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本笔记本介绍如何根据每个产品的三个合约期限构建期货横截面特征矩阵。它从交易所结算价推导持有收益和曲线曲率，同时使用连续合约调整价格计算收益、动量和波动率指标。日历变量描述季节性背景；排名按日期和合约位置分组，避免比较曲线上不对应的点。特征类别预先声明回溯窗口和发布时间滞后，并根据这些设置进行预热检查和时间审计。…

本笔记评估止损、移动止损和固定期限退出规则，作为 CME 期货策略的叠加层。对于每个预测期限，它会对先前信号和配置结果中验证夏普比率最高的母策略应用已配置规则。叠加参数在验证运行前固定在配置中，并且每项声明的规则都必须完成，以保持测试候选集一致。…

该笔记为 CME 期货横截面构建规则型特征，重点是相邻交割合约价差所体现的持仓收益。笔记还构建动量、波动率、曲线形态和日历特征。设计区分描述当前期限结构的原始结算价，以及用于跨合约展期计算收益的展期调整价格。特征同时按决策日期和合约位置排名，以免混合不同期限的合约。…

本笔记为横截面期货策略定义远期收益目标；该策略根据期限结构为产品排序，做多持有收益较强的产品，做空持有收益较弱的产品。它区分用于衡量跨合约展期收益的展期调整价格，与保留同期曲线信息、适用于持有收益信号的原始结算价。标签涵盖多个交易时段期限，而仓位按周调整。…

本文介绍针对已选定 CME 期货策略进行固定的样本外回测。配置、预测、资金分配器、再平衡频率、集中度和交易成本假设均沿用前期研究步骤，并在留出窗口中保持不变。文中强调，只有固定所有选择，得到的表现才能作为留出证据。…

本笔记研究用于预测 CME 期货产品横截面的线性模型，特征列按相关类别分组，包括持有收益、动量、波动率和滚动风险指标。由于同一类别内的特征列往往相关，文中比较岭回归、套索和弹性网络惩罚：岭回归收缩系数，而套索可以将系数设为零，从而筛选特征。套索和弹性网络的惩罚会根据各折特有的阈值缩放，使其强度在不同折之间更具可比性。…

本笔记衡量交易成本对固定 CME 期货策略配置的影响。它通过统一的验证阶段流程选出报告所用配置，在成本测试中沿用其风险调整机制，并应用预先声明的全包成本网格，将佣金和滑点均分。成本结果不参与配置选择，因此成本假设不会影响策略的选取。重点在于净夏普降至零时的成本水平，而非某个假定费率下的表现。…

这份探索性笔记分析各产品和资产类别的小时级 CME 期货数据，并以 E-mini S&P 500 为例。它说明从产品到到期合约再到连续序列的层级结构，概述数据覆盖时间，并检查一个连续序列的基本 OHLC 不变量。单个合约的交易期限有限，且在换月期间会与其他合约重叠；连续序列则按换月规则将其连接起来。 笔记提醒，看似平滑的连续价格线并不能证明换月处理正确。序列未经调整，因此跨换月收益包含合约之间的价格差；小时级 UTC…

本笔记说明期货合约规格如何影响回测会计处理。它展示合约乘数如何将价格变动换算为美元损益、价格乘以乘数如何决定用于仓位规模计算的名义价值，以及每份合约佣金与按比例计费代表不同假设的原因。示例使用CME按交易时段对齐的日线数据、合约元数据和行业归因，构建跨资产多空动量回测。…

这份审计记录定义了如何在真实策略案例和合成压力工作负载中比较多个回测框架与 ML4T。记录规定了有序成交、时间戳、账户资金金额、数量和其他数值字段的比较规则。它还记录框架版本、不可变标识符、支持状态、性能测量规则，以及正确性、计时和规模证据的引用。运行时间仅在引擎调用期间测量，不包括输入加载、推理、准备、提取和报告。 这些记录说明，一致性声明必须限定到具体资产模型和实现。例如，由于缺少原生合约乘数和保证金核算，VectorBT OSS 被标记为不支持 CME 期货工作负载；两个 VectorBT…

本笔记在受支持的案例研究策略上，将 VectorBT Pro 和 VectorBT OSS 与 ML4T 进行正确性与运行时间对比。两个版本均涵盖 ETF 配置、以 USD 报价的外汇以及 US 股票面板；VectorBT Pro 还参与了 CME 期货比较。审计会检查成交、估值、时间戳和账户价值差异，并对货币金额、数量及其他数值字段采用不同容差。笔记还报告仅引擎运行时间，以及合成规模压力比较的结果。 资产模型支持情况决定了哪些比较有意义：OSS 缺少 CME…

本笔记评估了用于 CME 期货产品的 LSTM 和 NLinear 序列配置。序列模型处理按顺序排列的观测窗口，检验近期走势是否包含超出工程化汇总特征的信息。LSTM 会在窗口中学习不断变化的隐藏状态，而 NLinear 将归一化观测映射为相对于最新值的变化预测。文档阐述了两种架构的设计动机：一种灵活的循环模型和一个更简单的线性基准，尤其考虑到不同产品间可用的序列样本有限且相互重叠。…

此分析说明如何解读CME期货预测模型目录中的信息系数。它将每个日期的IC定义为各产品预测收益与实际收益之间的秩相关，然后跨折对这些每日数值取平均。这与基于产品排序的等权策略相符，因为策略使用的是排序，而非预测收益的大小。汇总产品与日期的观测值会混合共同市场走势和横截面排序能力，可能造成误导。…

