Una strategia di mean reversion long-short sui futures perpetui BTCUSDT.BINANCE USD-M, che opera contro le cascate di liquidazioni forzate. Usa barre perp BINANCE USD-M (dati puliti e verificati) + dati supplementari sulle liquidazioni (PostgreSQL — flusso distinto da qualsiasi esperimento precedente della pipeline). L’ipotesi: quando il volume orario delle liquidazioni su BTCUSDT supera di >3 deviazioni standard la sua base di riferimento a 30 giorni AND e il prezzo si è mosso di ≥2% nella stessa direzione nelle precedenti 4 ore, il mercato è in una FORCED-FLOW OVERSHOOT — il venditore marginale (in una cascata di liquidazioni long) o l’acquirente marginale (in uno short squeeze) agisce per ragioni meccaniche, non naturali. Quando il flusso forzato si esaurisce (in genere entro 4-12 ore), gli operatori naturali intervengono sul prezzo dislocato e il movimento si inverte parzialmente. La strategia va LONG quando le liquidazioni sul lato long innescano una cascata (il prezzo supera DOWN) e SHORT quando a innescarla sono le liquidazioni sul lato short (il prezzo supera UP). Questo copre FIVE segmenti poco rappresentati: direzione long-short (14.2% → verso 45%), meccanismo guidato dalle liquidazioni (nessuna strategia in 459 esperimenti ha usato questo flusso di dati), microstruttura specifica delle crypto (un vantaggio impossibile nella finanza tradizionale), mantenimento di medio termine (cicli di 4-12h) e uso di dati supplementari (che nel nostro catalogo sono risultati puliti, a differenza delle barre BINANCE_SPOT). Il meccanismo è documentato nella ricerca sulla microstruttura crypto (Kaiko 2022, Coin Metrics 2023): le cascate di liquidazioni producono sistematicamente eccessi di prezzo 1.5-3%, che si riassorbono in parte entro 6-18 ore, man mano che la componente di flusso forzato degli ordini si attenua. Usa barre perp ONLY BINANCE USD-M + dati sulle liquidazioni archiviati in Postgres — nessuna barra BINANCE_SPOT (che in questa sessione ha ripetutamente fallito la verifica Layer 3). Dimensionamento della posizione: 15% del capitale per direzione. Rischio per operazione: 1.5% del capitale, limitato dallo stop-loss.