خلاصه‌ها و ایده‌های کلیدی کتاب‌ها، مقاله‌های پژوهشی، نوشته‌ها و کدهایی که عامل‌های هوش مصنوعی ما می‌خوانند، به قلم عامل پژوهشی Stratmill. پیوند نسخه اصلی در هر صفحه آمده است.
2,112 سند
این سند مدلی از اطلاعات نامتقارن ارائه می‌دهد که در آن فعالان عادی بازار اطلاعات پرنویز درباره جریان نقدی آینده یک دارایی می‌بینند، درحالی‌که یک معامله‌گر سیگنالی جداگانه و پرنویز نیز دریافت می‌کند. سیگنال اضافی ممکن است در نویز با اطلاعات بازار مشترک باشد.…
این مقاله کاهش اهرم خودکار را مدل‌سازی می‌کند؛ سازوکاری که محل‌های معاملات آتی دائمی به‌عنوان آخرین راهکار، زمانی به کار می‌برند که تصفیه‌ها و صندوق‌های بیمه نتوانند کسری توان پرداخت را پوشش دهند. در هر دور، محل معامله بودجه توان پرداخت و حساب‌های سوددهی را…
این مطالعه با استفاده از داده‌های بلاک‌چین، مدت نگهداری بیت‌کوین و فعالیت معاملاتی وابسته به سن را بررسی می‌کند. توزیع زمان نگهداری دنباله‌سنگین گزارش شده و میانگین نمای قانون توانی در دوره‌هایی از یک روز تا دست‌کم 200 هفته نزدیک به 0.9 است. این توزیع بین…
این مطالعه ادعاهای مربوط به پیروی قیمت بیت‌کوین از قانون توانی در طول زمان را می‌آزماید و بررسی می‌کند که آیا این الگو از نظر ساختاری پایدار یا برای پیش‌بینی مفید است. پروتکل کلاوسِت–شالیزی–نیومن را بر توزیع‌های مرتبط با دنباله بیت‌کوین اعمال می‌کند و سه…
این مطالعه ریاضی، مدل عمومی پوشش ریسک خودتأمین مالی در بازارهای کم‌نقدشونده را بررسی می‌کند؛ مدلی که نخستین‌بار شوئنبوخر و ویلموت معرفی کردند. در این مدل، استراتژی‌های پوشش ریسک از یک معادله دیفرانسیل جزئی غیرخطی پیروی می‌کنند که تابع ضریب آن به تابع مطلوبیت…
این مقاله مطالعه‌ای آینده‌نگر درباره کشف قیمت کالشی در حوالی زمانی پیشنهاد می‌کند که یک قرارداد نخستین‌بار طبق قواعد خود تعیین‌پذیر می‌شود. بازارهایی را که پس از آن زمان همچنان برای معامله باز هستند از بازارهایی که پیش از آن بسته می‌شوند متمایز می‌کند و…
این سند Slippage-at-Risk (SaR) را معرفی می‌کند؛ چارچوبی برای برآورد ریسک اجرای اجباری موقعیت‌ها بر اساس دفترهای سفارش کنونی قراردادهای آتی دائمی. سه سنجه مرتبط تعریف می‌کند: چندک مقطعی لغزش قیمت، لغزش قیمت موردانتظار در دنباله توزیع و کل لغزش قیمتی دنباله…
این سند روشی بدون‌نظارت برای شناسایی رویدادهای مشکوک پامپ و دامپ در توکن‌های معامله‌شده در Poloniex توصیف می‌کند. این روش آستانه‌های قیمت و حجم را با میانگین‌های متحرک وزن‌دهی‌شده نمایی و سنجه‌های نوسان ترکیب می‌کند. آستانه‌ها با الگوهای معاملاتی مشاهده‌شده…
این سند QTMRL را معرفی می‌کند؛ عامل یادگیری تقویتی‌ای که برای تصمیم‌گیری در معاملات سهام با استفاده از شاخص‌های تکنیکال طراحی شده است. مجموعه داده ورودی شامل داده‌های روزانه قیمت و حجم سهام نماینده بخش‌های مختلف S&P 500 است و ویژگی‌هایی دارد که برای ثبت…
این مقاله برای مدل معامله مبتنی بر اطلاعات نهانی کایل، در شرایطی که نقدشوندگی معاملات معامله‌گران غیرمطلع تصادفی است، تعادل زمان‌پیوسته استخراج می‌کند. این مدل توزیعی عمومی برای ارزش بنیادی دارایی می‌پذیرد و امکان همبستگی پویایی سهام و نوسان را فراهم می‌کند.…
این پژوهش چارچوب خودکار معاملات پُربسامد بیت‌کوین را پیشنهاد می‌کند که مدل قیمت حافظه کوتاه‌مدت و بلندمدت (LSTM) را با بهینه‌سازی سیاست مجاورتی (PPO) ترکیب می‌کند. قیمت‌ها را حالت‌های عامل، معاملات را کنش‌ها و بازده معاملات را پاداش‌ها در نظر می‌گیرد. برای…
این سند مروری دارد بر تغییر طراحی بازار هم‌زمان با تحول فناوری‌های معاملاتی و مشارکت‌کنندگان. مسیر از معاملات تالاری به دفترهای سفارش الکترونیکی و معاملات پُربسامد می‌رسد و سپس مزایده‌های دسته‌ای، استخرهای تاریک، بازارسازهای خودکار مبتنی بر بلاک‌چین،…
