BTC Hyperliquid-vs-Binance Крос-біржовий Carry на диференціалі ставок фандингу (дельта-нейтральний, Z-скоринговий)

Ринково-нейтральна, крос-біржова стратегія carry, яка збирає DIFFERENTIAL ставки фандингу між BTC перпетуалом на Hyperliquid (BTCUSD.HYPERLIQUID) та Binance USD-M (BTCUSDT.BINANCE). Дві біржі мають різний склад учасників та механізми фандингу (HL використовує прогнозований/обмежений інтервал фандингу; Binance використовує премію+відсоток), тому їхні 8-годинні ставки фандингу регулярно розходяться. Коли диференціал D = funding_HL - funding_BINANCE розтягується до статистичного екстремуму, стратегія утримує дельта-нейтральну пару — шорт на біржі з вищим фандингом, лонг на біржі з нижчим фандингом, рівний номінал — збираючи чистий диференціал кожен період фандингу, утримуючи ~нульову чисту BTC дельту. Це одночасно заповнює три недопредставлені квоти-бакети (крос-біржовий 5.4%->ціль 15%, Hyperliquid 7.6%->ціль 20%, лонг-шорт 14%) та свідомо AVOIDS активні режими відмови: це NOT опціони (обходить системний баг розміру опціонів ~0-капіталу та структурно збиткове сімейство непокритих шорт-вол стратегій), NOT CASH-спот (обидві ноги є MARGIN перпетуалами, обходячи дефект мульти-інструментального механізму переповнення кешу), NOT спрямований фандинг-фейд (обходить SOL/ETH контртрендову помилку «падаючого ножа» — фандинг тут є CARRY грошовим потоком, а не сентимент-фейдом), та NOT одно-інструментальну HL спрямовану/реверсійну ставку (яка вичерпана). Лише 2 ключових параметрів для протидії оверфіттингу: z-поріг входу та z-поріг виходу.