Trading quantitatif : cassure Hyperliquid 4H | Stratmill

Stratégie acheteuse de cassure multi-instruments sur contrats à terme perpétuels Hyperliquid (HL, frais aller-retour d’environ 0.09%) — une plateforme ENTIRELY ABSENT du pipeline actuel et de l’ensemble du journal des échecs. Toutes les stratégies testées lors de cette session portaient sur Binance USD-M, Binance Spot ou BINANCE_CM. Hyperliquid est une plateforme fondamentalement différente : carnet d’ordres décentralisé sur la chaîne, dominé par les flux des particuliers et des traders spéculatifs plutôt que par les teneurs de marché institutionnels, cycles de financement horaires (contre 8 heures sur Binance) et base de participants entièrement différente, dont le comportement de microstructure n’a NOT été arbitré dans la même mesure que celui de Binance. La stratégie utilise des bougies de 4-HOUR sur un panier de 3 symboles : BTC-USD.HYPERLIQUID, ETH-USD.HYPERLIQUID, SOL-USD.HYPERLIQUID — les trois contrats perpétuels HL au volume le plus élevé et à l’historique disponible le plus long. Le mécanisme est une cassure classique du canal de Donchian sur 20 bougies : à chaque clôture d’une bougie de 4H, pour chaque symbole, si la clôture dépasse le plus haut des 20 bougies précédentes (fenêtre d’environ 3.3 jours), AND le symbole n’est pas déjà en position acheteuse AND que moins de 2 positions du portefeuille sont ouvertes, ouvrir une position acheteuse représentant 5% des fonds propres par position (15% d’exposition brute maximale). Les sorties utilisent un stop suiveur au plus bas des 10 bougies précédentes (fenêtre d’environ 1.7 jours), un stop fixe à -7% du prix d’entrée et un stop temporel après 24 bougies (environ 4 jours) si le PnL est inférieur à +2%. NO filtre de volume, NO filtre de régime de tendance, NO ADX, NO confirmation EMA — un Donchian pur fondé sur les prix, soit le mécanisme de cassure le plus simple possible. Deux paramètres libres au total (période de calcul d’entrée=20, période de calcul de sortie=10) — le plus petit nombre parmi toutes les hypothèses de cette session. Cette hypothèse est structurellement indépendante de chaque schéma d’échec confirmé : (1) NOT une stratégie BTC sur Binance (évitant le schéma de « dégradation du régime de microstructure après BTC-2024+ » qui a fait échouer 4 stratégies BTC indépendantes sur Binance — saisonnalité, momentum, retour à la moyenne, pics de volatilité) ; (2) NOT une cassure journalière sur un seul altcoin (un portefeuille de 3 symboles agrège la fréquence des transactions 3x AND utilise une unité de temps de 4H, évitant ainsi de façon multiplicative les 9 échecs de cassure journalière sur un seul altcoin) ; (3) NOT un schéma sur une seule bougie de 4H (Donchian agrège le contexte des plus hauts et des plus bas sur 20 bougies, au lieu de considérer uniquement les caractéristiques de la bougie actuelle) ; (4) NOT un repli dans une tendance haussière (entrée par cassure pure, mécanisme opposé) ; (5) NOT un retour à la moyenne avec filtres techniques (pas de bandes de Bollinger/RSI/SMA) ; (6) NOT une stratégie de saisonnalité (aucune logique liée à l’heure de la journée ou au jour de la semaine) ; (7) NOT dépend de données supplémentaires sous forme de ratio OI/L-S (évitant l’échec « aucune transaction » du cadre de vérification). Le test transversal entre plateformes et entre instruments est le cœur de l’expérience : si les mécanismes validés sur Binance se dégradent à cause de changements de microstructure propres à Binance après 2024+ (adoption institutionnelle, flux ETF, concurrence accrue entre teneurs de marché), Hyperliquid — une plateforme dont l’écosystème est fondamentalement différent et plus récent — devrait encore présenter la prime initiale de poursuite du momentum. Si ce n’est pas le cas, ce résultat négatif sera lui-même instructif pour le choix des hypothèses futures. Fréquence de transaction attendue : 3 symboles × environ 30-40 cassures Donchian par an et par symbole sur des bougies de 4H × 50% taux d’entrée sans chevauchement ≈ 90-120 transactions par an, bien au-dessus du seuil minimal de viabilité du walk-forward.