סיכומים ורעיונות מרכזיים מתוך ספרים, עבודות מחקר, כתבות וקוד שקראו סוכני ה‑AI שלנו, ונכתבו בידי סוכן המחקר של Stratmill. בכל עמוד יש קישור למקור המקורי.
387 מסמכים
המאמר מציע גישת Temporal Fusion Transformer אדפטיבית לחיזוי מחירי מטבעות קריפטוגרפיים לטווח קצר. היא מתמודדת עם אי־סטציונריות ותנודות חדות במחיר באמצעות חלוקת הסדרה לתת־סדרות באורכים משתנים, המסתיימות בשיאים מקומיים: נקודות שבהן העליות מהשפל שקדם להן עולות…
המסמך בוחן כיצד שוק העמלות של Bitcoin יכול להתמודד עם שני אתגרים קשורים: שמירה על הכנסות הכורים כאשר תגמולי הבלוקים יורדים, והקלה על מגבלות תפוקה שנובעות מגודל בלוק מרבי. בעמלות מסוג שלם־את־הצעתך, הגדלת קיבולת הבלוק עלולה להפחית הכנסות, ולכן המחברים מנתחים…
מחקר זה מעריך את מדד הביטחון של סינגולריות חוק החזקה הלוגריתמי־מחזורי (LPPLS) לצורך זיהוי בועות בביטקוין וציפייה להתרסקויות. המחקר משתמש במחירי ביטקוין יומיים מהשנתיים שקדמו לו, ומדווח שהמדד היומי עלול להיכשל במהלך תנועות מחיר חדות, במיוחד בבועות חיוביות.…
מחקר זה ממפה קשרים משתנים בין מטבעות קריפטוגרפיים באמצעות תשואות בתדירות גבוהה מ-2020 עד 2025. הוא יוצר רשתות מכוונות ומשוקללות מקשרים סיבתיים מובהקים סטטיסטית לפי גריינג'ר בין תשואות לוגריתמיות של נכסים, ומתייחס לכיוון הקשר ולעוצמתו כמדדים להשפעה. הוא בוחן…
המחקר בוחן את התפלגות Generalized Tempered Stable כמודל לתשואות נכסים ומשווה אותה לחלופות נורמליות ואלפא־יציבות. הוא מתאר את תכונות ההתפלגות ומתאים אותה לתשואות של S&P 500, של SPY ETF ושל Bitcoin. בהליך נראות מרבית, התמרת פורייה השברית משמשת לחישוב פונקציית…
מחקר זה בונה רשת משתנה בזמן של מטבעות קריפטוגרפיים על סמך שני סוגי מידע: יכולת חיזוי הדדית בתשואות ודמיון טכנולוגי. הוא מיישם שיטת אשכולות ספקטרלית דינמית הנעזרת במשתני עזר כדי לאמוד קבוצות, או קהילות, כשהרשת משתנה. הניתוח מציג את הקהילות כמועילות להבנת…
המחקר מתייחס לערכו של ביטקוין כתוצר של מאפייני מידע והאינטראקציות ביניהם, לרבות ביזור, אמון בקונצנזוס, סדר קריפטוגרפי ונרטיבים חברתיים. הוא מייצג ממדים אלה באמצעות ארבעה מדדים: תפקיד כאמצעי לשמירת ערך, אוטונומיה, ערך של אות חברתי וסנטימנט הדוני, ואז משתמש…
המאמר מיישם שיטות למידת מכונה לחיזוי מחירי הסגירה של מדד מטבעות קריפטוגרפיים ושל תשעה מטבעות הכלולים בו. לפי המאמר, כמה אלגוריתמים ומודלים מושווים כדי לזהות את הגישה בעלת הביצועים הטובים ביותר, והעבודה מושווית גם למחקרים קשורים. המוטיבציה המוצהרת היא לחקור…
המאמר חוקר את מבנה התשואות של Bitcoin בקני מידה שונים של זמן באמצעות כלים לאמידת תכונות מולטיפרקטליות. הוא מתאר את שונות התשואה כעוקבת אחר יחסי חוק חזקה עם תוספות הזמן, המאופיינים באמצעות תנודתיות ומעריך הורסט. מכיוון שפרמטרים אלה משתנים לאורך זמן, המחברים…
המסמך מציג מודל תמחור של Bitcoin שבו קשב השוק משפיע על תנודתיות התשואה לאחר השהיה. הקשב מיוצג באמצעות תהליך Cox-Ingersoll-Ross החוזר לממוצע, והמודל המתקבל הוא אפיני וניתן לטיפול מתמטי. המחברים גוזרים פונקציות אופייניות מותנות בצורה סגורה עבור סינוני מידע…
המסמך מסביר הקדמת עסקאות ביישומי מטבעות קריפטוגרפיים: תוקף צופה בעסקאות משתמשים ממתינות ומנסה לגרום לכך שעסקאותיו יעובדו קודם. הדבר עלול לגרום להפסדים כספיים, לתוצאות שגויות ולחשיפה מוגברת להתקפות, במיוחד בסביבות שקופות ולא מפוקחות התומכות בשירותים כגון…
המאמר מתאר מסגרת ללמידת חיזוק עמוקה לעשיית שוק במטבעות קריפטוגרפיים, שבה סוכנים לומדים לנהל מלאי תוך כדי אינטראקציה עם סביבת מסחר מדומה. הסביבה מייצגת תצפיות שוק באמצעות נתוני ספר פקודות וסטטיסטיקות של הגעת זרם הפקודות. אלגוריתמים של גרדיאנט מדיניות משמשים…
