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本笔记研究当加密货币永续合约特征矩阵以多种方式衡量同一经济量——溢价时，岭回归、套索回归和弹性网络的表现。输入特征以溢价水平、变化、波动率、标准化位置、排名及相关资金费指标为主，描述其他情况的特征较少。岭回归会收缩相关系数但保留特征集；套索回归可以将系数置零，并在近似重复特征中进行选择；弹性网络结合了两者的作用。套索惩罚按各折中可使所有系数归零的阈值进行缩放，从而使不同配置在各折中形成可比较的惩罚路径。…

本文档介绍加密货币永续期货及相关链上序列的数据访问和对齐约定。文中说明，溢价指数柱线的时间戳记录其开盘时间：八小时柱线记录该区间末尾资金费结算前的溢价，因此应与随后发生的结算配对。可将小时级永续合约 OHLCV 重采样为与资金费时间对齐的八小时柱线，分别取首个开盘价、最高价、最低价、最后收盘价和成交量总和，再按交易对和时间戳与溢价数据连接。 数据加载器还支持按交易对和日期筛选、限制交易对集合，以及读取历史 DeFi TVL…

本笔记为小时级加密货币永续合约开发双模型离场策略。入场分类器识别异常强劲的未来收益，离场分类器则预测下一段未来收益是否为负。离场模型将入场模型的概率作为额外特征，其训练值通过扩展窗口折外预测生成，因此每个值都来自未用该观测训练的模型。为限制信息泄漏，采用按时间顺序划分，并在标签期限边界进行清除。 比较将分类 AUC…

本笔记评估总锁仓价值是否可作为以太币收益的另类数据信号。TVL 汇总存入去中心化金融协议的加密资产美元价值。由于它是按价格计值的存量，而非流入资金的直接衡量指标，即使存款不变，资产价格变动也可能改变其数值。因此，分析考察 TVL 增长和标准化水平，并将链上构成与全市场总量进行比较。 分析通过考察信号值与未来收益的关系来检验所提出的关联。由于多日收益的每日观测共享大部分相同期间，本笔记使用 Newey–West…

这项数据探索研究了以 USDT 保证金结算的加密货币永续合约八小时溢价指数观测，并解释溢价与资金费支付之间的关系。该指数根据价格指数计算可执行冲击买价和卖价；当价格指数落在两者之间时，会形成零值区间。笔记分析分布和时间序列特征，比较不同合约的波动率，并根据交易所的资金费公式和限幅机制，将溢价换算为预估资金费率和年化收益。笔记也介绍了正负资金费如何决定支付方，以及市场中性的现货与永续合约头寸如何收取资金费。…

本笔记比较Polymarket以加密货币结算的事件合约与受监管的Kalshi平台，将其作为另类数据来源。笔记说明，准入规则、结算资产、持仓限额和上市政策会影响哪些参与者左右价格，以及数据中会出现哪些问题。在构建特征之前，笔记检查已提供快照的规模和覆盖范围，并强调极短的历史数据可用于横截面观察，但无法支持可靠的时间序列分析。…

本数据集指南介绍币安永续期货的价格和成交量数据，以及八小时溢价指数。每小时OHLCV记录描述市场活动；溢价衡量永续价格相对于现货价格的差额。正值表示溢价，负值表示折价；指南将该指标与每八小时结算一次的资金支付联系起来。…

本笔记展示在平静与承压时期检查ETF动量和技术特征的漂移，以及利用跨市场环境的溢价指数数据检查加密货币永续合约的漂移。笔记比较总体稳定性指数（PSI）及其分箱贡献与瓦瑟斯坦距离，并使用领域分类器检验参考样本和当前样本能否被联合区分。生产监控器将PSI和分类器分数映射为警报级别，并展示警报数量如何用于提出重新训练建议。…

