Sinu backtest kauples Suurel Reedel. Aktsiaturg mitte.

Neljapäev, 2. aprill, 16:02 Ida-aeg. Paberportfell nägi välja täpselt nii, nagu olime selle kujundanud: pikk umbes $240,000 BTCUSDT perpetualit, lühike beetakaalutud korv COIN-ist, MSTR-ist, MARA-st ja RIOT-ist, jääk alla $500. Reede riskimaandustöö oli jooksnud kell 15:45 nädal varem. Funding kell 16:00 UTC oli olnud ümardamisviga. Logisin välja mõttega, et meil on lõpuks krüptoharu, mis ei loo lihtsalt Nasdaqi beetat uuesti.

Reede oli Suur Reede. Sain sellest aru ainult sellepärast, et krüptochat postitas endiselt likvideerimiste ekraanipilte ja aktsiatchat oli vaikseks jäänud just sellel iseloomulikul viisil, mis tähendab, et kedagi pole toolis. NYSE ja Nasdaq olid suletud. Binance mitte. Neljapäeva sularaha sulgemisest reede 16:00 Ida-ajani oli perp 4.8% maas. Aktsialühikesed ei eksisteerinud sel päeval turuna. Need olid rida neljapäevaseid hindu riskipaneelil.

Riskibot postitas ikkagi.

beeta maandamiskorvile: 0.04. jääk 1d: −$11,184. staatus: NEUTRAL

Mul on see ekraanipilt endiselt alles. Kolleeg trükkis selle välja ja kleepis külmkapile kontoris, mida me vaevu kasutame. Roheline NEUTRAL tegi palju tööd. Bot arvutas beeta viimastest aktsiate printidest, mis tal olid, ehk neljapäeva sulgemisoksjonilt, BTC margi vastu, mis oli liikunud kakskümmend neli tundi. Külmutatud mark on neljapäeva foto. Foto nimetamine riskimaanduseks ongi see, kuidas kõnnid lihavõttenädalavahetusse palja krüptopositsiooni ja aruandega, mis sind selle eest õnnitleb.

Esmaspäeval avanes sularahaturg. Korv avanes gäpiga allapoole, aga mitte 4.8% ja mitte koos. COIN avanes −2.1%. MSTR tegi rohkem. MARA tegi vähem. Veetsime hommiku kaubeldes sisse portfelli, mis oli elanud terve lisasessiooni, mida me ei saanud maandada, siis tõmbasime välja backtesti, mis oli selle disaini õnnistanud, ja esitasime talle ebaviisaka küsimuse. Mida sa tegid eelmisel Suurel Reedel ja sellel enne seda ja igal argipäeval, mil aktsiaturg istus kõrval, samal ajal kui BTC kauples läbi püha?

Uurimisagent, kes esimese versiooni kodeeris, oli kõik ümber sämplinud 15-minutilisteks baarideks ja edasi täitnud. Pandas freq='B' oli notebookis, mis näeb välja nagu täiskasvanulik valik, kuni mäletad, mida see tegelikult teeb. 'B' tähendab esmaspäevast reedeni. Suur Reede on reede. Juneteenth 2026 oli reede. Iseseisvuspäeva tähistamine oli reede. Kalendrifunktsioonil ei olnud kalendrit. Sellel oli nädalapäevafilter.

Riskimaandustöö jookseb reedeti kell 15:45 Ida-ajal, mis on mõistlik aeg kaubelda sularaha sulgemise suunas tavalisel nädalal. Suur Reede on alati reede. Ajavahemikus 2023–2026 langes see töö kokku nelja Suure Reedega, Juneteenthi, 3. juuli täieliku sulgemise ja nelja tänupühajärgse sessiooniga, mis olid juba löönud 1:00 PM kella. Kümme reedesessiooni. Igal neist oli simulaator aktsepteerinud aktsiaordereid. Täitmised olid neljapäeva sulgemine või reede viimane tavaline print, edasi kantud ja riietatud live-tehinguteks blotteris. Krüptomargid jooksid live. Jääkseeria sai krediiti maandamisliikumiste eest, millele ühel jalal ei olnud kunagi võimalust vastata.

Nädalavahetused olid sama viga graafikul, mille üle me olime vähemalt õllede kõrvale nalja visanud. Pühad olid versioon, mille üle keegi nalja ei visanud, sest notebook ütles tööpäevad ja Suur Reede tundub endiselt, sisimas, nagu päev, mil täiskasvanute finantssüsteem on tööl. Pangad on avatud. Fedwire on üleval. Brokeri API võib näida ärkvel ja ikkagi pole kuhugi COIN-orderit saata.

Varajased sulgemised olid vaiksemad ja blotteris ebaviisakamad. 28. novembril 2025, tänupüha järgmisel päeval, sulges NYSE kell 1:00 PM. Meie töö ärkas ikka kell 15:45, vaatas 15-minutilist seeriat, mis oli kandnud 12:59 viimast printi peaaegu kolm tundi, ja "kauples sulgemist." Täitemudel võttis meilt isegi sulgemisoksjoni libisemist. Kell 16:00 oksjonit ei olnud. Oksjon oli toimunud kell 13:00, ilma meieta. Paber, sel pärastlõunal, oli ausama ebaõnnestumisega: uued orderid tagasi lükatud, töötavad orderid tühistatud varajase sulgemise sisse, täitemäär null.

Käivitasime portfelli uuesti turupõhise sessioonifailiga: tavalised tunnid, pühad, varajased sulgemised, 16:00 vs 13:00 sulgemine ja vananenud-tundide loendur igal margil. Orderid suletud sularahasessiooni ei täitu viimasel. Need lükatakse tagasi. Riskipaneelil ei ole lubatud printida NEUTRAL, kui mõni maandamisjalg on olnud vananenud rohkem kui paar tundi. Ühiktetest on kole ja mulle meeldib see: võta tavaline reede, värvi see suletuks, asserti null COIN-täitmist ja vananenud lipp korvil. Ja siis värvi 13:00 sulgemiseks ja asserti, et 15:45 töö ei heida oksjonimudelile isegi pilku.

Jääk-Sharpe läks 1.14-lt 0.61-le. Ma ei käsitle kumbagi arvu kauplemise põhjusena. Ma käsitlen vahet ülestunnistusena. Palju sellest, mida olime nimetanud maandamise jäägiks, oli krüpto pühadevolatiilsus, kogutud päevadel, mil lühike aktsiajalg oli eelmise sessiooni suveniir. Nädalavahetused tegid osa sellest tööst samuti, mida me vestluses juba diskonteerisime. Pühad peitusid tööpäeva ümbersämplimises, mis on palju piinlikum koht, kus peituda.

Me jookseme endiselt reede 15:45 tööd. See loeb nüüd faili, millel on kaksteist rida 2026. aasta jaoks, millest kaks ei ole veel juhtunud. Tänupüha on 26. Järgmisel päeval sureb sularahaturg kell 13:00. Panin selle 1:00 PM sulgemise kalendrisse kaks korda, kahe erineva nime all, sest ma ei usalda ennast novembris ja sest pandas nimetab seda reedet endiselt rõõmsalt tööpäevaks, kui ma seda lasen.