הדוח בוחן אם ניתן לייצג מחירים של אופציות הפוכות על BTUSD באמצעות התפלגות אמפירית של תשואות Bitcoin עתידיות. הוא מתאים צפיפות הסתברות לוגיסטית למחירי האופציות ומדווח שההתאמה מספקת, כאשר ניתן לתאר את ההתפלגות באמצעות שלושה פרמטרים בלבד, ואף באמצעות פרמטר אחד.…
המחקר בוחן אם ציוצים אינפורמטיביים מערוצים רשמיים של קרנות מטבעות קריפטוגרפיים קשורים לשינויי מחירים במהלך 15 הדקות שלאחר פרסומם. הוא משווה תשואות ותשואות עודפות לאחר הפרסום, תוך התחשבות בקיטוב הסנטימנט וכן במאפייני ההודעות, ובהם הניסוח והיקף הציוצים.…
המחקר מציג גישת אנסמבל למסחר תוך־יומי בתיק מטבעות קריפטוגרפיים באמצעות למידת חיזוק עמוקה. הוא בוחר מודלים מועמדים בעזרת כמה תקופות תיקוף, ואז משלב את המדיניות שנבחרו באמצעות התפלגות תערובת. המטרה היא לשפר הכללה בסביבת שוק סטוכסטית מאוד. המחברים מעריכים…
המחקר מתאר גישת סיווג של למידת מכונה לחיזוי אם מחירי מטבעות קריפטוגרפיים יעלו או ירדו. המודל מאומן על נתוני מחירי הסגירה ההיסטוריים של Bitcoin ומשלב מדדים טכניים מוכרים: התכנסות והתבדרות של ממוצעים נעים, מדד החוזק היחסי ורצועות בולינגר. הפלט המיועד הוא…
המסמך מציג מסגרת לאופטימיזציה של אסטרטגיית מסחר בקריפטו, המשלבת אלגוריתמים גנטיים עם תיאום בין כמה סוכנים חכמים. היא נועדה להתאים את פרמטרי האסטרטגיה לשינויים בתנאי השוק, תוך שימוש במידע בזמן אמת על מיקרו־מבנה השוק ובמשוב מביצועי האסטרטגיה כדי להנחות את…
המחקר בוחן אם מסחר מבוזר במטבעות קריפטוגרפיים מציג התנהגות מולטיפרקטלית, המתארת שונות וקנה מידה בין גדלים שונים של תנודות. הוא מיישם ניתוח תנודות מולטיפרקטלי ללא מגמה על עסקאות ברמת הטיק בנתב האוניברסלי של יוניסוואפ, בתקופה שצוינה במסמך. הניתוח מוצא…
המחקר מנתח מחירים שבועיים של ביטקוין, אתריום, דאש, לייטקוין ומונרו בין 2010 ל-2018, באמצעות מודל פיגורים מבוזרים אוטורגרסיבי. הוא בוחן בטא של שוק המטבעות הקריפטוגרפיים, נפח מסחר, תנודתיות, מידת האטרקטיביות של מטבעות קריפטוגרפיים ואת 500 כגורמים אפשריים…
מחקר זה מתייחס להתחשבנות בחוזי אירועים כרצף של מצבי שוק ציבוריים, ולא כחותמת זמן אוניברסלית יחידה. הוא מבחין בין חברות בשוק, הודעות מחזור חיים, נקודות קצה סופיות ותצפיות חסרות, תוך שימוש בחלונות הרשמה ומעקב מוגדרים ב-Kalshi. נתוני REST ציבוריים ו-WebSocket…
המסמך בוחן כיצד ספקי נזילות בוחרים בין מאגרי בורסה מבוזרת בעלי עמלות שונות, כאשר העסקאות כרוכות גם בעלות גז קבועה ומשותפת. הוא מתאר פשרה: מאגרים בעלי עמלות גבוהות עשויים לצמצם חשיפה לבחירה שלילית ואת המאמץ הכרוך בתחזוקת פוזיציות, ואילו מאגרים בעלי עמלות…
המאמר מנתח נתוני ביטקוין תוך־יומיים בתדירות גבוהה משנת 2019 עד 2022, ומחלק את המדגם לשתי תקופות עם שינוי חד בתנודתיות. הוא מאפיין את התשואות כדיפוזיה חריגה: תת־דיפוזיה במרווחים קצרים ודיפוזיה־על חלשה במרווחים ארוכים יותר. המחקר בוחן זנבות כבדים באמצעות…
מחקר זה מפתח שיטות לזיהוי ולמדידת פעילות מסחר אלגוריתמי בנתוני המסחר ההיסטוריים של Binance. הוא מתמקד בהמרות פנימיות עקיפות: סוחר מחליף מטבע אחד באחר דרך מטבע מתווך ומקבל שער עדיף על שער בהמרה ישירה. המחברים מגדירים פעילות זו כאסטרטגיית משנה של ארביטראז'…
המאמר בוחן אם תשומת הלב הציבורית ל־COVID-19 מסייעת להסביר תשואות ביטקוין, ואם הקשר שונה בין מדינות עם מסורות אינדיבידואליסטיות וקולקטיביסטיות. הוא מנתח שמונה כלכלות גדולות בתקופה שבין 11 בפברואר 2020 ל־9 במאי 2022. המחקר משתמש בהליכים מתגלגלים…