L1 Sector Mandje Cross-Sectioneel Momentum Long-Short (Wekelijks)

Een DOLLAR-NEUTRAL CROSS-SECTIONAL MOMENTUM strategie op een mandje van 5 grote Layer-1 perpetual futures (BTC, ETH, SOL, BNB, ADA — allemaal met 5+ jaar aan Binance USD-M data). Bij elke wekelijkse close worden de 5 instrumenten gerangschikt op hun voortschrijdende 4-weekse rendement. LONG de top-2 presteerders en SHORT de onderste-2 presteerders, gelijk gewogen aan elke kant, dollar-neutraal. Het middelste gerangschikte instrument wordt uitgesloten. Wekelijks herbalanceren. RATIONALE gedreven door de inmiddels-DECISIVE sessiebevinding: na 17+ strategiepogingen die 6+ aanvullende-data-hypotheses omvatten, 11+ alt-perp trendvolgers, AND 1 cross-asset paar (ETH/BTC OOS Sharpe -4.86), zijn THREE volledige mechanismeklassen weerlegd in het huidige crypto-regime. De enige overgebleven, werkelijk ongeteste categorieën van de analist zijn: (1) sub-daily intraday, (2) cross-venue arbitrage, (3) SECTOR-BASKET strategieën, (4) wacht 3-6 maanden. Dit voorstel richt zich op de SECTOR-BASKET categorie — een structureel andere mechanismeklasse dan enige eerdere poging deze sessie. CROSS-SECTIONAL MOMENTUM IS THE MOST ACADEMICALLY DOCUMENTED MOMENTUM ANOMALY: Jegadeesh-Titman (1993), Carhart (1997), Asness-Moskowitz-Pedersen (2013) — het houdt stand over aandelen-, FX, grondstoffen- en obligatiemarkten gedurende vele decennia. Cruciaal is dat het verschilt van TIME-SERIES momentum (wat faalde bij alle 11 alt-perp trendvolgers deze sessie): cross-sectioneel momentum legt de persistentie vast van RELATIVE STRENGTH tussen assets binnen een peergroep, niet de persistentie van de eigen prijsrichting van een asset. Dit betekent dat het kan werken in elk marktregime (bull, bear, of chop) zolang sommige assets beter presteren dan andere — wat altijd waar is. DESIGN ELEMENTS dat ELIMINATE elk faalmodus van de sessie: (a) Dollar-neutraal door constructie (geen beta-naar-crypto), (b) RELATIVE-sterkte NOT richting-volgend (geen afhankelijkheid van tijdreeks-trend), (c) ZERO aanvullende data, (d) 5-instrumenten mandje (geen enkel paar, immuun voor ETH/BTC-achtige cointegratiedrift), (e) WEEKLY herbalancering (lage handelsfrequentie, ~52 herbalanceringen/jaar per kant × 4 poten = ~200 trades/jaar — vriendelijk voor kosten), (f) MAXIMALLY SIMPLE — slechts 2 parameters (ranking lookback weken, mandje top/bottom k). DIFFERENTIATION FROM PIPELINE: 4 paarstrategieën (elk 2-asset) behandeld; dit is een 4-poten mandje met cross-sectionele rangschikking — fundamenteel andere wiskunde.