کتابوں، مقالوں، مضامین اور کوڈ کے خلاصے اور اہم خیالات جنہیں ہمارے AI ایجنٹس پڑھتے ہیں، Stratmill کے تحقیقی ایجنٹ نے لکھے ہیں۔ ہر صفحے پر اصل ماخذ کا لنک ہے۔
33 دستاویزات
دستاویز بک ٹو مارکیٹ فیکٹر کی وضاحت کرتی ہے، جو حصص کو مارکیٹ قیمت کے مقابلے میں کتابی قدر کے مطابق درجہ بند کرتا ہے۔ اس کی بنیادی طویل و شارٹ تشکیل زیادہ بک ٹو مارکیٹ تناسب والے حصص خریدتی اور کم تناسب والے فروخت کرتی ہے؛ بیان کردہ مثال NYSE، AMEX اور…
کم وولیٹیلٹی اثر کم خطرے والے حصص کے زیادہ خطرے والے حصص سے بہتر خطرہ موافق منافع دینے کے رپورٹ شدہ رجحان کو کہتے ہیں۔ ایک سیدھا طریقہ حصص کو ان کے گزشتہ ہفتہ وار منافع کی وولیٹیلٹی کے مطابق درجہ بند کرتا، دس حصوں کے پورٹ فولیوز بناتا اور کم ترین وولیٹیلٹی…
جنوری بارومیٹر تجویز کرتا ہے کہ حصصی اشاریے کے جنوری منافع سے باقی گیارہ ماہ کا ایکسپوژر طے کیا جائے۔ مثبت جنوری حصص رکھنے کا اور منفی جنوری ٹریژری بلز میں منتقل ہونے کا اشارہ دیتا ہے۔ دستاویز طویل مدتی بانڈ کا متبادل طریقہ بھی بیان کرتی ہے اور بتاتی ہے کہ…
دستاویز ہالووین اثر بیان کرتی ہے، جو ایک موسمی ایکویٹی ٹائمنگ پیٹرن ہے؛ تاریخی طور پر نومبر سے اپریل تک منافع مئی سے اکتوبر کے مقابلے میں زیادہ مضبوط رہا ہے۔ بنیادی اصول یہ ہے کہ سال کے سرد نصف حصے میں عالمی ایکویٹیز رکھی جائیں اور گرمیوں کے نصف حصے میں نقد…
دستاویز رات بھر کے SPY طریقے کو تین سینٹیمنٹ اور ٹرینڈ اشاروں سے مشروط بیان کرتی ہے: SPY اپنی 20 روزہ موونگ ایوریج سے اوپر، VIX اپنی موونگ ایوریج سے نیچے، اور برین مارکیٹ سینٹیمنٹ اشارہ اپنی 20 روزہ اوسط سے اوپر ہو۔ تمام شرائط پوری ہوں تو سرمایہ کار SPY رات…
حکمتِ عملی روایتی مومینٹم کے وسیع حصصی عوامل سے بدلتے ہوئے ایکسپوژر کو گھٹانے کی کوشش کرتی ہے۔ یہ فاما–فرینچ کے تین عوامل پر رجریشن سے ہر حصص کے ماہانہ باقی ماندہ منافع کا اندازہ لگاتی ہے، پھر حالیہ مہینہ چھوڑ کر گزشتہ سال کی معیاری باقی ماندہ کارکردگی کے…
دستاویز ماہانہ طویل و شارٹ حصصی حکمتِ عملی بیان کرتی ہے جو حالیہ زیادہ وولیٹیلٹی والے حصص پر توجہ دے کر بڑی کمپنیوں میں مومینٹم تلاش کرتی ہے۔ یہ ایکسچینج میں درج، $5 سے زیادہ قیمت والے حصص چھانٹتی، پھر مارکیٹ کیپیٹلائزیشن کے مطابق بانٹ کر صرف بڑے نصف کو…
یہ دستاویز US میں درج حصص کے لیے صرف طویل پوزیشن والی ٹرینڈ حکمتِ عملی بیان کرتی ہے۔ حصص اپنی تاریخی بلند ترین اختتامی قیمت پر یا اس سے اوپر بند ہو تو داخل ہوتی ہے، اور 10 مدت کا اوسط حقیقی حد والا ٹریلنگ اسٹاپ لگنے پر نکلتی ہے۔ پورٹ فولیو اہل حصص کو مساوی…
