नॉलेज लाइब्रेरी

यह दस्तावेज़ एक्सचेंज की कोट जोड़ी चुनने को अनुकूलन समस्या मानता है: एक्सचेंजों को सभी मुद्राओं को कवर करना होता है, साथ ही तरल जोड़ियों को प्राथमिकता देनी और परिचालन जटिलता सीमित रखनी होती है। चूँकि संभावित जोड़ियों की अधिकांश ट्रेडिंग मात्रा अज्ञात है,…

यह दस्तावेज़ एक सुरक्षित और एक जोखिमपूर्ण परिसंपत्ति वाले बाज़ार में आनुपातिक लेनदेन लागतों से लीवरेज वाले निवेश पर पड़ने वाली सीमा की जाँच करता है। यह औसत वोलैटिलिटी स्तर बनाए रखते हुए दीर्घकालीन प्रतिफल अधिकतम करने के लिए बनाई रणनीतियों पर विचार करता है और…

यह शोधपत्र मिड-LSTM प्रस्तावित करता है—बाज़ार विसंगतियों को ध्यान में रखते हुए मध्यावधि में शेयर कीमतों का पूर्वानुमान करने के लिए बनाया गया गहन-अधिगम मॉडल। इसका डिज़ाइन बाज़ार रुझानों को छिपी अवस्थाओं के रूप में दर्शाता है। वर्णित दृष्टिकोण पहले छिपी…

यह शोधपत्र रुझान-अनुसरण संकेतों पर आधारित पोर्टफ़ोलियो ढाँचा विकसित करता है। यह स्व-सहसंबंध मॉडल को रुझानों के सहप्रसरण और जोखिम प्रीमियम से जोड़ता है तथा रुझान सहप्रसरण मैट्रिक्स के मॉडल निर्दिष्ट करता है। परिणामी इष्टतम पोर्टफ़ोलियो को चार घटकों में बाँटा…

यह शोधपत्र US के शेयरों में पोर्टफ़ोलियो चयन के लिए गहन-अधिगम दृष्टिकोण बताता है। इसका अवशिष्ट स्विचिंग नेटवर्क एक मॉड्यूल से बाज़ार की स्थितियाँ पहचानता है और दूसरे से गति व उलटाव के पूर्वानुमान बनाता है; व्यवस्थाएँ बदलने पर यह दोनों प्रकार के संकेतों के…

यह अध्ययन पावर यूटिलिटी के तहत इष्टतम उपभोग और निवेश की जाँच करता है, जब सापेक्ष जोखिम-विमुखता दो सीमांत स्थितियों—अनंत और एक—की ओर जाती है। यह सामान्य सेमीमार्टिंगेल मॉडलों में इष्टतम उपभोग और सतत मॉडलों में इष्टतम ट्रेडिंग रणनीतियों के अभिसरण के नतीजे…

यह शोधपत्र सांख्यिकीय आर्बिट्राज, जिसमें पेयर ट्रेडिंग भी शामिल है, के लिए अंतर्निहित परिसंपत्तियों से पोर्टफ़ोलियो बनाने का तरीका देखता है। इसका लक्ष्य ऐसा पोर्टफ़ोलियो बनाना है जिसमें उपयोगी औसत-वापसी व्यवहार हो और विचरण भी नियंत्रित रहे, साथ ही निवेश…

यह शोधपत्र माध्य-विचरण अनुकूलन, सशर्त जोखिम-मूल्य और मार्कोव व्यवस्था-परिवर्तन का उपयोग करके जाँचता है कि बिटकॉइन जोड़ने से अंतरराष्ट्रीय स्तर पर विविधीकृत पोर्टफ़ोलियो पर क्या असर पड़ता है। पहले दो ढाँचे संकेत देते हैं कि बिटकॉइन विविधीकरण बेहतर कर सकता है,…

यह अध्ययन स्थिर सापेक्ष जोखिम-विमुखता उपयोगिता वाले निवेशक के लिए दो सहसमाकलित शेयरों में इष्टतम निवेश की जाँच करता है। यह पहले के स्टोकेस्टिक नियंत्रण कार्य को आगे बढ़ाते हुए इस बात पर ध्यान देता है कि अनुकूलन समस्या सुस्थापित है या नहीं, और प्रस्तावित हल…

यह शोध सामान्य उपयोगिता फलन वाले एक सरल अपूर्ण बाज़ार में निवेशक के लिए अनुमानित पोर्टफ़ोलियो रणनीति निकालता है। यह मूल्य फलन के लिए हैमिल्टन-जैकोबी-बेलमैन समीकरण का उपयोग करता है और निवेश अवधि की लंबाई के अनुसार प्रथम-कोटि विस्तार विकसित करता है। परिणामी…

यह अध्ययन अवशिष्ट कारकों के वितरण का पूर्वानुमान लगाने पर आधारित शेयर पोर्टफ़ोलियो विधि प्रस्तुत करता है। ये कारक सामान्य बाज़ार जोखिमों से आगे की जानकारी समेटते हैं और उन जोखिमों से बचाव में मदद कर सकते हैं। इसमें दो मुख्य घटक बताए गए हैं: अवशिष्ट जानकारी…

यह शोधपत्र सांख्यिकीय आर्बिट्राज के लिए पोर्टफ़ोलियो डिज़ाइन समस्या प्रस्तुत करता है, जिसमें मज़बूत औसत-वापसी व्यवहार वाली अंतर्निहित परिसंपत्तियों के संयोजन खोजे जाते हैं। इसका उद्देश्य निवेश बजट की सीमा लागू करते हुए औसत-वापसी की मज़बूती मापने वाले मानदंड…

