Стратегії

ETH моментум, підтверджений обсягом, довгі-короткі позиції (один інструмент ETHUSD.HYPERLIQUID Perp, бари 4H — брати спрямований моментум ONLY, коли сплеск обсягу підтверджує справжню участь, в інших випадках залишатися без позиції, трейлінг ATR, 3 параметрів)

Результат: Паперова торгівля

EthVolumeConfirmedMomentumLS_HL

Підсумок результатів

EthVolumeConfirmedMomentumLS_HL торгував імпульс на ETH 4H у Hyperliquid лише тоді, коли сплеск обсягу підтверджував рух, прагнучи зберегти принцип вибіркового фільтрування фабрики, використовуючи обсяг замість другого таймфрейму для підтвердження. Бектест виглядав переконливо (+55% за 988 днів, коефіцієнт Шарпа 1.95, середня дохідність угоди 3.27%, просадка 5.55%), і після однієї ітерації аналітик передав його на оптимізацію. Оптимізація майже не змінила коефіцієнт Шарпа фінальних параметрів (1.942, 54 угод), але об'єднаний показник Шарпа OOS у покроковій перевірці був близьким до нуля, результат на відкладеній вибірці був позитивним, але статистично незначущим, а аналіз чутливості виявив різкі провали біля порогових значень обсягу. Тому аналітик рекомендував перевести стратегію на наступний етап як кандидата з низькою впевненістю, статистичну обґрунтованість якого не доведено; тепер стратегія торгується на паперовому рахунку.

Звіт про стратегію

Гіпотеза

Стратегія LONG-SHORT для одного інструмента, суто на OHLCV, на безстроковому контракті ETHUSD.HYPERLIQUID USD-M, яка торгує спрямований імпульс ONLY, коли одночасний VOLUME SURGE підтверджує реальну участь у ринку, а в інших випадках залишається поза позицією. Вона зберігає єдиний принцип із продемонстрованою позитивною перевагою в цій фабриці — спрямований фільтр SELECTIVE стратегії, що вижила (торгувати лише імпульс із високою переконливістю, залишатися поза позицією за відсутності підтвердження), — але замінює підтвердження з другого таймфрейму на справді DIFFERENT вісь підтвердження, не схильну до перенавчання: VOLUME. Це суттєво відрізняє її від усіх ідей, що очікують опрацювання (збіг імпульсних сигналів на двох таймфреймах / за структурою EMA на BTC/XRP/LINK, пробій Turtle на BNB, тижневий ORB на ETH) — критерієм відбору є участь, підкріплена обсягом, а не узгодженість таймфреймів, пробій чи діапазон. Її навмисно побудовано так, щоб уникнути підтверджених у цій сесії причин невдач: NOT типовий непідтверджений пробій/канал/MR (для всіх продемонстровано від’ємне математичне очікування на угоду на вибірках, придатних для вимірювання), NOT опціонна/додаткова/низькочастотна ідея (які відсіюються на етапі розробника або через вибірки, непридатні для вимірювання), NOT крос-секційна ротація основних активів (заборонена L32). Це SIMPLE суто на OHLCV стратегія для одного інструмента зі стандартними інкрементальними індикаторами (розробник реалізує її без замін/тайм-аутів); вона перебуває в зоні, де комісії не нівелюють результат, а вибірка придатна для вимірювання (рухи на 4-годинному таймфреймі, підкріплені обсягом, величиною ~1-3% значно перевищують комісію ~0.10%; сплески обсягу повторюються достатньо часто для ~150-250 угод за багаторічну історію), і поповнює категорію LONG-SHORT, частка якої нижча за цільову (13.4% проти портфеля лише з довгих позицій у 86%). Лише 3 параметрів. ETH обрано через найглибший і найчистіший ряд даних обсягу серед ліквідних основних активів, а також тому, що попередня спроба поєднання сигналів на ньому зазнала невдачі через OVERFIT (а не через відсутність переваги), що вказує на реальний спрямований сигнал, який простіша конструкція з фільтром за обсягом може вловлювати надійніше.