这项 CME 期货研究改变梯度提升树的容量和损失函数，同时记录多个训练检查点的预测。树叶数量决定模型划分特征空间的精细程度；平方损失、绝对损失和Huber损失则决定极端商品收益对拟合的影响程度。检查点很重要，因为每个停止点都是一个候选模型，因此查看验证分数后选择最佳模型会增加一次筛选步骤。…

本笔记介绍一项最新审计，在受支持的真实数据策略任务上比较VectorBT Pro和VectorBT OSS与ML4T的表现。两个VectorBT版本均参与ETF配置、以USD报价的外汇配置和US股票面板测试。Pro还通过合约乘数和期货式杠杆处理CME期货案例。审计检查成交、估值时间戳和账户价值，并将成交价格与数量精度同货币金额精确到分的要求区分开来。…

本次审计在真实策略案例上比较Backtrader和Zipline与 ML4T 的表现，仅使用各引擎和冻结数据包能够原生表示的资产与合约组合。审计涵盖两个引擎的 ETF 配置和 US 股票面板，以及Backtrader的 CME 期货和以 USD 报价的 FX 配置。由于两个引擎都不具备所需的原生支持，因此排除加密货币永续合约资金费率。审计报告了成交、估值时间戳和账户价值比较结果，并称六个必需行均通过。…

本笔记本将期货持有收益（carry，即相邻到期合约之间的价格差）转化为基于模型的特征。它介绍按产品进行的一步 ARIMA 预测、衡量季节性周期强度的滚动傅里叶指标，以及用于推断广义期货持有收益状态的两状态隐马尔可夫模型。模型估计按预先声明的计划刷新，每个特征值均受限于当时可用的信息；笔记本还区分需要估计参数的模型与无需重新拟合的滚动变换。…

该笔记将小时级连续期货数据转换为日度OHLCV柱线，并与CME Globex 交易时段对齐。时间戳会归入以中部时间4 PM结束的交易时段，因此周日夜间交易归属于周一，周五夜间不会形成周六交易时段。若按UTC日历日期聚合，交易时段会被切开，来自不同交易时段的柱线也会被合并，从而扭曲日开盘价、最高价、最低价和收盘价。…

这项审计使用相同的历史输入，在多个回测引擎间比较 ETF 配置、CME 期货、带资金费的加密货币永续合约、外汇和 US 股票。每个受支持的引擎组合都会接收由内容哈希标识的相同市场数据和冻结的模型目标，从而将执行行为与模型拟合或信号构造差异隔离开来。只有成交记录和估值时间戳相同、金额精确到分一致，并且能够检测到人为篡改的成交时，比较才算通过。结果显示所有必需比较均通过；无法表示同一合约的资产与框架组合则列为不受支持，而非用近似方式处理。…

本笔记介绍一种用于预测 CME 期货收益的主成分基线模型。PCA 在训练折的品种收益面板上拟合，因此其成分代表合约之间的共同变动方向，而非压缩后的展期收益、动量或波动率特征。每个折次拟合的变换都会原样用于验证数据，避免评分收益影响主成分。 预测会将收益投影到预先声明数量的成分上，并使用扩展窗口均值延续因子收益。成分数量固定，不会单独根据验证集表现调优；保存拟合状态和运行身份标识有助于复现。笔记强调，成分按解释方差排序并不意味着具有预测价值，且该分解没有纳入行业划分。笔记将 PCA…

本文说明 CME 期货数据如何按产品、到期合约和按成交量换月的连续序列组织。文中使用 E-mini 标普 500 数据说明，单个合约的交易窗口有限，且在换月前后会有重叠；连续近月序列则将连续合约拼接成一段历史数据。文中还按资产类别对产品分组，并汇总各产品的可用历史数据，指出数据起始较晚可能反映数据采集开始时间，而非合约上市时间。 笔记检查了单个连续序列上的 OHLC 不变量，并明确指出平滑的图表不能验证换月处理是否正确。该序列未经调整，因此跨换月期的收益可能包含合约间价差。验证仅限于一个产品，而且小时级 UTC…

本笔记比较等权、按正评分加权和按保形区间宽度加权的 ETF 与 CME 期货配置。笔记根据较早验证折的残差估计各实体的分割保形区间宽度，并排除远期收益标签在当时尚不可知的观测值。在每个选定投资组合中，权重与区间宽度的倒数成正比，将历史残差范围较窄视为置信度的代理指标。 比较报告夏普比率、收益、回撤和换手率等投资组合指标，同时列出预测信号信息系数的诊断结果。所有方法使用相同的前 K 个选择，因此差异归因于配置权重。然而，GBM 预测集是根据同一登记表中的验证集 IC…

本笔记使用已登记的 ETF GBM 预测和 CME 期货预测，比较等权、按保形区间宽度倒数加权，以及按正预测分数比例加权。它使用严格早于当前折的残差校准针对实体的 Mondrian 分割保形区间，并排除前向收益标签当时尚不可观测的残差。若最早一折没有有效的历史校准样本池，则将其排除。历史残差区间越窄，组合权重越大，将区间宽度作为置信度的代理指标。 三种配置规则使用相同的前 K 名选择，因此差异来自权重。笔记考察信号信息系数以及夏普比率、收益、回撤和换手率等组合指标。不过，GBM 预测是根据验证集 IC…

本教程使用单个 ES 合约构建连续期货序列。教程根据成交量确定近月合约，并采用单调展期约束，比较基于成交量的切换方式与基于日历的时点安排。教程解释了为何必须将单边合约与日历价差分开；为何到期日应根据合约定义或实际交易历史确定，而不是根据含义模糊的一位数年份代码推断；以及为何在比较数据集前必须核查K线频率。…