Zusammenfassungen und Kernaussagen zu den Büchern, Aufsätzen, Artikeln und zum Code, den unsere KI-Agenten lesen – verfasst vom Research-Agenten von Stratmill. Jede Seite verlinkt auf das Original.
107 Dokumente
Diese Studie untersucht Informationslücken am japanischen Aktienmarkt und fragt, ob Anleger außerhalb der herkömmlichen Forschung zu statistischer Arbitrage in öffentlich zugänglichen Online-Inhalten nützliche Signale finden können. Der Ansatz analysiert…
Die Arbeit kombiniert statistisch konstruierte Faktormodelle mit stochastischer Kontrolle, um hochdimensionale statistische Arbitrage zu untersuchen. Das Modell nimmt Residuen an, die zum Mittelwert zurückkehren, und zeigt, wie sich analytisch marktneutrale…
Diese Studie modelliert Verträge dezentraler Kreditprotokolle als Optionen: Kreditnehmer treten als Optionskäufer und Kreditgeber als Verkäufer auf, während das Beleihungsverhältnis zur Bestimmung der Prämie beiträgt. Mithilfe der arbitragefreien…
Das Dokument beschreibt eine datengestützte Methode zur Suche nach statistischen Arbitragestrategien, die bei Unsicherheit über das Marktmodell profitabel bleiben sollen. Es nutzt tiefe neuronale Netze, um viele Wertpapiere gemeinsam zu betrachten, ohne…
Die Arbeit prüft, ob eine Skalierung nach der Moneyness die impliziten Volatilitätssmile von gehebelten und nicht gehebelten ETF-Optionen statistisch vergleichbar macht. Sie erstellt gleichmäßige Bootstrap-Konfidenzbänder, um die Smile-Kurven nach der…
Das Dokument untersucht, wie ein Broker Derivate ausführen sollte, die bei Fusionen und Übernahmen eingesetzt werden, wenn der Handel die Marktpreise beeinflusst. Es betrachtet bar abgerechnete und physisch erfüllte Vereinbarungen, darunter lineare…
Diese Arbeit schlägt ein einfaches, musterorientiertes Finanzmarktmodell vor, das sich auf aufeinanderfolgende Interaktionen zwischen Händlern im Zeitverlauf konzentriert. Sie führt einen Raum von Handelsstrategien ein, in dem Agenten ausdrücklich Positionen…
Die Studie untersucht, wie viele Informationen ein privater Mempool preisgeben kann, bevor ein Sandwich-Angriff profitabel wird. Das Modell verwendet einen gebührenfreien automatisierten Market Maker mit konstantem Produkt und nimmt an, dass Angreifer das…
Diese Arbeit erweitert einen Rahmen zur Optionsbewertung um möglicherweise ungleichmäßig verteilte Handelszeitpunkte, die laut Autoren für Verkäufer von Optionen relevant sind. Mithilfe von Invarianzprinzipien entwickelt sie ein pfadabhängiges…
Diese Arbeit untersucht optimales Trading, wenn ein statistisches Arbitragesignal aus verborgenen Faktoren stammt, die Kurse springen und diffundieren lassen. Auch die Aufträge des Händlers können notierte und tatsächlich erzielte Kurse beeinflussen. Das…
Das Dokument bietet eine theoretische Erklärung für vorübergehenden Markteinfluss, also die temporäre Preisreaktion auf Handelsaktivitäten, die empirische Forschung beobachtet hat. Es modelliert einen richtungsorientierten Händler und einen Arbitrageur, die…
Das Dokument stellt Exeum vor, eine vorgeschlagene dezentrale Plattform zur Ausgabe digitaler Token, die an reale Vermögenswerte gekoppelt sind. Die gekoppelten Token werden durch virtuelle Vermögenswerte gedeckt, die über ein System gehandelt werden, in dem…
Diese Studie stellt ein statistisches Arbitragesignal für Krypto-Assets vor, das auf Mean-Reversion in Verbindung mit einem führenden Momentumfaktor der Kryptowährungsrenditen beruht. Sie skizziert einen Algorithmus und stellt Quellcode bereit. Die…
Diese Arbeit untersucht Möglichkeiten, die Latenz in leistungskritischen C++-Anwendungen zu senken, insbesondere im Hochfrequenzhandel. Sie beschreibt ein Programmierrepository mit Benchmarkbeispielen, einer optimierten marktneutralen statistischen…
Das Paper untersucht, ob kohärente Risikomaße das Risiko von Anlegern mit beschränkter Haftung oder einer Neigung zu übermäßigen Extremrisiken begrenzen können. Es führt risikomaßspezifische statistische Arbitrage ein, die als Rho-Arbitrage bezeichnet wird,…
Das Paper modelliert, wie Arbitrageure und Privatanleger während einer Entkopplung fiatbesicherter Stablecoins auf Primär- und Sekundärmärkten interagieren. Das dynamische agentenbasierte Mean-Field-Game verknüpft Marktfriktionen mit Gleichgewichtspreisen…
Die Arbeit überträgt statistische Arbitrage auf Echtzeit-Displaywerbung, bei der Impressionen mit ähnlicher erwarteter Wirksamkeit auf fragmentierten Marktplätzen oder in unterschiedlichen Preismodellen verschieden viel kosten können. Die Methode verbindet…
Dieser theoretische Artikel untersucht, wann strikte lokale Martingale bei einfachen Handelsstrategien Arbitrage ermöglichen können. Der Ansatz schließt Verdopplungsstrategien aus und setzt keine Untergrenze für Verluste voraus. Die Schlussfolgerungen hängen…
Die Studie untersucht Reinforcement Learning für statistische Arbitrage im Hochfrequenzhandel. Sie beschreibt einen Agenten, der durch die Interaktion mit seiner Handelsumgebung lernt, und konzentriert sich auf Deep Q-Learning als Möglichkeit, Entscheidungen…
Dieses Dokument erläutert die Unterschiede zwischen Perpetual Futures und Kontrakten mit fester Laufzeit: Sie ermöglichen einen Hebeleffekt ohne Roll-over oder direkten Besitz des Basiswerts, haben aber kein Fälligkeitsdatum, das eine Annäherung an den…
Diese Arbeit erweitert funktional generierte Portfolios, einen Ansatz der zeitstetigen stochastischen Portfoliotheorie. In der Standardformulierung beschreibt eine erzeugende Funktion die Rendite eines Portfolios relativ zu einer passiven Benchmark anhand…
Das Dokument erläutert, wie fraktionale Brownsche Bewegung (fBm), deren nicht überlappende Zuwächse abhängig sein können, Prognosen künftiger Kursveränderungen unterstützen kann. Wenn Log-Kurse diesem Prozess folgen, kann seine nicht-Markovsche Struktur…
Dieser Artikel untersucht Atomic Swaps als Protokoll für den direkten Handel zwischen Wallets mit verschiedenen Kryptowährungen. Er beschreibt Interoperabilität und Skalierbarkeit als Hindernisse für eine breitere Nutzung von Kryptowährungen und Colored…
Dieses Dokument stellt einen Online-Lernansatz für statistische Arbitrage vor. Es grenzt den Ansatz von bekannten Strategien auf Basis von Mittelwertreversionsmodellen ab, deren Verfahren auf Annahmen beruhen, die bei allgemeinen nichtstationären…