本案例使用线性模型预测加密货币永续合约的收益和方向。其特征矩阵主要由永续溢价的各种变化构成，即合约价格与现货价格之间、决定资金费支付的价差。文中对比岭回归和套索、弹性网络：岭回归会收缩相关系数但保留特征，而套索和弹性网络可以剔除特征。惩罚参数针对每个训练折单独确定，并使用共同的滚动折和预测行评估各项配置。 分析使用验证集信息系数展示正则化在冗余测量下的表现：岭回归会在相关特征间分配权重，而较强的 L1 惩罚可能只保留一列。稳定的负 IC…

本笔记筛选金融及模型特征，考察其与加密货币永续合约未来八小时收益的关系。每个结算时点都会计算符合条件合约之间的横截面 Spearman 相关性，再汇总各滚动验证折的得分。笔记还考察得分按验证年份的稳定性、特征冗余、分位数收益特征，以及针对所检验特征数量进行的显著性调整。结果和决策记录在逐特征证据台账中。…

本笔记将锁仓总价值视为另类数据，并评估 DeFi 资金状况能否帮助预测以太币收益这一假设。它将 TVL 定义为存入协议的加密资产美元价值，并强调这是一种存量，其价值会同时随存入资产数量和市场价格变化。分析将各链构成与整个行业总量进行比较，构造动量和标准化水平特征，再检验远期收益和不同市场状态下的差异。 笔记强调推断应当可靠：按日抽样时，一个月远期收益窗口彼此重叠，因此普通的独立观测假设会高估精确度。分析使用了对重叠进行调整的协方差方法，并考察实际支持结果的独立窗口数量。研究期受可用价格历史限制，而非 TVL…

本笔记在一篮子加密货币永续市场的小时收益率上训练一个基础自编码器。收益率使用训练期数据进行标准化，神经网络先将多资产输入压缩为二维潜在表示，再进行重构。模型以最小化均方重构误差为目标进行训练，随后在较晚的测试期评估。本笔记考察重构误差能否作为异常信号，将其与滚动比特币波动率比较，可视化潜在表示，并报告各资产的重构质量。 异常阈值取自训练误差分布的第 95…

本笔记在受支持的案例研究策略上，将 VectorBT Pro 和 VectorBT OSS 与 ML4T 进行正确性与运行时间对比。两个版本均涵盖 ETF 配置、以 USD 报价的外汇以及 US 股票面板；VectorBT Pro 还参与了 CME 期货比较。审计会检查成交、估值、时间戳和账户价值差异，并对货币金额、数量及其他数值字段采用不同容差。笔记还报告仅引擎运行时间，以及合成规模压力比较的结果。 资产模型支持情况决定了哪些比较有意义：OSS 缺少 CME…

本笔记探讨序列模型能否改进对永续资金费率溢价历史的人工摘要。它比较了读取有序窗口的简单线性模型 NLinear 与两层 LSTM。两者使用相同的特征顺序、滚动验证折、缺失数据策略和检查点计划，因此差异可以更直接地归因于架构。比较旨在检验，与现有溢价变化、波动率、z 分数和分位数特征相比，学习得到的表示是否能增加价值。 窗口使用最近 60 个预期的八小时结算点，约 20 天。跨越预期但缺失结算点的窗口会被丢弃，而非填补。每种配置训练 100…

本笔记研究了应用于所选加密货币永续策略配置的六种配置方法。排名和入场规则保持不变，仅改变分配给各仓位的资金。这些方法使用模型评分、单个合约波动率、跨合约协方差或历史不确定性。根据验证集回测夏普比率，配置从基准方案逐步推进；不同模型配置与其预测集合分别计数。每种配置都与其匹配的基准方案比较，同时保持预测、检查点、入场规则、成本和资金费率不变。…

本文解释了Binance永续期货溢价指数与现货价格的关系，以及交易所如何将该溢价转换为定期资金费率。指数根据相对于标的价格指数的可执行冲击买价和卖价计算，因此存在一个测量溢价恰好为零的死区。资金支付方向由资金费率决定，而非溢价的正负；即使溢价为负，利息部分和经过限幅的调整也可能使资金费率保持为正。本笔记本分析了溢价分布、时间变化和合约间差异，并根据溢价序列估算年化资金费率。…

