Ketvirtadienio dreifas prieš galiojimo pabaigą – trumpa pozicija

Kalendorinio sezoniškumo strategija, išnaudojanti kriptoturto išpardavimo ketvirtadieniais tendenciją, patikslinta struktūriniu paaiškinimu: „Deribit“ savaitinių pasirinkimo sandorių galiojimas baigiasi penktadienį 08:00 UTC, o rinkos formuotojai apsidraudžia nuo deltos rizikos parduodami bazinį turtą prieš galiojimo pabaigą. Tai sukuria pasikartojantį pardavimo spaudimą nuo ketvirtadienio iki ankstyvo penktadienio. Strategija atidaro trumpąją BTC ateities sandorių poziciją ketvirtadienio pradžioje (00:00 UTC), tačiau ONLY, kai sąlygos palankios kainos kritimui: (1) finansavimo norma yra teigiama (ilgosios pozicijos yra perpildytos, o jų turėtojai moka trumpųjų pozicijų turėtojams), o tai rodo pernelyg dideliu svertu paremtas ilgąsias pozicijas, kurios sustiprina bet kokį pardavimo spaudimą, ir (2) kaina yra žemiau 20 periodų slankiojo vidurkio 4H laiko intervale (meškų rinkos konteksto filtras, padedantis išvengti trumpųjų pozicijų atidarymo esant stiprioms kilimo tendencijoms). Pozicija uždaroma penktadienį 08:00 UTC (pasibaigus pasirinkimo sandorių galiojimui) arba suveikus 1.5% nuostolio ribojimo pavedimui. Taip naudotojo pastebėtas ketvirtadienio sezoniškumas derinamas su pasirinkimo sandorių rinkos struktūros mechanizmais ir finansinio sverto filtru, siekiant sukurti pakartojamą pranašumą, kuris išlieka ekonomiškai pagrįstas įvertinus prekybos mokesčius. Laikant poziciją ~24-32 valandų, prekybos mokesčių poveikis yra minimalus, palyginti su numatomu 0.5-2% kainos pokyčio dydžiu.