Реалізація

Довгі/короткі позиції в моментумі на 4H на ETHUSDT.BINANCE USD-M perpetual, які відкриваються ONLY, коли одночасний сплеск обсягу підтверджує справжню участь, і залишаються без позиції в інших випадках. На кожному барі вона обчислює безперервний сигнал моментуму, зважений за участю: mom_atr * min(1, участь), де mom_atr — зміна ціни за mom_lookback барів у одиницях ATR, а участь — це обсяг бару, поділений на MEDIAN обсягів попередніх 60 барів і на vol_surge_mult. Вона відкриває довгу позицію, коли цей сигнал перетинає вгору +1.0 ATR і сплеск фактично досягнуто (участь >= 1), а коротку — за дзеркальної умови; тест перетину запобігає повторному входу в ту саму позицію на кожному барі. Виходи є структурними: моментум досягає 0.25 ATR проти позиції (гістерезис, тому внутрішньопозиційна пауза утримується) або спрацьовує ATR трейлінг-стоп на відстані trail_atr_mult ATR від найкращого закриття після входу. Розмір позиції ризикує фіксованими 2% капіталу до трейлінг-стопа, обмеженою номінальною вартістю 1x капіталу, із плечем 1.0. Суто OHLCV, один інструмент, без додаткових даних, 3 параметри, що налаштовуються. Перенесено з ETHUSDT.BINANCE до ETHUSD.HYPERLIQUID (2026-09-17); той самий код, доказовість повторно здобута на цьому майданчику.

Точно реалізує гіпотезу: вибірковим спрямованим фільтром є участь, підкріплена VOLUME, а не другий таймфрейм, пробій чи діапазон. Участь закладено в сам сигнал (безперервний, змінюється на кожному барі), тоді як вхід додатково вимагає фактичного виконання умови сплеску, тож великий рух за низького обсягу ніколи не торгується — це основне твердження. 4-годинні бари відповідають середньо-/довгостроковому горизонту й дають рухи ~1-3% за витрат ~0.10% на повний цикл угоди на BINANCE USD-M; торгівля відбувається на ф’ючерсному ринку, оскільки стратегія відкриває короткі позиції. Рівно 3 регульованих параметрів (mom_lookback, vol_surge_mult, trail_atr_mult), причому поріг входу, гістерезис, вікно базового рівня, період ATR і risk_pct зафіксовані, тож оптимізатор не може купити вищий коефіцієнт Шарпа збільшенням номінальної вартості позиції — саме ця причина невдачі знищила попередню спробу поєднання сигналів ETH. ITERATION 2 (чистий перезапуск): у зворотному зв’язку зазначено, що попередню відмову спричинили дефекти конвеєра (переприв’язування методу Layer-2, остаточні вердикти QA за неоптимізованим димовим тестом, брак доступних слотів пісочниці), усі їх виправлено, і механізм слід перевірити за його власними якостями. Тому я вніс NO змін у поведінку; єдина правка — суто механічне усунення дублювання: раніше відповідність попереднього бара умовам входу щоразу обчислювалася з нуля на кожному барі (другий прохід ATR плюс друге сортування обсягів для визначення медіани), хоча її вже було обчислено баром раніше, тож тепер результат кешується за часовою міткою події самого попереднього бара, а ідентичне повне повторне обчислення збережено як резервний варіант за будь-якої відсутності результату в кеші (перший бар, перезапуск, розрив). Сигнали, входи та виходи побітово незмінні; обсяг роботи на бар зменшується вдвічі, що додає запасу в межах ліміту фактичного часу пісочниці 300 с. Зауважте, що код не можна було повторно подати побайтово ідентичним (перевірка незмінності хешу), і це найменша зміна, для якої можна довести збереження поведінки.

Огляд бектесту

Шарп: 1,95
Загальна дохідність: 55,14%
Максимальна просадка: 5,55%
Усього угод: 48
Частка прибуткових: 50,0%
Профіт-фактор: 4,11

Результати за період розробки обґрунтовують оптимізацію: 31 угод, дохідність +36.20%, коефіцієнт Шарпа 2.12, PF 5.28 і середня дохідність угоди 3.712% проти мінімального порога перевірки Hyperliquid 0.15%.

