Gegenmittel gegen Overfitting verkauft. Nachlässig durchgeführt sind sie nur Overfitting mit besserer Aktenlage. Drei Fehlermodi und ihre Anzeichen.
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Wie ein Team aus AI-Agenten eine Trading-Idee vom Satz bis zum Papiergeld bringt
Zehn Agenten, eine Pipeline und ein Trichter, der Ideen aussortieren soll. Ein Rundgang durch das, was zwischen „Funding-Momentum“ und einem laufenden Paper-Node tatsächlich passiert.
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Paper Trading ist der einzige Maßstab, an dem sich Ihr Backtest messen lassen muss
Wir spielen das Zeitfenster jeder Paper-Strategie täglich durch die Backtest-Engine und vergleichen die Trades. Was dieses Ritual immer wieder zutage fördert.
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Was ein Round Trip an neun Handelsplätzen wirklich kostet
Gebührenseiten sind Marketing. Hier ist die Rechnung über beide Seiten, die entscheidet, ob deine Strategie ein Geschäft oder eine Spende ist — Handelsplatz für Handelsplatz.
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Warum die meisten Backtests lügen – und die vier Posten, die das beheben
Eine Strategie, die im Backtest +40% pro Jahr macht und im Live-Betrieb Geld verliert, hat kein Pech. Sie wurde falsch gemessen. Vier Posten trennen die beiden Zahlen.
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