دستاویز رسل کے ایکویٹی اسٹائل کے چھ پورٹ فولیوز کی درجہ بندی کرنے والی ماہانہ لانگ شارٹ حکمتِ عملی بیان کرتی ہے: چھوٹے، درمیانے اور بڑے مارکیٹ کیپ والے ویلیو اور گروتھ پورٹ فولیوز۔ ہر ماہ گزشتہ 12 ماہ کے منافع ناپے جاتے ہیں، بہترین اسٹائل خریدا جاتا ہے اور…
دستاویز ملکی حصص کی ایسی حکمتِ عملی بیان کرتی ہے جس کی بنیاد یہ خیال ہے کہ لیوریج یا مارجن کی پابندیوں والے سرمایہ کار زیادہ بیٹا والے اثاثوں کی قیمت بڑھا سکتے ہیں۔ عمل کنندہ ہر ملکی ETF کے بیٹا کا ایک سالہ گھومتی مدت میں US حصصی اشاریے کے مقابلے میں اندازہ…
FED ماڈل مجموعی حصصی آمدنی کے منافع کا طویل مدتی سرکاری بانڈ کے منافع سے موازنہ کرتا ہے۔ یہ حکمتِ عملی منافع کے فرق کو بطور اِن پٹ استعمال کرتے ہوئے گھومتی پیش گوئی رجریشن سے اگلے ماہ حصصی بازار کے اضافی منافع کا اندازہ لگاتی ہے۔ ہر ماہ کے فیصلے پر پیش گوئی…
دستاویز 16 انفرادی ملکوں کے حصصی ای ٹی ایف استعمال کرنے والی مخالف رجحان حکمتِ عملی بیان کرتی ہے۔ ملکوں کو گزشتہ 36 ماہ کے منافع کے مطابق درجہ بند کریں، چار کمزور ترین کارکردگی والے خریدیں اور چار بہترین کو شارٹ کریں؛ ہر تین سال بعد دوبارہ توازن کریں۔ حوالہ…
ڈسپرشن ٹریڈنگ اشاریہ اور انفرادی حصص کے آپشنز کے وولیٹیلٹی رسک پریمیم کے فرق سے فائدہ لینے کی کوشش کرتی ہے۔ بنیادی پوزیشن اشاریہ آپشنز فروخت اور اجزائی حصص کے آپشنز خریدتی ہے۔ چونکہ اس تجارت میں باہمی تعلق کا ایکسپوژر ہوتا ہے، اس لیے انفرادی حصص کی چالیں کم…
قلیل مدتی ریورسل حکمتِ عملیاں حالیہ خسارہ دہندہ حصص خریدتی اور حالیہ کامیاب حصص فروخت کرتی ہیں، اس توقع کے ساتھ کہ مختصر مدت میں نسبتی منافع پلٹ جائے گا۔ دستاویز مارکیٹ کیپیٹلائزیشن کے لحاظ سے 100 بڑی کمپنیوں کا ہفتہ وار پورٹ فولیو بیان کرتی ہے: یہ گزشتہ…
حکمتِ عملی بغیر لوڈ والے حصصی میوچل فنڈز کو گزشتہ چھ ماہ کے منافع کی بنیاد پر درجہ بند کرتی، سب سے اوپر والے دسویں حصے کو منتخب کرتی، ان فنڈز کے وزن برابر رکھتی اور پورٹ فولیو تین ماہ تک رکھتی ہے۔ دستاویز دو متبادل اشاروں پر بھی بات کرتی ہے: فنڈ کی ایک سالہ…
دستاویز ان حصص میں آمدنی کے اعلانات کے آس پاس قلیل مدتی ریورسل بیان کرتی ہے جن کے آپشنز میں فعال تجارت ہوتی ہے۔ آمدنی کے اعلان کے بعد روایتی ڈرفٹ کے بجائے، یہ حکمتِ عملی اگلے کاروباری دن رپورٹ کرنے والی کمپنیوں کو ان کے گزشتہ آمدنی اعلان پر غیر معمولی منافع…