PnL закритих угод становить загалом $36,202.34, що відповідає приросту рахунку. У реєстрі є 12 довгих і 19 коротких позицій зі змінним розміром, що узгоджується з реалізованим механізмом імпульсу.

Просідання стратегії становить 3.03%; стратегія купівлі й утримання дала дохідність 67.27% із просіданням приблизно 63.83% на вибірковій кривій базового орієнтира.

Лише 31 угод за 639 днів — нижче від передбаченої гіпотезою частоти. Вимога щодо обсягу, у 4.70 разів вищого за медіанний, є дуже вибірковою, що обмежує точність перевірки.

Перша прибуткова угода забезпечує приблизно 38% прибутку за закритими угодами.

Точні умови обсягу й імпульсу на момент входу неможливо незалежно перевірити лише за реєстром угод; аналіз коду підтверджує описаний механізм.

Аналіз

Повторне відтворення з фінальними параметрами: дохідність 56.83%, коефіцієнт Шарпа 1.942, фактор прибутку 3.686, 54 угод і просідання 5.55%. Середня дохідність угоди 2.886% перевищує наданий мінімальний економічний поріг 0.18%.

Оптимізація майже не змінила коефіцієнт Шарпа порівняно з 1.950, водночас збільшивши кількість угод із 48 до 54. Усі три виміряні календарні роки були прибутковими.

Відкладена вибірка з фінальними параметрами містить 22 угод за 348 днів, із додатним коефіцієнтом Шарпа 1.262 і просіданням 4.71%. Вона статистично узгоджується з об’єднаною оцінкою OOS.

Жодні надані жорсткі чи м’які числові невідповідності не перешкоджають позначеному спостереженню на паперовому рахунку.

Низька впевненість: статистично не доведено. Коефіцієнт Шарпа об’єднаної зовнішньої оцінки OOS становить 0.0043, скориговане t=-0.200 проти порогового значення 2.205. Лише 6 із 15 вікон послідовного тестування мають додатний результат.

Відкладена вибірка HAC t=1.236 і блок t=1.386 не встановлюють статистичної значущості. Дані за широтою також не дають однозначного висновку.

Поріг обсягу нестабільний, а аналіз чутливості виявляє три різкі провали. Діагностика вікон із фінальними параметрами, частково проведена на навчальній вибірці, не може встановити стійкість на майбутніх даних.

Оцінки за базовим реєстром на основі попереднього закритого PnL дають найбільший реалізований збиток 1.89% від капіталу та найбільшу позицію на вході 41.49%; це відповідає ліміту позиції 100% для маршруту ризику з виходом за сигналом. Точні вимірювання за реєстром із фінальними параметрами поки недоступні й потребують перевірки ризиків.

У тексті прогнозувалося приблизно 150-250 угод; за 988 днів відбулося 54. Ця похибка прогнозу є описовою, а не порогом для відхилення. Числового блоку прогнозу, зареєстрованого заздалегідь, не надано.

Мінімальний поріг бек-тесту за скоригованим на множинні перевірки коефіцієнтом Шарпа залишається неоціненим. Диференціація портфеля та поточна готовність виконання потребують перевірки.

Ризик-огляд

Схвалено лише для позначеного спостереження на паперовому рахунку з низькою впевненістю. Перевірений маршрут контролю ризику відповідає вимогам: кредитне плече становить 1.0 проти налаштованого ліміту 3.0, максимальна позиція на вході — 36.3639% капіталу, а найбільший реалізований збиток за угодою — 0.9418%. Запланований ризик за стоп-ордером не виміряно.

Вихід зі стопом, що слідує за ціною на відстані ATR, спрацьовує за цінами закриття барів тривалістю 4 години без відкладеного стоп-ордера. Найбільше несприятливе відхилення досягло 2.4324% капіталу попри цільовий розмір позиції 2%. Зміна ATR, цінові розриви та затримки виконання можуть збільшити збитки.