यह अध्याय देखता है कि प्रूफ़ ऑफ़ स्टेक के ज़रिए नए सिक्के जारी करने वाली क्रिप्टोकरेंसी प्रणालियों में संपत्ति और ट्रेडिंग व्यवहार कैसे विकसित होते हैं। पहले यह ट्रेडिंग के बिना संपत्ति संचय पर विचार करता है और देखता है कि प्रोटोकॉल विकेंद्रीकरण को कैसे…

यह शोधपत्र ईजेनरिस्क पैरिटी के समदिशता सिद्धांत को पोर्टफोलियो आवंटन रूपरेखा तक बढ़ाता है, जो माध्य-विचरण अनुकूलन को ट्यून की जा सकने वाली समदिशता बाधा के साथ जोड़ती है। समदिशता ईजेनमोड्स में जोखिम फैलाती है और एक ज्यामितीय नियमितीकरण के रूप में काम करती है,…

यह शोधपत्र पोर्टफोलियो प्रबंधन के लिए डीप रीइन्फोर्समेंट लर्निंग एजेंट प्रस्तुत करता है, जो प्रतिफल पाने की कोशिश और जोखिम संयम के बीच संतुलन रखता है। इसकी लक्ष्य नीति ट्यून किए जा सकने वाले पैरामीटर से यह समायोजित करती है कि एजेंट इष्टतम कार्रवाई को कितनी…

यह दस्तावेज़ परिसंपत्ति मूल्य निर्धारण, समय-श्रृंखला मॉडलिंग और पोर्टफोलियो अनुकूलन को मिलाकर सांख्यिकीय आर्बिट्राज की रूपरेखा प्रस्तुत करता है। पहले यह समान परिसंपत्तियों की पहचान करने और अवशिष्ट पोर्टफोलियो बनाने के लिए सशर्त छिपे हुए मूल्य निर्धारण कारकों…

यह अध्ययन देखता है कि किसी परिवार को उस सावधानीगत आवश्यकता के साथ निवेश कैसे करना चाहिए जिसका आगमन समय अनिश्चित हो, और एक ऐसी संचय लक्ष्य-राशि होनी चाहिए जो निश्चित तारीख पर देय हो। आवश्यकता आने पर, यदि परिवार वहन कर सकता है, तो सावधानीगत दावे का पूरा भुगतान…

यह शोधपत्र वित्तीय भावना डेटा से नियम-आधारित ट्रेडिंग रणनीतियाँ निकालने के लिए विकासवादी अनुकूलन का उपयोग करता है। भावना संकेत StockTwits से लिया गया है और ऑनलाइन ट्रेडिंग समुदाय का अलग-अलग शेयरों के प्रति तेज़ी या मंदी का दृष्टिकोण दर्शाता है। लेखक Dow…

शोधपत्र बहुचर पेयर ट्रेडिंग के लिए अस्थिरता और मॉडल अनुकूलन ट्रेड-ऑफ़ (VMAT) प्रस्तुत करता है। यह पुराने शोध में लेखकों द्वारा पहचानी गई कमी पर ध्यान देता है: शोध अक्सर ट्रेडिंग नियमों को बेहतर बनाने पर केंद्रित रहता है, जबकि कई समय-श्रृंखलाओं में…

यह शोधपत्र मीन-वेरिएंस पोर्टफ़ोलियो चयन में इस्तेमाल होने वाली जानकारी को अनुकूलन समस्या का हिस्सा बनाता है। इसका तर्क है कि निर्णय के समय उपलब्ध न होने वाले चरों को शामिल करने या साझा उतार-चढ़ाव को विशिष्ट जोखिम समझने से मानक पोर्टफ़ोलियो विश्लेषण विकृत हो…

यह शोधपत्र दो निवेशकों का अध्ययन करता है जो सापेक्ष संपत्ति के लिए प्रतिस्पर्धा करते हुए माध्य-विचरण पोर्टफोलियो चुनते हैं। एक निवेशक शेयरों की वास्तविक गतिशीलता जानता है; दूसरे को देखे गए बाजार विकास से उसका अनुमान लगाना पड़ता है। उनके निर्णय जुड़े हैं,…

DeePM को विविधीकृत मैक्रो पोर्टफोलियो प्रबंधित करने वाली एंड-टू-एंड डीप-लर्निंग प्रणाली के रूप में प्रस्तुत किया गया है। इसकी बनावट विलंब-आधारित कारणात्मक तंत्र से असमकालिक बाजार डेटा का समाधान करती है, अर्थशास्त्र-आधारित ग्राफ से परिसंपत्तियों के पार…

यह दस्तावेज़ बाजार की T+1 ट्रेडिंग पाबंदी के तहत चीनी शेयरों के लिए एक इंट्राडे रणनीति प्रस्तुत करता है। इसमें मल्टिलेयर परसेप्ट्रॉन (MLP) के पूर्वानुमानों को Markowitz पोर्टफोलियो अनुकूलन के साथ जोड़ा गया है और शंघाई तथा शेनझेन एक्सचेंजों के प्रकाशित शेयर…

यह दस्तावेज़ अध्ययन करता है कि स्थिर सापेक्ष जोखिम-विमुखता वाले निवेशक को ब्लैक–स्कोल्स बाज़ार में कैसे ट्रेड करना चाहिए, जब उसके पास यादृच्छिक एंडोमेंट भी हो। यह स्पष्ट इष्टतम ट्रेडिंग रणनीति निकालने के लिए द्वैतता दृष्टिकोण अपनाता है। रणनीति को बिना…