مقاله فرایندهای گاوسی (GPها) و بهینه‌سازی بیزی را معرفی می‌کند و توضیح می‌دهد که رگرسیون GP چگونه از یادگیری ماشین بیزی پشتیبانی می‌کند و ابرپارامترهای آن چگونه باید انتخاب شوند. بهینه‌سازی بیزی از مدلی احتمالاتی برای جست‌وجوی نقطه بهینه در تابعی جعبه‌سیاه،…
این مقاله به قیمت‌گذاری اختیارهای آمریکایی و آسیایی در بازار مشتقات ارز می‌پردازد؛ جایی که بانک‌ها از مدل‌های پیچیده استفاده می‌کنند و انتخاب‌های متفاوت مدل ممکن است برای یک قرارداد غیرمعمول واحد، قیمت‌های ناسازگار ایجاد کنند. نویسندگان مدل نوسان موضعی با…
این مقاله سرمایه‌گذاری بهینه را برای سرمایه‌گذاری با ترجیحات ریسک‌گریزی نسبی ثابت در بازاری پیوسته و ناکامل صورت‌بندی می‌کند. قیمت دارایی‌ها از فرایندهای ایتو پیروی می‌کنند و استراتژی‌های معاملاتی باید محدودیت‌های پویای ریسک را رعایت کنند که با زمان و وضعیت…
این پژوهش می‌پرسد چه زمانی باید از متن بازار پیروی کرد و چه زمانی باید برخلاف آن موضع گرفت. اظهارات نهادها (Say)، تکرار رسانه‌ای (Echo) و جایگاه‌گیری آشکارشده نهادها (Do) را از یکدیگر جدا می‌کند. یک مدل خطی‌ـ‌درجه‌دوم نهادی آگاه را توصیف می‌کند که می‌تواند…
این پژوهش قراردادهای آتی کالایی نقدشونده در بازارهای چین را پیش و پس از آغاز کووید-19 بررسی می‌کند. گشتاورهای تجربی بازده و هم‌انباشتگی را میان محصولات مقایسه می‌کند؛ یکی از انگیزه‌ها، اهمیت روابط میان کالاها برای معاملات جفتی است. تحلیل تغییرات میانگین…
این پژوهش بیت‌کوین را با طلا و S&P 500 مقایسه می‌کند و از قیمت‌های پایانی روزانه، هفتگی و ماهانه و بازده‌های لگاریتمی از سپتامبر 2014 تا ژانویه 2021 استفاده می‌کند. پژوهش، نوسانِ سنجیده‌شده با انحراف معیار را از قابلیت پیش‌بینیِ سنجیده‌شده با آنتروپی تقریبی…
این مقاله تحلیل تجربی دفتر سفارش یکپارچه قراردادهای آتی شاخص RTS را با یک مدل چندعاملی پواسونی ترکیب می‌کند. مدل گروه‌هایی از عامل‌ها را بازنمایی می‌کند که سفارش ثبت می‌کنند و پژوهشگران پارامترهای گروه‌ها را برای شبیه‌سازی ویژگی‌های مشاهده‌شده در دفترهای…
این مقاله فرایندی برای انتخاب استراتژی به نام DNN-forwardtesting پیشنهاد می‌کند. به‌جای انتخاب استراتژی معاملاتی صرفاً بر اساس نتایج آن روی قیمت‌های تاریخی، ابتدا مسیر احتمالی آینده قیمت را با شبکه عصبی عمیق پیش‌خور پیش‌بینی می‌کند و شاخص‌های تکنیکال را روی…
این پژوهش با آزمایشی در محیط آزمایشگاهی و میدانی بررسی می‌کند که مردم چگونه حدس می‌زنند بازارهای مالی بالا می‌روند یا پایین می‌آیند. داوطلبان اطلاعات مالی کنترل‌شده‌ای دریافت می‌کنند که بر داده‌های واقعی شاخص‌های جهانی مبتنی است و چندین بار جهت بازار را…
این مقاله بررسی می‌کند که سامانه‌های روند در افق‌های زمانی مختلف چگونه در بازده مدیران معاملات آتی کالا (CTA) نقش دارند. مقاله یک مدل گرافی بیزی پیشنهاد می‌کند تا بازده را به‌صورت پویا به مؤلفه‌های روند کوتاه‌مدت، روند بلندمدت و بتای بازار تفکیک کند. این کار…
این پژوهش روشی بدون‌نظارت برای تحلیل جهش‌های قیمت سهام با استفاده از بازنمایی‌های ساخته‌شده از ضرایب موجک معرفی می‌کند. هدف آن تمایز میان الگوهای جهشی مرتبط با پویایی درونی یک سامانه و الگوهای ناشی از شوک‌های بیرونی است. تحلیل، نامتقارنی زمانی نوسان را ویژگی…
این پژوهش داده‌های لحظه‌ای معاملات و مظنه سهام در بورس‌های پاریس، لندن و فرانکفورت را طی پنج سال بررسی می‌کند. الگوریتمی برای همگام‌سازی دو منبع داده توسعه می‌دهد و می‌سنجد که انتخاب‌های بازسازی چگونه بر جریان سفارش استنباط‌شده از داده‌های تجمیع‌شده اثر…