Прибутковість на майбутніх даних не доведена: коефіцієнт Шарпа об’єднаної зовнішньої оцінки OOS становить 0.0043, і лише 6 із 15 вікон послідовного тестування мають додатний результат. Вибрані пороги обсягу коливаються приблизно від 2.02 до 4.74. Вимірювання відкладеної вибірки та ризикові експозиції за повною історією не надані; перевірка QA відсутня, а мінімальний поріг бек-тесту за скоригованим на множинні перевірки коефіцієнтом Шарпа не оцінено.

Про просідання за період розробки повідомляється як 3.2962%, але ряд просідання сягає 5.5544%. Обидва значення нижчі за наданий поріг просування 20%; цю розбіжність потрібно узгодити. Дві найбільші прибуткові угоди за період розробки забезпечують приблизно 61.7% чистого прибутку за цей період.

У книзі обліку реальних позицій зафіксовано невирішене порушення точності відтворення на Hyperliquid і п’ять непояснених зупинок на Hyperliquid. За іншими рахунками повідомляється про відсутні дзеркальні позиції та відхилення витрат на виконання. Кореляція портфеля й місткість за запропонованого розподілу капіталу не перевірені.

Лише спостереження на паперовому рахунку за умовами форвардного контракту з низькою впевненістю; жодного схвалення торгівлі реальними коштами чи автоматичного збільшення розподілу капіталу.

Залиште перевірені фінальні параметри незмінними, зокрема кредитне плече=1.0, risk_pct=0.02 і max_notional_frac=1.0. Застосовуйте налаштовані обмеження капіталу, експозиції рахунку та автоматичного вимикача.

Використовуйте ізольоване спостереження на паперовому рахунку, поки питання виконання на Hyperliquid залишаються відкритими. Перед запуском торгівлі реальними коштами усуньте порушення точності відтворення, задокументуйте причини зупинок і перевірте відповідність повторного відтворення, кореляцію портфеля та витрати на виконання.

Перед збільшенням розподілу капіталу узгодьте звітність щодо просідання та отримайте вимірювання експозиції на піку, найбільшого збитку за угодою й несприятливого відхилення за повною історією та відкладеною вибіркою з фінальними параметрами.

Підсумок результатів

Високий коефіцієнт Шарпа на навчальній вибірці та перевага на одну угоду завдяки дуже вибірковому фільтру обсягу (приблизно 4.7x медіани) можуть поєднуватися з майже нульовим об'єднаним коефіцієнтом Шарпа OOS, нестабільним параметром порога обсягу та малою кількістю угод (54 проти прогнозованих 150-250), тому потрібне спостереження за паперовою торгівлею, перш ніж вважати перевагу реальною.

За результатами перевірки бектесту схвалено оптимізацію, а аналітик рекомендував перевести стратегію на наступний етап для паперової торгівлі з позначкою «низька впевненість»: економічні критерії пройдено, але статистична значущість об'єднаного показника OOS і відкладеної вибірки залишилася непереконливою. Тепер запуск перебуває на етапі паперової торгівлі.

Довго-коротка стратегія ETHUSD.HYPERLIQUID 4H, що відкриває позиції за напрямком імпульсу (виміряного в одиницях ATR) лише тоді, коли одночасний сплеск обсягу відносно медіанного базового рівня підтверджує участь, інакше залишається поза ринком; вихід відбувається після втрати імпульсу з гістерезисом або за трейлінг-стопом ATR.

Початковий бектест показав +55.14% за 988 днів із коефіцієнтом Шарпа 1.95 (CI 0.87-2.99), 48 угодами, фактором прибутковості 4.11, максимальною просадкою 5.55% та середньою дохідністю угоди 3.27%. Повторний прогін із фінальними параметрами показав 56.83% із коефіцієнтом Шарпа 1.942 і 54 угодами; об'єднаний коефіцієнт Шарпа OOS у покроковій перевірці становив лише 0.0043 (6 із 15 вікон були позитивними), а на відкладеній вибірці коефіцієнт Шарпа становив 1.262 за 22 угод.

Stratmill — це інструмент для дослідження та паперової торгівлі, а не фінансова консультація чи брокер. Результати бектестів і паперової торгівлі є гіпотетичними. Торгівля пов'язана з ризиком втрати коштів.