LINK USD-M クオンツトレード：無期限先物と指数のベーシス回帰、ロング・ショート（単一銘柄BINANCE無期限先物、15分足、複数年のPREMIUM/MARK-INDEXフィード、日中の先物と現物の乖離を指数へ回帰、3パラメータ）

仮説

LONG-SHORTを対象とする単一銘柄・短期のマイクロストラクチャー戦略です。LINKUSDT.BINANCE（USD-M無期限先物、15分足）で、無期限先物価格が現物INDEXへ日中に収束する動きを取引します。実際のNON-PRICEフィードであるBinanceのプレミアム／マーク価格と指数価格のベーシス（mark_priceとindex_priceの差。取引所が資金調達率の計算に使う値）を利用します。中核となる考えは、稼働中の戦略とは異なります。レバレッジ取引のフローで無期限先物が原資産の現物指数に対して大きなPREMIUMまたはDISCOUNTになると、その乖離は裁定取引で解消可能であり、ベーシス裁定者や指数連動のマーケットメーカーが先物価格を押し戻すことで、INTRADAY（数分から数時間）の時間軸で回帰するという仮説です。これは8時間の資金調達サイクルより速く、仕組みも異なる効果です。これは主要銘柄に対する、使い古された資金調達率のEXTREME方向性ベット（L13）とはNOT異なります。シグナルは瞬時のベーシスのZスコアで、決済条件は資金調達時刻ではなく指数への収束です。また、手数料を超えるほどベーシスの行き過ぎが大きい中型の主要アルトコインを対象とし、乖離が約1bpのBTC/ETHは対象外です。現物と先物の二本立て取引（L28/L1）ではNOTありません。無期限先物のみのSINGLE-LEG方向性取引なので、約0.10%の往復コストが一度かかり、二度ではありません。純粋なOHLCV（L30）でもNOTありません。価格は収束の目標にすぎず、エントリーはベーシスフィードをREQUIRES利用します。以前のテイカーフロー回帰戦略（攻撃的注文の出来高ではなくベーシスを利用）や、稼働中のSOL VWAP回帰戦略（価格とVWAPの乖離ではなく、ベーシスと指数の乖離を利用し、対象銘柄も異なる）とは差別化されています。過剰適合を抑えるため、パラメータ数を意図的に3にしています（#1キラー、229x）。ポートフォリオで手薄な三つの領域、ロング・ショート方向（14.4%）、短期（7.9%）、そして暗号資産特有のマイクロストラクチャーの仕組みを補います。