本笔记本估计，在干预条件下，加密货币永续合约溢价z分数是否与随后八小时收益相关，同时调整价格波动率、资金费率及溢价偏离近期均值的程度。双重机器学习分别根据这些混杂因素预测结果和处理变量，再分析二者的残差。交叉拟合会将每个观测排除在生成其残差的模型之外，而按时间顺序划分的折和隔离期则防止干扰模型使用未来数据。…

本笔记本构建一个模拟做市任务，由近端策略优化智能体选择报价偏斜和价差宽度。环境使用根据加密货币永续期货小时收益校准的 GARCH 波动率过程、根据库存调整报价的保留价，以及随报价距离增加而下降的成交概率。奖励结合盯市财富变化、库存惩罚和期末清算成本。学习到的策略与固定宽度规则进行比较；这些规则已采用相同的库存保留价，从而分离出智能体额外调整报价偏斜和可变价差的贡献。…

本笔记本介绍一种针对 BTC 的仅做多 RSI 均值回归策略的报告方法。它比较毛收益和净收益，再使用相同的交易日期、敞口、执行引擎、成交时点和交易成本，将策略与买入并持有进行基准比较。保持预热期一致，可以避免基准获得人为的提前优势。报告还分别列出组合收益、相对基准指标、敞口和已平仓交易统计，因为它们反映表现的不同方面。 报告将交易损益与账户价值变化进行核对，确保佣金和滑点只计入一次。它还计算盈亏平衡成本率，用于衡量观察到的路径可承受多少建模交易成本。笔记本指定了 RSI…

本笔记本介绍如何在之后的留出期评估一项选定的加密货币永续合约资金费率策略。它复用由仅使用留出期之前数据训练的模型生成的预测，沿用所选信号、配置方法和退出叠加规则，并计入交易成本和实际资金费率结算。笔记本还载入评估窗口之前的价格历史，以便基于协方差的配置器在首次再平衡时拥有足够数据。…

本文演示使用 VectorBT 实现比特币仅做多 RSI 均值回归规则的工作流。它根据每日收盘价计算 RSI；当上一日读数低于较低阈值时进场，高于较高阈值时出场。将信号延后一日后，订单可在下一个 UTC 日开盘时执行，避免在生成指标的收盘价成交。模拟包括手续费和滑点、交易记录、投资组合价值与回撤视图，以及在相同成本惯例下与买入并持有基准的比较。…

该笔记本使用一组加密货币永续市场的标准化小时收益训练基础自编码器。编码器将跨资产收益向量压缩为二维潜在表示，解码器则重构输入。观测收益与重构收益之差以均方误差衡量，并被视为市场状况异常的信号。基于训练误差分布设定的阈值会标记测试观测，供进一步检查。…

这项审计使用相同的历史输入，在多个回测引擎间比较 ETF 配置、CME 期货、带资金费的加密货币永续合约、外汇和 US 股票。每个受支持的引擎组合都会接收由内容哈希标识的相同市场数据和冻结的模型目标，从而将执行行为与模型拟合或信号构造差异隔离开来。只有成交记录和估值时间戳相同、金额精确到分一致，并且能够检测到人为篡改的成交时，比较才算通过。结果显示所有必需比较均通过；无法表示同一合约的资产与框架组合则列为不受支持，而非用近似方式处理。…

本笔记使用事件驱动回测引擎，为 BTC/USDT 永续合约实现一项仅做多的 RSI 均值回归规则。它将日内K线汇总为 UTC 日频 OHLCV 数据，计算滚动涨跌幅 RSI；指标低于下限阈值时入场，高于上限阈值时离场。订单以组合价值的指定比例为目标，并计入佣金和滑点。…