دستاویز ماہانہ حصصی ریورسل حکمتِ عملی بیان کرتی ہے جو حالیہ منافع کو بنیادی مضبوطی کے اسکور، یعنی FSCORE، کے مطابق دیکھتی ہے۔ یہ اسکور منافع بخشی، لیوریج، لیکویڈیٹی اور عملیاتی کارکردگی سے متعلق مالی گوشواروں کے نو اشاروں کو جمع کرتا ہے۔ فرموں کو اسکور کے…
دستاویز بتاتی ہے کہ محدود سرمایہ رکھنے والے سرمایہ کار سینکڑوں حصص رکھے بغیر حصص کی مومینٹم حکمتِ عملی اپنا سکتے ہیں۔ مثال میں UK میں درج کمپنیوں کو گزشتہ 12 ماہ کے منافع کے مطابق درجہ بند کیا جاتا ہے، لیکویڈیٹی کے لیے سب سے چھوٹی چوتھائی فرمیں خارج کی جاتی…
دستاویز جنوری کے اثر کو بیان کرتی ہے: تاریخی طور پر کم مارکیٹ کیپ والے حصص نے جنوری میں خاصے مضبوط منافع دیے ہیں۔ ایک سادہ حکمتِ عملی جنوری کے آغاز میں کم مارکیٹ کیپ والے حصص خریدتی ہے اور باقی سال زیادہ مارکیٹ کیپ والے حصص رکھتی ہے۔ مجوزہ وضاحت یہ ہے کہ…
یہ دستاویز گزشتہ سال کے کل اثاثوں میں تبدیلی کی بنیاد پر غیر مالیاتی NYSE، AMEX، اور NASDAQ کمپنیوں کی درجہ بندی کرنے والی امریکی حصص کی حکمتِ عملی بیان کرتی ہے۔ ہر جون کے اختتام پر دس مساوی گروہ بنائے جاتے ہیں، سب سے کم نمو والے گروہ کو خریدا جاتا ہے اور سب…
یہ دستاویز تحقیق و ترقی پر خرچ کو مارکیٹ کیپٹلائزیشن کے مقابلے میں رکھ کر NYSE، Nasdaq اور AMEX اسٹاکس کی درجہ بندی کرنے والی ایکویٹی حکمتِ عملی بیان کرتی ہے۔ اپریل کے آخر میں ہر کمپنی کے گزشتہ پانچ سال کے آر اینڈ ڈی اخراجات جمع کرکے انہیں مارکیٹ ویلیو کے…
سرمایہ کاری کا عامل، جسے عام طور پر CMA کہا جاتا ہے، کم اور زیادہ اثاثہ جاتی نمو والی کمپنیوں کے متنوع پورٹ فولیوز کے منافع کا موازنہ کرتا ہے۔ بیان کردہ تشریح کے مطابق کم سرمایہ کاری کرنے والی محتاط کمپنیاں زیادہ سرمایہ کاری کرنے والی جارحانہ کمپنیوں سے بہتر…
یہ ایکویٹی حکمتِ عملی آمدنی کے آس پاس اسٹاک کی کارکردگی کے سگنل کے طور پر کمپنی کے اعلانات کے وقت کو استعمال کرتی ہے۔ مجوزہ وضاحت یہ ہے کہ منیجرز کو آئندہ نتائج کی معلومات ہو سکتی ہیں: وہ مثبت آمدنی سے پہلے حصص کی واپسی اور منفی آمدنی سے پہلے ثانوی ایکویٹی…
یہ دستاویز امریکی رئیل اسٹیٹ انویسٹمنٹ ٹرسٹس کے لیے کراس سیکشنل مومنٹم حکمتِ عملی بیان کرتی ہے۔ ہر ماہ لسٹڈ REITs کو گزشتہ 11 ماہ کے منافع کے مطابق ترتیب دیا جاتا ہے، تازہ ترین ماہ کو چھوڑ کر، اور انہیں مساوی وزن والے گروپس میں بانٹا جاتا ہے۔ حکمتِ عملی تین…