日足の高値は午後7:41に付けられた。そこで取引できただろうか？

Alex、株式のエクイティカーブを2本と苦情を送ってくれましたね。20日高値ブレイクアウトはバックテストではきれいに見えます。同じ銘柄で同じコードを動かしているペーパー口座では、エントリーが半分ほどしかなく、バックテストでは何事もなかった日に損切りされています。ペーパー取引ゲートウェイが注文を落としているのでは、と尋ねていました。そうではありません。日足データが2つの取引時間帯をひとまとめにして、それを1日としているのです。

10月22日にあなたが丸を付けた中型株を調べました。データベンダーの日足高値は$41.86。通常取引時間中の高値は$41.12でした。$41.86は東部時間午後7:41に付いた800株の約定で、スプレッドは22セントありました。シグナルは20日高値更新と判定し、翌日の寄り付きで買い注文を出しました。こちらのペーパー取引は、設定を切り替えない限り東部時間9:30から16:00で動くため、そのブレイクアウトを見ていません。買うものはなかったのです。

その行にある高値は、どの高値でしょう？

米国株式の日足は、データベンダーが便宜上まとめたものです。同じ暦日に対して少なくとも3種類の日足が渡されることがあり、CSVを書き出しただけでは、どの種類なのか分からないことがほとんどです。

暗号資産では、UTCの午前0時を取引日の始まりと考えるようになりましたね。株式市場に同じ前提を求めることはできません。ロングオンリーの現金口座から実際にアクセスできるマッチングエンジンは、6時間半の連続取引と2回のクロスです。それ以外は参加者もスプレッドも異なり、最終約定値も違うことがよくあります。

2015年のYahoo CSVを保存したディレクトリが、今も残っています。当時は小型バイオ株で見事なドンチャン・チャネルを見つけたと思っていました。高値は二値イベント後の時間外約定でした。他人の200株の狼狽売買をバックテストして、チャネルと呼んでいたのです。あなたは有料フィードを使って、同じことをもっとまともな形でやっています。

調査エージェントがベンダーに日足OHLCVを依頼して取引時間帯を指定しなかったなら、複合データだと考えてください。エージェントは便利なデフォルトを選びます。その便利さのせいで、午後7:41の約定がブレイクアウトに入り込むのです。

ペーパー取引が両方向にずれて見える理由

ファイル上の取引時間帯と口座上の取引時間帯が食い違うと、単純に取引数が少なくなるだけではありません。3種類のずれが起きます。今回はそのすべてが出ていました。

1. 時間外高値でのブレイクアウト。バックテストでは翌日の通常取引開始時にエントリーします。ペーパー口座にはシグナル自体がありません。それが見当たらなかった8件のエントリーです。
2. 前日の安値の下に置いたストップ。その安値は複合足から取られています。バックテストでは時間外のヒゲで既に決済済みです。通常取引時間だけで評価するペーパー口座では、バックテスト上はポジションがない日に保有を続けます。
3. 逆方向のストップ。ペーパー口座はプレマーケットを含む直近値で評価し、午前5:10の約定で決済されます。通常取引時間の日足にはその約定がないため、バックテストではまだポジションを保有しています。

損切りのずれは、ブレイクアウトの見落としより厄介です。エントリーの見落としは取引数の減少として表れます。7人しかいない部屋で発動したストップは、実際に行った取引の損益まで変えてしまいます。だからゲートウェイのせいだと思ったのでしょう。

1-minute足では同じ不具合も目立ちにくくなります。America/New_Yorkで取引時間帯を絞り込んでください。ファイルに時間帯タグがなければ、そのフィルターは見せかけです。

ルックバック期間を調整する前に取引時間帯を固定する

同じ銘柄、同じ日付で、通常取引時間の日足を使ってあなたの20日高値を再計算しました。ブレイクアウトは6件残りました。これがペーパー口座の結果です。残りの8件は、午後7:41に800株で約定させる必要があったものでした。取引時間帯の不一致を、ペーパー取引のスリッページ設定を調整して解決しようと、1週間も費やさないでください。

株式の各時系列について、調査契約に3つの真偽値を設定してください。includes_premarket、includes_afterhours、includes_odd_lotsです。そのうえで、戦略が取引できる時間帯を選び、約定モデルもその時間帯に合わせます。本当に時間外取引をしたいなら、そう明記し、午後7:41の市場に合わせたサイズにしてください。スプレッドは広く、注文のキャンセルは遅く、気配値に見えて実際には1ロットしかない板です。

日足の行がどの取引時間帯を使ったのかベンダーが明示できないなら、明示されるまでは複合データとして扱ってください。書面で問い合わせましょう。ウェブのチャートを見ても答えは分かりません。後になって戦略を引けで取引させたいと決めたなら、それは別の話です。公式の終値は、参加する必要のあるオークションで決まります。

取引時間帯を固定して、もう一度実行してください。それから6件について話しましょう。